對(duì)于中東這塊石油寶盆,中國(guó)“一定要打一個(gè)楔子進(jìn)去”

《財(cái)經(jīng)》記者 陳竹

7月7日,伊朗石油部副部長(zhǎng)沙赫納濟(jì)·扎代赫(Shahnazi Zadeh)率領(lǐng)伊朗石油界一行官員,在北京凱賓斯基飯店盛宴款待中國(guó)石油公司和商業(yè)銀行的代表,邀請(qǐng)他們參與投資伊朗的八個(gè)新建煉廠項(xiàng)目和九個(gè)老煉廠改擴(kuò)建項(xiàng)目。

沙赫納濟(jì)·扎代赫透露,新煉廠建設(shè)需要216億歐元(約合2077億元人民幣),老煉廠改擴(kuò)建預(yù)計(jì)需要92億歐元(約合885億元人民幣)——這還僅僅是中游領(lǐng)域的投資需求。按照伊朗國(guó)家石油公司制定的四個(gè)“五年計(jì)劃”,截至2024年底,伊朗的上游勘探開發(fā)領(lǐng)域需要大約1362億美元。

試圖吸引中國(guó)投資的不止伊朗。在沙赫納濟(jì)·扎代赫中國(guó)行前一周,6月30日,伊朗西鄰伊拉克舉行了號(hào)稱“自1972年石油行業(yè)國(guó)有化以來第一次面向境外企業(yè)”的油氣服務(wù)合同大招標(biāo),結(jié)果是,八個(gè)大型油氣田中,只有東南部的魯邁拉油田招標(biāo)成功,中標(biāo)者為BP(英國(guó)石油公司)和中石油集團(tuán)組成的財(cái)團(tuán)。BP首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家魯爾(Christof H. Ruehl)7月17日對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者透露,BP和中石油集團(tuán)在聯(lián)合財(cái)團(tuán)中很可能各持50%股份。

魯邁拉油田儲(chǔ)量為170億桶,目前年產(chǎn)量為110萬桶,BP和中石油集團(tuán)計(jì)劃提高到年產(chǎn)量280萬桶。這是中國(guó)石油公司在中東地區(qū)參與的最大的油田項(xiàng)目。

可作比較的是,中國(guó)目前產(chǎn)量最大的大慶油田,日均產(chǎn)量不過約80萬桶。盡管伊拉克政府苛刻地把桶油回報(bào)壓低至2美元,中石油集團(tuán)堅(jiān)持拿下,表明了中國(guó)石油公司進(jìn)入中東產(chǎn)油國(guó)的決心。

在多年摸索之后,中國(guó)石油公司似乎開始找到進(jìn)入中東這塊石油寶盆的路徑。但現(xiàn)在還遠(yuǎn)不是舉杯相慶的時(shí)候。

魯邁拉油田未來還面臨著地緣政治的不確定因素。在中東產(chǎn)油國(guó)和中國(guó)石油貿(mào)易商之間牽線搭橋的美國(guó)未來趨勢(shì)國(guó)際集團(tuán)(下稱未來趨勢(shì))總裁兼董事長(zhǎng)、伊朗裔美國(guó)商人華贊(Farzam Kamalabadi)認(rèn)為,也許為了戰(zhàn)略目標(biāo)降低收益率可以接受,但如果伊拉克當(dāng)?shù)氐睦骊P(guān)系沒有理順,就算拿下合同,也難以經(jīng)營(yíng)。

失敗的招標(biāo)

6月30日,伊拉克巴格達(dá)市區(qū)最豪華的拉希德飯店(Rashid Hotel),30多家國(guó)際石油公司的代表聚集一堂。他們操著各種口音的英語,一些人還穿著防彈衣。

這是伊拉克在戰(zhàn)后首次對(duì)外進(jìn)行石油項(xiàng)目招標(biāo)。到場(chǎng)的代表們很清楚,今天要競(jìng)爭(zhēng)的是一種收益十分有限的合同模式——服務(wù)合同。

與產(chǎn)品分成合同不同,伊拉克此次招標(biāo)設(shè)計(jì)的服務(wù)合同,合同者只能在收回成本后獲得一定的服務(wù)回報(bào)。服務(wù)回報(bào)通常是桶油報(bào)酬乘以超額產(chǎn)量,而桶油報(bào)酬往往為固定值。這意味著,即使國(guó)際油價(jià)大幅上漲,桶油報(bào)酬也不會(huì)增加。按照美國(guó)證券交易所的規(guī)定,服務(wù)合同項(xiàng)目的儲(chǔ)量不能計(jì)入上市公司的儲(chǔ)量,因此也不會(huì)提高股票對(duì)投資者的吸引力。

