王君華 劉亞超

收稿日期：2023-04-20修回日期：2023-10-18

基金項(xiàng)目：國家社會科學(xué)基金項(xiàng)目（19BGL195）；中國工程科技發(fā)展戰(zhàn)略研究湖北研究院咨詢項(xiàng)目（HB2022B06）

作者簡介：王君華（1978—），女，山西忻州人，博士，湖北大學(xué)商學(xué)院教授，研究方向?yàn)閯?chuàng)新工程與管理；劉亞超（1997—），男，山東青島人，湖北大學(xué)商學(xué)院碩士研究生，研究方向?yàn)榧夹g(shù)經(jīng)濟(jì)與管理。本文通訊作者：劉亞超。

摘 要：為推動中國科技企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，提升科技企業(yè)創(chuàng)新能力，對中國龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力進(jìn)行深入探究?；谄髽I(yè)內(nèi)部研發(fā)資金投入、研發(fā)人員投入和稅收優(yōu)惠、地方補(bǔ)貼及行業(yè)技術(shù)5個前因條件，闡述其對中國龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力的影響。采用模糊集定性比較分析法對26家中國不同行業(yè)上市龍頭科技企業(yè)進(jìn)行分析，構(gòu)建前因條件對創(chuàng)新能力的影響框架，結(jié)果發(fā)現(xiàn)：從整體看，企業(yè)研發(fā)投入、地方政府補(bǔ)貼以及行業(yè)技術(shù)通過不同條件組態(tài)影響龍頭科技企業(yè)創(chuàng)新能力；從企業(yè)資源看，相較于研發(fā)資金，研發(fā)人員對龍頭科技企業(yè)創(chuàng)新能力的影響更加顯著；從外部環(huán)境看，市場和政府采用優(yōu)勢互補(bǔ)方式驅(qū)動龍頭科技企業(yè)創(chuàng)新，且市場行業(yè)技術(shù)對企業(yè)創(chuàng)新的影響更顯著，地方政府補(bǔ)貼對企業(yè)創(chuàng)新發(fā)揮顯著激勵作用。

關(guān)鍵詞：龍頭科技企業(yè)；創(chuàng)新能力；研發(fā)投入；行業(yè)技術(shù)水平

DOI：10.6049/kjjbydc.YX202304019

開放科學(xué)（資源服務(wù)）標(biāo)識碼（OSID） 開放科學(xué)（資源服務(wù)）標(biāo)識碼（OSID）：

中圖分類號：F273.1

文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A

文章編號：1001-7348（2024）03-0114-09

0 引言

習(xí)近平總書記在二十大報告中指出：“必須堅持科技是第一生產(chǎn)力、人才是第一資源、創(chuàng)新是第一動力，深入實(shí)施科教興國戰(zhàn)略、人才強(qiáng)國戰(zhàn)略、創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略，開辟發(fā)展新領(lǐng)域新賽道，不斷塑造發(fā)展新動能新優(yōu)勢。”近10年來，世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展較為緩慢，整個世界都在探尋科技創(chuàng)新的突破口。歐美等國家出臺針對中國科技企業(yè)的“專利制裁”，對中國大型龍頭科技企業(yè)沖擊較大，對國內(nèi)科技創(chuàng)新環(huán)境也造成了不利影響。上述背景下，科技創(chuàng)新對中國未來發(fā)展顯得尤為重要?？萍紕?chuàng)新是應(yīng)對不確定性環(huán)境的唯一“解藥”^[1]，只有持續(xù)創(chuàng)新、不斷突破，才能具備持續(xù)創(chuàng)造能力，獲得核心競爭優(yōu)勢。對于科技企業(yè)而言，其創(chuàng)新能力與多種因素有關(guān)，如企業(yè)規(guī)模、盈利能力和資本結(jié)構(gòu)等。在市場驅(qū)動、技術(shù)驅(qū)動、關(guān)系驅(qū)動下，科技創(chuàng)新企業(yè)實(shí)現(xiàn)動態(tài)非線性增長。企業(yè)科技創(chuàng)新能力嵌入市場、制度、研發(fā)投入等因素會產(chǎn)生具有復(fù)雜性和隨機(jī)性的非線性影響。行業(yè)市場、制度環(huán)境、內(nèi)部資源構(gòu)成企業(yè)戰(zhàn)略的三維基礎(chǔ)觀^[2]。內(nèi)部資源與外部環(huán)境交互對科技企業(yè)發(fā)展及其創(chuàng)新能力產(chǎn)生影響，若僅對前因條件進(jìn)行定量分析，而忽視前因要素間的聯(lián)系，以及前因要素不同組態(tài)對結(jié)果的影響，會導(dǎo)致研究不夠充分?；诩险摰难芯糠椒軌虬l(fā)掘各前因要素間的組態(tài)關(guān)系，同時對解釋等效組態(tài)發(fā)揮關(guān)鍵作用^[3]。因此，采用定性與定量相結(jié)合的分析方法，既能夠兼顧內(nèi)外部環(huán)境中的前因條件對企業(yè)科技創(chuàng)新能力的影響，也可以探析各前因條件間的相互關(guān)系。

本文基于三維戰(zhàn)略基礎(chǔ)觀，從企業(yè)內(nèi)部資源與外部環(huán)境兩個視角，選取企業(yè)研發(fā)人員投入、企業(yè)研發(fā)資金投入、地方政府補(bǔ)貼、稅收優(yōu)惠及市場行業(yè)技術(shù)5個前因條件，采用模糊集定性比較分析法（fsQCA）探討龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力驅(qū)動路徑，以期豐富科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新研究，幫助科技企業(yè)準(zhǔn)確把握市場動態(tài)，進(jìn)而制定科學(xué)的創(chuàng)新戰(zhàn)略。

1 文獻(xiàn)回顧

基于現(xiàn)有相關(guān)研究，本文從技術(shù)創(chuàng)新與龍頭科技企業(yè)兩個視角進(jìn)行文獻(xiàn)回顧。

技術(shù)創(chuàng)新相關(guān)研究方面，尚洪濤^[4]基于2010—2017年中國民營科技企業(yè)面板數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)，財政補(bǔ)貼對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的短期激勵效應(yīng)更加顯著；李靜怡等^[5]認(rèn)為，財稅補(bǔ)貼、企業(yè)資源投入和企業(yè)創(chuàng)新能力三者間存在顯著非線性關(guān)系，且財稅補(bǔ)貼和企業(yè)資源投入以交互形式影響企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新；林炳洪^[6]基于上市科技企業(yè)樣本數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)，資源獲取渠道主要通過緩解融資約束促進(jìn)企業(yè)研發(fā)投入，資源配置渠道主要通過抑制資源錯配促進(jìn)企業(yè)研發(fā)投入；莊玉梅（2022）以289家中小型科技企業(yè)作為樣本研究發(fā)現(xiàn)，研發(fā)資金投入是推動中小型科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的關(guān)鍵，相較于稅收減免優(yōu)惠，政府直接補(bǔ)貼對中小型科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出的影響更為顯著；房丹^[7]采用中介效應(yīng)模型檢驗(yàn)風(fēng)險承擔(dān)水平在政府補(bǔ)貼對技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出影響過程中的中介作用；杜丹麗等^[8]運(yùn)用熵值法、耦合協(xié)調(diào)度模型、Moran指數(shù)研究發(fā)現(xiàn)，中國數(shù)字技術(shù)創(chuàng)新和數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展均呈現(xiàn)上升趨勢，但發(fā)展水平以及相互間的協(xié)調(diào)度較低。

