劉 葉 李曉菊

【摘要】：金融危機下，企業(yè)經(jīng)營困難，雖然中小企業(yè)融資難的問題政府及有關(guān)部門給予高度重視，但融資難還一直是困擾中小企業(yè)發(fā)展的大問題，而四川發(fā)展民間金融的潛力巨大，民間金融和資本事實上已經(jīng)發(fā)揮出越來越大的正面效應(yīng)。本文認(rèn)為，四川應(yīng)充分利用民間金融緩解中小企業(yè)融資問題，規(guī)范和發(fā)展民間金融。

【關(guān)鍵詞】：中小企業(yè)民間金融企業(yè)融資

四川中小企業(yè)目前已經(jīng)發(fā)展成為推動四川經(jīng)濟(jì)發(fā)展的—支重要力。在健進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長、繁榮城鄉(xiāng)市場、拉動社會投資、擴(kuò)大城鎮(zhèn)就業(yè)。轉(zhuǎn)移農(nóng)村動力、增加財政收入提高城鄉(xiāng)居民收入等方面發(fā)揮了積極作用。據(jù)統(tǒng)計，目前四川省共有各類中小企業(yè)170多萬戶，中小企職工人數(shù)超過1000萬人。2008年，四川中小企業(yè)仍然保持較快發(fā)展，全省中小企業(yè)實現(xiàn)增加值4524.35億元，占全省GDP的36.2％，比去年同期提高1.2個百分點，對GDP的貢獻(xiàn)率達(dá)63.5％。全省大部分工業(yè)總產(chǎn)值、工業(yè)主營業(yè)務(wù)收入、工業(yè)稅收都來自中小工業(yè)企業(yè)。

一中小企業(yè)融資難的原因

隨著當(dāng)前金融危機的不斷蔓延，我國中小企業(yè)的發(fā)展受到一定程度的影響。目前，四川中小企業(yè)管理不規(guī)范，商業(yè)銀行為了防范風(fēng)險，不愿貿(mào)然貸款給中小企業(yè)。再加上中小企業(yè)由于規(guī)模小、負(fù)債高、實力弱、資金需求一次性量小、頻率高、信用等級偏低等原因很難找到穩(wěn)定暢通的融資渠道。造成融資難，擔(dān)保難。

二四川中小企業(yè)對民間金融的需求分析

1四川發(fā)展民間金融的條件分析

民間金融泛指個體、家庭、企業(yè)之間，通過繞開官方正式的金融體系而直接進(jìn)行金融交易活動的行為。主要包括：農(nóng)村合作基金、民間借貸，民間集資，小額信貸、合會等，民間金融可以有效降低企業(yè)貸款成本，提高資金的可獲得性，對中小企業(yè)融資有著積極的促進(jìn)作用。

2005年夏天，央行明確將在山西、陜西、四川、貴州進(jìn)行“農(nóng)村小額信貸組織”試點。民間金融的灰色面紗終于被揭開。2月13號，央行表示，正加快制定《放貸人條例》，將允許個凡和企業(yè)注冊成立“只貸不存”的放貸機構(gòu)。此舉是繼小額貸款公司后，央行對民間金融的進(jìn)一步整合，也為目前資金緊缺的中小企業(yè)再次打通了一條資金來源渠道。四川省信用與擔(dān)保協(xié)會也正在設(shè)計有關(guān)“民間資金借貸擔(dān)?！眲?chuàng)新品種的方案。

有統(tǒng)計顯示，四川的中小企業(yè)外部融資當(dāng)中民間資本所占的比重逐漸上升，中小企業(yè)資金需求短、頻、急的特點也給了彈性十足的民間資本留下了很大的運作空間。作為市場的自然選擇結(jié)果，民間融資在事實上已經(jīng)成為金融業(yè)不可或缺的一部分。四川各地區(qū)也開始試行各種民間金融的整合，如08年遂寧成立首家民間金融中介公司成立，將有效破解中小企業(yè)現(xiàn)金流短缺難題。

據(jù)統(tǒng)計，至2009年1月末，四川金融機構(gòu)本外幣各項存款余額19584.53億元，在近2萬億元的各項存款中，企事業(yè)單位存款有所減少，而居民儲蓄存款則繼續(xù)保持增長勢頭，余額首次突破了1萬億元，達(dá)到10503.89億元。從居民

存款已經(jīng)可以看出，四川省民間資本潛力巨大。但是，雖然現(xiàn)在我國的金融體系已得到了飛速發(fā)展，可供居民選擇的投資渠道仍十分有限。私人部門從正規(guī)銀行存款中獲得的收益非常有限。民間大量資金閑置，而民間金融活動又有著較高的回報，在趨利動機的驅(qū)動下，大量民間資金可以流人民間金融市場，為發(fā)展民間金融提供基礎(chǔ)。大量的民間閑置資金使得急需資金而從正規(guī)渠道難以融資的中小企業(yè)向民間融資成為必然的選擇。

2民間金融在解決中小企業(yè)融資困境的優(yōu)勢

民間金融組織本身具有小巧靈活的特點，合同執(zhí)行期間，交易雙方可以根據(jù)實際情況就貸款的歸還日期、利率、歸還的方式等進(jìn)行創(chuàng)新與變通，與正規(guī)金融機構(gòu)比具有相對較低的交易成本。民間金融交易靈活，成本低。民間金融操作簡便，可以針對企業(yè)的不同信用狀況、資金用途等設(shè)計個性化信貸合同。另外，利用民間金融具有信息資源優(yōu)勢、資源配置效率高的自身優(yōu)勢，這些都成為緩解中小企業(yè)融資困難的內(nèi)在基礎(chǔ)。

正是由于民間金融在解決中小企業(yè)融資困境中的優(yōu)勢和民間金融巨大的市場空間，使得中小企業(yè)利用民間金融進(jìn)行融資具有了可行性。我國臺灣和浙江地區(qū)的利用民間資金融資的成功經(jīng)驗證明了這一點。

三加快四川中小企業(yè)利用民間金融的對策

從當(dāng)前四川經(jīng)濟(jì)發(fā)展的實際情況看，發(fā)展民間金融的外部條件基本成熟，應(yīng)適當(dāng)發(fā)展民間金融機構(gòu)，雖然近年有了小額信貸和村鎮(zhèn)銀行等試點，但與洶涌的民間資本以及社會需求的矛盾相比，確實還太慢。我們應(yīng)積極探索民間資本“輸血”中小企業(yè)的新渠道，建立專門為中小企業(yè)服務(wù)的中小型民間金融機構(gòu)，以解決中小企業(yè)融資難問題。

民間金融能夠在夾縫中生存下來，說明它本身就有市場。所以不應(yīng)該套用現(xiàn)有的法律法規(guī)去管它，而是針對其發(fā)展過程中可能面臨的問題考慮制定新的法律、法規(guī)來規(guī)范管理。政府需規(guī)范民間金融，針對民間金融的特點、作用及潛在問題，應(yīng)著手為其提供更好的法制環(huán)境，形成民間金融與正規(guī)金融和諧共生，完善多層次融資體系，有效防范相關(guān)風(fēng)險。

鼓勵發(fā)展民營擔(dān)保機構(gòu)，建立中小企業(yè)融資信用擔(dān)保制度和保險機制。同時。建立擔(dān)保機構(gòu)與銀行的戰(zhàn)略伙伴關(guān)系，依托地方中小銀行，促使中小民間金融機構(gòu)公開化，是有效解決中小企業(yè)在發(fā)展融資中的現(xiàn)實選擇。