新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下關(guān)聯(lián)方交易問題淺析

卞　煒

摘要：新關(guān)聯(lián)交易關(guān)系及其交易準(zhǔn)則的信息披露更反映實(shí)質(zhì)，披露內(nèi)容更加客觀，為報(bào)表使用者提供更加真實(shí)、全面、可靠的企業(yè)關(guān)聯(lián)交易信息。強(qiáng)調(diào)實(shí)質(zhì)重于形式原則，擴(kuò)大了關(guān)聯(lián)方關(guān)系的外延，要求提供充分證據(jù)披露關(guān)聯(lián)方交易采用公平交易的條款，使企業(yè)的報(bào)表信息更加公允，本文擬對(duì)新舊準(zhǔn)則變化部分作一探討。

關(guān)鍵詞：新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)聯(lián)方交易建議

一、新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)關(guān)聯(lián)方交易和披露等相關(guān)規(guī)定的改進(jìn)

(一)修改完善了關(guān)聯(lián)方交易的定義和通常類型

對(duì)提供資金的解釋中《1997年企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)聯(lián)方關(guān)系及其交易的披露》表述為“包括以現(xiàn)金或?qū)嵨镄问降馁J款或權(quán)益性資金”而現(xiàn)在新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中表述的簡(jiǎn)潔明了“貸款或者股權(quán)投資”。把股權(quán)投資放入了提供資金的一項(xiàng)，那么對(duì)于與關(guān)聯(lián)方共同投資的關(guān)聯(lián)交易就并入了提供資金一類。再如去掉了“管理方面的合同”。增加了“代表企業(yè)或由企業(yè)代表另一方進(jìn)行債務(wù)結(jié)算”。

(二)對(duì)披露的內(nèi)容和具體要求進(jìn)行了較多的改進(jìn)和完善

l、披露更具有強(qiáng)制性和完整性

在舊的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下規(guī)定“在存在控制關(guān)系的情況下，關(guān)聯(lián)方如為企業(yè)時(shí)，不論他們之間有無交易，都應(yīng)當(dāng)在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中披露如下事項(xiàng)”，明確表述為存在控制關(guān)系的情況下必須要披露的項(xiàng)目，而把存在重要影響等其他情況排除在外，新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第九條關(guān)于披露部分明確規(guī)定“企業(yè)無論是否發(fā)生關(guān)聯(lián)交易，均應(yīng)當(dāng)在附注中披露與母公司和子公司有關(guān)的下列信息”，這一改進(jìn)使得公司必須要強(qiáng)制披露的范圍得以擴(kuò)大，披露的內(nèi)容更加完整。

2、披露更加體現(xiàn)公平性

在披露的最后增加了一條即第十二條——“企業(yè)只有在提供確鑿證據(jù)得情況下。才能披露關(guān)聯(lián)方交易是公平交易”，這對(duì)上司公司披露信息的真實(shí)性進(jìn)一步提出了要求。突出了關(guān)聯(lián)交易的公平性。2001年出臺(tái)的《關(guān)聯(lián)方之間出售資產(chǎn)等有關(guān)會(huì)計(jì)處理暫行規(guī)定》中對(duì)相關(guān)內(nèi)容做了較為具體的補(bǔ)充，尤其是關(guān)于對(duì)關(guān)聯(lián)交易價(jià)格的公允性，較為具體。新準(zhǔn)則的這一要求同樣強(qiáng)調(diào)提供充分證據(jù)披露關(guān)聯(lián)方交易采用公平交易的條款，使得企業(yè)的報(bào)表信息更加公允，從而保護(hù)投資者的利益。

