金融學(xué)家巴曙松：把銀行卡打造成為大數(shù)據(jù)時(shí)代服務(wù)小微企業(yè)融資的重要載體

2019年中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議明確指出，要深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，更好緩解民營(yíng)和中小微企業(yè)融資難融資貴問(wèn)題。在經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型與調(diào)整時(shí)期，小微企業(yè)再次成為經(jīng)濟(jì)政策關(guān)注的焦點(diǎn)之一。

小微企業(yè)在中國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中占有重要地位，是極具活力的市場(chǎng)主體，在推動(dòng)發(fā)展、促進(jìn)創(chuàng)新、增加就業(yè)、改善民生和擴(kuò)大開(kāi)放等方面發(fā)揮了不可替代的作用。據(jù)統(tǒng)計(jì)，近五年來(lái)，小微企業(yè)年均增速達(dá)13%，2022年有望達(dá)到1.4億戶(hù)。

但小微企業(yè)的經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)與融資環(huán)境面臨嚴(yán)重失衡的困境。首先，由于小微企業(yè)缺乏抵押擔(dān)保物，難以從傳統(tǒng)銀行信貸渠道獲取資金支持。即便獲得非銀行金融機(jī)構(gòu)支持，融資成本也遠(yuǎn)高于銀行。其次，小微企業(yè)多數(shù)缺乏規(guī)范的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)體系，法律合規(guī)也存在諸多不足，嚴(yán)重掣肘小微企業(yè)進(jìn)一步創(chuàng)新發(fā)展。

對(duì)此，國(guó)家金融政策也相應(yīng)采取了不少具體舉措，對(duì)小微金融的傾斜力度明顯加大。

2018年2月，中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)印發(fā)《中國(guó)銀監(jiān)會(huì)辦公廳關(guān)于2018年推動(dòng)銀行業(yè)小微企業(yè)金融服務(wù)高質(zhì)量發(fā)展的通知》，針對(duì)單戶(hù)授信1000萬(wàn)元以下（含）的小微企業(yè)貸款，提出“兩增兩控”新目標(biāo)。2018年6月，央行又增加再貸款和再貼現(xiàn)額度1500億元，支持金融機(jī)構(gòu)擴(kuò)大對(duì)小微、民營(yíng)企業(yè)的信貸投放。2020年1月6日，央行下調(diào)金融機(jī)構(gòu)存款準(zhǔn)備金率0.5個(gè)百分點(diǎn)，也強(qiáng)調(diào)政策目標(biāo)之一是緩解小微企業(yè)融資難的問(wèn)題。

那么，如何把這些政策導(dǎo)向，通過(guò)特定的載體、技術(shù)和手段，傳導(dǎo)到實(shí)體經(jīng)濟(jì)、傳導(dǎo)到千千萬(wàn)萬(wàn)的小微企業(yè)？在互聯(lián)網(wǎng)迅速發(fā)展的今天，借助大數(shù)據(jù)時(shí)代的金融科技力量助力小微金融服務(wù)，正逐步被證明是行之有效的途徑。

現(xiàn)階段，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的高速發(fā)展推動(dòng)了移動(dòng)支付時(shí)代的全面來(lái)臨。根據(jù)第44次《中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)發(fā)展?fàn)顩r統(tǒng)計(jì)報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示，截至2019年6月，中國(guó)手機(jī)網(wǎng)民規(guī)模達(dá)8.47億，其中，手機(jī)網(wǎng)絡(luò)支付用戶(hù)規(guī)模達(dá)6.21億，占手機(jī)網(wǎng)民的73.4%。

移動(dòng)支付的普及，客觀(guān)上讓金融科技推動(dòng)解決小微企業(yè)融資問(wèn)題，具備更多可能性。目前，互聯(lián)網(wǎng)支付機(jī)構(gòu)與商業(yè)銀行分別拿出了解決方案：

依托移動(dòng)支付的全面崛起，互聯(lián)網(wǎng)支付機(jī)構(gòu)以移動(dòng)支付為消費(fèi)入口開(kāi)始全面積累數(shù)據(jù)，并借助大數(shù)據(jù)實(shí)現(xiàn)對(duì)小微企業(yè)服務(wù)的流程再造。以監(jiān)控小微企業(yè)每天的支付流水為起點(diǎn)，互聯(lián)網(wǎng)支付機(jī)構(gòu)將現(xiàn)金支付狀態(tài)下中小企業(yè)交易狀況的“黑箱難題”逐漸互聯(lián)網(wǎng)化、數(shù)字化。特別是在“小微企業(yè)收款碼”等移動(dòng)支付產(chǎn)品的支持下，小微企業(yè)每日交易都轉(zhuǎn)化為可量化、可統(tǒng)計(jì)、可分析的數(shù)據(jù)，從而解決小微企業(yè)信貸的信息不對(duì)稱(chēng)難題。

同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)支付機(jī)構(gòu)用互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站+移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)APP的方式取代商業(yè)銀行網(wǎng)點(diǎn)，用數(shù)字化征信模型取代信貸審核，從而進(jìn)一步降低了金融服務(wù)的交易成本，尤其是大量的人工成本。不少互聯(lián)網(wǎng)支付機(jī)構(gòu)已實(shí)現(xiàn)全流程線(xiàn)上信用貸款，并成功把信貸不良率控制在相對(duì)較低的水平。

