陳慰位

（淮北礦業(yè)股份有限公司 資金管理處，安徽 淮北 235000）

資金是企業(yè)的血液，是流動性最強的資產，也是最容易出現(xiàn)問題的資產，隨著企業(yè)競爭的日益加劇，如何做好資金管理已經(jīng)成為企業(yè)界普遍關注的問題。如何把企業(yè)現(xiàn)有資金用好、用活，解決好資金的籌集、使用和分配等問題，就顯得十分重要。企業(yè)應當科學確定投融資金戰(zhàn)略目標和規(guī)劃，建立和完善資金授權、批準、審驗等相關管理制度，加強資金活動的集中歸口管理，明確籌資、投資、營運等各環(huán)節(jié)的職責權限和崗位分離要求，定期或不定期檢查和評價資金活動情況，把責任落實到實處。

一、企業(yè)資金管理中存在的問題

（一）信息溝通嚴重不足

信息收集、處理、利用等方面比較薄弱及公司內部沒有建立、形成一個暢通的信息收集、報告和反饋機制。信息是企業(yè)各類業(yè)務事項屬性的標識，是確保企業(yè)經(jīng)營管理活動順利開展的基礎。企業(yè)應收集各種內部信息和外部信息，對這些信息進行合理篩選、核對、整合，提高信息的準確性。信息溝通渠道不暢通，對存在的問題不能進行靈活、有效溝通導致問題被擱置而貽誤了妥善解決問題的時機，難為企業(yè)提供有效的決策依據(jù)。

（二）籌資方案不適當

企業(yè)缺乏對資金需要量的科學預測，沒有結合當時經(jīng)濟形勢，深入分析不同籌資方案的資金成本，沒有正確選擇籌資方式和不同方式的籌資數(shù)量?；I資負債規(guī)模過大、資本結構不合理、籌資方式選擇不當?；I資過程中沒有充分考慮到經(jīng)營風險，對預期現(xiàn)金流入量、資產的流動性和金融市場等分析不深入。不能適應資本供求的變化，資本市場供給寬松時，較易籌集資金，資本市場供給較緊時，籌集資金就較難；沒有注意到利率水平的變化，因利率變化資金成本的升高而帶來的收益下降；籌資時沒有堅持資本收益率高于資本成本率的原則；企業(yè)籌資決策不當，引發(fā)資本結構不合理或無效融資，會導致企業(yè)籌資成本過高或債務危機。

（三）投資決策失誤

很多企業(yè)對外投資時缺乏科學的投資方案戰(zhàn)略性評估，投資項目與企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略不相符合，缺乏對投資方案進行技術、市場、財務等方面可行性研究。事前沒有詳細深入分析項目的技術可行性與先進性、市場容量與前景，以及項目預計現(xiàn)金流量、風險與報酬，沒有詳細比較或評價不同項目的可行性。相當多的企業(yè)在重大投資等問題上還沒有形成有效的決策約束機制，引發(fā)盲目擴張或喪失發(fā)展機遇，導致資金鏈斷裂或資金使用效益低下。

（四）資金效益低、營運不暢

在資金營運方面，企業(yè)流動資產中，存貨積壓導致流動資金占用過量。由于存貨流動性差，而且企業(yè)還必須為保管存貨支付保管費用，導致企業(yè)成本增加，營業(yè)利潤下降。企業(yè)還要承擔存貨價值貶值及保管不善和存貨的自然損耗而造成的損失，使企業(yè)增加了財務風險。應收款項管理制度不完善、考核不嚴格、獎懲不分明。有時為了增加銷量，擴大市場占有率，大量采用賒銷方式銷售產品，由于沒有深入了解客戶的信用等級，盲目賒銷，造成相當比例的應收賬款長期無法收回，直至成為壞賬。銷售部門沒有認真負責地進行應收款項催收，過于注重銷售業(yè)績。財務部門沒有嚴格負責辦理資金結算以及監(jiān)督款項回收不到位，使債務人長期無償占用企業(yè)資產，影響企業(yè)資產的流動性。

（五）資金監(jiān)督控制不嚴

企業(yè)資金管理普遍存在監(jiān)控不嚴的問題，企業(yè)內部盡管設置了監(jiān)督崗位，也制定了多種監(jiān)督制度，但是因為各種原因沒能有效地發(fā)揮監(jiān)督與控制作用，使得資金被挪用、侵占、抽逃或遭受欺詐。

二、建立資金管理高效內控體系

（一）加強資金籌資管理

企業(yè)財務人員要樹立資金成本與財務風險理念，建立健全以控制財務風險、降低資金成本為核心的資金管理控制體系。正確選擇適合本企業(yè)的資本結構，合理權衡負債籌資比率和權益籌資比率。資金籌資包括資金需求量的科學預測與合理選擇籌資方式。企業(yè)應結合實際選擇銷售百分比、定性預測等資金量預測方法。選擇發(fā)行股票、吸收直接投資、發(fā)行債券、貸款、商業(yè)信用等多種籌資方式，分散籌資風險，確保籌資遵循低成本、穩(wěn)定性、可得性、提高競爭力等原則。

