融資模式創(chuàng)新對(duì)食品行業(yè)發(fā)展的影響性研究

袁 垚

（廣州華商學(xué)院，廣東廣州 511300）

相關(guān)調(diào)查顯示，2018 年1 月至2019 年3 月，國(guó)內(nèi)食品行業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入達(dá)到18 348.2 億元，累計(jì)增長(zhǎng)7.3%，僅2019 年1—2 月，行業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)總額達(dá)到254.7 億元，累計(jì)增長(zhǎng)11.2%，主要得益于調(diào)結(jié)構(gòu)、促轉(zhuǎn)型、增效益工作。但是就目前而言，食品行業(yè)融資難問題仍然不容忽視，由于食品行業(yè)規(guī)模較小，結(jié)構(gòu)完善度較低，經(jīng)營(yíng)模式多呈現(xiàn)分散化特點(diǎn)，整體融資環(huán)境相對(duì)較差。積極拓寬融資渠道，促進(jìn)融資模式創(chuàng)新具有重要意義。

1 融資模式創(chuàng)新重要意義

食品行業(yè)與農(nóng)業(yè)關(guān)聯(lián)性較強(qiáng)，應(yīng)用范圍較廣，與居民基本生存密切相關(guān)。具體而言，食品行業(yè)主要指經(jīng)各類食物原料加工，以達(dá)到供人們?nèi)粘Ｊ秤玫哪康?。食品行業(yè)發(fā)展與我國(guó)國(guó)民生存發(fā)展密切相關(guān)，將會(huì)直接影響到國(guó)計(jì)民生。但受到資本市場(chǎng)健全度較低影響，在食品行業(yè)中，融資問題較為普遍，對(duì)企業(yè)發(fā)展十分重要[1]。

1.1 改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)困境

通過解決融資問題，能夠有效改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)困境。對(duì)于企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展而言，融資問題屬于首要問題，在資金流動(dòng)的情況下，可提高資金投入的有效性，有利于提高企業(yè)產(chǎn)值。拓寬食品行業(yè)的融資渠道，有利于進(jìn)一步緩解食品行業(yè)長(zhǎng)期存在的融資受限情況，促進(jìn)整個(gè)行業(yè)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展。

1.2 促進(jìn)食品行業(yè)可持續(xù)發(fā)展

基于產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)性視角，對(duì)融資難問題進(jìn)行解決，能夠有效優(yōu)化食品行業(yè)關(guān)聯(lián)產(chǎn)業(yè)，推動(dòng)其可持續(xù)發(fā)展。相關(guān)研究表明，通過提升產(chǎn)業(yè)間及產(chǎn)業(yè)間知識(shí)關(guān)聯(lián)性、緊密度，能夠有效提升二、三產(chǎn)業(yè)的集聚水平。食品行業(yè)與多種產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)度較高，在產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)較為豐富的情況下，通過解決融資難問題，可有效促進(jìn)各類產(chǎn)業(yè)集聚發(fā)展。

1.3 助推農(nóng)業(yè)發(fā)展

提升融資有效性，能夠進(jìn)一步助推農(nóng)業(yè)發(fā)展。對(duì)于食品行業(yè)而言，所有原料均與農(nóng)業(yè)相關(guān)，在食品行業(yè)發(fā)展的情況下，將會(huì)進(jìn)一步推動(dòng)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)深化發(fā)展。為有效促進(jìn)我國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展，我國(guó)應(yīng)著力于強(qiáng)化食品行業(yè)融資問題的解決力度，在促進(jìn)食品行業(yè)融資模式創(chuàng)新的基礎(chǔ)上，使我國(guó)食品行業(yè)得到更多融資渠道，保障我國(guó)食品行業(yè)發(fā)展[2]。