龍頭科技企業(yè)相關(guān)研究方面，林世爵等^[9]對龍頭科技企業(yè)運(yùn)作模式與共性問題進(jìn)行了分析，揭示了企業(yè)開放式創(chuàng)新平臺運(yùn)行機(jī)理并構(gòu)建了動力模型；Cegarra等^[10]以龍頭科技企業(yè)蘋果公司為研究對象，結(jié)果發(fā)現(xiàn)，開放的思想文化與企業(yè)解決用戶隱私問題的方式間接相關(guān)；陳美球等^[11]以江西省龍頭農(nóng)林科技企業(yè)為研究主體，從主體多元性、開放包容性、共治共享性3個角度進(jìn)行分析；Fu等^[12]基于RBV和動態(tài)能力理論，結(jié)合龍頭科技企業(yè)樣本數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)，合作伙伴特點(diǎn)和知識產(chǎn)權(quán)安排對龍頭科技企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)出具有較大影響；鄭明（2022）將龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新路徑分為自主創(chuàng)新路徑、引進(jìn)創(chuàng)新路徑和復(fù)合創(chuàng)新路徑，并采用多元線性回歸模型對影響企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新投入的關(guān)鍵因素進(jìn)行分析；金岳^[13]研究發(fā)現(xiàn)，高行業(yè)創(chuàng)新水平是促進(jìn)龍頭企業(yè)創(chuàng)新能力提升的重要原因，而勞動密集型行業(yè)創(chuàng)新水平提升對龍頭企業(yè)創(chuàng)新能力無顯著影響。

綜上，學(xué)者們基于不同維度采用不同方法對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新進(jìn)行了深入研究。需要指出的是，現(xiàn)有相關(guān)研究大多關(guān)注科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新，主要通過線性回歸方程分析企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新，忽視了龍頭科技企業(yè)的引領(lǐng)性和代表性，也忽視了各前因變量間的相互關(guān)系，以及不同前因變量組態(tài)對結(jié)果的影響。因此，本文選取影響龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新驅(qū)動力的主要因素，探討各前因要素間的互動與聯(lián)合效應(yīng)，以期揭示更多異質(zhì)性驅(qū)動路徑。

2 理論分析與研究框架

2.1 三維戰(zhàn)略理論

三維戰(zhàn)略理論包括3個理論視角，即資源視角、行業(yè)視角和制度視角。三重視角組合可為企業(yè)戰(zhàn)略行為研究提供更加系統(tǒng)的情景（Peng et al.，2008;Peng et al.，2009）。三維戰(zhàn)略基礎(chǔ)觀不僅能夠?qū)Y源視角、行業(yè)視角和制度視角進(jìn)行全面思考，更重要的是，該理論框架能夠關(guān)注以上3類視角間的相互作用。企業(yè)創(chuàng)新戰(zhàn)略往往受內(nèi)部資源、政府制度和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的影響，因而對上述3個方面進(jìn)行深度探析，既可以揭示三維戰(zhàn)略理論內(nèi)在機(jī)理，又能夠強(qiáng)調(diào)各要素間的影響及作用機(jī)制?；谌S戰(zhàn)略理論，識別內(nèi)部資源和外部環(huán)境中的不同影響因素，企業(yè)可以進(jìn)行戰(zhàn)略調(diào)整，以鞏固自身核心競爭優(yōu)勢。

2.2 企業(yè)內(nèi)部資源投入與技術(shù)創(chuàng)新

技術(shù)創(chuàng)新投入是科技企業(yè)開展創(chuàng)新活動的基礎(chǔ)，主要包括研發(fā)人員、研發(fā)資金投入。企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新離不開研發(fā)投入，一般而言，企業(yè)研發(fā)資金投入越多，越容易出現(xiàn)高質(zhì)量、高收益、突破性技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出；企業(yè)研發(fā)人員投入越多，越容易出現(xiàn)高效率、高穩(wěn)定性、低風(fēng)險技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出。研發(fā)資金投入對企業(yè)研發(fā)人員的信心及研發(fā)效率具有一定影響，研發(fā)人員投入同樣會影響研發(fā)資金投入額度與持續(xù)時間。技術(shù)創(chuàng)新活動具有風(fēng)險高、投入大、周期長等特點(diǎn)，企業(yè)需要承擔(dān)較高的研發(fā)失敗風(fēng)險，因而會抑制其研發(fā)投入的積極性。企業(yè)可以將自有資金和外來“援助”轉(zhuǎn)化為研發(fā)投入，以此形成無形資產(chǎn)并進(jìn)行費(fèi)用化與資本化處理，最終通過時間維度上的“發(fā)酵”與“積淀”將技術(shù)創(chuàng)新成果轉(zhuǎn)化為產(chǎn)品^[5]。制定科學(xué)、合理的創(chuàng)新戰(zhàn)略是企業(yè)實(shí)施研發(fā)投入的前提，內(nèi)部資源投入對提升企業(yè)市場競爭力和促進(jìn)技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出具有重要影響。制定并實(shí)施科學(xué)的創(chuàng)新戰(zhàn)略、開展持續(xù)性研發(fā)投入、走技術(shù)獨(dú)立的道路，對于企業(yè)提升自身核心競爭力，實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新高質(zhì)量發(fā)展具有不可替代的作用。

2.3 外部環(huán)境與企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新

2.3.1 稅收優(yōu)惠與企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新

稅收優(yōu)惠意味著企業(yè)納稅金額減少，企業(yè)利潤增加^[14]。這一利益讓渡能夠引導(dǎo)企業(yè)按稅收優(yōu)惠方向開展技術(shù)創(chuàng)新，此即稅收優(yōu)惠這一經(jīng)濟(jì)杠桿發(fā)揮的調(diào)節(jié)作用^[15]。稅收優(yōu)惠既可以通過減少科技企業(yè)納稅金額提高企業(yè)利潤收入，促使企業(yè)增加研發(fā)資金投入，也能夠引導(dǎo)企業(yè)圍繞國家需求開展技術(shù)創(chuàng)新。不僅如此，稅收優(yōu)惠還可以通過一系列稅收激勵政策降低科技企業(yè)創(chuàng)新成本，有助于企業(yè)營造勇于自主創(chuàng)新和善于自主創(chuàng)新的氛圍^[16]。稅收優(yōu)惠的目的是促進(jìn)研發(fā)投入、科技成果轉(zhuǎn)化，并通過稅收減免、加計扣除、稅率優(yōu)惠等一系列政策激勵企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新，對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新穩(wěn)定性具有重要影響。稅收優(yōu)惠不僅是單方面的直接減稅，更多的是通過一系列優(yōu)惠政策引領(lǐng)科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新，進(jìn)而強(qiáng)化其市場競爭優(yōu)勢。科技企業(yè)創(chuàng)新能力提升是包括稅收政策在內(nèi)的財經(jīng)、金融和科技等政策共同作用的結(jié)果，但不可否認(rèn)的是，稅收優(yōu)惠在企業(yè)提升科技創(chuàng)新能力與國際競爭力過程中發(fā)揮了重要作用^[17]。

