對外經(jīng)濟貿(mào)易大學(xué)國際經(jīng)濟貿(mào)易學(xué)院 徐萌

隨著新會計準(zhǔn)則的提出，企業(yè)長期股權(quán)投資實務(wù)操作也發(fā)生了新的變化，其中包括長期股權(quán)投資方法的調(diào)整，資產(chǎn)后續(xù)計量方法的變化，投資內(nèi)容披露發(fā)生的變動，以及投資核算范圍的擴大等，這些變化在很大程度上都優(yōu)化了投資實務(wù)操作的流程，但是對企業(yè)的經(jīng)營發(fā)展和投資人員能力也提出了更為嚴(yán)格的要求。因此，面對這些變化，企業(yè)管理者需要整合市場信息資源，有效優(yōu)化長期股權(quán)投資實務(wù)操作的各項流程，為企業(yè)的長足發(fā)展提供更為科學(xué)有效的依據(jù)。

1 長期股權(quán)投資實務(wù)操作的變化

1.1 長期股權(quán)投資初始成本確定的變化

首先，企業(yè)在發(fā)展一段時間之后，經(jīng)營規(guī)模會逐漸擴大，因此也就形成了長期股權(quán)投資的模式，該模式具體分為兩種：一是在同一控制下，企業(yè)發(fā)展到一定程度合并形成的長期股權(quán)投資；二是在非同一控制下，企業(yè)發(fā)展到一定程度合并形成的長期股權(quán)投資。具體來講，初始投資成本、現(xiàn)金轉(zhuǎn)賬以及非現(xiàn)金轉(zhuǎn)賬在面值或承擔(dān)的債務(wù)方面都存在一定的差異，在合并方允許的情況下，可以按照其權(quán)益的大小來選擇不同的資金流動方式。例如，如果按照已經(jīng)發(fā)行股份的面額來作為股本，長期股權(quán)投資初始成本的確定需要以面值總計差額為主，進而有效調(diào)整資本公積。其次，在非企業(yè)合并形式下所形成的長期股權(quán)投資模式，其成本的確認與非同一控制下，合并下形成的長期股權(quán)投資模式一致，即按照實際支付的數(shù)額或者是非現(xiàn)金抵押財產(chǎn)的公允價值作為初始成本。

1.2 長期股權(quán)投資核算范圍的變化

對于現(xiàn)代化企業(yè)來講，傳統(tǒng)會計準(zhǔn)則中的內(nèi)容已經(jīng)難以滿足發(fā)展，其中短期和長期投資所標(biāo)注的內(nèi)容陳舊、方法老套。尤其在長期投資當(dāng)中股權(quán)和債權(quán)投資的流程欠缺優(yōu)化，經(jīng)常會為企業(yè)投資決策者帶來意見上的阻礙。但是隨著新會計準(zhǔn)則的發(fā)布，合理更新了長期股權(quán)投資的具體內(nèi)容，并替換原有短期投資為交易性金融投資形式，為投資者的決策提供意見的同時，也提升其整個流程的便捷性。

1.3 長期股權(quán)投資調(diào)整方法的轉(zhuǎn)變

在以往的會計準(zhǔn)則當(dāng)中，對投資成本的標(biāo)注基本上就是企業(yè)在取得投資項目之后，需要向相關(guān)單位和合伙人交納的全部款項，其中包括手續(xù)費、合同費用和稅金等內(nèi)容。而現(xiàn)今股利和已經(jīng)到期單位被領(lǐng)取的利息則需要在財務(wù)部門單獨核算，不僅需要耗費大量的時間，工作量也異常巨大。但是新會計準(zhǔn)則當(dāng)中，雖然現(xiàn)金、非貨幣性資產(chǎn)交易、債務(wù)重組等依然沿用傳統(tǒng)的核算方式，但是適當(dāng)增加了對長期股權(quán)投資的規(guī)定，并將企業(yè)在產(chǎn)品發(fā)行過程中所涉及的全部效益，都歸納到企業(yè)的初始成本當(dāng)中，也就是本文所提到的非合并形成模式和合并形成模式兩種。該調(diào)整方法不僅有效優(yōu)化了長期股權(quán)投資實務(wù)操作的流程，而且也在一定程度上增加企業(yè)的經(jīng)營效益。

1.4 長期股權(quán)投資差額處理方法發(fā)生的變化

根據(jù)傳統(tǒng)會計準(zhǔn)則的要求，想要對企業(yè)的股權(quán)進行核算和整改，主要采取的方法是權(quán)益法，也就是對企業(yè)長期股權(quán)投資的成本進行計算，同時還應(yīng)該合理控制與被投資企業(yè)之間權(quán)益的差額。相關(guān)單位還應(yīng)該認識到，無論成本多寡或是差額的實際數(shù)額是多少，是正是負，都需要以最原始的方式體現(xiàn)在財務(wù)報表當(dāng)中，為上級單位的有效審核提供合理合法的依據(jù)。在此過程中一旦出現(xiàn)經(jīng)營問題，還能在有效的時間內(nèi)對差額進行重新計算和劃分，如有必要還可以進行撤銷的處理。但是基于新會計準(zhǔn)則，在并購不同類型企業(yè)的過程中，除了以上內(nèi)容需要填寫在報表中之外，還包括企業(yè)投資和購買的成本。報表如果也將其納入到了商譽中，該商譽是不需要被撤銷和重新修訂的。

