改革的途徑建議

改制不是目的，而是激發(fā)企業(yè)發(fā)展活力，提高競爭能力，有效參與市場競爭的手段。改制不僅是單位組織形式的一種變化，更重要的是思想觀念要徹底轉變。通過改制，要實現(xiàn)體制、機制創(chuàng)新，不斷提升企業(yè)發(fā)展質量和效益，提高企業(yè)的核心競爭力。

一、建立規(guī)范的公司法人治理結構

通過改制，改變過去軍工單位行政化的管理方式，建立“歸屬清晰、權責明確、保護嚴格、流轉順暢”的現(xiàn)代產權制度，以及“產權清晰、責權明確、政企分開、管理科學”的現(xiàn)代企業(yè)制度，建立健全以股東會、董事會、監(jiān)事會為代表的現(xiàn)代公司法人治理結構，形成與管理層相互制衡、高效運作的運行機制，實現(xiàn)企業(yè)管理、運行制度的科學化和規(guī)范化，實現(xiàn)所有權、經(jīng)營權的分離，提高經(jīng)營管理水平和市場化水平，帶動企業(yè)整體發(fā)展。

改制要注重實效，避免形式化。公司章程及公司內部管理制度應明確規(guī)范股東會、董事會、監(jiān)事會和經(jīng)營者的權責，形成權力機構、決策機構、監(jiān)督機構和執(zhí)行機構之間的分立制衡；內控體系不能流于形式，要采取實質性的措施，以現(xiàn)代公司體制為基礎，建立和完善現(xiàn)代公司管理制度、財務制度和人力資源制度；內部組織結構要完善、精簡和高效，切實規(guī)范企業(yè)運行和促進企業(yè)發(fā)展；公司董事、監(jiān)事應改變過去行政化管理的工作作風，切實發(fā)揮科學決策和有效監(jiān)督職能，尤其要加強對監(jiān)事會成員的培訓，實現(xiàn)其對企業(yè)經(jīng)營狀況的有效監(jiān)管。

正確處理“新三會”（股東會、董事會、監(jiān)事會）和“老三會”（職工代表大會、黨委會、工會）的關系。“新三會”是現(xiàn)代公司制企業(yè)治理結構的主體框架，是現(xiàn)代企業(yè)制度的核心；而“老三會”是社會主義經(jīng)濟建設長期實踐中的優(yōu)秀成果，是國有企、事業(yè)單位的精髓。在現(xiàn)代國有企業(yè)中，既要堅持“新三會”在企業(yè)經(jīng)營管理中的主導地位，也要發(fā)揮“老三會”的輔助作用。要避免各機構管理班子職能的重疊，確保兩者和諧共存，避免權責不清、多頭決策等問題。

二、實現(xiàn)產權多元化

黨的十八屆三中全會提出，積極發(fā)展混合所有制經(jīng)濟。發(fā)展混合所有制是深化國有企業(yè)改革的重要內容，是激發(fā)國有企業(yè)活力，實現(xiàn)國有資產保值、增值的重要手段。2007年，原國防科學技術工業(yè)委員會下發(fā)的《關于推進軍工企業(yè)股份制改造的指導意見》（科工法〔2007〕546號）、《軍工企業(yè)股份制改造實施暫行辦法》（科工改〔2007〕1366號）為軍工企業(yè)股份制改造提供了指導，并積極鼓勵社會資本參與軍工企業(yè)改制。作為國有經(jīng)濟的重要組成部分，在政策允許的情況下，軍工單位在改制過程中應積極探索混合所有制改革實踐，實現(xiàn)企業(yè)產權多元化。通過產權轉讓、增資擴股等方式，引進包括機構投資者、民營資本等在內的外部股東，打破原有的由內部國有股東持股的單一產權格局。這樣，一方面，可利用外部股東帶來的技術、管理、資金等資源，促進企業(yè)經(jīng)營管理、產品研發(fā)、市場開拓、項目建設的發(fā)展，擴大企業(yè)規(guī)模，提高經(jīng)營效益；另一方面，可通過企業(yè)產權結構的變更，倒逼企業(yè)改變過去行政化的管理方式，推動企業(yè)制度創(chuàng)新、機制轉變，建立規(guī)范的公司法人治理結構，實現(xiàn)企業(yè)的科學、規(guī)范化運行，提高企業(yè)的軟實力和核心競爭力。