2.3.2 地方政府補(bǔ)貼與企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新

創(chuàng)新活動的高風(fēng)險和正外部性可為政府激勵企業(yè)開展研發(fā)活動提供理論依據(jù)^[4]。因此，地方政府補(bǔ)貼對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新效率、質(zhì)量及創(chuàng)新活動具有一定影響。任何類型的政府補(bǔ)貼都能夠顯著提升企業(yè)開展研發(fā)活動的可能性^[18-19]，進(jìn)而對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出發(fā)揮促進(jìn)作用。地方政府補(bǔ)貼對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的激勵作用如下：一是直接向科技企業(yè)撥款，發(fā)放創(chuàng)新補(bǔ)貼^[20]；二是提供銀行無息貸款、延期還款業(yè)務(wù)，間接提高企業(yè)生存能力；三是向資本市場釋放技術(shù)認(rèn)證與監(jiān)管認(rèn)證的雙重信用認(rèn)證信號^[21]，以此增強(qiáng)投資者信心，幫助科技企業(yè)緩解融資約束^[22]，進(jìn)而獲得更多外源融資^[23]。此外，企業(yè)產(chǎn)權(quán)性質(zhì)、經(jīng)營狀況、技術(shù)創(chuàng)新能力、政治關(guān)聯(lián)程度都會影響政府補(bǔ)貼政策實(shí)施效果^[4]。一般而言，新能源、生物醫(yī)藥、信息通訊、電子設(shè)備等新興行業(yè)研發(fā)能力較強(qiáng)的科技企業(yè)是政府補(bǔ)貼的“心頭好”。政府補(bǔ)貼能夠發(fā)揮資源配置效應(yīng)，通過直接資助、研發(fā)補(bǔ)貼、研發(fā)折舊等政策措施促進(jìn)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新，以直接資金供給和間接信號傳遞的形式幫助科技企業(yè)以較低成本獲得資源支持^[7]。

2.3.3 行業(yè)技術(shù)與企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新

行業(yè)要素是企業(yè)實(shí)施創(chuàng)新戰(zhàn)略和適應(yīng)營銷環(huán)境變化的關(guān)鍵^[24]。行業(yè)技術(shù)能夠影響企業(yè)決策者對技術(shù)創(chuàng)新模式的選擇，對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新戰(zhàn)略制定具有重要意義。同時，行業(yè)技術(shù)與企業(yè)研發(fā)投入、政府財政補(bǔ)貼存在一定關(guān)聯(lián)。一般而言，行業(yè)發(fā)展前景較好且得到政府支持的科技企業(yè)能夠吸引大量投資者，從而促使行業(yè)技術(shù)水平提高。蓬勃發(fā)展的朝陽行業(yè)因較高的行業(yè)投資回報率受到投資者青睞，投資者基于行業(yè)發(fā)展趨勢對科技企業(yè)進(jìn)行投資，這有助于科技企業(yè)增強(qiáng)技術(shù)創(chuàng)新能力，進(jìn)而鞏固自身行業(yè)競爭優(yōu)勢。市場機(jī)制下，以大型科技企業(yè)為代表的市場主體在開展創(chuàng)新活動時會產(chǎn)生溢出效應(yīng)。溢出效應(yīng)是指行業(yè)中的大型企業(yè)甚至龍頭企業(yè)在開展創(chuàng)新活動時產(chǎn)生的市場價值及行業(yè)技術(shù)，不僅符合本企業(yè)預(yù)期，而且能夠?qū)π袠I(yè)內(nèi)其它企業(yè)產(chǎn)生一定影響。溢出效應(yīng)是市場機(jī)制下行業(yè)技術(shù)水平和企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新之間特有的影響機(jī)制，且溢出效應(yīng)會隨著技術(shù)創(chuàng)新的重要性提升而增強(qiáng)。

2.4 條件組態(tài)框架

條件組態(tài)是指由共同發(fā)生的、可區(qū)分概念的特征構(gòu)成的多維度特征群^[25]。基于組態(tài)視角的相關(guān)研究認(rèn)為，組織最好被理解為具有關(guān)聯(lián)結(jié)構(gòu)和實(shí)踐的集群，而非單元松散的實(shí)體，因而不能以孤立視角對其進(jìn)行分析^[26]。通過分析發(fā)現(xiàn)，企業(yè)研發(fā)投入、稅收優(yōu)惠、地方政府補(bǔ)貼、行業(yè)技術(shù)對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新具有影響，且上述要素間相互關(guān)聯(lián)、相互影響。前因要素間并不是簡單的線性關(guān)系，而是復(fù)雜的非線性關(guān)系，也可以看作整體視角下的集合關(guān)系。條件組態(tài)以整體視角將各要素聚集在一個集合中，通過組態(tài)方式分析不同要素組態(tài)與結(jié)果變量間的關(guān)系，強(qiáng)調(diào)因果關(guān)系的復(fù)雜性^[27]。本文構(gòu)建條件組態(tài)框架如圖1所示，其中，雙箭頭代表相互影響。

3 研究設(shè)計

3.1 研究方法

本文運(yùn)用模糊集定性比較分析法（fsQCA）對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力進(jìn)行分析，該方法能夠以不同條件組態(tài)揭示前因要素對結(jié)果的影響路徑^[26]。本文選取fsQCA研究方法的原因如下：首先，相較于普通科技企業(yè)，龍頭科技企業(yè)在戰(zhàn)略布局、企業(yè)規(guī)模、資金運(yùn)轉(zhuǎn)、創(chuàng)新產(chǎn)出等方面更加復(fù)雜，相關(guān)要素間具有復(fù)雜的非線性關(guān)系。相較于構(gòu)建回歸模型等方法，fsQCA研究方法更適用于處理復(fù)雜系統(tǒng)下的非線性關(guān)系。其次，本文樣本量屬于中小樣本，而fsQCA研究方法適用于中小樣本研究。最后，區(qū)別于傳統(tǒng)定量研究方法，fsQCA研究方法以組態(tài)方式解釋不同變量組合對結(jié)果變量的影響。該方法將定性研究與定量分析相結(jié)合，既考慮前因變量間的相互影響，又采用數(shù)據(jù)方式呈現(xiàn)結(jié)果變量，能夠解釋樣本間差異以及要素間的組態(tài)效應(yīng)^[28]，進(jìn)而揭示龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新驅(qū)動路徑的差異性。

