劉蕭

【摘 要】隨著信息化時(shí)代科學(xué)技術(shù)的不斷完善和發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)模式下的金融融資越來越成為小微企業(yè)融資的重要渠道，這種融資模式既包括電商運(yùn)營(yíng)模式，也有p2p網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)借貸平臺(tái)模式，與傳統(tǒng)的企業(yè)融資模式相比，這些模式在幫助小微企業(yè)發(fā)展中，起到的作用更明顯，因?yàn)?，這些模式的客戶定位更清晰，融資產(chǎn)品的設(shè)計(jì)更能根據(jù)小微企業(yè)的特點(diǎn)不同，而提供相應(yīng)不同的融資類型，從而更有利于小微企業(yè)的發(fā)展，文章就以互聯(lián)網(wǎng)金融背景下的小微企業(yè)融資模式分析為切入點(diǎn)，在論述相關(guān)小微企業(yè)融資模式之后，為各種小微企業(yè)融資模式的選擇及其發(fā)展提供相應(yīng)的對(duì)策。

【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)金融；小微企業(yè)；發(fā)展對(duì)策

在如今的互聯(lián)網(wǎng)金融融資平臺(tái)中，涵蓋了很多領(lǐng)域，包括電子商務(wù)、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)化、金融融資等行業(yè)，并且逐漸被政府重視。由于互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)于傳統(tǒng)金融，有著無(wú)法比擬的優(yōu)勢(shì)，可以快速推動(dòng)小微企業(yè)的發(fā)展，促進(jìn)實(shí)現(xiàn)金融融資業(yè)務(wù)的健康發(fā)展，對(duì)大眾創(chuàng)業(yè)、萬(wàn)眾創(chuàng)新也有一定的促進(jìn)作用。

一、推進(jìn)小微企業(yè)互聯(lián)網(wǎng)融資平臺(tái)建設(shè)的意義

在互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)發(fā)達(dá)的時(shí)代，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融融資模式的健康發(fā)展，對(duì)于小微企業(yè)和互聯(lián)網(wǎng)金融融資模式來說，都意義非凡，一方面是促進(jìn)小微企業(yè)發(fā)展帶來的重要影響，小微企業(yè)可以滿足一部分的市場(chǎng)需求，提供比較細(xì)致化的差異服務(wù)，并且可以吸收一部人再就業(yè)，為市場(chǎng)提供更加完善的服務(wù)，并且可以完善產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展；另一方面是互聯(lián)網(wǎng)融資平臺(tái)完善對(duì)小微企業(yè)的影響，由于小微企業(yè)的財(cái)務(wù)制度不健全，一般的銀行很難對(duì)小微企業(yè)的信用、資產(chǎn)評(píng)估、現(xiàn)金流等情況，做出相應(yīng)信用評(píng)估，小微企業(yè)很難通過傳統(tǒng)的貸款渠道進(jìn)行籌資，而互聯(lián)網(wǎng)互金融的信息更加對(duì)稱、資金配置邊際成本更低、金融服務(wù)效率更高的優(yōu)勢(shì)可以更有效的解決這一問題，從而滿足了小微企業(yè)的資金需求，完善了小微企業(yè)的融資渠道，提高了小微企業(yè)的融資效率。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融模式下的小微企業(yè)的融資類型

在小微企業(yè)的傳統(tǒng)融資模式中，一般通過銀行貸款、內(nèi)部集資、民間借貸等方式進(jìn)行融資，而在普通銀行的貸款中，由于涉及企業(yè)信用、抵押擔(dān)保等內(nèi)容，對(duì)于小微企業(yè)來說，極其不容易融到資金，而互聯(lián)網(wǎng)金融融資通過媒介或者相關(guān)的平臺(tái)運(yùn)作，降低了小微企業(yè)融資的門檻，這樣的互聯(lián)網(wǎng)金融融資模式包括三種類型：

1. P2P（點(diǎn)對(duì)點(diǎn)）網(wǎng)貸模式

所謂的P2P（點(diǎn)對(duì)點(diǎn)）網(wǎng)貸模式是指有資金需求的借方和有資金供給的貸方，通過相互信任的網(wǎng)貸平臺(tái)，聚集資金，將資金提供給有需求的小微企業(yè)，這種模式的服務(wù)主要集中于教育培訓(xùn)、能源環(huán)保、醫(yī)療健康等領(lǐng)域，大部分具有高成長(zhǎng)性的特點(diǎn)，據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國(guó)目前有網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)2000家左右，形成的網(wǎng)貸資金額達(dá)到上千億元，對(duì)于小微企業(yè)的成長(zhǎng)起到重要的推動(dòng)作用。