（二）加強營運資金管理

加強對賒銷和預購業(yè)務的控制，建立客戶信用檔案，對客戶進行深入調查和建檔，并進行信用等級設置，對處于不同等級的客戶實行不同的信用政策，減少購貨和賒銷風險。調查客戶償還賬款的信用情況：有沒有拖欠稅款而被罰款的記錄；有沒有拖欠供貨企業(yè)貨款的情況。這樣就能控制銷售中出現(xiàn)的大量壞賬現(xiàn)象，減少風險。同時制定相應的應收賬款、預付貨款控制制度，加強對應收賬款的管理，及時收回應收賬款，減少資金風險，從而提高企業(yè)資金使用效率。

（三）實施資金的集中管理，推行全面預算管理制度

資金集中管理是企業(yè)集團加強內部控制的需要，有利于強化對成員企業(yè)管控，有利于企業(yè)發(fā)揮資金聚合優(yōu)勢，有利于降低成本，提高效益。當前企業(yè)在資金使用過程中普遍存在資金分散、效率低下等突出問題。解決這個問題，首先，要從資金集中管理入手，建立資金管理結算中心。因為集團公司成員企業(yè)由于所處生產環(huán)境和地域環(huán)境不同，發(fā)展不平衡，有的企業(yè)資金結余沉淀無法高效使用，導致資源閑置，而有的企業(yè)業(yè)務快速增長，資金缺乏，需要向金融機構籌集資金，產生較大的融資費用。實施資金集中管理，對各成員企業(yè)的資金統(tǒng)一籌集，集中管理，合理分配，通過集團公司的集中調控，實現(xiàn)沉淀資金的集中使用，減少不必要的對外融資。集中管理能合理調度集團內部的資金周轉，降低融資成本，提高資金使用效率，確保集團實現(xiàn)戰(zhàn)略目標，實現(xiàn)企業(yè)價值的最大化。資金管理中心作為整個集團公司的資金管理機構，負責集團內資金的集中統(tǒng)一管理。其主要工作內容包括：測算整個集團公司的資金需用量，統(tǒng)一對外融資；按全面預算管理的要求進行集團內資金的上劃與下?lián)苻k理成員單位之間經(jīng)濟業(yè)務的內部結算；調劑資金余缺，計算、收取和撥付內部資金占用費；對成員單位的資金使用情況進行監(jiān)督和考核。

企業(yè)實施資金的集中管理，建立資金結算中心，必須有完善的預算管理做保障，預算是企業(yè)未來一定時期內經(jīng)營、資本、財務等各方面的收入、支出、現(xiàn)金流的總體計劃。完備的預算制度是企業(yè)生產經(jīng)營活動有序進行的重要保證，是企業(yè)合法合規(guī)治理結構的體現(xiàn)，也是企業(yè)進行內部監(jiān)督、控制、審計、考核的重要依據(jù)，建立健全全面預算管理體制，對生產經(jīng)營環(huán)節(jié)實施預算的編制、審定、分析、考核監(jiān)控制度，確保預算指標下達和責任人的落實，把企業(yè)生產經(jīng)營活動中的資金收入、資金支出統(tǒng)一納入嚴格的預算管理程序之中。

（四）推進計算機網(wǎng)絡技術的應用

要保證資金集中管理模式的成功實現(xiàn)，必須借助于計算機網(wǎng)絡技術，通過信息化來構建資金集中管理系統(tǒng)。實現(xiàn)對業(yè)務和事項的自動控制，減少或消除人為操縱因素，以保證企業(yè)實施資金的集中管理。只有利用先進的計算機網(wǎng)絡技術和統(tǒng)一的財務管理軟件，才能使管理模式和管理方法得到有效實施。

（五）加強資金事后控制，提高資金管理人員的素質

根據(jù)各部門的資金管理狀況來評定其工作業(yè)績，同時經(jīng)常檢查和評價職工的工作成績，并與其利益掛鉤，真正做到資金管理的責、權、利相結合，從而調動資金管理部門和職工的積極性，以便更好地進行資金管理。加強對資金的事前、事中和事后控制，是促進資金有效使用的重要途徑。此外，干任何事情，人的因素都是至關重要的！“人”是生產力中最活躍的因素。再完備的法規(guī)、制度也要通過相關人員的正確理解、合理運用才能達到指導和監(jiān)督的目的；再完美的內控制度也會因為個別人的不負責任、相互勾結而失靈。因此，一定要注意加強員工，特別是會計人員的業(yè)務培訓、崗位職責教育和職業(yè)道德教育。提高企業(yè)管理人員的素質，從人員的素質管理入手，加強財務人員多種業(yè)務制度設計與遵循性訓練。促使資金管理人員轉變觀念，樹立科學的資金管理意識，掌握現(xiàn)代管理知識和技能，積極參與資金管理，以促進企業(yè)深化資金管理，加速資金周轉，提高資金利用效果。使財務人員和相關人員增強資金效益觀念，從而使企業(yè)資金走上良性循環(huán)的發(fā)展道路。

［1］胡國友.試論完善企業(yè)內部控制制度［J］.中國科技博覽，2009（12）.

［2］高志軍.企業(yè)內部控制制度面臨的問題及完善對策［J］.中國市場，2009（35）.

［3］黃增榮.企業(yè)內部控制體系建立和評價問題探討［J］.煤炭經(jīng)濟研究，2011（32）.