3.2 數(shù)據(jù)來源及分析

本文相關(guān)數(shù)據(jù)來自于國泰安、Wind數(shù)據(jù)庫，樣本選擇標(biāo)準(zhǔn)如下：一是樣本企業(yè)近期無破產(chǎn)退市風(fēng)險；二是樣本企業(yè)具有一定的創(chuàng)新產(chǎn)出。在此基礎(chǔ)上，本文進(jìn)一步將龍頭科技企業(yè)選取標(biāo)準(zhǔn)細(xì)化：首先，采用企業(yè)市值確定企業(yè)品牌影響力，采用企業(yè)總資產(chǎn)確定企業(yè)運(yùn)營規(guī)模^[29]，采用企業(yè)壟斷指數(shù)（單股勒納指數(shù)）確定企業(yè)行業(yè)市場占有率^[30]。其次，以企業(yè)所處行業(yè)確定企業(yè)未來發(fā)展前景及研究價值。再次，采用企業(yè)總資產(chǎn)運(yùn)轉(zhuǎn)率確定企業(yè)發(fā)展?fàn)顩r及創(chuàng)造能力。最后，采用企業(yè)地理位置確定地方政府財政支持能力及區(qū)域市場活躍度。由此，本文選取32家來自信息通訊、新能源、生物醫(yī)藥、電子設(shè)備等高新技術(shù)行業(yè)企業(yè)。為了確保數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性，本文選取2021年相關(guān)數(shù)據(jù)，剔除數(shù)據(jù)缺失樣本，最終獲得26家企業(yè)樣本。本文對企業(yè)龍頭地位、行業(yè)歸屬、營業(yè)收入、地理位置進(jìn)行分析，如圖2-圖5所示。

3.3 結(jié)果變量

基于現(xiàn)有研究成果^{[4，13，31]}，本文認(rèn)為，科技企業(yè)專利申請數(shù)量能夠體現(xiàn)其技術(shù)創(chuàng)新能力，故將其作為結(jié)果變量。

3.4 條件變量

基于前文理論分析，本文將企業(yè)研發(fā)、財政補(bǔ)貼、行業(yè)技術(shù)作為條件變量。企業(yè)研發(fā)分為研發(fā)人員和研發(fā)資金，為了避免不同行業(yè)、企業(yè)規(guī)模的影響，本文采用企業(yè)研發(fā)資金投入總額占企業(yè)營業(yè)收入總額的比值衡量研發(fā)資金。同理，本文采用企業(yè)研發(fā)人員數(shù)量占企業(yè)總?cè)藬?shù)的比值衡量研發(fā)人員。財政補(bǔ)貼分為稅收優(yōu)惠和政府補(bǔ)貼，本文以企業(yè)所得稅衡量稅收政策對技術(shù)創(chuàng)新的影響（采用1減去企業(yè)實(shí)際所得稅衡量稅收優(yōu)惠^[32]），采用地方政府補(bǔ)貼總額占企業(yè)總資產(chǎn)的比值衡量政府補(bǔ)貼^[33]。本文以行業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的市場價值為衡量標(biāo)準(zhǔn)，將行業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)品銷售收入與行業(yè)主要業(yè)務(wù)收入之比作為計算指標(biāo)。本文結(jié)果變量與條件變量如表1所示。

3.5 數(shù)據(jù)校準(zhǔn)

本文使用fsQCA4.0軟件進(jìn)行數(shù)據(jù)校準(zhǔn)。根據(jù)Fiss^[34]和杜運(yùn)周^[25]的研究成果，本文采用四分位法對數(shù)據(jù)進(jìn)行校準(zhǔn)，將樣本數(shù)據(jù)上四分位點(diǎn)（75%分位值）、均值（50%分位值）、下四分位點(diǎn)（25%分位值）作為校準(zhǔn)的完全隸屬點(diǎn)、交叉點(diǎn)、完全不隸屬點(diǎn)^[35]。變量描述性統(tǒng)計結(jié)果如表2所示，校準(zhǔn)標(biāo)準(zhǔn)及相關(guān)數(shù)據(jù)如表3所示。

4 實(shí)證分析

4.1 必要性分析

如果某個條件總在某一結(jié)果存在時出現(xiàn)，那么這個條件就是結(jié)果存在的必要條件^[36]。根據(jù)Fiss^[34]和杜運(yùn)周^[25]的研究成果，本文將一致性大于0.9的條件變量認(rèn)定為必要性條件。本研究發(fā)現(xiàn)，并不存在一致性大于0.9的條件變量，必要性檢驗(yàn)結(jié)果如表4所示。

4.2 充分性分析

根據(jù)Fiss^[34]和杜運(yùn)周^[25]的研究成果，本文確定合適的案例頻數(shù)閾值和一致性閾值^[25]。本文將組態(tài)一致性閾值設(shè)為0.75，將案例頻數(shù)閾值設(shè)為1，確保案例觀察數(shù)量不小于75%。本文通過fsQCA4.0軟件分析得出中間解、簡約解、復(fù)雜解3種解，以中間解和簡約解作為研究依據(jù)，將在簡約解和中間解中同時出現(xiàn)的條件作為核心條件，將僅中間解中出現(xiàn)的條件作為邊緣條件。

4.3 結(jié)果輸出及表達(dá)

根據(jù)Ragin^[27]和Fiss^[34]的研究建議，實(shí)心大圓表示核心條件存在，實(shí)心小圓表示邊緣條件存在，空心大圓打叉表示核心條件不存在，空心小圓打叉表示邊緣條件不存在，空白意味著該條件可有可無，對結(jié)果不造成影響，相關(guān)輸出結(jié)果如表5所示。由此，得到4條路徑的條件組態(tài)，其中，S_1a和S_1b形成二階等價組態(tài)，其核心條件相同^[35]，且總體一致性為0.887 387，總體覆蓋度為0.472 8，各組態(tài)一致性均大于0.75，符合門檻值的最低要求。

4.4 組態(tài)分析

4.4.1 系統(tǒng)分析

本文結(jié)合典型科技企業(yè)（案例隸屬度高于0.5^[26]）對4個組態(tài)進(jìn)行分析并繪制條件組態(tài)分析圖，如圖6所示。圖6中，條件和組態(tài)之間的實(shí)線箭頭為核心條件，虛線箭頭為邊緣條件。

