我國(guó)發(fā)展綠色金融對(duì)策探究

流動(dòng)資金對(duì)一個(gè)企業(yè)的生存和發(fā)展具有重要的作用。能否做好投資、融資都會(huì)直接影響到企業(yè)的發(fā)展，但是無(wú)論是融資還是投資都要在社會(huì)金融體系中進(jìn)行。所以企業(yè)有必要對(duì)身處的金融環(huán)境做出相應(yīng)的約束。在新時(shí)代的背景下企業(yè)走綠色金融的路線是金融業(yè)發(fā)展必然趨勢(shì)。綠色金融是以發(fā)展經(jīng)濟(jì)、保護(hù)環(huán)境、和金融企業(yè)自身發(fā)展等多方面均取得良好的業(yè)績(jī)?yōu)槟康牡?。是金融機(jī)構(gòu)發(fā)展的要求，也是企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的必由之路?，F(xiàn)代金融機(jī)構(gòu)要提高對(duì)金融作用的認(rèn)識(shí)，要樹(shù)立起綠色金融的理念，進(jìn)而確保企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

一、綠色金融的實(shí)踐及概念

綠色金融英文為Green Finance，是本世紀(jì)的一個(gè)新概念，又稱為Environment Finance或Sustainable Financing，及可持續(xù)發(fā)展性融資， 1997年首次出現(xiàn)，就受到部分金融企業(yè)的追捧。對(duì)綠色金融概念的理解有很多種，但是以以下四種觀點(diǎn)的代表性最為普遍：第一種，指的是金融業(yè)在進(jìn)行貸款政策、貸款條件、貸款種類、貸款對(duì)象和貸款方式等方面的運(yùn)作中，充分考慮到產(chǎn)業(yè)與環(huán)境的關(guān)系，重點(diǎn)扶持綠色產(chǎn)業(yè)，從而在貸款的發(fā)放、投入量、利率以及貸款期限等方面為其提供優(yōu)先或便利條件；第二種，以2000年出版的《美國(guó)傳統(tǒng)詞典》第四版提供的含義為準(zhǔn): 綠色金融又稱作環(huán)境金融，它作為環(huán)境經(jīng)濟(jì)的組成部分，將運(yùn)用金融工具進(jìn)行生物多樣性的保護(hù)和環(huán)境保護(hù)作為主要內(nèi)容；第三種，是把綠色金融視為一種在資本市場(chǎng)和環(huán)境經(jīng)濟(jì)中的金融手段，具體包括：綠色保險(xiǎn)和綠色信貸兩部分。結(jié)合我國(guó)綠色金融的實(shí)踐來(lái)分析，就是把生態(tài)觀念與金融環(huán)境和金融關(guān)系相融合，以金融創(chuàng)新和金融手段引導(dǎo)大部分企業(yè)的投資，從而實(shí)現(xiàn)低能耗、高產(chǎn)出， 質(zhì)量和數(shù)量并重的金融增長(zhǎng)，進(jìn)而形成可持續(xù)發(fā)展的金融模式，作為綠色金融的內(nèi)涵；第四種，指的是要將環(huán)境保護(hù)作為一項(xiàng)基本國(guó)策，引導(dǎo)指金融部門(mén)自主的參與到經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)發(fā)展和環(huán)境保護(hù)中，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)金融產(chǎn)業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

綠色金融受到了國(guó)際組織、各國(guó)政府、非政府組織以及一些民間金融機(jī)構(gòu)的推崇，他們開(kāi)展了一系列的綠色金融實(shí)踐活動(dòng)，為今后對(duì)綠色金融的研究留下了寶貴的經(jīng)驗(yàn)。

美國(guó)是綠色金融的第一個(gè)踐行國(guó)家，早在20世紀(jì)八十年代初，美國(guó)政府推出的“超級(jí)基金法案”中就有對(duì)企業(yè)要負(fù)責(zé)生產(chǎn)中造成的環(huán)境污染，迫使金融機(jī)構(gòu)和銀行將環(huán)境污染作為信貸風(fēng)險(xiǎn)的一項(xiàng)重要內(nèi)容。歐洲INSEAD的一項(xiàng)調(diào)查顯示：歐美共有的綠色金融風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)在2002年已經(jīng)達(dá)到45家，投資的總額達(dá)到1億歐元，主要以清潔技術(shù)、清潔設(shè)備、水以及再生能源為投資的領(lǐng)域。與此同時(shí)綠色債券、綠色金融、綠色產(chǎn)業(yè)基金和綠色回購(gòu)協(xié)議等形式逐步出現(xiàn)。

由7個(gè)國(guó)家的10家銀行參與的赤道原則于2003年6月宣布實(shí)行，該原則以自愿原則為基礎(chǔ)，在此基礎(chǔ)上實(shí)行社會(huì)和環(huán)境的管理與發(fā)展。國(guó)際金融公司也出臺(tái)了一些有關(guān)綠色金融的政策。目前赤道原則的參與機(jī)構(gòu)已達(dá)到29家。

