鋅財經(jīng)

快手謀支付牌照

據(jù)了解，快手以“現(xiàn)金+股票”的形式并購了易聯(lián)支付。收購?fù)瓿珊?，快手將持有易?lián)支付超過50%的股份，成為易聯(lián)支付最大控股股東。

今年8月，快手曾申請了多個名為“老鐵支付”的商標(biāo)；此后的11月，據(jù)媒體報道，快手正在招聘金融方向人員，主要負(fù)責(zé)與各金融機構(gòu)、銀行及相關(guān)機構(gòu)聯(lián)絡(luò)、接洽等。隨著快手電商等商業(yè)化板塊的不斷成熟和收入的不斷提高，擁有屬于自己的支付牌照已經(jīng)成為必然的趨勢。

一方面在于合規(guī)考慮。易聯(lián)支付官網(wǎng)介紹，該公司2011年獲得《支付業(yè)務(wù)許可證》，許可從事移動電話支付、互聯(lián)網(wǎng)支付、預(yù)付卡發(fā)行與受理業(yè)務(wù)。易聯(lián)支付的牌照展業(yè)范圍包含多個業(yè)務(wù)范圍，收購易聯(lián)支付后，快手能保證自己支付收單業(yè)務(wù)的合規(guī)性，規(guī)避潛在的合規(guī)風(fēng)險。此外，持牌經(jīng)營既是金融業(yè)務(wù)的基本原則，也是重要底線?？焓肢@取支付牌照早在商標(biāo)注冊的動向上就有跡可循，易聯(lián)支付的價值主要還是線上支付，與快手的互聯(lián)網(wǎng)基因契合，收購支付牌照，快手能夠完善自身業(yè)務(wù)的合規(guī)性。

另一方面或意在電商金融。收購支付牌照除了合規(guī)考慮外，還可對后續(xù)電商金融等業(yè)務(wù)形成利好，同時能連接上下游業(yè)務(wù)，形成更多協(xié)同。“對于互聯(lián)網(wǎng)公司來說，支付與電商等業(yè)務(wù)結(jié)合，能夠產(chǎn)生大量有價值數(shù)據(jù)，是互聯(lián)網(wǎng)公司進(jìn)行用戶識別營銷，拓展金融等業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)設(shè)施，因此支付也是頭部互聯(lián)網(wǎng)公司標(biāo)配的牌照。”零壹研究院院長于百程稱。

此外，快手擁有支付牌照后也可節(jié)省下對應(yīng)的支付通道服務(wù)費用，獲得對應(yīng)的備付金利息；同時獲得底層的支付數(shù)據(jù)，方便企業(yè)構(gòu)建更加詳細(xì)的消費者和商家畫像，進(jìn)行后續(xù)的精細(xì)化運營和業(yè)務(wù)拓展。但是后續(xù)快手是否會進(jìn)行金融業(yè)務(wù)布局，依然還需要看下一步動作。

互聯(lián)網(wǎng)大小巨頭的金融之爭

一提到快手，不少人就會第一時間想到競爭對手抖音。就在今年，抖音實際控股方字節(jié)跳動也通過收購的方式，獲得了小貸牌照和支付牌照，摘得網(wǎng)絡(luò)小貸牌照后，又謀得支付牌照，頻頻動作或與字節(jié)跳動布局的電商業(yè)務(wù)相關(guān)。

近幾年，抖音、快手等是短視頻直播領(lǐng)域成長出的新的互聯(lián)網(wǎng)巨頭，支付牌照自然也是抖音、快手布局的重點，并可視為向金融業(yè)務(wù)拓展的標(biāo)志之一。不過，相比快手，字節(jié)跳動在金融上的布局顯得更為積極。在快手傳出染指支付牌照之際，字節(jié)跳動也不斷在金融領(lǐng)域跑馬圈地。天眼查數(shù)據(jù)顯示，近日，字節(jié)跳動已申請注冊“DOUPAY”商標(biāo)，國際分類為科學(xué)儀器、網(wǎng)站服務(wù)，商標(biāo)狀態(tài)為“商標(biāo)申請中”。

此外，繼“放心借”后，有消息稱，《抖音》APP上線了名為“放心花”的產(chǎn)品，定位是一個提供貸款服務(wù)技術(shù)的平臺。據(jù)了解，“放心花”內(nèi)申請額度方式與“放心借”基本一致，個人需要填寫申請信息，官方進(jìn)行評估后，即可發(fā)放額度，額度最高可達(dá)1萬元。從抖音的布局來看，“放心借”和“放心花”已分別成為了抖音的“借唄”和“花唄”。

對比來看，盡管快手在金融業(yè)務(wù)布局起步較慢，但作為一家有著豐富流量和場景的互聯(lián)網(wǎng)巨頭，金融業(yè)務(wù)也有望成為快手后續(xù)收入增長的一大推力。