（1）行業(yè)技術(shù)主導(dǎo)下的技術(shù)創(chuàng)新驅(qū)動作用。條件組態(tài)S_1a為研發(fā)人員*～政府補(bǔ)貼*～稅收優(yōu)惠*行業(yè)技術(shù)，其中，政府補(bǔ)貼和行業(yè)技術(shù)為核心條件，稅收優(yōu)惠和研發(fā)人員為邊緣條件，研發(fā)資金條件可有可無。此組態(tài)是研發(fā)人員和行業(yè)技術(shù)組態(tài)，說明在政府補(bǔ)貼與稅收優(yōu)惠對企業(yè)激勵不足的情況下，只要投入一定的研發(fā)人員和維持行業(yè)技術(shù)領(lǐng)先優(yōu)勢，就能夠?qū)崿F(xiàn)高質(zhì)量技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出。條件組態(tài)S_1b為研發(fā)資金*研發(fā)人員*～政府補(bǔ)貼*行業(yè)技術(shù)，其中，政府補(bǔ)貼和行業(yè)技術(shù)為核心條件，研發(fā)資金和研發(fā)人員為邊緣條件，稅收優(yōu)惠條件可有可無。此組態(tài)是研發(fā)資金、研發(fā)人員、行業(yè)技術(shù)組態(tài)，說明政府支持力度不足的情況下，充足的研發(fā)資金、高素質(zhì)研發(fā)人員以及高水平行業(yè)技術(shù)能夠促進(jìn)龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力提升。對比S_1a和S_1b可以發(fā)現(xiàn)，行業(yè)技術(shù)主導(dǎo)下，相較于研發(fā)資金，研發(fā)人員更能驅(qū)動龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新。S_1a的典型科技企業(yè)是烽火通信，S_1b的典型科技企業(yè)是中興通訊。兩家企業(yè)屬于信息通訊制造業(yè)，行業(yè)創(chuàng)新能力較強(qiáng)，對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的影響較為顯著。烽火通信是由原國務(wù)院國資委直屬的兩大中央企業(yè)重組而成，屬于中國信息通信科技集團(tuán)旗下的上市子公司，在母集團(tuán)大力支持下，烽火通信擁有高質(zhì)量研發(fā)團(tuán)隊。中興通訊是中國乃至世界通信巨頭，能夠吸引大量高技術(shù)人才加入。不僅如此，該企業(yè)通過在深圳和香港上市獲得了大量融資，其對研發(fā)活動及研發(fā)人員的投入處于行業(yè)領(lǐng)先水平。

（2）政府補(bǔ)貼主導(dǎo)下研發(fā)人員投入的技術(shù)創(chuàng)新驅(qū)動作用。條件組態(tài)S₂為～研發(fā)資金*研發(fā)人員*政府補(bǔ)貼*～稅收優(yōu)惠*～行業(yè)技術(shù)，其中，政府補(bǔ)貼和稅收優(yōu)惠為核心條件，研發(fā)資金、研發(fā)人員及行業(yè)技術(shù)為邊緣條件。此組態(tài)是研發(fā)人員和政府補(bǔ)貼組態(tài)，雖然龍頭科技企業(yè)所在行業(yè)創(chuàng)新價值產(chǎn)出水平較低，行業(yè)技術(shù)不占優(yōu)勢，但政府補(bǔ)貼可以彌補(bǔ)企業(yè)研發(fā)資金缺口，加上強(qiáng)有力的研發(fā)團(tuán)隊，企業(yè)也可以實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出。S₂的典型科技企業(yè)是比亞迪。比亞迪總部位于深圳，地方政府給予了大量財政補(bǔ)助，極大地增強(qiáng)了企業(yè)創(chuàng)新動力。自成立以來，比亞迪高度重視技術(shù)人才引進(jìn)以及技術(shù)團(tuán)隊構(gòu)建，擁有數(shù)百名頂尖技術(shù)工程師以及經(jīng)驗(yàn)豐富的技術(shù)研發(fā)團(tuán)隊。

（3）政府補(bǔ)助主導(dǎo)下研發(fā)資金與行業(yè)技術(shù)雙輪驅(qū)動技術(shù)創(chuàng)新。條件組態(tài)S₃為研發(fā)資金*～研發(fā)人員*政府補(bǔ)貼*～稅收優(yōu)惠*行業(yè)技術(shù)，其中，政府補(bǔ)貼和稅收優(yōu)惠為核心條件，研發(fā)資金、研發(fā)人員、行業(yè)技術(shù)為邊緣條件。此組態(tài)是研發(fā)資金、政府補(bǔ)貼、行業(yè)技術(shù)組態(tài)，說明大量政府補(bǔ)貼和適量的研發(fā)資金投入能夠給予龍頭科技企業(yè)較多試錯機(jī)會，但研發(fā)人員投入以及稅收優(yōu)惠的激勵力度不足，是該組態(tài)下的龍頭科技企業(yè)無法實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出的原因。S₃的典型科技企業(yè)是振華科技。振華科技是科技型企業(yè)，位于深圳，地方政府給予了大量財政補(bǔ)助。不僅如此，振華科技屬于行業(yè)優(yōu)勢顯著的電子設(shè)備制造業(yè)，行業(yè)發(fā)展體系較為完善，行業(yè)技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出效率較高。

4.4.2 視角分析

本文從企業(yè)資源與外部環(huán)境兩個視角，深入探討驅(qū)動龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新不同組態(tài)間的聯(lián)系。

（1）企業(yè)資源視角。企業(yè)資源視角下，4個條件組態(tài)均包含研發(fā)投入。條件組態(tài)S_1b包含研發(fā)資金和研發(fā)人員，其一致性最高，對技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出的影響最為顯著。由此說明，此條件組態(tài)下，龍頭科技企業(yè)通過研發(fā)資金投入、研發(fā)團(tuán)隊構(gòu)建提高創(chuàng)新效率與質(zhì)量，從而實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出。條件組態(tài)S₃包含研發(fā)資金，其一致性最低，對技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出的影響較小。由此說明，此組態(tài)下，龍頭科技企業(yè)僅通過研發(fā)資金投入促進(jìn)技術(shù)創(chuàng)新能力提升是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。條件組態(tài)S_1a、S₂包含研發(fā)人員，條件組態(tài)S₃包含研發(fā)資金，條件組態(tài)S_1a、S₂的一致性均大于條件組態(tài)S₃的一致性。此外，研發(fā)人員存在于條件組態(tài)S_1a、S_1b、S₂中，研發(fā)資金存在于條件組態(tài)S_1b、S₃中。由此可見，相較于研發(fā)資金，研發(fā)人員對于龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新更為重要。

（2）外部環(huán)境視角。條件組態(tài)S₂、S₃是財政補(bǔ)助主導(dǎo)下的科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新驅(qū)動路徑。政府補(bǔ)貼作為核心條件存在且稅收優(yōu)惠作為核心條件缺失，故政府補(bǔ)貼對技術(shù)創(chuàng)新的影響顯著，而稅收優(yōu)惠對技術(shù)創(chuàng)新的影響不顯著。由此說明，此條件組態(tài)下，地方政府補(bǔ)貼對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新具有顯著激勵作用。政府補(bǔ)貼存在于條件組態(tài)S₂、S₃中，而稅收優(yōu)惠并未出現(xiàn)，因而此條件組態(tài)下，相較于稅收優(yōu)惠，地方政府補(bǔ)貼對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的激勵作用更顯著。比較條件組態(tài)S₂、S₃可以發(fā)現(xiàn)，條件組態(tài)S₂的一致性為0.835 526，條件組態(tài)S₃的一致性為0.768 595。由此說明，在同樣獲得大量政府補(bǔ)貼的龍頭科技企業(yè)中，政府補(bǔ)貼與研發(fā)人員組態(tài)擁有強(qiáng)有力的研發(fā)團(tuán)隊，政府補(bǔ)貼與研發(fā)資金組態(tài)擁有充足的研發(fā)資金和高水平行業(yè)技術(shù)，前者技術(shù)創(chuàng)新能力更強(qiáng)。

