馬思韓

（甘肅政法大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，甘肅 蘭州 730070）

在創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略的引領(lǐng)下，我國學(xué)界掀起了創(chuàng)新問題的研究熱潮。經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的轉(zhuǎn)變和發(fā)展質(zhì)量的提升都離不開創(chuàng)新。研究企業(yè)創(chuàng)新的影響因素是推動(dòng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)和企業(yè)發(fā)展的必然要求和重要環(huán)節(jié)，符合新時(shí)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展需要。企業(yè)創(chuàng)新是產(chǎn)業(yè)升級(jí)的關(guān)鍵，需要協(xié)同政府、社會(huì)和公民等多元力量，提升本國的創(chuàng)新能力，從而促進(jìn)經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長。本文從個(gè)人、組織及群體、社會(huì)3 個(gè)利益相關(guān)者層面對(duì)企業(yè)創(chuàng)新影響因素的研究文獻(xiàn)進(jìn)行梳理，借以提出企業(yè)創(chuàng)新相關(guān)建議，為促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新作出理論貢獻(xiàn)。

1 個(gè)人層面影響因素

1.1 高管特征

高管作為公司經(jīng)營戰(zhàn)略的制定和實(shí)施者，企業(yè)家的教育背景、職業(yè)經(jīng)歷、任期、風(fēng)險(xiǎn)偏好等與高管的經(jīng)營決策及其特征都影響著企業(yè)創(chuàng)新的數(shù)量和質(zhì)量。范莉莉等[1]研究發(fā)現(xiàn)董事長教育背景特征對(duì)企業(yè)創(chuàng)新呈現(xiàn)正向影響作用，高學(xué)歷或者技術(shù)型的高管對(duì)企業(yè)研發(fā)投入的力度更大。同樣，趙珊珊等[2]認(rèn)為CEO 的學(xué)術(shù)經(jīng)歷能提升10%的企業(yè)創(chuàng)新能力，擁有海外高學(xué)歷教育背景的CEO 更傾向于借助技術(shù)創(chuàng)新促進(jìn)企業(yè)發(fā)展，進(jìn)一步得出政治關(guān)聯(lián)會(huì)弱化企業(yè)創(chuàng)新與學(xué)歷背景的關(guān)系。何瑛等[3]也提出擁有跨企業(yè)經(jīng)歷、跨行業(yè)經(jīng)歷和跨組織經(jīng)歷等更豐富的職業(yè)經(jīng)歷的高管意味著其擁有更為豐富的社會(huì)網(wǎng)絡(luò)資源和更強(qiáng)烈的風(fēng)險(xiǎn)偏好，這往往能影響企業(yè)創(chuàng)新水平。劉運(yùn)國等[4]通過實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)上市公司的高管任期越長，研發(fā)投入越高，不同年齡層的高管之間也存在著差異，較穩(wěn)定的管理層帶來更為穩(wěn)定的企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)。周建等[5]進(jìn)一步研究發(fā)現(xiàn)高管在環(huán)境差異小和創(chuàng)新活動(dòng)嵌入程度高的企業(yè)環(huán)境下的創(chuàng)新經(jīng)驗(yàn)對(duì)本公司的企業(yè)創(chuàng)新促進(jìn)作用更顯著。虞義華等[6]認(rèn)為，高管的發(fā)明家經(jīng)歷使其更傾向于在企業(yè)的研究與試驗(yàn)發(fā)展（Research and Development，R&D） 投入上加大力度。上述高管特征最終都會(huì)作用于管理層能力，更強(qiáng)的管理層能力往往伴隨著更高的創(chuàng)新水平和創(chuàng)新效率。