二、綠色金融在環(huán)境保護(hù)中的作用機(jī)制

由于我國(guó)是發(fā)展中國(guó)家，對(duì)環(huán)境問(wèn)題的重視度與發(fā)達(dá)國(guó)家相比存在著較大的差距。工業(yè)企業(yè)污染是我國(guó)環(huán)境的主要問(wèn)題，造成污染的原因主要有兩點(diǎn)：一是企業(yè)缺乏對(duì)環(huán)境污染的認(rèn)識(shí)，沒(méi)有采取相應(yīng)的預(yù)防措施；一是政府只顧發(fā)展經(jīng)濟(jì)，而忽略了對(duì)環(huán)境的保護(hù)。于是出現(xiàn)了為了經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)對(duì)自然資源采取掠奪式的開(kāi)發(fā)，生態(tài)平衡的破壞、環(huán)境污染成了經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的代價(jià)。隨著對(duì)環(huán)境的重視度的提高，政府開(kāi)始介入環(huán)境保護(hù)，但是政府往往是在出現(xiàn)問(wèn)題后才采取措施。這些措施還會(huì)受到辦事效率低下、地方保護(hù)主義和官僚主義作風(fēng)的影響，而喪失其應(yīng)有的效能。

根據(jù)上述敘述可知，要實(shí)現(xiàn)我國(guó)的環(huán)境保護(hù)光靠政府的管制是難以實(shí)現(xiàn)的，必須借助金融手段，通過(guò)市場(chǎng)調(diào)節(jié)來(lái)喚起企業(yè)對(duì)環(huán)境的重視，自覺(jué)地投入到環(huán)境保護(hù)中來(lái)。倡導(dǎo)綠色金融，是銀行等金融機(jī)構(gòu)在信貸等業(yè)務(wù)中將企業(yè)對(duì)環(huán)境的污染作為投資的風(fēng)險(xiǎn)，采取市場(chǎng)管制。同時(shí)聯(lián)合發(fā)揮政府管制和非政府組織、新聞媒體及公眾等社會(huì)監(jiān)督作用，多抓共管達(dá)到共同治理環(huán)境污染的目的。

在做好管理和監(jiān)督的同時(shí)，還要建立相應(yīng)的激勵(lì)制度，正面鼓勵(lì)和懲罰相結(jié)合來(lái)達(dá)到防止環(huán)境污染的目的。金融機(jī)構(gòu)介入到環(huán)境的污染和治理中就可以迅速形成懲罰和激勵(lì)機(jī)制，這樣就可以更快速的解決環(huán)境問(wèn)題。

將綠色金融介入到解決環(huán)境的相關(guān)問(wèn)題中來(lái)，一方面可以激發(fā)環(huán)保產(chǎn)業(yè)的發(fā)展；另一方面可以限制環(huán)境污染企業(yè)，迫使其進(jìn)行相應(yīng)的改進(jìn)，最終實(shí)現(xiàn)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

三、現(xiàn)階段我國(guó)綠色金融中存在的若干問(wèn)題

（一）企業(yè)融資困難

我國(guó)污染企業(yè)多集中在中小型企業(yè)，而這些企業(yè)多是由自籌資金或民間融資的形式建立起來(lái)的。他們擁有足夠的運(yùn)轉(zhuǎn)資金，根本不需要向銀行進(jìn)行貸款，由于企業(yè)規(guī)模較小，無(wú)法滿足上市融資的條件，因而綠色金融對(duì)這部分企業(yè)的制約作用難以實(shí)現(xiàn)。

（二）執(zhí)行困難

原則性和綜合性是目前綠色信貸的基本標(biāo)準(zhǔn)，缺乏有針對(duì)性評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)和指導(dǎo)目。致使金融企業(yè)沒(méi)有一個(gè)參照的標(biāo)準(zhǔn)，想要制定監(jiān)管措施以及內(nèi)部實(shí)施細(xì)則存在著很大的困難，進(jìn)而導(dǎo)致綠色信貸的可操作性降低。所以說(shuō)現(xiàn)階段我國(guó)的制度還行對(duì)欠缺，綠色信貸的執(zhí)行存在困難。

（三）信息限制

要實(shí)現(xiàn)綠色金融對(duì)環(huán)境的保護(hù)，就需要有良好的信息溝通機(jī)制。目前我國(guó)的信息溝通機(jī)制存在著諸多的問(wèn)題，需要進(jìn)行完善和改革。由于地方環(huán)保部門(mén)指定的環(huán)境違章信息相對(duì)滯后，缺乏針對(duì)性，對(duì)于銀行及金融機(jī)構(gòu)的審核沒(méi)有實(shí)際效用，不能為綠色信貸提供參考，從而影響了綠色金融發(fā)展。

（四）制度限制

綠色證券是綠色金融的重要組成部分，但我國(guó)現(xiàn)階段推進(jìn)綠色證券存在著市場(chǎng)不完善，制度不健全，核查不完善等問(wèn)題。由于缺乏相關(guān)的配套制度和管理，使得綠色證券無(wú)法達(dá)到其預(yù)防污染的目的。