各行業(yè)龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力與其所在行業(yè)技術(shù)具有較強(qiáng)的關(guān)聯(lián)性，條件組態(tài)S_1a、S_1b、S₃證明了這一點(diǎn)。行業(yè)技術(shù)作為核心條件出現(xiàn)在條件組態(tài)S_1a、S_1b中，與研發(fā)人員或研發(fā)資金組合后，一致性均大于0.98。行業(yè)技術(shù)作為邊緣條件出現(xiàn)在條件組態(tài)S₃中，與研發(fā)資金和政府補(bǔ)貼組合后，一致性為0.768 595。可見，行業(yè)技術(shù)作為核心條件的一致性大于其作為邊緣條件的一致性。行業(yè)技術(shù)作為核心條件出現(xiàn)兩次，而作為邊緣條件出現(xiàn)一次。此外，行業(yè)技術(shù)作為核心條件的數(shù)量多于其作為邊緣條件的數(shù)量。由此說明，該組態(tài)下，行業(yè)技術(shù)領(lǐng)先的龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力明顯強(qiáng)于行業(yè)技術(shù)相對落后的龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力。條件組態(tài)S_1a是行業(yè)技術(shù)（作為核心條件）與研發(fā)人員組態(tài)，其一致性為0.985 714，條件組態(tài)S_1b是行業(yè)技術(shù)（作為核心條件）和研發(fā)人員及研發(fā)資金組態(tài)，其一致性為0.988 669，后者的一致性大于前者。因此，相較于僅投入研發(fā)人員的龍頭科技企業(yè)，投入研發(fā)資金與研發(fā)人員的龍頭科技企業(yè)更能實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出。

5 結(jié)語

5.1 結(jié)論

本文運(yùn)用fsQCA方法，將來自于信息通訊、新能源、生物醫(yī)藥、電子設(shè)備等行業(yè)26家龍頭科技企業(yè)作為樣本，通過分析得出4個驅(qū)動龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的條件組態(tài)，并基于企業(yè)資源與外部環(huán)境角度對組態(tài)進(jìn)行深入分析，得到以下主要結(jié)論：

（1）企業(yè)研發(fā)投入、地方政府補(bǔ)貼以及行業(yè)技術(shù)通過不同條件組態(tài)對龍頭科技企業(yè)創(chuàng)新能力產(chǎn)生影響。本文發(fā)現(xiàn)，市場行業(yè)技術(shù)是驅(qū)動龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新不可或缺的力量。由S₃可以發(fā)現(xiàn)，研發(fā)投入、政府補(bǔ)貼以及行業(yè)技術(shù)共同驅(qū)動龍頭科技企業(yè)實(shí)現(xiàn)技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出。進(jìn)一步分析發(fā)現(xiàn)，行業(yè)技術(shù)對于龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新發(fā)揮顯著驅(qū)動作用。因此，對于龍頭科技企業(yè)而言，內(nèi)部研發(fā)投入、相關(guān)創(chuàng)新政策及行業(yè)技術(shù)均具備才能實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出。

（2）相較于研發(fā)資金，研發(fā)人員對龍頭科技企業(yè)創(chuàng)新能力的影響更顯著。本文發(fā)現(xiàn)，研發(fā)人員的重要性排在研發(fā)資金之前。由S₂、S₃可以發(fā)現(xiàn)，研發(fā)人員作為驅(qū)動因素的組態(tài)（S₂）一致性大于研發(fā)資金作為驅(qū)動因素的組態(tài)（S₃）一致性。進(jìn)一步研究發(fā)現(xiàn)，相較于研發(fā)資金，研發(fā)人員作為驅(qū)動因素的次數(shù)更多，且研發(fā)人員作為驅(qū)動因素的組態(tài)一致性更高。由此說明，雖然資金投入對研發(fā)活動非常重要，但高水平研發(fā)人才以及強(qiáng)大的研發(fā)團(tuán)隊才是龍頭科技企業(yè)實(shí)現(xiàn)技術(shù)創(chuàng)新的關(guān)鍵。因此，對于龍頭科技企業(yè)而言，研發(fā)人員比研發(fā)資金投入更加重要。

（3）市場與政府以優(yōu)勢互補(bǔ)方式驅(qū)動龍頭科技企業(yè)創(chuàng)新。本文發(fā)現(xiàn)，地方政府補(bǔ)貼對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新具有顯著影響，而稅收優(yōu)惠對龍頭科技企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新的影響似乎消失了。通過分析發(fā)現(xiàn)，稅收優(yōu)惠無法對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新發(fā)揮驅(qū)動作用。由此說明，對于龍頭科技企業(yè)而言，在龐大規(guī)模體系和多元化渠道支撐下，稅收優(yōu)惠對其技術(shù)創(chuàng)新無顯著影響。對比S_1a、S_1b可以發(fā)現(xiàn)，行業(yè)技術(shù)對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新發(fā)揮較強(qiáng)的驅(qū)動作用。進(jìn)一步分析發(fā)現(xiàn)，相較于政府補(bǔ)貼，行業(yè)技術(shù)對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的激勵作用更顯著，且市場和政府以優(yōu)勢互補(bǔ)方式影響龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新。由此說明，行業(yè)技術(shù)是龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的關(guān)鍵動力。行業(yè)技術(shù)領(lǐng)先的情況下，龍頭科技企業(yè)能夠得到的政府補(bǔ)助較少，反之亦然。

5.2 理論貢獻(xiàn)

（1）在前人研究的基礎(chǔ)上，本文檢驗(yàn)了政府對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的拉動作用，證實(shí)了市場對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的激勵作用，也揭示了研發(fā)投入對龍頭科技企業(yè)的推動作用。此外，本文深入探討中國龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新，為中國科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新發(fā)展提供了重要決策參考。

（2）驗(yàn)證了驅(qū)動龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新等效組態(tài)路徑，并從企業(yè)資源與外部環(huán)境兩個角度深入分析了中國龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新驅(qū)動要素及組態(tài)差異。本文采用組態(tài)分析方法，以不同組態(tài)方式呈現(xiàn)前因要素對結(jié)果的影響，為研究龍頭科技企業(yè)提供了新的思路。

5.3 啟示

（1）研發(fā)資金和研發(fā)人員能夠促進(jìn)龍頭科技企業(yè)實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出。因此，將資金投入到研發(fā)部門的同時，需要加強(qiáng)研發(fā)人員引進(jìn)和高質(zhì)量研發(fā)團(tuán)隊組建。單方面的研發(fā)資金投入對企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新會產(chǎn)生一定影響，但影響力不足。因此，龍頭科技企業(yè)在制定創(chuàng)新戰(zhàn)略與開展研發(fā)活動時，應(yīng)重視研發(fā)人員這一核心因素。本文發(fā)現(xiàn)，龍頭科技企業(yè)研發(fā)人員的重要性排在研發(fā)資金之前。因此，研發(fā)投入不足的情況下，企業(yè)應(yīng)將研發(fā)人才引進(jìn)作為重中之重，以最少的資金投入激勵研發(fā)團(tuán)隊迸發(fā)最大的創(chuàng)新潛力。