值得一提的是，不僅是在短視頻領(lǐng)域，支付業(yè)務(wù)已成為互聯(lián)網(wǎng)大小巨頭的“兵家必爭之地”。目前，除了抖音、快手外，不僅是“BATJ”（百度、阿里巴巴、騰訊、今日頭條），包括小米、美團、滴滴出行和唯品會等企業(yè)均紛紛摘取了支付牌照。此外，拼多多和攜程等也通過收購的方式，“曲線”獲得支付牌照。

互聯(lián)網(wǎng)大小巨頭為何熱衷搶奪第三方支付牌照？主要有何意圖？實際上，支付作為金融業(yè)務(wù)交易流轉(zhuǎn)的底層支撐，在金融生態(tài)圈中具有重要作用，以支付為節(jié)點既可以連接C端用戶，又可以連接B端商戶，還可以搭建開放平臺聚合各類資源，支付能夠與各種零售場景結(jié)合，充分發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)巨頭的流量優(yōu)勢。

支付缺位的機構(gòu)正“磨刀霍霍”

盡管支付牌照成了互聯(lián)網(wǎng)巨頭們的“標(biāo)配”，目前還有互聯(lián)網(wǎng)公司在支付牌照上仍處于缺位狀態(tài)，其中包括布局電商的新秀“小紅書”，OTA領(lǐng)域的巨頭之一同程藝龍等。對于有著流量的互聯(lián)網(wǎng)巨頭而言，缺少支付牌照一方面使得這些公司必須要通過支付一定的費用來尋求外部支付公司的支持；另一方面，很多消費者的支付數(shù)據(jù)也白白流失到了其他支付機構(gòu)的手中。

不過，“獲牌”僅是第一步。當(dāng)前，隨著市場競爭的激烈和監(jiān)管的趨嚴(yán)，獲取牌照后的路對互聯(lián)網(wǎng)新巨頭來說也并非坦途。一方面，在C端市場，支付寶支付和微信支付占據(jù)了90%以上的份額，在B端市場，支付機構(gòu)拼得更多是生態(tài)和服務(wù)，門檻較高；另一方面，因為監(jiān)管政策的變化，使得第三方支付機構(gòu)此前最重要的利潤備付金利息收入減弱，同時監(jiān)管趨嚴(yán)對違規(guī)的處罰力度加大，部分中小支付機構(gòu)生存空間受到擠壓，支付牌照價值下降。

當(dāng)前，互聯(lián)網(wǎng)新巨頭為進(jìn)一步占領(lǐng)支付份額也是煞費苦心。不乏有機構(gòu)在競爭手段上“用力過猛”，例如有公司通過優(yōu)惠券的形式吸引用戶使用自身支付通道，但因為自動扣款或者強制使用，也引來部分用戶的不滿。對于獲得支付牌照的互聯(lián)公司而言，首先需要保證自身支付業(yè)務(wù)的合規(guī)性，嚴(yán)守合規(guī)紅線；其次，前期的營銷和優(yōu)惠活動也必不可少；再次，互聯(lián)網(wǎng)公司也需要不斷地優(yōu)化自身支付產(chǎn)品服務(wù)的體驗。

支付行業(yè)或?qū)⒆呦颉岸鄻O化”

目前主流的互聯(lián)網(wǎng)公司大部分均已經(jīng)獲得了對應(yīng)的支付牌照，以美團支付、京東支付為代表的支付機構(gòu)也在積極進(jìn)行C端移動支付市場的爭奪，但是總的來看，整個C端移動支付市場的市場格局依然處于一個比較穩(wěn)定的階段。

可以說，互聯(lián)網(wǎng)巨頭在金融領(lǐng)域跑馬圈地的賽程已進(jìn)入到第二階段，從擴大數(shù)量到提升質(zhì)量，各支付牌照展業(yè)范圍涵蓋了互聯(lián)網(wǎng)支付、線下收單、預(yù)付卡等不同內(nèi)容，對于巨頭自身合規(guī)展業(yè)起到推動作用。

當(dāng)然，除了支付牌照外，為抵御外部競爭，如今類似消費金融等含金量較高、有利于數(shù)字化轉(zhuǎn)型的金融牌照，也成為巨頭們的“標(biāo)配”。配齊這些金融牌照，不僅有利于完善金融業(yè)務(wù)板塊，還能夠在數(shù)字經(jīng)濟深化發(fā)展的潮流背景下，促進(jìn)巨頭的數(shù)字化轉(zhuǎn)型。

寫在最后

支付牌照是存量資源，行業(yè)競爭必將加劇，未來支付行業(yè)或?qū)⒊蔀椤岸鄻O化”的存在，機構(gòu)比拼的不再是單一的支付業(yè)務(wù)，而是背后集團的綜合實力。