三、開展員工持股激勵

作為實現(xiàn)產權多元化的一個特例，員工持股在國有企業(yè)改制過程中受到了普遍關注。通過員工持股，職工和企業(yè)可形成長期、統(tǒng)一的利益共同體，使職工的切身利益與企業(yè)的發(fā)展緊密聯(lián)系，能夠增強職工的“主人翁”意識，提高職工對于企業(yè)運營的關切度、責任心和工作積極性，從而為企業(yè)發(fā)展注入強大動力，有助于解決國有企業(yè)效率相對低下的難題。伴隨著20世紀90年代初開始的國有企業(yè)改革，在中小國企改制、大中型國企輔業(yè)改制中實施員工持股是較為普遍的現(xiàn)象。但由于沒有相關制度進行規(guī)范和約束，在實施員工持股，尤其是涉及向管理層轉讓國有產權的國企改制過程中，出現(xiàn)了一些暗箱操作、自買自賣、低估少評國有資產的情況，造成了國有資產的流失，也因此，國家政策對于員工持股逐漸收緊和嚴格。但從國家政策走向（見表1）來看，國家對于高新技術企業(yè)、科研設計企業(yè)技術人員持股一直持積極鼓勵態(tài)度，并不斷探索和嘗試知識產權入股、技術折股、股權出售、獎勵股權、技術獎勵等多種股權激勵方式。軍工單位一般具有科技先進、技術密集、人才集中等特點，改制后非常適合開展員工持股工作。應注意的是，實施員工持股，應選取市場化程度較高、業(yè)績優(yōu)異、法人治理結構比較規(guī)范的改制企業(yè)，現(xiàn)階段應主要考慮經(jīng)營管理人員、技術骨干持股。

四、推進軍工單位改制上市

軍工單位尤其是軍工科研院所科技實力雄厚，被譽為各大軍工集團“最優(yōu)質的資產”，長期被資本市場高度關注。推進軍工單位改制上市，是實現(xiàn)混合所有制改革最有效的形式，可利用資本市場對現(xiàn)有科研和生產企業(yè)進行現(xiàn)代企業(yè)制度改革；由于上市公司處于社會公眾監(jiān)督之下，企業(yè)高度透明化，有利于建立高效的公司治理結構；資本市場普遍看好軍工企業(yè)的發(fā)展，有利于從資本市場募集資金，支持軍工單位研發(fā)投入和生產建設，拓寬融資渠道，改變單純依靠國家投入的格局；通過改制上市，可提高資產的流動性，有利于軍工行業(yè)的市場化整合重組，實現(xiàn)資源優(yōu)化配置和主業(yè)聚焦，進而增強軍工企業(yè)實力和參與國際競爭的能力，帶動國家國防實力的提升。

五、建立有效的激勵約束機制

由于國有企、事業(yè)單位激勵機制不健全，員工承擔的責任較多，而激勵手段相對較少，管理層承擔的風險與收益不對等，造成員工的工作積極性和創(chuàng)造性沒有充分發(fā)揮，進而影響整個單位的經(jīng)營效率。在軍工單位改制建立規(guī)范的法人治理結構的同時，應堅持效率優(yōu)先和兼顧公平的原則，形成有效的激勵約束機制。例如，建立企業(yè)經(jīng)營者收入與企業(yè)經(jīng)營業(yè)績相銜接的激勵機制，工資、獎金等激勵與股權、期權等長期激勵相結合，使經(jīng)營者收入增長與企業(yè)長期發(fā)展和經(jīng)濟效益緊密聯(lián)系；要通過各種途徑提高經(jīng)營者的社會地位，增強精神激勵作用；要通過內、外部審計對企業(yè)的經(jīng)營績效作出正確的評估，并以審計的真實結果對經(jīng)營者進行獎懲；對于一般員工，也要物質激勵和精神激勵相結合，通過股權激勵、分紅權激勵等方式將職工收益與企業(yè)發(fā)展相聯(lián)系，建立科學的員工晉升通道，注重員工歸屬感和認同感的塑造，使企業(yè)成為員工實現(xiàn)人生價值的平臺。

表1　我國出臺的員工持股方面的政策

需要注意的問題

首先，部分涉及國家戰(zhàn)略武器裝備研制、生產的單位，由于業(yè)務的單一性與高度保密性，完全不具有民用市場需求；特別是一些軍工企業(yè)的軍工固定資產，投資額較大，后期使用、維護成本很高，企業(yè)自身難以支撐，只能繼續(xù)以國家投入、支持為主，這樣的單位難以進行改制，也無需進行改制。

其次，軍工單位對于保密工作具有較高的要求，在單位改制進行財務審計、資產評估時需要對中介機構的資質進行嚴格審核，簽訂保密協(xié)議，并對工作人員進行保密教育培訓，簽署相關保密承諾書。對于改制上市的軍工單位，對于信息披露事項要進行嚴格界定，一方面履行上市公司義務，保障投資人的知情權，另一方面，要通過軍工保密信息披露豁免機制，確保國家秘密安全。

從現(xiàn)有國有企業(yè)改制的經(jīng)驗來看，需要重點關注以下2個方面的問題。一是做好職工安置工作。職工安置方案要保障在職、退休、傷病等各類人員群體的利益；做好職工思想工作，對國家政策法規(guī)要宣傳到位；職工安置方案必須經(jīng)過職工（代表）大會審議通過才能執(zhí)行。二是防止國有資產流失。審計評估要嚴格把關，不能低評、漏評，尤其是無形資產，必須納入評估范圍；規(guī)范員工持股，尤其是管理層持股，避免暗箱操作和利益輸送；涉及國有產權轉讓的必須進入產權交易機構掛牌交易，保證公開、公正、公平；落實金融債務，有銀行負債的改制方案要征得債權金融機構的同意確認。