2.供應(yīng)鏈金融模式

所謂的供應(yīng)鏈金融模式是由電商操作運(yùn)營(yíng)的一種互聯(lián)網(wǎng)融資模式，根據(jù)小微企業(yè)在電商平臺(tái)的交易數(shù)據(jù)進(jìn)行征信分析，并根據(jù)分析結(jié)果，為小微企業(yè)提供快捷、便利的融資服務(wù)。例如阿里小貸，對(duì)于小微企業(yè)的支持起到了重要的推動(dòng)作用。這種模式主要的服務(wù)對(duì)象是多樣化的、專業(yè)化的，并且根據(jù)用戶征信狀況的不同，可以提供多樣的服務(wù)，另外，這樣的互聯(lián)網(wǎng)金融模式大多與大型的集團(tuán)有合作，多為產(chǎn)業(yè)鏈上的相關(guān)企業(yè)提供借貸服務(wù)，例如，海爾的供應(yīng)鏈金融融資平臺(tái)模式為“日日順”平臺(tái)的小微企業(yè)提供融資服務(wù)。

3.網(wǎng)絡(luò)眾籌模式

所謂網(wǎng)絡(luò)眾籌模式是指互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)上的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目，通過眾籌平臺(tái)，向社會(huì)公眾籌集資金，這個(gè)網(wǎng)絡(luò)眾籌模式中，小微企業(yè)眾籌后所回報(bào)的形式是股權(quán)、債權(quán)、商品等，例如眾籌平臺(tái)天使匯就是以股權(quán)形式進(jìn)行眾籌。這種模式主要的服務(wù)對(duì)象是處于創(chuàng)業(yè)初期的小微企業(yè)，其專業(yè)領(lǐng)域主要是智能硬件、微電影、圖書出版等科技型、公益型比較強(qiáng)的領(lǐng)域，該領(lǐng)域的特點(diǎn)具有智能、人文、創(chuàng)新的特點(diǎn)，例如點(diǎn)名時(shí)間。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融模式下小微企業(yè)融資的發(fā)展對(duì)策

1.完善互聯(lián)網(wǎng)金融生態(tài)建設(shè)

互聯(lián)網(wǎng)模式模式下的小微企業(yè)的融資發(fā)展渠道，需要各種基礎(chǔ)網(wǎng)絡(luò)設(shè)施的支持，這些設(shè)施包括支付體系、網(wǎng)絡(luò)身份認(rèn)證體系，大數(shù)據(jù)分析技術(shù)等。因此，需要完善互聯(lián)網(wǎng)金融生態(tài)建設(shè)，通過加快網(wǎng)絡(luò)普及和提高網(wǎng)絡(luò)速度，推動(dòng)與互聯(lián)網(wǎng)有關(guān)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，提高小微企業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域融資的便利性。

2.加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)

隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的不斷發(fā)展，各種互聯(lián)網(wǎng)金融的安全問題也會(huì)陸續(xù)出現(xiàn)，因此應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)，及時(shí)發(fā)布有關(guān)的異常信息，為小微企業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)金融融資做好安全準(zhǔn)備，防范可能出現(xiàn)的金融融資風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融的健康發(fā)展。

3.提高融資平臺(tái)與小微企業(yè)的對(duì)接力度

對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融融資平臺(tái)的建設(shè)來說，最重要的是為小微企業(yè)提供融資需求，而由于融資平臺(tái)與小微企業(yè)存在著信息、技術(shù)鴻溝，導(dǎo)致兩者之間的融資壁壘重重，既不利于融資平臺(tái)資金的投放，也不利于滿足小微企業(yè)的融資需求，因此應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)雙方對(duì)接力度，建立健全雙方信息共享平臺(tái)，減少兩者之間的技術(shù)、數(shù)據(jù)誤差，提高小微企業(yè)的融資成功率，從而也促進(jìn)融資平臺(tái)的進(jìn)一步發(fā)展。

四、結(jié)束語(yǔ)

在互聯(lián)網(wǎng)金融模式下，小微企業(yè)融資模式可以選擇的類型比較多，差別也比較大，在這種情況下，小微企業(yè)更能根據(jù)自己的資金需要選擇相應(yīng)的融資類型，這對(duì)小微企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)健康成長(zhǎng)以及促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融閑散資金充分利用方面具有重要意義。

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