1.2 員工特征

員工作為企業(yè)的重要組成部分，是企業(yè)運(yùn)營和發(fā)展的重要實(shí)體，其學(xué)歷背景、技能水平、管理和職工福利等都對(duì)企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)生了不同程度的影響。不同所有制下員工學(xué)歷對(duì)企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)的影響研究中，孔曉婷[7]發(fā)現(xiàn)國有企業(yè)高學(xué)歷員工能夠顯著正向作用于企業(yè)創(chuàng)新規(guī)模，低學(xué)歷員工對(duì)國有企業(yè)的創(chuàng)新作用顯著于非國有企業(yè)。蒲艷萍等[8]認(rèn)為員工的工資扭曲和企業(yè)創(chuàng)新呈反向作用，企業(yè)創(chuàng)新因受勞動(dòng)力工資扭曲帶來的人力資本、消費(fèi)需求以及收益效應(yīng)的影響而產(chǎn)出率下降。肖鳳翔等[9]認(rèn)為員工技能培訓(xùn)直接影響技能化落實(shí)，最終作用于企業(yè)創(chuàng)新能力，較為完善的員工技能培訓(xùn)能夠帶來更高的企業(yè)創(chuàng)新水平。周冬華等[10]認(rèn)為持有股份的員工出于保護(hù)自我利益，更有創(chuàng)新的意圖和潛力，同時(shí)進(jìn)一步發(fā)現(xiàn)該結(jié)論在非國有企業(yè)中效果更為顯著。不同的持股員工對(duì)于企業(yè)創(chuàng)新的刺激作用不同，核心員工比高管人員的激勵(lì)作用更明顯。彭泗清等[11]發(fā)現(xiàn)多元化的員工對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的影響具有兩面性，有效地多元化管理多元化的員工可以正向作用于企業(yè)創(chuàng)新，同時(shí)當(dāng)多元化的員工未經(jīng)有效管理而產(chǎn)生地位不平等意識(shí)時(shí)，會(huì)降低企業(yè)的創(chuàng)新水平。

2 組織及群體層面影響因素

企業(yè)創(chuàng)新有來自內(nèi)部生存、發(fā)展和獲得榮譽(yù)等動(dòng)機(jī)的驅(qū)動(dòng)，也有來自外部競爭壓力、行業(yè)水平和市場(chǎng)環(huán)境的刺激。融資約束、信息不對(duì)稱、代理成本、投資風(fēng)險(xiǎn)等組織內(nèi)外部問題約束企業(yè)創(chuàng)新水平，這也是企業(yè)創(chuàng)新影響因素研究較為充分的角度。本節(jié)對(duì)組織及群體層面以企業(yè)為研究單位的影響因素進(jìn)行內(nèi)、外部兩個(gè)層面的梳理。

2.1 組織內(nèi)部影響因素

2.1.1 公司治理

公司治理機(jī)制如何決定著企業(yè)未來如何，良好的公司治理機(jī)制可以高效地運(yùn)用所有資源，并創(chuàng)造最大價(jià)值。作為重要的公司治理機(jī)制，董事高管責(zé)任保險(xiǎn)在一定程度上可以降低投資風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)提高管理治理效率，從而提高企業(yè)創(chuàng)新水平和創(chuàng)新效率[12]。內(nèi)部控制可以有效解決代理沖突和信息不對(duì)稱問題，進(jìn)而能夠促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新和提高企業(yè)創(chuàng)新效率，市場(chǎng)化水平較低和法治環(huán)境較差的情況下其作用力更為顯著[13]。李追陽等[14]認(rèn)為在薪酬管制和反腐敗的雙重管制下，公司治理的優(yōu)化和政治晉升的激勵(lì)會(huì)讓國有企業(yè)創(chuàng)新水平有所提升。

2.1.2 股權(quán)結(jié)構(gòu)

合理科學(xué)的股權(quán)結(jié)構(gòu)是一個(gè)公司健康發(fā)展的重要前提，一股獨(dú)大或者是過于分散的股權(quán)結(jié)構(gòu)不利于正確決策的實(shí)施。馮根福等[15]研究發(fā)現(xiàn)股權(quán)集中度和企業(yè)研發(fā)投入存在著“倒U 型”關(guān)系，過度集中和過度分散的股權(quán)集中度意味著過度監(jiān)督和缺乏監(jiān)督，進(jìn)而影響企業(yè)創(chuàng)新決策和研發(fā)投入，影響企業(yè)創(chuàng)新水平。很多企業(yè)借助金融市場(chǎng)緩解資金問題，企業(yè)上市曾一度成為熱潮。企業(yè)在上市之后能利用資本市場(chǎng)的融資便利進(jìn)而促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新[16]。