3、披露要求也更具體、更細(xì)化，更加具有層次

關(guān)聯(lián)方披露準(zhǔn)則中。在無論是否發(fā)生交易，原準(zhǔn)則只要求披露直接關(guān)聯(lián)公司的名稱、注冊(cè)地等情況而且是在存在控制關(guān)系的情況下。但新準(zhǔn)則要求，如果母公司不是該企業(yè)最終控制方的，還應(yīng)當(dāng)披露最終控制方名稱，母公司和最終控制方均不對(duì)外提供財(cái)務(wù)報(bào)表的，還應(yīng)當(dāng)披露母公司之上與其最相近的對(duì)外提供財(cái)務(wù)報(bào)表的母公司名稱；在發(fā)生交易的情況下，除原有的披露要求外，還應(yīng)當(dāng)披露未結(jié)算應(yīng)收項(xiàng)目的壞賬準(zhǔn)備金額。實(shí)際上至少應(yīng)披露母公司、最終控制方、對(duì)外公開提供財(cái)務(wù)報(bào)表的最低中間控股公司，體現(xiàn)了一個(gè)完整的披露層次，而在原來的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中沒有體現(xiàn)。這一新的規(guī)定讓投資者可以更多地了解企業(yè)的信息，尤其是對(duì)于母公司和最終控制方不是對(duì)外提供財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)也可以了解到其相關(guān)的信息。在關(guān)聯(lián)交易披露中首次提出要披露未結(jié)算應(yīng)收項(xiàng)目的壞賬準(zhǔn)備金額，對(duì)于減少有些公司利用這一工具進(jìn)行利潤(rùn)操縱的行為有一定的幫助。

二、新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下關(guān)聯(lián)交易出現(xiàn)的新問題

(一)非公允關(guān)聯(lián)交易問題

非公允的關(guān)聯(lián)交易從表現(xiàn)形式上也可以分為兩種類型：非經(jīng)常性的關(guān)聯(lián)交易和經(jīng)常性的關(guān)聯(lián)交易。非經(jīng)常性關(guān)聯(lián)交易發(fā)生頻率低，相關(guān)的信息披露也較為詳盡，是否公允通過公開信息基本就可識(shí)別。最大的非公允交易風(fēng)險(xiǎn)在于經(jīng)常性的關(guān)聯(lián)交易，主要表現(xiàn)是日常的購(gòu)銷及其他往來。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，按照謹(jǐn)慎性原則不能將僅僅與該企業(yè)發(fā)生大量交易而存在經(jīng)濟(jì)依存關(guān)系的單個(gè)客戶、供應(yīng)商等確認(rèn)為關(guān)聯(lián)方，企業(yè)會(huì)利用這些規(guī)定，人為創(chuàng)造一些表面條件使其“形式”上符合不披露條件，或者通過前述的關(guān)聯(lián)交易非關(guān)聯(lián)化手法加以隱藏。面對(duì)較少的披露信息。交易是否公允很難從公開信息識(shí)別。

(二)關(guān)聯(lián)交易非關(guān)聯(lián)化問題

上市公司通過分解交易、將關(guān)聯(lián)方關(guān)系轉(zhuǎn)為非關(guān)聯(lián)關(guān)系以及操縱關(guān)聯(lián)關(guān)系成立時(shí)間等非關(guān)聯(lián)化形式，可以在新準(zhǔn)則規(guī)定的范圍內(nèi)避開監(jiān)管來進(jìn)行適度的盈余管理。現(xiàn)實(shí)中，關(guān)聯(lián)交易非關(guān)聯(lián)化主要有以下三種手法。

