江瀚

2019年度，東亞銀行凈利潤為--17.06億元，這是東亞中國自2007年成立以來首次出現(xiàn)虧損，并且數(shù)額巨大，超過此前4年凈利潤總和。

一直以來，在中國，銀行業(yè)都是賺錢的代名詞，除了少數(shù)因?yàn)樽陨磉`規(guī)被監(jiān)管處理的銀行之外，大部分銀行都是賺錢甚至有些銀行都是躺著賺錢的，但是最近一家銀行的財(cái)報(bào)公布了，財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)大虧，成為這家銀行2007年成立以來的首次虧損，這家銀行就是大名鼎鼎的東亞銀行，為什么最賺錢的銀行也不行了？東亞銀行這是怎么了？

巨虧17個(gè)億的東亞銀行

近日，東亞銀行（中國）有限公司披露了2019年年報(bào)。報(bào)告顯示，2019年度該行實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入56.74億元，較上年增加人民幣13.067億元，同比增長29.92%，但凈利潤為--17.06億元，這是東亞中國自2007年成立以來首次出現(xiàn)虧損，并且數(shù)額巨大，超過此前4年凈利潤總和。

截至2019年年底，東亞中國總資產(chǎn)達(dá)人民幣1956.83億元，較上年減少人民幣206.84億元，降幅為9.56%。2019年，東亞中國的營業(yè)支出為77.67億元，較2018年年末增加39.68億元，同比增長104.43%。其中，信用減值損失“貢獻(xiàn)”最大，當(dāng)年信用減值損失為42.66億元，較2018年年末增加32.58億元，同比增長3.23倍。

信用減值損失為何出現(xiàn)飆升？根據(jù)年報(bào)，東亞中國信用減值損失計(jì)提包括現(xiàn)金及存放中央銀行款項(xiàng)、存放同業(yè)款項(xiàng)、拆出資金、買入返售金融資產(chǎn)、發(fā)放貸款和墊款、債權(quán)投資、其他債權(quán)投資、其他資產(chǎn)和信貸承諾和財(cái)務(wù)擔(dān)保承諾的計(jì)提等。其中，發(fā)放貸款和墊款計(jì)提損失41.68億元，較2018年年末增加30.75億元，同比猛增2.81倍，占全部信用減值損失計(jì)提的97.7%。

根據(jù)媒體的報(bào)道，公開資料顯示，東亞銀行于 1918 年在香港成立，是一家老牌華資銀行，是恒生指數(shù)成分股之一，主要給香港、大中華區(qū)以及海外客戶提供全面的零售及企業(yè)銀行業(yè)務(wù)。2007 年，東亞銀行在內(nèi)地外資銀行中首批注冊成立全資附屬銀行——東亞銀行（中國）;同年，東亞銀行在香港聯(lián)交所上市。

據(jù)了解，東亞銀行在房地產(chǎn)領(lǐng)域經(jīng)驗(yàn)較為豐富，早在20世紀(jì)80年代，東亞銀行就將個(gè)人房產(chǎn)貸款業(yè)務(wù)引入內(nèi)地，當(dāng)時(shí)主要為臺灣、香港、澳門等客戶購買內(nèi)地房產(chǎn)提供貸款按揭服務(wù)。2007年在內(nèi)地注冊法人銀行以來，東亞銀行個(gè)人貸款業(yè)務(wù)增長迅速。2020年3月，東亞中國行長林志民已經(jīng)離職，告別工作了達(dá)30年之久的老東家，加入上海商業(yè)銀行香港總行。目前由東亞中國副行長何長明擔(dān)任代理行長，李國寶則是自2007年至今一直擔(dān)任該行董事長一職。

作為老牌港資商業(yè)銀行，東亞銀行在大陸嚴(yán)重虧損這是很多人都想象不到的事情，這其中到底有什么原因？

最賺錢的銀行為啥也都不行了？

一般情況下，銀行作為一類專門經(jīng)營金融資產(chǎn)的企業(yè)，理論上來說除非是比較嚴(yán)重的金融危機(jī)，銀行大部分時(shí)候都是很少虧損的，所以東亞銀行這么嚴(yán)重的虧損就非常引人注目，這其中的原因到底是什么呢？

首先，我們要明白東亞銀行長期的策略是什么。作為一個(gè)1918年就成立的老牌商業(yè)銀行，東亞銀行之所以能夠成為一個(gè)全球性的商業(yè)銀行，最核心的就在于東亞銀行擁有自身的核心業(yè)務(wù)優(yōu)勢，東亞銀行在海外拓展過程中非常明智地把海外華僑華人作為自身的目標(biāo)客戶，由于認(rèn)準(zhǔn)了自己不可能和本地的大銀行競爭，所以東亞銀行就抓住華人認(rèn)同鄉(xiāng)土觀念的特點(diǎn)，從而形成了“為華人服務(wù)”的東亞銀行的市場發(fā)展策略，因此東亞銀行在全球化發(fā)展過程中特別喜歡將網(wǎng)點(diǎn)設(shè)立在唐人街等華人聚集區(qū)，所以當(dāng)海外華人聽到東亞銀行地道的中國話的時(shí)候，那種“老鄉(xiāng)見老鄉(xiāng)，兩眼淚汪汪”的情景就會油然而生，所以東亞銀行就憑借這個(gè)一招鮮形成了吃遍天的格局。