1.5 長期股權(quán)投資后續(xù)計量方法的變化

企業(yè)在實現(xiàn)長期股權(quán)投資操作之后，需要相關(guān)單位對其投資結(jié)果進行實際的計量，具體來講分為兩種：一種是采取成本法進行具體的核算；另一種是用效益法進行核算。對于以往的會計準(zhǔn)則來講，成本核算的范圍基本上已經(jīng)被確立，核算的種類和具體的執(zhí)行方法也基本雷同，也就是在條件允許的情況下對投資企業(yè)和被投資企業(yè)進行有效控制。權(quán)益法核算內(nèi)容則更為細致一些，其工作審核權(quán)限和范圍也并沒有被控制。但是隨著新會計準(zhǔn)則的提出和發(fā)展，成本核算法對投資企業(yè)提出了明確的要求，即合理控制被投資企業(yè)的全部信息，并要求投資企業(yè)管理者有效學(xué)習(xí)相關(guān)的權(quán)限管理內(nèi)容。同時，企業(yè)大多以成本核算方法來進行實際的長期股權(quán)投資操作實務(wù)，即對企業(yè)投資的成本和資本進行科學(xué)管理[1]。

1.6 被投資企業(yè)出現(xiàn)虧損時實務(wù)操作變化

從以往會計準(zhǔn)則的實際要求來看，企業(yè)在進行長期股權(quán)投資之前，需要先對被投資企業(yè)的基本情況進行盤查，其中包括被投資企業(yè)的經(jīng)營效益、虧損情況以及具體的生產(chǎn)業(yè)務(wù)流程等，只有在合理管控以上內(nèi)容的基礎(chǔ)上，才能對被投資企業(yè)實際賬面上的虧損進行嚴(yán)謹(jǐn)?shù)奶幚?，也就是利用歸零處理法對被投資企業(yè)進行虧損認定。但是隨著新會計準(zhǔn)則的提出和更新，投資企業(yè)在實際盤查被投資企業(yè)賬面業(yè)務(wù)和采取歸零處理之前，需要有效掌握市場信息，了解政策規(guī)定，因為被投資企業(yè)的虧損大部分都需要投資企業(yè)來承擔(dān)，如果投資企業(yè)的經(jīng)濟實力不允許，該投資行為勢必要進行作廢處理。而且在以往會計準(zhǔn)則當(dāng)中，企業(yè)在實行長期股權(quán)投資操作的時候，還應(yīng)該對實際的操作賬面進行定期的監(jiān)控，任何一筆投資或支出行為都應(yīng)該納入其中。如果出現(xiàn)嚴(yán)重的損益，投資企業(yè)是無法依靠提升利潤率的方式抑制損失的出現(xiàn)。

1.7 長期股權(quán)內(nèi)容披露發(fā)生的變化

在以往的會計準(zhǔn)則當(dāng)中，企業(yè)長期股權(quán)投資操作實務(wù)所披露的投資內(nèi)容一般分為以下幾點：企業(yè)最近一段時期投資的凈損益，企業(yè)的實際運行過程中所作出的一切關(guān)于當(dāng)期投資的損益準(zhǔn)備，投資后期如果發(fā)生變動可能會產(chǎn)生的歲末余額，對投資計量方法的更新和匯總，合理整合市場信息資源和政策變動等情況，并有效確定當(dāng)期短期投資所能產(chǎn)生的市場價值，企業(yè)在投資行為發(fā)生后所產(chǎn)生的總數(shù)額占企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的比例，投資企業(yè)與被投資企業(yè)在對市場信息和政策變動進行判斷的過程中，所產(chǎn)生的實際差異，投資企業(yè)在實行投資行為后所引起的波瀾。但是基于新會計準(zhǔn)則的要求，以上內(nèi)容被大大縮減，對信息披露的內(nèi)容進行了更為明確的規(guī)定，其中包括有效披露被投資企業(yè)的財務(wù)信息，投資企業(yè)的經(jīng)營現(xiàn)狀，被投資企業(yè)當(dāng)前經(jīng)營中的負債等。