在參與制定伊拉克新石油法草案時(shí),美國(guó)方面曾提出,今后合同采用實(shí)為產(chǎn)品分成合同的勘探與生產(chǎn)合同(exploration and production contracts)形式。但這一草案被伊拉克議會(huì)斥為“袒護(hù)外資利益”,遲遲未能獲得通過。

因此,國(guó)際競(jìng)標(biāo)者并不抱有任何幻想,他們之所以來到這里,不是因?yàn)楹贤旧淼幕貓?bào)誘人,更多的是考慮“長(zhǎng)遠(yuǎn)戰(zhàn)略”——首先獲得伊拉克“盛宴”的門票。

伊拉克已探明原油儲(chǔ)量全球排名第三,僅次于沙特阿拉伯和伊朗。地質(zhì)專家們認(rèn)為,伊拉克發(fā)現(xiàn)新油田的潛力還非常大,是阿拉伯-波斯灣地區(qū)最具潛力的國(guó)家,這一方面是因?yàn)橐晾颂厥獾牡刭|(zhì)構(gòu)造;另一方面,是因?yàn)樽罱?0年來,由于戰(zhàn)亂和國(guó)際制裁,伊拉克并沒有進(jìn)行過系統(tǒng)的大規(guī)模勘探,很多地區(qū)被視為未開發(fā)的“處女地”。

伊拉克人充分認(rèn)識(shí)到這一優(yōu)勢(shì)。戰(zhàn)爭(zhēng)和制裁,讓他們比其他資源國(guó)更為敏感,捍衛(wèi)國(guó)家石油財(cái)富的情緒更為熾烈。極端派甚至反對(duì)任何外資以任何形式涉足伊拉克石油業(yè),部分議員建議推遲招標(biāo),給議會(huì)“足夠的時(shí)間,從法律、經(jīng)濟(jì)和技術(shù)角度來考察這些擬議合約”。

伊拉克石油部長(zhǎng)沙赫雷斯塔尼(Hussain al-Shahristani)是招標(biāo)的支持者,他認(rèn)為不能再等。他在招標(biāo)開幕幾天前說,在未來四五年里,將伊拉克原油日產(chǎn)量從目前的210萬桶提高到400萬桶,至少需要150億美元的投資;要實(shí)現(xiàn)日產(chǎn)600萬桶的目標(biāo),需投入250億美元至750億美元。沒有外資支持,這兩個(gè)目標(biāo)只是水中月。

與此同時(shí),沙赫雷斯塔尼也不得不顧及反對(duì)派的情緒,以免被斥為“歷史罪人”。就在招標(biāo)前不久,伊拉克議會(huì)將沙赫雷斯塔尼召去,就腐敗和失職等問題對(duì)其進(jìn)行質(zhì)詢。迫于種種壓力,在6月30日的招標(biāo)中,伊拉克石油部把桶油報(bào)酬壓得很低。

在第一個(gè)標(biāo)的——伊拉克魯邁拉油田的20年服務(wù)合同——的競(jìng)標(biāo)過程中。BP-中石油集團(tuán)財(cái)團(tuán)承諾,將魯邁拉油田的日產(chǎn)量從目前的110萬桶提高到280萬桶,并報(bào)出3.99美元桶油報(bào)酬的場(chǎng)內(nèi)低價(jià)。但伊拉克石油部一口咬定最高桶油報(bào)酬只能是2美元。

在此后幾次競(jìng)標(biāo)中,競(jìng)標(biāo)方與伊拉克石油部之間報(bào)出的桶油報(bào)酬懸殊越來越大。在巴伊哈桑油田合同競(jìng)標(biāo)中,康菲石油同中石化、中海油組成的聯(lián)合財(cái)團(tuán),報(bào)出最低桶油報(bào)酬是26.70美元,而伊拉克石油部提出的桶油報(bào)酬僅為4美元。

在米桑油田合同項(xiàng)目,中海油為首的財(cái)團(tuán)提出的桶油報(bào)酬是21.40美元,而伊方的底線則為2.30美元。兩個(gè)氣田的服務(wù)合同招標(biāo)也無疾而終。以意大利Edison為首的財(cái)團(tuán),報(bào)出桶油當(dāng)量38美元的報(bào)酬競(jìng)標(biāo)阿卡茲氣田項(xiàng)目,但伊石油部只接受8.50美元。曼蘇里亞氣田干脆無人問津。

石油專家、《中國(guó)石油天然氣發(fā)展戰(zhàn)略》作者張抗認(rèn)為,國(guó)際石油公司一般都有項(xiàng)目收益率標(biāo)準(zhǔn),低于這個(gè)標(biāo)準(zhǔn),標(biāo)的就失去吸引力了。

中石油“冒險(xiǎn)”