其次，自從進(jìn)入中國內(nèi)地之后，東亞銀行已經(jīng)在上海、北京、廣州、深圳、大連、沈陽、珠海、廈門、西安、重慶、青島、成都等地開設(shè)了15家分行、26家支行、4個(gè)代表處。屬于在外資銀行當(dāng)中非常激進(jìn)發(fā)展內(nèi)地市場業(yè)務(wù)的一個(gè)，但是東亞銀行有一個(gè)特點(diǎn)非常引人注意，與在海外華人圈子中做口碑不同，東亞銀行一進(jìn)入國內(nèi)就盯上了國內(nèi)最賺錢的房地產(chǎn)業(yè)務(wù)。早在前幾年，與東亞銀行簽署合作的內(nèi)地涉房企業(yè)包括復(fù)星國際、朗詩、綠景中國等，大多以中小企業(yè)為主。而東亞銀行提供貸款的房企里包括嘉里建設(shè)、首開股份、盛高置地等等。由于抓住了房地產(chǎn)市場高速發(fā)展的機(jī)遇期，這讓東亞銀行取得了極高的內(nèi)地增長速度，但是正所謂“成也蕭何，敗也蕭何”，相比于工農(nóng)中建等大銀行房地產(chǎn)信貸的占比不到10%，東亞銀行的房地產(chǎn)信貸占比高達(dá)了35%-40%，如此高的房地產(chǎn)占比讓東亞銀行形成了與房地產(chǎn)市場的強(qiáng)相關(guān)關(guān)系。2019年6月13日，東亞銀行就曾發(fā)布盈利警告稱，預(yù)期公司上半年凈利潤將出現(xiàn)顯著下降，原因是內(nèi)地金融業(yè)務(wù)受到非一線房地產(chǎn)貸款業(yè)務(wù)的重大減值損失影響。東亞銀行表示，由于市場環(huán)境惡化，四項(xiàng)早年批出的內(nèi)地貸款信貸評級下調(diào)，可能會導(dǎo)致25億至30億港元的重大減值損失，資產(chǎn)減值損失率或高達(dá)50%以上。根據(jù)這個(gè)數(shù)據(jù)，東亞銀行此次出現(xiàn)嚴(yán)重虧損，罪魁禍?zhǔn)缀苡锌赡芫褪欠康禺a(chǎn)企業(yè)。

再次，關(guān)于中小銀行房地產(chǎn)業(yè)務(wù)到底該怎么看。其實(shí)，正所謂管中窺豹，東亞銀行的巨額虧損實(shí)際上就是中國中小商業(yè)銀行房地產(chǎn)企業(yè)的一個(gè)典型代表，對于中小商業(yè)銀行來說，安安心心做C端業(yè)務(wù)無疑是要花費(fèi)巨額成本的，在中小商業(yè)銀行本身就物理網(wǎng)點(diǎn)不足、市場競爭力不夠的情況下，大部分中小商業(yè)銀行最好的辦法就是直接盯緊大企業(yè)拿下大客戶，通過同業(yè)業(yè)務(wù)獲得資金，通過大企業(yè)服務(wù)來獲得利潤，這樣的做法無疑是非常有效的。也正是如此，我們看到不少中小商業(yè)銀行都把自己和大型企業(yè)特別是最近幾年風(fēng)頭正盛、賺錢最多的房地產(chǎn)企業(yè)綁定在了一起，房地產(chǎn)企業(yè)需要大量資金，中小商業(yè)銀行需要大客戶，兩者一拍即合。然而，房地產(chǎn)企業(yè)在國家“房子是用來住的不是用來炒的”理念的影響下，其實(shí)本身的經(jīng)營模式就發(fā)生了根本性的變革，原先的高利潤模式逐漸不復(fù)存在，對于房地產(chǎn)企業(yè)來說必須要學(xué)會在規(guī)范市場下生存，在慢市場中發(fā)展，那么之前的融資拿地模式無疑就會面臨巨大的問題，但是如果商業(yè)銀行還沒能反應(yīng)過來的話，之前很多看上去很賺錢的業(yè)務(wù)就非常有可能虧損。

其實(shí)，東亞銀行只是一個(gè)開端，從當(dāng)前房地產(chǎn)和金融大量綁定的情況來看，風(fēng)險(xiǎn)正在出現(xiàn)，對于中小銀行來說需要進(jìn)一步提高警惕，真正做好風(fēng)險(xiǎn)防控。