董希淼，恒豐銀行研究院執(zhí)行院長、中國人民大學(xué)重陽金融研究院客座研究員

2016年，在國務(wù)院常務(wù)會(huì)議上，李克強(qiáng)總理專門針對(duì)小微企業(yè)融資問題提出要求：“各部門、各金融機(jī)構(gòu)都要堅(jiān)持不懈抓好這項(xiàng)工作，努力破解這一‘世界性難題。”

在5月底，百度金融與貴州省政府金融辦聯(lián)手“憋”出了一個(gè)大招，劍指一個(gè)世界性、長期性的難題。

眾所周知，小微企業(yè)融資難問題，是一個(gè)世界性的難題，也是長期性的難題。從世界范圍看，小微企業(yè)融資難，是經(jīng)濟(jì)下行周期的一種必然反應(yīng)，這其中有企業(yè)自身的管理經(jīng)營及產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力的問題，當(dāng)然也有金融機(jī)構(gòu)支持服務(wù)的原因。

在我國，小微企業(yè)數(shù)量占企業(yè)總數(shù)的90%以上，是國民經(jīng)濟(jì)重要組成部分。廣泛分布于全國各地的小微企業(yè)，不但為經(jīng)濟(jì)增長做出了突出貢獻(xiàn)，還創(chuàng)造了大量的就業(yè)崗位。小微企業(yè)融資難問題，近年來雖然有所改善，但仍未走出困境，這在一定程度上制約了小微企業(yè)的生存與發(fā)展。

李克強(qiáng)總理在近年的政府工作報(bào)告中，多次提出要加強(qiáng)對(duì)小微企業(yè)的支持力度。2016年，在國務(wù)院常務(wù)會(huì)議上，總理專門針對(duì)小微企業(yè)融資問題提出要求：“各部門、各金融機(jī)構(gòu)都要堅(jiān)持不懈抓好這項(xiàng)工作，努力破解這一‘世界性難題?！?/p>

小微企業(yè)融資難最主要的原因是信息不對(duì)稱：融資雙方因?yàn)樾畔⒉粚?duì)稱產(chǎn)生許多顧慮，金融機(jī)構(gòu)對(duì)小微企業(yè)信息完整性、真實(shí)性難以作出判斷。信息不對(duì)稱，是指在同一個(gè)社會(huì)環(huán)境下，信息發(fā)布是同時(shí)的，但由于某些內(nèi)在或者外在原因，導(dǎo)致部分信息被部分人知道，而并未被全部人員掌握。信息不對(duì)稱理論后來被研究者應(yīng)用到中小企業(yè)融資中。

客觀地說，我國的中小企業(yè)或多或少都存在一些問題，如管理相對(duì)混亂、經(jīng)營不夠規(guī)范、生命周期較短等。尤其是小微企業(yè)財(cái)務(wù)制度不健全，透明度不高，一旦遇到經(jīng)濟(jì)、行業(yè)周期及經(jīng)營困難時(shí)，財(cái)務(wù)造假及數(shù)據(jù)欺詐問題開始上升，從而使銀行對(duì)企業(yè)數(shù)據(jù)缺乏信任。一些銀行因噎廢食，進(jìn)入收貸、惜貸等惡性循環(huán)，甚至還造成“劣幣驅(qū)逐良幣”的現(xiàn)象發(fā)生，一些優(yōu)秀的小微企業(yè)成為受害者。此外，大部分小微企業(yè)信用信息分散在政府機(jī)構(gòu)、金融機(jī)構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)等渠道，很大程度上造成了企業(yè)信用信息的割裂，導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)難以判斷借款企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。不久前發(fā)布的《2017中小企業(yè)融資發(fā)展白皮書》也顯示，中小微企業(yè)融資普遍存在融資渠道單一、信息不對(duì)稱等問題。

因此，解決信息不對(duì)稱問題是決定小微企業(yè)能否順利發(fā)展的關(guān)鍵因素。幸運(yùn)的是，近年來，信息科技和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的快速發(fā)展，特別是大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能等高新技術(shù)的深度應(yīng)用，給廣大小微企業(yè)帶來了福音。隨著技術(shù)的不斷進(jìn)步，信息不對(duì)稱這個(gè)問題有希望得到緩解。2017年5月26日，國內(nèi)首個(gè)打通政府、企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)、互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)的中小微企業(yè)智能融資撮合平臺(tái)“貴州金融大腦”亮相貴陽。這個(gè)由百度金融和貴州省政府金融辦聯(lián)手打造的系統(tǒng)，用金融科技全副武裝起來的“大腦”，既強(qiáng)大又智能，一方連接了成千上萬的中小微企業(yè)，另一方則是貴州省銀行、小貸公司等金融機(jī)構(gòu)，系統(tǒng)上線后，可以即時(shí)、智能匹配企業(yè)與金融機(jī)構(gòu)之間的需求。