中石油之所以敢“冒險(xiǎn)”,部分是由于借助了BP的力量。作為世界第三大石油公司,BP曾經(jīng)運(yùn)營(yíng)過南魯邁拉油田,輕車熟路,而且很早就公開表露出競(jìng)標(biāo)興趣,可謂志在必得。中石油通過聯(lián)合BP順勢(shì)進(jìn)入,被不少業(yè)內(nèi)人士視做聰明之舉。

對(duì)BP來說,中國(guó)公司加入,某種程度上淡化了伊拉克人對(duì)英美勢(shì)力的敏感,也緩解了資金上的壓力,是雙贏的選擇。BP首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家魯爾向《財(cái)經(jīng)》記者介紹,北魯邁拉油田同中國(guó)不少油田構(gòu)造接近,中石油在這類油田的開發(fā)上富有經(jīng)驗(yàn)。

中石油在桶油報(bào)酬方面的考慮亦十分務(wù)實(shí)。一位曾經(jīng)在中石油海外業(yè)務(wù)部門供職多年的負(fù)責(zé)人對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者分析說,作為后來者,中石油清楚地知道,自己不可能在海外石油市場(chǎng)上獲得暴利;之所以認(rèn)為值得做,是因?yàn)橐ㄟ^對(duì)外投資“拿儲(chǔ)量、拿資源”。

2008年11月,中石油和中國(guó)北方工業(yè)公司合資成立的中國(guó)綠洲石油公司,同伊拉克北方國(guó)家石油公司簽署了德艾哈代布油田20年期開發(fā)服務(wù)合同,是為中國(guó)公司在中東地區(qū)獲得的首個(gè)油田項(xiàng)目。綠洲項(xiàng)目已于今年3月12日正式開工,預(yù)計(jì)三年內(nèi)原油日產(chǎn)量可達(dá)2.5萬桶,六年內(nèi)將形成日產(chǎn)11.5萬桶的生產(chǎn)能力。

與綠洲項(xiàng)目相比,魯邁拉油田產(chǎn)量高出10倍多,兩者規(guī)模懸殊,意義不可相提并論。上述中石油海外業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人認(rèn)為,雖然在魯邁拉油田簽訂的是服務(wù)合同,但服務(wù)費(fèi)往往以原油相抵,而且作業(yè)者往往對(duì)產(chǎn)量銷售享有一定話語權(quán)。無論是德艾哈代布油田項(xiàng)目,還是魯邁拉油田項(xiàng)目,“戰(zhàn)略意圖非常清楚,那就是一定要打一個(gè)楔子進(jìn)去”。

中石油這種對(duì)儲(chǔ)量和資源的追求,往往被貼上宏大的“國(guó)家能源安全”標(biāo)簽。但對(duì)中石油內(nèi)部來說,卻是來源于實(shí)實(shí)在在的增產(chǎn)壓力。

中石油大慶、長(zhǎng)慶等東部老油田進(jìn)入衰退期,產(chǎn)量下降、采油成本居高不下。2008年底、2009年初,全球油價(jià)劇跌,中石油不得不關(guān)閉高成本油井,縮減國(guó)內(nèi)投資規(guī)模。在此背景下,中石油的穩(wěn)產(chǎn)和增產(chǎn)壓力自然地落到海外部分。

在今年召開的好幾次內(nèi)部會(huì)議上,中石油領(lǐng)導(dǎo)人提出,要用八年至十年時(shí)間,基本建成覆蓋中亞、非洲、南美、中東和亞太的五大油氣合作區(qū),使海外油氣作業(yè)當(dāng)量達(dá)到2億噸規(guī)模。

這是一個(gè)大膽的目標(biāo)。盡管中石油的足跡已遍布全球28個(gè)國(guó)家和地區(qū),擁有75個(gè)油氣合作項(xiàng)目,但2008年中石油海外作業(yè)量只有6750萬噸油當(dāng)量,包括6220噸原油和67億立方米天然氣。在中東地區(qū),中石油在阿曼、敘利亞等四個(gè)國(guó)家的產(chǎn)量加在一起,也只有250萬噸。中石油2008年的國(guó)內(nèi)總產(chǎn)量,其實(shí)也只有1.47億噸油當(dāng)量。

2億噸壓力

不止一位石油業(yè)界人士向《財(cái)經(jīng)》記者感嘆中石油高層的“進(jìn)取心”,并認(rèn)為這種“進(jìn)取心”是“雙刃劍”。

作業(yè)產(chǎn)量增長(zhǎng)并不意味著收益提高,海外并購(gòu)做成了也不見得能整合好,中亞天然氣管道、“西氣東輸”二線這樣的浩大工程,意味著將幾千億元人民幣的投資“押寶”于中亞國(guó)家的資源供應(yīng)。安全系數(shù)到底有多大?未來會(huì)不會(huì)出現(xiàn)決策者升遷、攤子沒人收拾的局面?這些疑問,往往被勝利的歡呼和進(jìn)取的激情所掩蓋。