2 食品行業(yè)融資現(xiàn)狀

相關(guān)調(diào)查顯示，90%食品企業(yè)均為中小型企業(yè)，受融資束縛較為嚴(yán)重，因?yàn)槲覈?guó)食品行業(yè)與其他行業(yè)相比相對(duì)落后，一旦未獲取良好信用基礎(chǔ)，將會(huì)進(jìn)一步增加融資困難?；趥鹘y(tǒng)融資模式，直接、間接融資渠道代表為資本市場(chǎng)及銀行。以我國(guó)開放型經(jīng)濟(jì)發(fā)展作為背景，資本融資逐漸國(guó)家化，有效實(shí)現(xiàn)了融資渠道的拓寬，但是由于傳統(tǒng)融資模式在食品行業(yè)覆蓋力不足，導(dǎo)致食品行業(yè)融資受限嚴(yán)重。以我國(guó)現(xiàn)有金融制度出發(fā)，對(duì)于企業(yè)融資而言，間接融資占比較高，其主要以銀行信貸居多，該部分資金支持多偏向?qū)嵙^強(qiáng)的企業(yè)，而對(duì)于食品行業(yè)關(guān)注度較低，食品行業(yè)往往很難獲取到銀行信貸的支持?；诮?jīng)濟(jì)新常態(tài)，銀行信貸呈現(xiàn)收縮狀態(tài)，各金融機(jī)構(gòu)在融資方面也更加謹(jǐn)慎，針對(duì)這一情況，食品企業(yè)融資難度將會(huì)進(jìn)一步升高。在食品行業(yè)中，外商直接投資（Foreign Direct Investment，F(xiàn)DI）能夠起到促進(jìn)資本形成的作用，有利于提高技術(shù)進(jìn)步，可為出口貿(mào)易創(chuàng)造便利，進(jìn)一步實(shí)現(xiàn)對(duì)融資渠道的拓展，但是有研究表明，受到壟斷影響，在FDI 擠出效應(yīng)作用下，我國(guó)FDI 效果相對(duì)較差。由此可見，對(duì)于食品企業(yè)而言，僅僅通過傳統(tǒng)融資模式，企業(yè)融資需求無法得到滿足，食品行業(yè)應(yīng)進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)新型融資模式的探索，通過拓寬融資渠道，保障自身可持續(xù)發(fā)展[3]。

3 融資模式創(chuàng)新影響性分析

結(jié)合科技發(fā)展，自2010 年起，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)發(fā)展顯著，到2014 年年底，我國(guó)在互聯(lián)網(wǎng)金融規(guī)模方面已經(jīng)達(dá)到10 億人以上，2017、2018 年，為保障互聯(lián)網(wǎng)金融規(guī)范化發(fā)展，我國(guó)進(jìn)一步出臺(tái)了一系列文件，有效促進(jìn)我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)向成熟期過渡，具體表現(xiàn)為，企業(yè)資質(zhì)價(jià)值的提升、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的重塑以及行業(yè)集中度優(yōu)化。建立在嚴(yán)格行業(yè)監(jiān)管基礎(chǔ)上，在未來1～2 年中，受監(jiān)管趨勢(shì)發(fā)展影響，將會(huì)導(dǎo)致行業(yè)發(fā)展出現(xiàn)變化。我國(guó)預(yù)計(jì)在1～2 年內(nèi)形成良好的行業(yè)規(guī)范及驗(yàn)收，使監(jiān)管工作進(jìn)一步進(jìn)入到適度鼓勵(lì)階段，促進(jìn)行業(yè)進(jìn)入到穩(wěn)定增長(zhǎng)期。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的縱深化發(fā)展，利用大數(shù)據(jù)技術(shù)，食品企業(yè)能夠快速完成市場(chǎng)信息收集，并獲取客戶目標(biāo)信息，通過對(duì)客戶行為進(jìn)行判斷，借助實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)，完成企業(yè)投資問題，促進(jìn)傳統(tǒng)融資信息不對(duì)稱問題的解決，進(jìn)一步減少交易成本[4]。

3.1 融資模式探索

以互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展作為背景，我國(guó)金融市場(chǎng)格局變化顯著，與傳統(tǒng)直接、間接融資模式不同，互聯(lián)網(wǎng)金融屬于第3種金融投資模式，可將其視為全新的金融業(yè)態(tài)。以互聯(lián)網(wǎng)金融融資問題著手，學(xué)界研究主要以兩方面展開，即信息不對(duì)稱角度下的互聯(lián)網(wǎng)金融及互聯(lián)網(wǎng)金融下的中小微企業(yè)融資渠道?；谏a(chǎn)實(shí)踐角度，互聯(lián)網(wǎng)金融中介功能在市場(chǎng)上發(fā)揮明顯，有效促進(jìn)了企業(yè)融資渠道的拓寬，在互聯(lián)網(wǎng)金融支持下，中小微企業(yè)發(fā)展顯著。