（2）相較于稅收優(yōu)惠，政府補(bǔ)貼對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的激勵作用更加顯著。因此，一方面，政府需要優(yōu)化相關(guān)補(bǔ)助政策，包括直接資助、研發(fā)補(bǔ)貼、研發(fā)折舊等政策；另一方面，政府應(yīng)進(jìn)一步調(diào)整稅收優(yōu)惠政策，使其真正惠及科技企業(yè)發(fā)展。在制定創(chuàng)新戰(zhàn)略時，政府補(bǔ)助型龍頭科技企業(yè)需要更加重視研發(fā)團(tuán)隊構(gòu)建。

（3）具備行業(yè)技術(shù)優(yōu)勢的科技企業(yè)往往能夠?qū)崿F(xiàn)高質(zhì)量技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)出。在行業(yè)技術(shù)領(lǐng)先的情況下，龍頭科技企業(yè)需要加強(qiáng)產(chǎn)品推廣能力，以獲得更高的產(chǎn)品價值產(chǎn)出。對于行業(yè)技術(shù)不占優(yōu)勢的龍頭科技企業(yè)而言，其需要不斷提高產(chǎn)品質(zhì)量，進(jìn)而提升創(chuàng)新產(chǎn)出效率，逐漸將行業(yè)技術(shù)優(yōu)勢體現(xiàn)出來。在研發(fā)資源投入方面，行業(yè)優(yōu)勢型龍頭科技企業(yè)應(yīng)綜合考慮研發(fā)資金和研發(fā)人員雙重因素，制定可持續(xù)創(chuàng)新發(fā)展戰(zhàn)略，駛?cè)敫哔|(zhì)量技術(shù)創(chuàng)新軌道。

5.4 不足與展望

本文存在以下不足：第一，本研究采用的是2021年相關(guān)數(shù)據(jù)，隨著科技企業(yè)發(fā)展，未來可以采用新數(shù)據(jù)作進(jìn)一步驗(yàn)證，以獲得更多數(shù)據(jù)支持。第二，由于部分大型科技企業(yè)未上市，相關(guān)數(shù)據(jù)信息缺失，因而本文僅選取上市龍頭科技企業(yè)作為研究樣本，未來可以對未上市龍頭科技企業(yè)進(jìn)行現(xiàn)場調(diào)研，以獲取更多相關(guān)信息。第三，本文采用四分位法對數(shù)據(jù)進(jìn)行校準(zhǔn)，未來可以選取其它錨點(diǎn)進(jìn)行校準(zhǔn)，進(jìn)一步對龍頭科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新進(jìn)行分析。

參考文獻(xiàn)：

[1] 陳春花. 顛覆性環(huán)境的唯一解藥——組織創(chuàng)造力[J]. 清華管理評論，2017，8（9）：12-17.

[2] PENG M W. Towards an institution-based view of business strategy[J].Asia Pacific Journal of Management， 2002，8（19）： 251-267.

[3] RAGIN C C. Redesigning social inquiry： fuzzy sets and beyond[M].Chicago：University of Chicago Press， 2009.

[4] 尚洪濤，王士曉. 創(chuàng)新補(bǔ)貼、企業(yè)技術(shù)產(chǎn)出與價值實(shí)現(xiàn)[J].科技進(jìn)步與對策，2020，37（23）：108-114.

[5] 李靜怡，王禎陽，武咸云. 政策激勵與研發(fā)投入交互作用對創(chuàng)新績效的影響[J].科研管理，2020，41（5）：99-110.

[6] 林炳洪，李秉祥.ESG責(zé)任履行對企業(yè)研發(fā)投入的影響——基于資源獲取與資源配置的視角[J/OL].軟科學(xué)：1-12.http：//kns.cnki.net/kcms/detail/51.1268.g3.20230304.2231.004.html.

[7] 尚洪濤，房丹. 政府補(bǔ)貼、風(fēng)險承擔(dān)與企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新——以民營科技企業(yè)為例[J].管理學(xué)刊，2021，34（6）：45-62.

[8] 杜丹麗，簡蕭婕，趙丹.中國數(shù)字技術(shù)創(chuàng)新與數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展耦合協(xié)調(diào)度研究[J/OL].科技進(jìn)步與對策：1-11.http：//kns.cnki.net/kcms/detail/42.1224.G3.20221202.1646.013.html.

[9] 林世爵，葉伊倩，劉毅.龍頭企業(yè)開放式創(chuàng)新平臺運(yùn)行機(jī)制研究[J].科技管理研究，2019，39（19）：155-161.

[10] CEGARRA-NAVARRO J G， PAPA A， GARCIA-PEREZ A， et al. An open-minded strategy towards eco-innovation： a key to sustainable growth in a global enterprise[J]. Technological Forecasting and Social Change， 2019，127（148）：119-127.

[11] 陳美球，廖彩榮，朱美英，等.如何構(gòu)筑龍頭企業(yè)與小農(nóng)戶命運(yùn)共同體——基于江西樂安“綠能”模式的實(shí)踐分析[J].中國軟科學(xué)，2020，35（5）：32-40.

[12] FU X， FU X M， GHAURI P， et al. International collaboration and innovation： evidence from a leading Chinese multinational enterprise[J]. Journal of World Business， 2022，57（4）：101-129.

[13] 金岳，岳亞靜.行業(yè)創(chuàng)新水平是決定龍頭企業(yè)創(chuàng)新能力的條件嗎——基于異質(zhì)性與中介效應(yīng)傳導(dǎo)機(jī)制的檢驗(yàn)[J].宏觀經(jīng)濟(jì)研究，2020，15（10）：85-102.

[14] 王養(yǎng)鋒，張宏巖. 稅收優(yōu)惠與民營科技企業(yè)的發(fā)展[J].西北農(nóng)業(yè)大學(xué)學(xué)報，1997，62（S1）：109-113.

[15] 薛天棟. 現(xiàn)代西方財政學(xué)[M].北京：人民出版社，2021.

[16] 周靈靈，孫長青. 構(gòu)建硬科技企業(yè)自主創(chuàng)新稅收激勵政策體系研究[J].學(xué)習(xí)論壇，2020，35（3）：29-35.

[17] 許文. 構(gòu)建有競爭力的企業(yè)科技創(chuàng)新稅收政策體系[J].國際稅收，2018，31（10）：6-11.

[18] CZARNITZKI D， LOPES-BENTO C. Innovation subsidies： does the fundingsource matter for innovation intensity and performance？ empirical evidence from Germany[J].Industry and Innovation， 2014， 21（5）： 380-409.