一些石油業(yè)內(nèi)人士還指出,伊拉克政府支付報(bào)酬的前提是“實(shí)現(xiàn)超產(chǎn)”。這意味著,如果產(chǎn)量不能達(dá)到預(yù)期目標(biāo),就只能保證成本回收,談不上任何額外收益。

中石化集團(tuán)一位不愿透露姓名的人士告訴《財(cái)經(jīng)》記者,能不能實(shí)現(xiàn)增產(chǎn),不僅是技術(shù)因素決定的,也受到安全因素的制約。由于長(zhǎng)期受到國(guó)際制裁,伊拉克的石油設(shè)施嚴(yán)重老化,再加上各地游擊武裝到處展開破壞活動(dòng),石油設(shè)施以及負(fù)責(zé)看管這些設(shè)施的保安人員時(shí)常受到攻擊。這些襲擊,有的源自種族和宗教派系爭(zhēng)斗,有的來自當(dāng)?shù)厝罕姾凸?huì)組織的不滿,可謂防不勝防。

除了安全隱患,在伊拉克經(jīng)營(yíng)油田還存在法律上的風(fēng)險(xiǎn)。劍橋能源咨詢高級(jí)咨詢師閆建濤今年2月在一份學(xué)術(shù)刊物上撰文指出,由于伊拉克各派政治力量對(duì)油田項(xiàng)目的管理、利益分配等存在嚴(yán)重分歧,伊拉克議會(huì)一直未能通過新石油法。在該法通過前簽訂的油田合同,在新石油法通過后,將存在再次被修改乃至重新簽訂的可能性。

未來趨勢(shì)的華贊認(rèn)為,中石油在28個(gè)國(guó)家和地區(qū)有項(xiàng)目,但做得好的只有哈薩克斯坦、蘇丹、委內(nèi)瑞拉等國(guó)的早期項(xiàng)目;在中東,中石油并不成功,主要因?yàn)椤百Y歷淺,不了解游戲規(guī)則”。

華贊發(fā)現(xiàn),在很長(zhǎng)一段時(shí)間里,石油領(lǐng)域的國(guó)際會(huì)議上難以找到中國(guó)人的蹤影。“石油領(lǐng)域在海外是一個(gè)圈子,一個(gè)高層的、內(nèi)部的、既得利益的圈子。中國(guó)人長(zhǎng)久缺席,或者來了,也融入不進(jìn)這個(gè)圈子里,因?yàn)檎Z言和文化差異,也因?yàn)槿狈δ托??！比A贊說。

中國(guó)的石油公司意識(shí)到要去中東和北非已是上世紀(jì)90年代中期。當(dāng)時(shí),第一次海灣戰(zhàn)爭(zhēng)結(jié)束不久,伊拉克百?gòu)U待興。1995年3月,伊拉克政府在巴格達(dá)召開2000年-2010年油氣市場(chǎng)前景研討會(huì),詳細(xì)介紹了計(jì)劃與外國(guó)合作開發(fā)的33個(gè)油田。

到1997年底,伊拉克石油部同60家外國(guó)公司開展談判并陸續(xù)簽訂產(chǎn)品分成合同,其中包括同中石油集團(tuán)簽署的艾哈代布油田開發(fā)協(xié)議。

中石油的那份協(xié)議雖然獲得聯(lián)合國(guó)制裁委員會(huì)的批準(zhǔn),卻因2003年美伊戰(zhàn)爭(zhēng)打響和薩達(dá)姆政權(quán)的垮臺(tái)而被擱置。伊拉克石油領(lǐng)域的戰(zhàn)后重建,主要是美國(guó)公司參與,中石油沒有立足之處,再次成為伊拉克的新客。

華贊認(rèn)為,2003年至2008年,中國(guó)石油公司經(jīng)歷了一個(gè)摸索期。“中石油、中石化期待通過與美國(guó)搞好關(guān)系,參與或獨(dú)立開發(fā)。但這個(gè)思路比較幼稚,美國(guó)不允許,最后也沒有實(shí)現(xiàn)。在這個(gè)前提下,中石油才考慮和英國(guó)合作?！比A贊說。

一位中海油高管告訴《財(cái)經(jīng)》記者,雖然中海油在伊朗上游領(lǐng)域有一些項(xiàng)目,但都十分慎重,以前簽訂的一些合作備忘錄也都還沒轉(zhuǎn)化成正式合同。“要在中東做事情,不僅需要商業(yè)智慧,也需要政治智慧。”■