2.1.3 資本結(jié)構(gòu)

和股權(quán)結(jié)構(gòu)相呼應(yīng)的資本結(jié)構(gòu)是企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的“鮮活血液”。張世曉[17]認(rèn)為公司的資本結(jié)構(gòu)會(huì)影響企業(yè)創(chuàng)新水平，其中當(dāng)股權(quán)資本比例大于債務(wù)資本比例時(shí)，企業(yè)更容易實(shí)施創(chuàng)新項(xiàng)目，相反債務(wù)資本比例較大時(shí)，企業(yè)需要考慮按期償還、付息、機(jī)會(huì)成本和研發(fā)投資風(fēng)險(xiǎn)等問題，進(jìn)而會(huì)采取保守策略，成為風(fēng)險(xiǎn)厭惡者。不同的企業(yè)規(guī)模意味著不同的資金分配和不同的研發(fā)決策意愿，企業(yè)規(guī)模和企業(yè)創(chuàng)新之間存在正向影響作用，孫早等[18]認(rèn)為傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的企業(yè)創(chuàng)新和企業(yè)規(guī)模之間的“倒U 型”關(guān)系不適用于戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，這種“倒U 型”應(yīng)轉(zhuǎn)換為“∽型”，但不適用于地方政府控股公司。

2.1.4 企業(yè)文化

企業(yè)文化是企業(yè)發(fā)展的軟實(shí)力，傅林旺[19]認(rèn)為企業(yè)文化有新舊之分，舊企業(yè)文化有嚴(yán)格的等級(jí)紀(jì)律和制度化管理特征，新企業(yè)文化有支持創(chuàng)新和跟隨時(shí)代的特征。企業(yè)文化既可以促進(jìn)也可以抑制企業(yè)創(chuàng)新，其作用力存在雙面性，職場(chǎng)型舊企業(yè)文化存在劣根性，會(huì)阻礙企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)出，創(chuàng)新型新企業(yè)文化可以激活員工創(chuàng)新活力，營造良好創(chuàng)新氛圍。市場(chǎng)導(dǎo)向的企業(yè)文化能提升企業(yè)內(nèi)部組織學(xué)習(xí)能力，營造良性創(chuàng)新發(fā)展氛圍，進(jìn)而提升企業(yè)創(chuàng)新水平及創(chuàng)新績效。潘健平等[20]認(rèn)為企業(yè)的合作文化能在營造合作創(chuàng)新氛圍的同時(shí)提升企業(yè)創(chuàng)新水平。