一是刻意隱瞞或藏匿關(guān)聯(lián)關(guān)系。分解關(guān)聯(lián)交易。為了規(guī)避關(guān)聯(lián)交易及其披露要求，上市公司將其與關(guān)聯(lián)方之間的交易，通過一個(gè)或幾個(gè)非關(guān)聯(lián)方轉(zhuǎn)換為若干筆非關(guān)聯(lián)的業(yè)務(wù)。如上市公司將資產(chǎn)按一定價(jià)格賣給非關(guān)聯(lián)方，再由關(guān)聯(lián)方協(xié)議用同樣的價(jià)格向非關(guān)聯(lián)方贖回或給予非關(guān)聯(lián)方補(bǔ)償威者干脆再以同樣的價(jià)格從非關(guān)聯(lián)方購(gòu)回資產(chǎn)，因上市公司與直接購(gòu)貨企業(yè)間不存在實(shí)質(zhì)或形式上的關(guān)聯(lián)關(guān)系，這是兩筆交易，就成了非關(guān)聯(lián)交易，從而可以不受新準(zhǔn)則的約束，關(guān)聯(lián)交易的價(jià)格高于公允價(jià)格的部分就可以不計(jì)入資本公積，可以直接計(jì)人收人。因此，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)企業(yè)間擔(dān)保、債務(wù)結(jié)算等極易滋生不當(dāng)關(guān)聯(lián)交易的行為應(yīng)進(jìn)一步加以披露約束。

二是在形式上解除關(guān)聯(lián)方關(guān)系。但仍保留具有一定實(shí)質(zhì)意義的關(guān)聯(lián)關(guān)系。關(guān)聯(lián)企業(yè)中的一方利用轉(zhuǎn)讓部分股權(quán)或中止受讓相關(guān)股份等方式，使其之間達(dá)不到關(guān)聯(lián)方認(rèn)定的標(biāo)準(zhǔn)。將關(guān)聯(lián)方關(guān)系轉(zhuǎn)為非關(guān)聯(lián)關(guān)系，相應(yīng)交易不再屬于關(guān)聯(lián)交易，此后發(fā)生的交易便視為一般業(yè)務(wù)進(jìn)行處理。

三是潛在關(guān)聯(lián)方通過選擇關(guān)聯(lián)關(guān)系成立的時(shí)間、多重參股間接控制上市公司等手段，隱瞞關(guān)聯(lián)方關(guān)系。在關(guān)聯(lián)方的認(rèn)定上，目前新準(zhǔn)則只在縱向上認(rèn)定控制、直接共同控制和直接重大影響，橫向上只認(rèn)定同受一方控制的兩方或多方為關(guān)聯(lián)方。沒有涵蓋間接共同控制或間接重大影響，實(shí)施共同控制的兩方或多方，同受共同控制或重大影響的兩方或多方。如企業(yè)在重組過程中利用潛在關(guān)聯(lián)方來為公司輸血，選擇在正式入主上市公司前按非公允價(jià)格交易，交易事項(xiàng)完成后才正式加盟成為關(guān)聯(lián)方。企業(yè)因交易時(shí)還不是法律意義上的關(guān)聯(lián)方，可以名正言順地避開對(duì)關(guān)聯(lián)方交易的監(jiān)管。

三、規(guī)范關(guān)聯(lián)方交易的若干建議

(一)明確關(guān)聯(lián)方關(guān)系的界定范圍

一方面明確關(guān)聯(lián)方關(guān)系存在的時(shí)間范圍。這里的時(shí)間范圍，不僅包括名義上存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系的整個(gè)時(shí)間區(qū)域，還包括關(guān)聯(lián)方關(guān)系解除后相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)間區(qū)域。如果在交易發(fā)生時(shí)交易雙方不存在“控制、共同控制或重大影響”的關(guān)聯(lián)方關(guān)系，但在交易發(fā)生前的一定時(shí)間內(nèi)存在這種關(guān)聯(lián)方關(guān)系，而后來關(guān)聯(lián)方關(guān)系的解除又沒有正當(dāng)?shù)睦碛?，那么交易雙方在交易發(fā)生時(shí)應(yīng)視為存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系。