2 新會計準(zhǔn)則對長期股權(quán)投資實務(wù)操作的影響

首先，在傳統(tǒng)會計準(zhǔn)則當(dāng)中，企業(yè)想要提升投資操作的效率，就應(yīng)該對企業(yè)當(dāng)前已經(jīng)擁有的資產(chǎn)信息進行合理的掌控，其中包括固定資產(chǎn)和短期證券等，而針對長期沒有出售的短期證券也應(yīng)該進行適當(dāng)?shù)挠嬎愫头诸?。但是在新會計?zhǔn)則的引導(dǎo)下，無論是已經(jīng)出售的還是沒有出售的短期證券、預(yù)期收益都需要以公允價值納入到賬目衡量標(biāo)準(zhǔn)當(dāng)中，從而對企業(yè)潛在的經(jīng)濟收益進行判斷。同時，針對企業(yè)財務(wù)狀況的判斷，還要求投資企業(yè)準(zhǔn)確核實計量方法，逐漸修正權(quán)益核算法中的不足。但是在新會計準(zhǔn)則實施之后，如果投資企業(yè)發(fā)現(xiàn)準(zhǔn)備工作不足，投資結(jié)果已經(jīng)昭然若揭，一定會影響最終的利潤額。同時需要注意的是，投資企業(yè)長期股權(quán)差額一般都會被納入到借方的賬戶當(dāng)中，不僅嚴(yán)重影響企業(yè)的預(yù)期收益，還會影響最終的投資決策結(jié)果。

其次，新會計準(zhǔn)則的提出和更新，對資本市場也存在一定的影響。具體來講，在企業(yè)長期股權(quán)投資中，非合并企業(yè)如果用公允價值的計量方法對企業(yè)的各類信息進行核算，可以大大提升會計信息披露的有效性和真實性，其利用率也會更高一些。同時，公允價值計量法也能減輕會計信息失真對企業(yè)管理者投資決策造成的影響，滿足企業(yè)生產(chǎn)效益的同時，為經(jīng)營規(guī)模的擴大和社會效益的實現(xiàn)提供動力。除了公允價值核算法之外，新會計準(zhǔn)則的提出和推行，也能在一定程度上防止企業(yè)逃避稅款，對于穩(wěn)定市場經(jīng)濟的運行來說具有重大貢獻。對于一些上市公司來講，部分企業(yè)屬于交叉持股的類型，一旦股市上漲其業(yè)績也會不斷提高，但是如果股票下跌，其業(yè)績也會受到影響，因此管理者投資決策行為也需要隨著市場的變動而變化[2]。

最后，新會計準(zhǔn)則的推行，是在原有會計準(zhǔn)則基礎(chǔ)上更新的，并不能脫離原有依據(jù)。尤其是企業(yè)長期股權(quán)投資實務(wù)操作環(huán)節(jié)，企業(yè)管理者必須要認識到新會計準(zhǔn)則變動為企業(yè)帶來的影響，在有效整合企業(yè)會計信息的基礎(chǔ)上，對市場信息的變動進行判斷和選擇，從而為企業(yè)的生存和發(fā)展提供合理依據(jù)。具體來講新會計準(zhǔn)則對財務(wù)報表中的一些細節(jié)問題進行的調(diào)整，包括上報標(biāo)準(zhǔn)、短期利潤的輸入和財務(wù)信息披露環(huán)節(jié)等。企業(yè)管理者既要進行橫向的比較和分類，也要關(guān)注縱向利潤變動的原因，對應(yīng)項股權(quán)投資的因素進行比對，挑選出其中可供挑選的內(nèi)容。除此之外，新會計準(zhǔn)則的實施，對企業(yè)財務(wù)人員素質(zhì)的要求也越來越高，管理者必須要認識到加強培訓(xùn)的力度，豐富財務(wù)人員的資金儲備和實踐經(jīng)驗，除了基本的業(yè)務(wù)能力之外，還應(yīng)該掌握法律、管理等方方面面的知識。

同時，企業(yè)管理者還應(yīng)該有效落實財務(wù)人員的賞罰機制，對工作積極、能力出眾的員工給予一定的物質(zhì)和休假獎勵。單獨成立財務(wù)管理部門，使其能夠做到工作和環(huán)境的獨立性，在有效強化企業(yè)各部門信息聯(lián)動的同時，提升會計信息的準(zhǔn)確性和真實性，從而為提升企業(yè)長期股權(quán)投資實務(wù)操作的質(zhì)量提供動力。

3 結(jié)語

隨著經(jīng)濟社會的發(fā)展和變動，企業(yè)想要在激烈的競爭中站穩(wěn)腳跟，就需要對新會計準(zhǔn)則的具體內(nèi)容進行落實和規(guī)劃，采取長期有效的管理機制，對長期股權(quán)投資實務(wù)操作的內(nèi)容進行調(diào)整，為企業(yè)管理者提供科學(xué)合理決策依據(jù)，為企業(yè)財務(wù)人員提供更為和諧的工作環(huán)境，調(diào)動其積極性的同時，促進企業(yè)的長足發(fā)展。