[19] HUERGO E， MORENO L. Subsidies or loans？ evaluating the impact of R&D support programmes[J].Research Policy， 2017， 46（7）： 1198-1214.

[20] 張華，醴靜，和亞利. 財稅政策對企業(yè)創(chuàng)新的激勵機(jī)制及政策效應(yīng)：一個綜述[J].財會通訊，2023，44（4）：24-30.

[21] 王剛剛，謝富紀(jì)，賈友. R&D補(bǔ)貼政策激勵機(jī)制的重新審視——基于外部融資激勵機(jī)制的考察[J].中國工業(yè)經(jīng)濟(jì)，2017，34（2）：60-78.

[22] TAKALO T， TANAYAMA T. Adverse selection and financing of innovation： is there a need for R&D subsidies[J].The Journal of Technology Transfer， 2010，3（35）： 16-41.

[23] LI L， CHEN J， GAO H， et al. The certification effect of government R&D subsidies on innovative entrepreneurial firms' access to bank finance： evidence from China[J].Small Business Economics， 2019， 3（52）： 241-259.

[24] PORTER M E. Competitive strategy[J].Measuring Business Excellence， 1997， 1（2）： 12-17.

[25] 杜運(yùn)周，賈良定. 組態(tài)視角與定性比較分析（QCA）：管理學(xué)研究的一條新道路[J].管理世界，2017，33（6）：155-167.

[26] 杜運(yùn)周，李永發(fā). QCA設(shè)計原理與應(yīng)用：超越定性與定量研究的新方法[M].北京：機(jī)械工業(yè)出版社，2017.

[27] RAGIN C C. Fuzzy-set social science[M].Chicago：University of Chicago Press， 2000.

[28] 馬宗國，蔣依曉.國家自主創(chuàng)新示范區(qū)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級的影響因素與路徑選擇——基于fsQCA方法的實(shí)證分析[J].科技進(jìn)步與對策，2023，40（2）：50-59.

[29] 王雪健. A股納入富時指數(shù)對行業(yè)龍頭的影響研究[D].上海：上海財經(jīng)大學(xué)，2022.

[30] ELZINGA K G， MILLS D E. The lerner index of monopoly power： origins and uses[J].American Economic Review， 2011， 101（3）： 558-564.

[31] 陳勁，鄭剛. 創(chuàng)新管理[M].北京：北京大學(xué)出版社，2021.

[32] 楊旭東.環(huán)境不確定性、稅收優(yōu)惠與技術(shù)創(chuàng)新——基于我國中小上市公司的實(shí)證分析[J].稅務(wù)研究，2018，34（3）：86-91.

[33] 夏清華，黃劍.市場競爭、政府資源配置方式與企業(yè)創(chuàng)新投入——中國高新技術(shù)企業(yè)的證據(jù)[J].經(jīng)濟(jì)管理，2019，41（8）：5-20.

[34] FISS P C. A set-theoretic approach to organizational configurations[J].Academy of Management Review， 2007， 32（4）： 1180-1198.

[35] 張明，杜運(yùn)周. 組織與管理研究中QCA方法的應(yīng)用：定位、策略和方向[J].管理學(xué)報，2019，16（9）：1312-1323.

[36] RIHOUX B， RAGIN C C. Configurational comparative methods： qualitative comparative analysis （QCA） and related techniques[M].London： Sage Publications， 2008.

（責(zé)任編輯：張 悅）

The Driving Force of Technological Innovation in China's Leading

Sci-tech Enterprises Using the fsQCA Research Method

Wang Junhua， Liu Yachao

（Business School，Hubei University， Wuhan 430062，China）

Abstract：In order to break through the technology blockades imposed by some developed Western countries， China has been striving for scientific and technological innovation. For sci-tech enterprises， the innovation capability of an enterprise involves many factors， such as the size of the enterprise itself， profitability and capital structure. Scientific and technological innovation in enterprises tends to be dynamic， of nonlinear growth based on market-driven， technology-driven， and relationship-driven organizational transformation. The development and innovation capability of sci-tech enterprises interact with each other through the combination of internal resources and external environment. But the relationship and interaction between antecedent factors and the influence of different configurations of antecedent factors on the outcome effect are prone to being ignored by the mere quantitative linear analysis of antecedent conditions， resulting in insufficient expression of the impact of the outcome effect. Thus， this paper combines qualitative analysis with quantitative analysis to explore the influence of antecedent condition configuration in the internal and external environment on the ability of science and technology innovation and the relationship between each antecedent condition.

From a three-dimensional strategic perspective， this paper selects five antecedents， namely， enterprise R&D personnel investment， enterprise R&D capital investment， local government subsidies， national tax incentives and market industry technology from the two major directions of enterprise internal resources and enterprise external environment. Because the number of patents applied by sci-tech enterprises reflects their technological innovation capabilities， it is taken as the outcome variable of this study. By using fuzzy set comparative analysis （fsQCA）， this paper studies the driving force of technological innovation in 26 Chinese leading listed sci-tech enterprises.

The conclusions of this paper are as follows.（1） Enterprise R&D investment， local government subsidies and industry technology affect the innovation capability of leading sci-tech enterprises through different conditional configurations. Some scholars believe that enterprise R&D investment and government financial subsidies are the key driving forces for technological innovation of sci-tech enterprises， while this paper complements that market industry technology is one of the indispensable key driving forces for technological innovation of leading sci-tech enterprises. （2） The impact of R&D personnel on the innovation ability of leading sci-tech enterprises is more important than that of R&D funds. Some scholars believe that the importance of R&D funds is greater than that of R&D personnel in the driving forces of technological innovation in small and medium-sized sci-tech enterprises. By studying the driving forces of technological innovation in China's leading sci-tech enterprises， this paper confirms that the importance of R&D personnel is greater than that of R&D funds. This also shows the particularity of leading sci-tech enterprises compared with ordinary sci-tech enterprises. （3） The market and the government drive the innovation of leading sci-tech enterprises in a complementary way， and the market industry technology is more attractive to enterprise innovation， and local government subsidies have a dominant stimulating effect on enterprise innovation. It is believed that technological innovation of enterprises is stimulated by government subsidies and tax incentives， and it is found that local government subsidies have a dominant influence on technological innovation of leading technological enterprises， while the influence of tax incentives on technological innovation of leading sci-tech enterprises seems to disappear.

There are two main theoretical contributions in this study. First， it tests the government's driving effect on the technological innovation of leading sci-tech enterprises， confirms the market's stimulating effect on the technological innovation of leading sci-tech enterprises， and the promotion effect of R&D investment on leading sci-tech enterprises. Second， it verifies the equivalent configuration path driving the technological innovation of leading sci-tech enterprises by the configuration method， and delves into the analysis of the factor relationship and configuration difference driving the technological innovation of leading sci-tech enterprises in China， providing a new research idea and methodology for the study of complex subjects such as leading scientific and technological enterprises.

Key Words：Leading Sci-tech Enterprises; Innovation Capability;R&D Investment;Industrial Technology Level