另一方面擴(kuò)展關(guān)聯(lián)方關(guān)系界定的空間范圍，對(duì)國(guó)家控制的企業(yè)之間的關(guān)聯(lián)方關(guān)系應(yīng)作進(jìn)一步的明確。如果政府機(jī)構(gòu)或其授權(quán)機(jī)構(gòu)代表國(guó)家行使企業(yè)的所有權(quán)，就要分清政府行使的是行政職能還是純經(jīng)濟(jì)職能。如果是前者，就很可能是通過行政命令的方式來使國(guó)家控制企業(yè)發(fā)生關(guān)聯(lián)方交易，那么就要考慮其經(jīng)濟(jì)行為的合理性。如果國(guó)家控制的企業(yè)之間的關(guān)聯(lián)方交易顯失公允。就不能豁免其信息披露義務(wù)或強(qiáng)制其披露相關(guān)信息。

(二)認(rèn)定關(guān)聯(lián)方

企業(yè)往往隱瞞和漏報(bào)重要的關(guān)聯(lián)方，或者構(gòu)造復(fù)雜的眾多公司間的往來交易，以掩飾關(guān)聯(lián)方交易，掩蓋資金流的真實(shí)去向。因此，必須調(diào)查公司的外部組織結(jié)構(gòu)，確定公司的產(chǎn)權(quán)歸屬，找到終極股東。仔細(xì)審閱公司的會(huì)議記錄，確定關(guān)聯(lián)方交易是否進(jìn)行了非關(guān)聯(lián)化處理。特別是要將幾家公司間的報(bào)表相互對(duì)應(yīng)，將幾家公司的股票結(jié)合起來分析，尤其是與投資股票有關(guān)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，這樣可以幫助撥開錯(cuò)綜復(fù)雜的關(guān)聯(lián)方交易迷霧，找到真正的控制者。

(三)完善關(guān)聯(lián)方披露

一方面是區(qū)別對(duì)待經(jīng)常性關(guān)聯(lián)方交易和非經(jīng)常性關(guān)聯(lián)方交易。經(jīng)常性交易建立在公平自愿的基礎(chǔ)上，以市場(chǎng)價(jià)格為基礎(chǔ)：而非經(jīng)常性關(guān)聯(lián)方交易出于不良目的，會(huì)損害公司和非關(guān)聯(lián)方的利益。如股權(quán)及長(zhǎng)期資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓，這類交易單筆金額通常較大。最大的非公允交易風(fēng)險(xiǎn)通常存在于經(jīng)常性關(guān)聯(lián)方交易。另一方面是進(jìn)一步明確關(guān)聯(lián)方交易的定價(jià)政策的披露。由于市場(chǎng)信息的不對(duì)稱性，企業(yè)關(guān)聯(lián)方交易價(jià)格的公允性已越來越被外部報(bào)表使用者所關(guān)注。投資者在對(duì)單項(xiàng)資產(chǎn)不甚了解的情況下，可以通過對(duì)比同類公司同類資產(chǎn)的價(jià)值和收益狀況來發(fā)現(xiàn)是否有嚴(yán)重有失公允的資產(chǎn)定價(jià)和交易，關(guān)注購(gòu)銷價(jià)格是否反常、售后短期內(nèi)又購(gòu)回、長(zhǎng)期欠款不還，或者對(duì)不存在和無法實(shí)現(xiàn)的咨詢服務(wù)付費(fèi)、收取高額管理費(fèi)等業(yè)務(wù)，從而發(fā)現(xiàn)反常的關(guān)聯(lián)方交易。洞悉管理層操縱利潤(rùn)的真實(shí)目的。

新準(zhǔn)則應(yīng)該對(duì)交易的定價(jià)政策做出更為具體的規(guī)定，要求企業(yè)在財(cái)務(wù)報(bào)告中詳細(xì)披露關(guān)聯(lián)方交易定價(jià)的基本要素，包括價(jià)格制定的決策程序、方法、成本或市價(jià)、凈利潤(rùn)或毛利率、選擇該方法的理由、與公平市價(jià)的差異及對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的影響等信息，并提供由獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問簽發(fā)的關(guān)于關(guān)聯(lián)方交易是否公允的聲明。