結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)金融深入發(fā)展，各類業(yè)務(wù)模式金融形態(tài)呈現(xiàn)多樣化發(fā)展趨勢(shì)，也為食品行業(yè)創(chuàng)造了良好的融資模式及渠道。例如，金包谷網(wǎng)借助供應(yīng)鏈金融，使各中小型食品企業(yè)獲取到了優(yōu)質(zhì)的融資服務(wù)。麻布貸主要在農(nóng)業(yè)方面著手，為農(nóng)民發(fā)放生產(chǎn)性貸款。

基于互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展現(xiàn)狀，無論是P2P、電商平臺(tái)，還是眾籌、互聯(lián)網(wǎng)銀行，均可為食品行業(yè)提供融資服務(wù)，但是受不同渠道的影響，融資成本、效率也存在一定的差異。結(jié)合食品企業(yè)特性：中小型居多、融資需求時(shí)間較短、融資規(guī)模較小及具有較為明顯的周期性，應(yīng)用P2P 平臺(tái)，雖然在融資效率方面優(yōu)勢(shì)顯著，但是資金成本相對(duì)較高，銀行信貸交易成本相對(duì)較低，電商平臺(tái)主要服務(wù)對(duì)象為供應(yīng)鏈系統(tǒng)食品企業(yè)，在供應(yīng)鏈系統(tǒng)內(nèi)，企業(yè)能夠得到更低的交易成本，但對(duì)企業(yè)信用要求較高，需要企業(yè)具備良好的貿(mào)易背景。對(duì)比傳統(tǒng)銀行，互聯(lián)網(wǎng)銀行模式無論是在效率方面，還是在信息實(shí)時(shí)性方面，均具備良好的優(yōu)勢(shì)。與其他互聯(lián)網(wǎng)融資渠道相對(duì)比，眾籌在各方面優(yōu)勢(shì)并不顯著，其主要服務(wù)類別為創(chuàng)業(yè)型項(xiàng)目，針對(duì)食品企業(yè)融資及時(shí)性需求，眾籌將無法滿足[5]。

受互聯(lián)網(wǎng)金融影響，我國(guó)生態(tài)金融改善顯著，通過對(duì)傳統(tǒng)金融進(jìn)行補(bǔ)充，在互聯(lián)網(wǎng)金融作用下，市場(chǎng)金融合理性顯著提升。在互聯(lián)網(wǎng)金融中，信息不對(duì)稱、長(zhǎng)尾理論屬于主要內(nèi)容，建立在上述理論基礎(chǔ)上，形成了二次脫媒、惠普金融理論。與傳統(tǒng)金融存在相比，互聯(lián)網(wǎng)金融具有更加明確的方向性，其專業(yè)度也相對(duì)較高，因此，在未來應(yīng)加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融下食品行業(yè)融資研究。基于互聯(lián)網(wǎng)金融，在解決信息不對(duì)稱問題的同時(shí)，借助長(zhǎng)尾理論，有效拓展互聯(lián)網(wǎng)金融用戶，加快食品企業(yè)脫媒，進(jìn)而形成全新的金融模式。

3.2 融資模式可行性分析

在食品企業(yè)中，以供應(yīng)鏈融資展開研究，食品企業(yè)產(chǎn)供銷特點(diǎn)較為顯著，具備進(jìn)行供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)的現(xiàn)實(shí)條件，可判定食品企業(yè)能夠支持供應(yīng)鏈金融融資。對(duì)于供應(yīng)鏈融資而言，應(yīng)切實(shí)保障資金鏈的安全性，提高其盈利性、流動(dòng)性。具體對(duì)供應(yīng)鏈金融進(jìn)行分析，其主要包括線下、線上供應(yīng)鏈金融。整體而言，在業(yè)務(wù)模式方面，線上、線下供應(yīng)鏈金融具有重合性。

在食品行業(yè)中，供應(yīng)鏈金融有效性最強(qiáng)，經(jīng)供應(yīng)鏈，能夠有效對(duì)融資問題進(jìn)行解決，使信息流、商流始終保持充分流動(dòng)狀態(tài)，為企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展提供保障。食品行業(yè)在供應(yīng)鏈結(jié)構(gòu)方面通常涉及環(huán)節(jié)較多，需要多個(gè)融資主體參與，各主體貿(mào)易背景聯(lián)系較為緊密，在供應(yīng)鏈金融開展中具有較為良好的優(yōu)勢(shì)。