四、促進(jìn)綠色金融發(fā)展的具體措施

（一）創(chuàng)建政策性銀行

應(yīng)將以節(jié)能減排為中心，轉(zhuǎn)變多種發(fā)展方式作為我國(guó)當(dāng)前各項(xiàng)工作的指導(dǎo)性綱領(lǐng)，最終實(shí)現(xiàn)“兩型社會(huì)”和“環(huán)境大國(guó)”的既定目標(biāo)，需要國(guó)家和政府下大力度創(chuàng)建一些政策性的“綠色金融機(jī)構(gòu)”和“綠色銀行”。

（二）政策扶持，拓展綠色信貸

發(fā)展綠色經(jīng)濟(jì)需要商業(yè)銀行在信貸供給等業(yè)務(wù)中予以支持，推行綠色信貸扶植環(huán)保企業(yè)，同時(shí)限制污染嚴(yán)重的企業(yè)。采取一系列措施通過(guò)企業(yè)的融資環(huán)節(jié)引導(dǎo)企業(yè)的發(fā)展方向。迫使企業(yè)提高環(huán)保意識(shí)，為環(huán)境保護(hù)奠定發(fā)展的基礎(chǔ)。要實(shí)施綠色信貸就必須迅速建立切實(shí)可行的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)，將環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)作為重點(diǎn)。

（三）建立金融機(jī)構(gòu)適合的監(jiān)督機(jī)構(gòu)

在全球金融危機(jī)的背景下，人們愈發(fā)認(rèn)識(shí)到金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管的重要性。目前，對(duì)于國(guó)家去年出臺(tái)的綠色信貸政策，只有四大國(guó)有商業(yè)銀行和少數(shù)幾家股份制商業(yè)銀行落實(shí)較好。這種狀況就會(huì)導(dǎo)致污染企業(yè)即使在上述銀行貸不到款，也能轉(zhuǎn)移到其他銀行進(jìn)行貸款，因而也就達(dá)不到真正地對(duì)污染企業(yè)進(jìn)行約束的目的了。所以，應(yīng)建立相關(guān)機(jī)構(gòu)，監(jiān)督金融機(jī)構(gòu)的環(huán)保措施、環(huán)保行為。比如，可以建立金融機(jī)構(gòu)環(huán)境信用評(píng)級(jí)，將金融機(jī)構(gòu)在環(huán)保方面的表現(xiàn)納入金融機(jī)構(gòu)信用評(píng)級(jí)的考核因素之中。對(duì)相關(guān)措施落實(shí)到位的金融機(jī)構(gòu)給予較高的信用評(píng)級(jí)，反之，則降低其信用等級(jí)，以便從融資環(huán)節(jié)對(duì)金融機(jī)構(gòu)施加外部壓力。

五、結(jié)論

根據(jù)上文的敘述，鑒于我國(guó)現(xiàn)有的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基本國(guó)情，要滿足可持續(xù)性發(fā)展的需要，發(fā)展綠色金融勢(shì)在必行。這不僅是從環(huán)保角度出發(fā)，也是從一個(gè)企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)利益出發(fā)，綠色金融業(yè)對(duì)企業(yè)乃至于國(guó)家的可持續(xù)發(fā)展具有不可替代的戰(zhàn)略意義。根據(jù)國(guó)外的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)和已經(jīng)取得成績(jī)，應(yīng)迅速改進(jìn)我國(guó)的金融市場(chǎng)，使之使用國(guó)際市場(chǎng)的需要，是未來(lái)企業(yè)在國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)中獲勝的必要保證。而我國(guó)現(xiàn)階段的綠色金融發(fā)展之后，大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)僅停留在宣傳的層面。所以，現(xiàn)階段我們的首要任務(wù)是在全社會(huì)范圍內(nèi)營(yíng)造綠色文化，提高社會(huì)各界對(duì)對(duì)綠色價(jià)值認(rèn)同和重視程度，增強(qiáng)企業(yè)保護(hù)環(huán)境的責(zé)任感。并結(jié)合國(guó)外實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，創(chuàng)建符合我國(guó)國(guó)情的綠色金融之路。

參考文獻(xiàn)

[1] 張文中.綠色金融:現(xiàn)狀、問(wèn)題與趨勢(shì)[J].新疆財(cái)經(jīng)，2005(6）:38-43.

[2] 曹秀芬.綠色經(jīng)濟(jì)與可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略[ J].經(jīng)濟(jì)論壇，2004(11）:153-154.

[3] 徐瑞娥.國(guó)外發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)的主要做法[J].經(jīng)濟(jì)研究參考，2007(66）: 41-45.

[4] 陶小平，陳巍巍.構(gòu)建綠色金融的思考與建議[J].時(shí)代經(jīng)貿(mào)，2008(109）: 139.

作者簡(jiǎn)介：姜姣（1967-），女，廣發(fā)銀行股份有限公司鄭州銀基支行，研究方向：銀行管理。

（責(zé)任編輯：唐榮波）