繆云燁

摘要：2004年，上汽通用汽車金融有限責(zé)任公司的成立，標(biāo)志著我國汽車金融公司的發(fā)展，也表明了商業(yè)銀行汽車信貸的主體地位也將發(fā)生改變。在國外消費信貸占到70%，而我國只有20%左右，可見汽車金融公司的發(fā)展空間大，但在汽車金融公司發(fā)展初期，由于受到政策的制約，其發(fā)展并不如人意。這就需要我們對汽車金融公司與其他金融機構(gòu)進行比較分析，尋找出發(fā)展的弊端，提出適合的建議，來逐步解決不良問題，使汽車金融公司能得到更好的發(fā)展。

關(guān)鍵詞：汽車金融；汽車金融公司；金融機構(gòu)；商業(yè)銀行；保險公司

一：與商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的比較分析

國外汽車金融公司進駐中國，給我國商業(yè)銀行造成巨大的競爭壓力，這要歸于汽車金融公司與商業(yè)銀行相比，它們具有明顯的競爭優(yōu)勢。

（1）與母公司利益關(guān)聯(lián)度強。汽車金融公司是汽車制造商附屬的財務(wù)公司，具有成熟運作的經(jīng)驗和風(fēng)險控制體系，因而能夠為消費者、經(jīng)銷商和生產(chǎn)廠商提供專業(yè)化、全方位的金融服務(wù)。它們與母公司是一個利益共同體[8]，因此在追逐利潤的同時，能夠配合母公司進行靈活的資金運作，支持母公司的整體發(fā)展戰(zhàn)略。

（2）專業(yè)化的技術(shù)服務(wù)優(yōu)勢。汽車服務(wù)是一個技術(shù)性服務(wù)業(yè)，在向消費者提供金融服務(wù)時，需要有專業(yè)的人才和專業(yè)的知識。汽車公司自己組建成立的汽車金融公司通過廠商、經(jīng)銷商對汽車用戶有著更深入的了解，能夠及時獲取有關(guān)信息，建立起完善的服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，而對于汽車本身的技術(shù)又可以得到汽車廠商的大力支持。而且國外大的汽車金融公司具有幾十年在國外開展汽車金融服務(wù)的歷史，在管理、市場營銷、客戶資源和風(fēng)險控制等方面都積累了豐富的經(jīng)驗，擁有一套標(biāo)準(zhǔn)化的業(yè)務(wù)操作系統(tǒng)。因此，從客戶、廠商、自身三個方面來講都具有技術(shù)方面的優(yōu)勢。

（3）貸款手續(xù)簡單且首付比例低。汽車金融公司的業(yè)務(wù)較便捷和簡單，審批手續(xù)較簡單，購車者能較早拿到車子。例如，廣州安驊與汽車金融公司合作時，先錄入顧客名單，24小時內(nèi)批復(fù)顧客申請，3日至4日內(nèi)就能辦完貸款業(yè)務(wù)，整體上說，整個貸款流程只需一周。銀行方面，由于要對顧客進行審批，過程較為反復(fù)，通常需要兩三周。

中國汽車工業(yè)協(xié)會稱，多數(shù)銀行目前規(guī)定最低首付款為全車售價的40%，貸款年限一般為三年，但對于優(yōu)質(zhì)客戶首付可以降低到全車價格的30%，貸款年限可以到五年，最長不超過五年。而汽車金融公司在貸款比例的要求上顯得較為寬松，對于批準(zhǔn)貸款的客戶一般首付為全車款的30%，還款年限為三年，一些汽車金融公司對于信譽度較好的客戶可以承諾首付款為全車售價的20%，貸款年限最多也可延長到五年，在一定程度上緩解了購車者的資金壓力。

（4）無需擔(dān)保公司的介入。商業(yè)銀行在進行發(fā)放汽車貸款時，消費者要提供不動產(chǎn)抵押，或者尋找擔(dān)保公司或有一定資質(zhì)的經(jīng)銷商擔(dān)保。即便如此，銀行對車貸的發(fā)放也是慎之又慎。擔(dān)保公司的介入必然加大了消費者的購車成本，這使得有能力購車的消費者只能持幣觀望。而汽車金融公司不需購車者提供擔(dān)保公證，只要其信譽良好，并且能證明自己的還款能力，就可獲得批準(zhǔn)辦理貸款購車。