結(jié)合當(dāng)前供應(yīng)鏈金融下食品企業(yè)融資情況，供應(yīng)鏈金融所具有的市場(chǎng)潛力尚未得到有效開發(fā)，服務(wù)在針對(duì)性方面存在明顯不足。因?yàn)槭称菲髽I(yè)經(jīng)營(yíng)具有分散化特點(diǎn)，供應(yīng)鏈生態(tài)系統(tǒng)難以得到有效建設(shè)，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)模式成熟度較低。由于食品企業(yè)多處于獨(dú)立經(jīng)營(yíng)狀態(tài)，在經(jīng)營(yíng)過程中，會(huì)伴隨一定的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，在融資方面相對(duì)較為困難。傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融獨(dú)特性較強(qiáng)，不具有復(fù)制、推廣相關(guān)屬性，因此，整體而言，供應(yīng)鏈金融還處于探索階段，需要相關(guān)工作人員進(jìn)一步明確企業(yè)常見經(jīng)營(yíng)、信用風(fēng)險(xiǎn)，并予以合理解決。

4 食品行業(yè)融資模式創(chuàng)新建議

以我國(guó)經(jīng)濟(jì)新常態(tài)作為背景，對(duì)于食品行業(yè)而言，其正處于互聯(lián)網(wǎng)金融關(guān)鍵時(shí)期，也是特殊時(shí)期。因此，為有效推進(jìn)自身健康發(fā)展，食品行業(yè)應(yīng)強(qiáng)化多方資源整合，使各類資源能夠成為合力。建立在市場(chǎng)監(jiān)管基礎(chǔ)上，既要保持行業(yè)高度自律，還要積極接受公眾他律，明確自身發(fā)展思路，以自身實(shí)際情況出發(fā)，經(jīng)正確預(yù)判，合理解決發(fā)展中存在的融資難問題，勇于突破資金瓶頸。在轉(zhuǎn)變?nèi)谫Y模式的同時(shí)，主動(dòng)轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)方式，為食品行業(yè)創(chuàng)設(shè)更加良好的發(fā)展前景。

4.1 加強(qiáng)思維創(chuàng)新

作為食品行業(yè)，應(yīng)緊跟互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展浪潮，爭(zhēng)做潮頭，力求做到順勢(shì)而為。結(jié)合當(dāng)前激烈的市場(chǎng)環(huán)境，食品企業(yè)應(yīng)以自身實(shí)際情況出發(fā)，在明確自身發(fā)展目標(biāo)的基礎(chǔ)上，借助有效手段，突破資金瓶頸，充分認(rèn)識(shí)到在互聯(lián)網(wǎng)金融下，企業(yè)變革的重要性，以金融服務(wù)、電子商務(wù)作為著手點(diǎn)，確保各項(xiàng)變革工作的落實(shí)。同時(shí)，食品企業(yè)應(yīng)樹立正確的融資模式創(chuàng)新思路，完成對(duì)企業(yè)內(nèi)部多方面資源整合，包括終端、原材料、金融等，通過集中聚合產(chǎn)業(yè)力量，在優(yōu)化企業(yè)融資模式的基礎(chǔ)上，全面轉(zhuǎn)變企業(yè)經(jīng)營(yíng)方式，促進(jìn)企業(yè)長(zhǎng)效發(fā)展。另外，企業(yè)應(yīng)充分發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)精神，并將其與經(jīng)營(yíng)管理相結(jié)合，全面優(yōu)化工作人員服務(wù)態(tài)度以及專業(yè)素養(yǎng)，促進(jìn)融資業(yè)務(wù)速度提升，優(yōu)化融資工作效率，促進(jìn)整個(gè)食品行業(yè)可持續(xù)發(fā)展。

4.2 恪守行業(yè)規(guī)范

近年來，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展顯著，在國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中起到了突出的作用。我國(guó)已經(jīng)在國(guó)家五年規(guī)劃中將互聯(lián)網(wǎng)金融納入其中，并以“規(guī)范”作為其中重要的關(guān)鍵詞，與互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展相符。但是結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展，一些問題的出現(xiàn)同樣會(huì)對(duì)社會(huì)造成負(fù)面影響，例如，非法集資、兌付危機(jī)等，將會(huì)嚴(yán)重?fù)p害公眾利益。因此，基于互聯(lián)網(wǎng)金融融資，作為食品行業(yè)，應(yīng)在積極探索準(zhǔn)入門檻的基礎(chǔ)上，明確行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，提高自身行業(yè)自律性。食品企業(yè)要恪守規(guī)范，確保各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)工作的合法性以及合規(guī)性，通過加強(qiáng)融資技術(shù)創(chuàng)新，全面推動(dòng)融資平臺(tái)建設(shè)，確保企業(yè)內(nèi)部資金充足，在提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)實(shí)力的基礎(chǔ)上，優(yōu)化企業(yè)運(yùn)營(yíng)能力，保障企業(yè)資本運(yùn)作有序發(fā)展。