商業(yè)銀行方面，2018年11月20日，中國(guó)銀聯(lián)在央行指導(dǎo)下聯(lián)合各商業(yè)銀行在京發(fā)布小微企業(yè)卡。小微企業(yè)卡面向小微型企業(yè)、家庭式作坊、個(gè)體工商戶(hù)等發(fā)行，圍繞“支付結(jié)算、融資經(jīng)營(yíng)和企業(yè)信息化建設(shè)”三大核心需求，利用金融科技手段+商業(yè)銀行優(yōu)勢(shì)開(kāi)啟小微企業(yè)服務(wù)新模式。

這種模式通過(guò)獨(dú)立于個(gè)人卡產(chǎn)品、企業(yè)卡產(chǎn)品的新體系，有機(jī)整合了商業(yè)銀行借記卡、信用卡和借貸合一卡，并以銀行業(yè)統(tǒng)一APP“云閃付”為入口，實(shí)現(xiàn)了申卡、綁卡、服務(wù)展示、線(xiàn)上線(xiàn)下支付等多種功能于一體。

從設(shè)計(jì)效果看，小微企業(yè)卡可成為連接銀行與企業(yè)的橋梁，有助于降低商業(yè)銀行服務(wù)小微企業(yè)的門(mén)檻，為小微企業(yè)提供比互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)更多的信貸額度和更專(zhuān)業(yè)化的金融服務(wù)。觀(guān)察銀聯(lián)小微企業(yè)卡的業(yè)務(wù)邏輯，其設(shè)計(jì)初衷便是以支付為切入點(diǎn)，通過(guò)收集商戶(hù)日常交易數(shù)據(jù)，并輔以銀聯(lián)海量大數(shù)據(jù)、以及繳費(fèi)辦稅咨詢(xún)等多維數(shù)據(jù)支撐，在此基礎(chǔ)上銀行提供融資理財(cái)?shù)确?wù)。

從市場(chǎng)成效看，銀聯(lián)小微企業(yè)卡取得了不俗成績(jī)。以中國(guó)民生銀行為例，該行推出的“小微普惠卡”產(chǎn)品，具有隨借隨還、按日計(jì)息、多樣分期、一次授信三年循環(huán)、全天候自助辦理等優(yōu)勢(shì)，深受小微企業(yè)主歡迎。2019年，該產(chǎn)品為8萬(wàn)戶(hù)左右的小微企業(yè)主提供融資服務(wù)，為進(jìn)一步降低融資成本，該行于近期針對(duì)該產(chǎn)品推出了利率及分期手續(xù)費(fèi)費(fèi)率7折優(yōu)惠的活動(dòng)。

無(wú)論是互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)的網(wǎng)絡(luò)信貸，還是銀聯(lián)的小微企業(yè)卡，其創(chuàng)新邏輯都是擺脫傳統(tǒng)的銀行貸款過(guò)度關(guān)注抵押擔(dān)保等業(yè)務(wù)邏輯，轉(zhuǎn)而強(qiáng)調(diào)以支付為入口，驅(qū)動(dòng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)的底層核心數(shù)據(jù)，以大數(shù)據(jù)為依托，借助人工智能的風(fēng)控體系進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制，從而實(shí)現(xiàn)對(duì)小微企業(yè)的征信與授信。

事實(shí)證明，從支付數(shù)據(jù)切入做小微企業(yè)金融是一條可行的路徑。要實(shí)現(xiàn)從支付到融資的跨越，關(guān)鍵是有效的金融數(shù)據(jù)。

當(dāng)前的互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)多集中于電商消費(fèi)、社交、日常生活服務(wù)等非金融服務(wù)領(lǐng)域，而銀聯(lián)、銀行的數(shù)據(jù)多集中在銀行卡交易、金融融資領(lǐng)域，兩者的集合點(diǎn)在于支付。特別是在互聯(lián)網(wǎng)支付“斷直連”之后，互聯(lián)網(wǎng)支付和移動(dòng)支付的交易數(shù)據(jù)都被集中到銀聯(lián)等國(guó)家轉(zhuǎn)接清算組織上。

因此，銀聯(lián)小微企業(yè)卡為各方的有機(jī)統(tǒng)一提供了更好的可能性，通過(guò)聚合銀聯(lián)、互聯(lián)網(wǎng)支付機(jī)構(gòu)、商業(yè)銀行的數(shù)據(jù)共性，打破各方的數(shù)據(jù)孤島，分析、追蹤消費(fèi)數(shù)據(jù)，從而為小微企業(yè)提供卡基與賬基相結(jié)合的小微企業(yè)綜合授信、融資增信，為銀行客戶(hù)識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)管理、融資信貸等提供強(qiáng)有力支撐。

在新的信息技術(shù)發(fā)展條件下，無(wú)論是互聯(lián)網(wǎng)支付機(jī)構(gòu)，還是銀聯(lián)、銀行，只要能夠充分發(fā)揮自己的優(yōu)勢(shì)，再結(jié)合小微企業(yè)特點(diǎn)和需求，都有可能實(shí)現(xiàn)從支付到金融綜合服務(wù)的蛻變。我們期待，以中國(guó)銀聯(lián)小微企業(yè)卡為新起點(diǎn)，逐步形成更多小微企業(yè)金融服務(wù)新模式。在這個(gè)過(guò)程中，支付產(chǎn)業(yè)價(jià)值鏈上的各方都將成為新模式的拓展者和受益者。

（作者：巴曙松教授，北京大學(xué)匯豐金融研究院執(zhí)行院長(zhǎng)，中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家）　　　　　　　　　　　　　廣告