2.2 組織外部影響因素

企業(yè)的貿(mào)易氛圍會(huì)作用于企業(yè)創(chuàng)新的效率，公平競爭會(huì)激發(fā)企業(yè)創(chuàng)新活力，壟斷會(huì)挫敗企業(yè)創(chuàng)新意圖。通過優(yōu)化營商環(huán)境激發(fā)企業(yè)創(chuàng)新活力，進(jìn)而可以提高企業(yè)創(chuàng)新水平[21]。投資者作為企業(yè)利益相關(guān)者的重要一員，其實(shí)地調(diào)研的形式會(huì)影響企業(yè)創(chuàng)新。采用聯(lián)合調(diào)研網(wǎng)絡(luò)的形式調(diào)研，可以消除信息不對(duì)稱，從而促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新。這種實(shí)地調(diào)研的形式在很大程度上幫助投資者解決了被調(diào)研企業(yè)的信息透明度低、代理成本高以及投資約束的問題，進(jìn)而可以擴(kuò)大企業(yè)創(chuàng)新投入。來自社會(huì)的網(wǎng)絡(luò)輿論壓力會(huì)抑制企業(yè)創(chuàng)新，這種抑制作用會(huì)隨著經(jīng)理人的職業(yè)焦慮增加而加劇[22]。滬深港通開通資本市場(chǎng)可以緩解企業(yè)信息不對(duì)稱問題和完善法治環(huán)境，進(jìn)而促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新，并顯著作用于管理層持股比例高、融資約束強(qiáng)的企業(yè)[23]。企業(yè)創(chuàng)新受地域差異影響，創(chuàng)新產(chǎn)出呈現(xiàn)從東部到西部逐漸遞減的趨勢(shì)[24]。徐維祥等[25]研究發(fā)現(xiàn)不同地區(qū)對(duì)于創(chuàng)新的政府扶持、人力資源及地理空間資源差異都會(huì)影響企業(yè)的創(chuàng)新能力，不同地區(qū)的企業(yè)創(chuàng)新水平也不同，并發(fā)現(xiàn)浙江省創(chuàng)新存在“東北高，西南低”的空間趨勢(shì)。

3 社會(huì)層面影響因素

3.1 產(chǎn)業(yè)政策及財(cái)政政策

政策制度在約束企業(yè)行為的同時(shí)也為企業(yè)創(chuàng)造了更公平的競爭環(huán)境。為了適應(yīng)時(shí)代的進(jìn)步和發(fā)展，產(chǎn)業(yè)政策等需要不斷升級(jí)更新。政策不確定性程度與企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)出正相關(guān)。為了減少或者避免政策不確定性，企業(yè)往往更愿意關(guān)注創(chuàng)新投資風(fēng)險(xiǎn)帶來的收益，從而促進(jìn)了企業(yè)開展創(chuàng)新活動(dòng)和提高創(chuàng)新效率[26]。余明桂等[27]對(duì)2009年的《中央企業(yè)負(fù)責(zé)人經(jīng)營業(yè)績考核暫行辦法》進(jìn)行研究，發(fā)現(xiàn)央企實(shí)施高管業(yè)績考核制度可以在一定程度上促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新。加計(jì)扣除稅收優(yōu)惠政策的實(shí)施能緩解企業(yè)的資金壓力，促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新，對(duì)于非國有企業(yè)、大規(guī)模企業(yè)、非高新技術(shù)企業(yè)和高市場(chǎng)化地區(qū)企業(yè)的創(chuàng)新產(chǎn)出和創(chuàng)新效率提升的激勵(lì)效果更好[28]。周常蘭等[29]認(rèn)為稅收政策、財(cái)政政策、金融政策對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的作用力依次降低。

3.2 市場(chǎng)環(huán)境及結(jié)構(gòu)

市場(chǎng)環(huán)境是企業(yè)創(chuàng)新的培養(yǎng)皿，很大程度上影響企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。田利輝等[30]認(rèn)為，同地區(qū)其他企業(yè)會(huì)因貪污腐敗企業(yè)的調(diào)查而增加創(chuàng)新投入。王嘉鑫[31]提出在融資約束條件低和信息不對(duì)稱程度低的企業(yè)實(shí)行強(qiáng)制性內(nèi)部控制審計(jì)有助于企業(yè)創(chuàng)新。市場(chǎng)結(jié)構(gòu)決定著企業(yè)融資約束和行業(yè)發(fā)展標(biāo)準(zhǔn)。唐清泉等[32]認(rèn)為融資約束程度較強(qiáng)的民營科技型小型企業(yè)在銀行競爭性的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)背景下，企業(yè)創(chuàng)新程度更高，企業(yè)創(chuàng)新研發(fā)投入的規(guī)模更大。行業(yè)進(jìn)出經(jīng)濟(jì)性壁壘和行政性壁壘是決定市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的重要影響因素之一，周紹東[33]認(rèn)為行政性壁壘會(huì)加劇企業(yè)創(chuàng)新阻力，降低企業(yè)創(chuàng)新水平。行政壟斷會(huì)減少企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)出，進(jìn)而影響區(qū)域經(jīng)濟(jì)。顧雷雷等[34]也認(rèn)為社會(huì)責(zé)任作用于市場(chǎng)參與者改善市場(chǎng)交易環(huán)境，激發(fā)企業(yè)創(chuàng)新活力，提高創(chuàng)新績效。作為制度約束的補(bǔ)充限制條件，誠信交易的市場(chǎng)環(huán)境能夠從道德層面約束市場(chǎng)參與者行為。張峰等[35]認(rèn)為我國市場(chǎng)中存在的非正規(guī)部門的灰色競爭增加了企業(yè)創(chuàng)新成本，銼削了企業(yè)創(chuàng)新的意愿，抑制了企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)出，但這種抑制作用在政府管制作用下會(huì)有所緩解。