4.3 明確企業(yè)定位

與傳統(tǒng)融資模式相比，互聯(lián)網(wǎng)金融融資模式在市場(chǎng)交易成本方面優(yōu)勢(shì)顯著，在降低交易成本的基礎(chǔ)上，可有效促進(jìn)信息不對(duì)稱問題的解決，避免抵押擔(dān)保相關(guān)問題出現(xiàn)，有利于在最大限度上降低融資難度。在互聯(lián)網(wǎng)金融下，融資模式呈現(xiàn)多樣化特點(diǎn)，企業(yè)發(fā)展模式、需求不同，對(duì)融資模式實(shí)際要求也存在一定的差異，相同的融資模式并不適用于每一個(gè)企業(yè)?；诖?，食品企業(yè)應(yīng)充分明確自身發(fā)展情況，以長(zhǎng)遠(yuǎn)角度出發(fā)，秉承著因地制宜的原則，探索與企業(yè)最具有匹配度的融資模式、途徑，確保食品企業(yè)順利融資。互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)發(fā)展?jié)摿薮?，但是同樣存在一定的風(fēng)險(xiǎn)，并不是所有融資平臺(tái)均能夠成功融資，食品企業(yè)應(yīng)結(jié)合自身發(fā)展及行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)，落實(shí)科學(xué)規(guī)劃工作，明確自身發(fā)展優(yōu)勢(shì)，合理制定未來發(fā)展方向及發(fā)展目標(biāo)，始終保持一定的融資規(guī)模，合理管控內(nèi)部資金成本，通過科學(xué)調(diào)整資金結(jié)構(gòu)，有效降低企業(yè)內(nèi)部存在的債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

4.4 及時(shí)更新企業(yè)內(nèi)部信息

作為新興業(yè)態(tài)，互聯(lián)網(wǎng)金融能夠使傳統(tǒng)融資模式得到有效改變，以互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展作為背景，食品行業(yè)應(yīng)切實(shí)加強(qiáng)內(nèi)部人員培訓(xùn)，督促其學(xué)習(xí)互聯(lián)網(wǎng)金融知識(shí)，通過提高從業(yè)人員知識(shí)儲(chǔ)備，引領(lǐng)其正確認(rèn)識(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融融資模式，并對(duì)企業(yè)內(nèi)部融資問題展開深入思考，全面提高企業(yè)內(nèi)部融資行為的專業(yè)化水平。結(jié)合相關(guān)信息技術(shù)發(fā)展，食品企業(yè)應(yīng)充分明確獲取信息的重要性。在食品企業(yè)中，原材料、銷售屬于重要環(huán)節(jié)，食品企業(yè)應(yīng)深入市場(chǎng)調(diào)研，及時(shí)獲取第一手資料，明確當(dāng)前消費(fèi)者消費(fèi)趨勢(shì)，關(guān)注原材料價(jià)格變化波動(dòng)，并在企業(yè)內(nèi)部建立準(zhǔn)確的信息平臺(tái)，完成對(duì)各類信息的收集，并于平臺(tái)中發(fā)布，確保企業(yè)內(nèi)部決策人員、管理人員能夠根據(jù)平臺(tái)提供信息，完成內(nèi)部融資決策及融資管理工作。在總體上把控企業(yè)發(fā)展動(dòng)向，在優(yōu)化生產(chǎn)布局的基礎(chǔ)上，切實(shí)落實(shí)內(nèi)部經(jīng)營(yíng)模式調(diào)整，促進(jìn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)效率提升，使企業(yè)能夠得到充足的融資。

5 結(jié)語

本文以多角度對(duì)解決食品行業(yè)融資難問題的重要性進(jìn)行闡述，從我國(guó)食品行業(yè)融資現(xiàn)狀出發(fā)，結(jié)合當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展情況，在對(duì)融資渠道拓展可行性分析的基礎(chǔ)上，以供應(yīng)鏈金融為重點(diǎn)，有效促進(jìn)融資模式創(chuàng)新，在整體上提升我國(guó)食品行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，推動(dòng)食品行業(yè)長(zhǎng)效發(fā)展。