據(jù)介紹，只需提供企業(yè)名稱和法人信息，就可通過這個(gè)系統(tǒng)提取多個(gè)數(shù)據(jù)維度的信息，并在機(jī)器學(xué)習(xí)的基礎(chǔ)上形成企業(yè)畫像和綜合評(píng)估報(bào)告，精準(zhǔn)評(píng)估企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)，為金融機(jī)構(gòu)信貸決策提供有力參考依據(jù)。另外，該平臺(tái)還可以通過采集分析數(shù)個(gè)日常生活信息指標(biāo)，進(jìn)行貸后風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)和監(jiān)控，及時(shí)發(fā)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營異常。

此前，中小微企業(yè)融資渠道主要來自于銀行。放眼全球，1983年由尤努斯在孟加拉成功創(chuàng)建的鄉(xiāng)村銀行——格萊珉銀行，成為世界上規(guī)模最大、運(yùn)作最好的小額信貸組織形式。但獲得諾貝爾和平獎(jiǎng)的尤努斯，創(chuàng)建這一組織形式的初衷其實(shí)更多是從公益角度去實(shí)踐小額信貸。這一模式之所以未能大規(guī)模被復(fù)制，是因?yàn)樗⒃谌鐣?huì)較高的誠信意識(shí)和信用水平這一重要基礎(chǔ)之上。

因此，在我國當(dāng)前的社會(huì)信用環(huán)境下，絕大部分銀行對(duì)于小微企業(yè)來講，仍然具有較高的門檻和標(biāo)準(zhǔn)，這也導(dǎo)致了小微企業(yè)融資能力較低。而此次推出的“貴州金融大腦”，正是運(yùn)用大數(shù)據(jù)與人工智能，破解小微企業(yè)融資過程中信息不對(duì)稱這一問題的癥結(jié)。

百度公司高級(jí)副總裁朱光2016年11月在世界互聯(lián)網(wǎng)大會(huì)上提出，人工智能將為金融科技帶來革命性變化，基于百度強(qiáng)大的大數(shù)據(jù)處理能力和領(lǐng)先的人工智能技術(shù)，可以有效打破數(shù)據(jù)孤島，一方面填補(bǔ)現(xiàn)有征信人群的空白；另一方面對(duì)業(yè)界已有數(shù)據(jù)進(jìn)行有效補(bǔ)充，擴(kuò)大征信范圍。

但是，目前互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)大多是以B2C、P2P的模式服務(wù)于個(gè)人端的客戶群體，面向企業(yè)端的金融服務(wù)平臺(tái)較為缺乏，更廣泛的企業(yè)客戶亟需低成本的金融服務(wù)?！百F州金融大腦”也是百度金融科技發(fā)展方向的又一實(shí)踐，它基于企業(yè)端服務(wù)，注入了人工智能和大數(shù)據(jù)技術(shù)的貴州金大腦以人工智能、大數(shù)據(jù)、機(jī)器學(xué)習(xí)為技術(shù)基礎(chǔ)，融合貴州省政務(wù)、企業(yè)、金融、互聯(lián)網(wǎng)等多渠道數(shù)據(jù)，打通了數(shù)據(jù)孤島，不僅可以有效解決金融機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)信息不對(duì)稱問題，而且?guī)椭?dāng)?shù)卣嵘私鹑诒O(jiān)管的智能化水平。

“貴州金融大腦”另外一個(gè)重要的意義是，此舉開創(chuàng)互聯(lián)網(wǎng)公司與地方政府合作的新模式。百度公司基于自身優(yōu)勢(shì)，開始整合輸出金融科技能力，以合作為主、投資為輔的方式，擴(kuò)展企業(yè)金融服務(wù)場(chǎng)景，這將對(duì)金融科技生態(tài)帶來持續(xù)影響。

或許我們可以說：得金融科技者，得天下，得未來。

延伸閱讀

根據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局2011年發(fā)布的《統(tǒng)計(jì)上大中小微型企業(yè)劃分辦法》（國統(tǒng)字〔2011〕75號(hào)），中小企業(yè)劃分為中型、小型、微型三種類型，具體標(biāo)準(zhǔn)根據(jù)企業(yè)從業(yè)人員、營業(yè)收入、資產(chǎn)總額等指標(biāo)，結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)制定。小微企業(yè)在稅收上的概念和其他部門略有不同，主要包括3個(gè)標(biāo)準(zhǔn)，一是資產(chǎn)總額，工業(yè)企業(yè)不超過3000萬元，其他企業(yè)不超過1000萬元；二是從業(yè)人數(shù)，工業(yè)企業(yè)不超過100人，其他企業(yè)不超過80人；三是稅收指標(biāo)，年度應(yīng)納稅所得額不超過30萬元。

中小企業(yè)融資難眾所周知，其背后的原因，主要有以下幾方面（見下圖）。