4 文獻(xiàn)述評(píng)

通過對(duì)企業(yè)創(chuàng)新影響因素研究文獻(xiàn)進(jìn)行梳理，影響因素從個(gè)人角度出發(fā)有高管特征和員工特征，從組織及群體角度出發(fā)有股權(quán)結(jié)構(gòu)、資本結(jié)構(gòu)、企業(yè)文化和營商環(huán)境，從社會(huì)角度出發(fā)有產(chǎn)業(yè)政策、財(cái)政政策以及市場(chǎng)環(huán)境。影響因素研究從微觀的高管特征等到宏觀的國家政策，研究范圍很廣泛。相對(duì)于微觀的個(gè)人、組織及群體層面的研究來說，宏觀社會(huì)的研究相對(duì)較少，主要是從國內(nèi)政策、文化背景和市場(chǎng)背景角度出發(fā)，對(duì)于國外市場(chǎng)相關(guān)企業(yè)創(chuàng)新的影響研究較少。在經(jīng)濟(jì)全球化逐步深入的步伐中，我國國內(nèi)市場(chǎng)受國外市場(chǎng)的影響不可忽視，為此可以從世界市場(chǎng)的角度進(jìn)一步研究我國企業(yè)創(chuàng)新，為我國進(jìn)一步落實(shí)創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略、產(chǎn)業(yè)升級(jí)轉(zhuǎn)型提供科學(xué)合理的建議。

進(jìn)一步分析發(fā)現(xiàn)，相對(duì)于創(chuàng)新產(chǎn)出的數(shù)量來說，關(guān)于創(chuàng)新產(chǎn)出質(zhì)量的研究較少。大多數(shù)學(xué)者是借助對(duì)企業(yè)研發(fā)投入或者專利發(fā)明注冊(cè)數(shù)量的計(jì)量研究企業(yè)創(chuàng)新水平和創(chuàng)新績效，但研究對(duì)象中難免會(huì)有“注冊(cè)型”研發(fā)存在，即為了獲取稅收優(yōu)惠等國家支持資格而注冊(cè)沒有突破性創(chuàng)新或者前期有研發(fā)投入后期卻沒有創(chuàng)新產(chǎn)出的企業(yè)，在期末將研發(fā)投入計(jì)入待攤費(fèi)用。因此，在我國市場(chǎng)中，僅以企業(yè)研發(fā)投入或者創(chuàng)新產(chǎn)出為企業(yè)創(chuàng)新水平的衡量對(duì)象，不考慮創(chuàng)新質(zhì)量的企業(yè)創(chuàng)新研究不貼合實(shí)際，缺乏嚴(yán)謹(jǐn)性。筆者認(rèn)為在實(shí)證研究中把研發(fā)投入和創(chuàng)新產(chǎn)出同時(shí)作為企業(yè)創(chuàng)新的衡量對(duì)象，并把企業(yè)創(chuàng)新的收益率加入，同時(shí)考慮企業(yè)創(chuàng)新質(zhì)量，會(huì)增加實(shí)證研究的嚴(yán)謹(jǐn)性要求和實(shí)際性意義。