二：與商業(yè)銀行的合作與競爭

對汽車金融公司來說，在資金方面上相對有限，而商業(yè)銀行資金雄厚，能為其提供充足的資金保證，還利用商業(yè)銀行的網(wǎng)點，拓展業(yè)務(wù)。在新《辦法》出臺前，大眾汽車金融早就有意在上海增設(shè)業(yè)務(wù)網(wǎng)點，但礙于“汽車金融公司不得在注冊地之外開設(shè)分公司”的規(guī)定而遲遲未能如愿。工商銀行在網(wǎng)點數(shù)量方面的優(yōu)勢恐怕也是大眾汽車金融將其作為首選合作伙伴的原因之一。而對商業(yè)銀行來說，和汽車金融公司的合作，不僅保住了汽車信貸這塊肥肉，而且風(fēng)險壓力大大的降低了。近來，從寶馬和招商銀行、沃爾沃和深圳發(fā)展銀行、標(biāo)致雪鐵龍和中國銀行的合作可以看出，汽車金融公司和商業(yè)銀行合作趨勢加大。

汽車貸款的競爭越來越激烈，商業(yè)銀行和汽車金融公司開始了一場利率價格戰(zhàn)。目前車貸成本的主要形式是手續(xù)費支出和貸款利息兩種。央行數(shù)據(jù)顯示，2009年以來，招商和中信等股份制商業(yè)銀行紛紛重點發(fā)展車貸。其中，信用卡分期付款則采用手續(xù)費的形式，實行前端付款，1年期分期付款的手續(xù)費為車貸總額的3.5%，而銀行1年期車貸利率為5.31%。以10萬元車貸為例，1年期信用卡分期付款需前端一次性支付手續(xù)費3500元，而銀行個人貸款由于每月還款減少貸款本金，所以年支付利息費用總額僅為2899.53元。如果客戶再考慮提前還款，銀行貸款的后續(xù)利息就無需再支出，但信用卡的手續(xù)費支出是不予退還的。

汽車金融公司此前的車貸利率在10%左右，但面對銀行兇猛的車貸攻勢，多家汽車金融公司干脆推出“零利率”來應(yīng)對。豐田汽車金融公司表示，在年底前推出車貸零利率，要求是首付達到30%。而上海大眾也在10月底前推出車貸享受零利率并免手續(xù)費的金融優(yōu)惠政策。但據(jù)悉，汽車金融公司推出的“零利率”更像是噱頭，考慮到資金成本，汽車金融公司往往將享受“零利率”范圍限定在個別車型，而且貸款期限只有1年。例如：豐田汽車金融只對雅力士車弄實行“零利率”，上海大眾也限定在斯柯達晶銳。這就可以使銷售量得以提高，而且把期限限定在1年，可以使資金流動性加大，使汽車金融公司在“零利率”上還可以盈利。

可見，汽車金融公司與商業(yè)銀行是一種既競爭又合作的關(guān)系。

三：保險公司與汽車金融公司在汽車保險業(yè)務(wù)上的比較分析

隨著汽車行業(yè)的迅猛發(fā)展，汽車保險市場是很有潛力的?，F(xiàn)階段保險公司在汽車保險業(yè)務(wù)上具有優(yōu)勢。

（1）車保險業(yè)務(wù)的壟斷性?，F(xiàn)階段，我國的法律規(guī)定，汽車保險業(yè)務(wù)只能由專營保險全部業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)辦理，具有壟斷性。而根據(jù)規(guī)定，汽車金融公司只能開展汽車保險代理業(yè)務(wù)。

（2）保險品種多網(wǎng)點多且分布廣。保險公司不僅辦理汽車保險業(yè)務(wù)，還辦理其他業(yè)務(wù)如人壽保險、財產(chǎn)保險、再保險，建立的網(wǎng)點多，分布十分廣泛。而汽車金融公司由于發(fā)展時間短，又受到法律限制，因此網(wǎng)點少。

（3）專業(yè)的保險人員。保險公司專營保險業(yè)務(wù)，對保險人員的要求高，必須有保險銷售、核保、理賠、精算、理財?shù)雀鱾€環(huán)節(jié)的專業(yè)知識，這是汽車金融公司所不具有的。

（4）資金優(yōu)勢與商業(yè)銀行一樣。保險公司發(fā)展歷史悠久，融資渠道多，因此在資金方面相對充裕。而汽車金融公司處于成長期，積累的資金較少，這使得其在開展一些業(yè)務(wù)時，存在資金短缺問題。（作者單位：貴州財經(jīng)大學(xué)）

參考文獻：

[1]王再祥.汽車金融[M].北京：中國金融出版社，2005.

[2]劉許明， 魏曉妹.對我國汽車金融公司的思考[J].北京汽車，2006.