(石河子大學(xué) 新疆 石河子 832000)

論民間金融運行中財務(wù)風(fēng)險的分析與防范

楊芯程鵬飛

(石河子大學(xué)新疆石河子832000)

隨著經(jīng)濟全球化步伐的加快和科學(xué)技術(shù)日新月異的進步，企業(yè)間的競爭也逐漸白熱化。融資作為企業(yè)健康生存和發(fā)展的關(guān)鍵，企業(yè)一旦出現(xiàn)融資障礙，則公司很有可能出現(xiàn)破產(chǎn)的危機。但是由于我國金融市場發(fā)展還不成熟，融資渠道狹窄，因此民間融資較為活躍，雖然民間融資促進了當(dāng)?shù)亟?jīng)濟的發(fā)展，但是需要承認的是由于民間融資自身的特點，使得其也給社會經(jīng)濟的運行埋下了一定的隱患。本文從民間金融的概述與發(fā)展入手，簡述了我國地區(qū)民間金融運行現(xiàn)狀以及存在的風(fēng)險，然后針對這些風(fēng)險提出了一些切實有效的對策，旨在提高我國地區(qū)民間金融運行中的財務(wù)風(fēng)險防范能力。

民間融資；財務(wù)風(fēng)險；監(jiān)管機制

一、金融運行財務(wù)風(fēng)險的重要性研究

民間借貸作為企業(yè)融資的重要手段之一，在我國有著較為長久的發(fā)展歷史。由于受種種歷史、政治等原因的作用，我國金融市場的發(fā)展仍舊有著諸多問題，其中中小企業(yè)、民營企業(yè)借貸難的問題一直沒有得到合理的解決。股票市場和銀行借貸的準入高門檻使得一大票的民營企業(yè)、中小企業(yè)只能望門興嘆，肩負著創(chuàng)造我國半壁江山的民營企業(yè)只能另辟蹊徑來進行融資，其中民間借貸融資門檻低、速度快頗受此類企業(yè)的青睞。

本文通過對民間金融運行中財務(wù)風(fēng)險進行分析，指出存在的不足并提出相應(yīng)的改進建議，從區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展角度來說，這不僅有利于該地企業(yè)的發(fā)展，幫助其掌控財務(wù)風(fēng)險，取得更加長遠的發(fā)展，還能為同類企業(yè)的發(fā)展提供可借鑒的模板，從政府角度來說，也為政府對民間融資的管理提供了實施參考的依據(jù)。

二、我國地區(qū)民間金融運行的風(fēng)險

導(dǎo)致我國地區(qū)民間金融運行活動走向崩盤不是沒有原因的，其一直面臨著以下幾點風(fēng)險：

(一)抗風(fēng)險能力低

我國地區(qū)的民間金融活動的程度非常高，幾乎到了人人參與的地步，但是民間金融機構(gòu)往往存在著小規(guī)模經(jīng)營的問題，不能和正規(guī)的銀行、證券公司相比，這種家庭式的借貸抗風(fēng)險的能力相當(dāng)?shù)拖?，同時又由于其借貸利息已經(jīng)高出了法律保護的范圍，其借貸雙方所簽訂的合同是否具備法律意義有待商榷，雙方往往只是一句白紙黑字的欠條來進行金融接待活動，沒有正規(guī)的法律流程，也沒有國家作為最后的貸款人來提供擔(dān)保，同時還需要面臨銀行之類的金融機構(gòu)的擠兌，整體的抗風(fēng)險能力相當(dāng)?shù)拖隆?/p>

(二)經(jīng)營風(fēng)險度高

我國的借貸關(guān)系相當(dāng)復(fù)雜，法人借貸、自然人借貸、中介借貸等等，在我國活躍著的將近2000名民間金融融資人員通過各種手段方式把閑散的資金匯集起來，形成了一個龐大的地下金融市場，而維持這個金融市場的并不是法律法規(guī)，僅僅只是交情和誠信。在著名的“蘇葉女案”中，出借人數(shù)超過300人，這些人都是通過親戚朋友介紹而來，再介紹給親戚朋友，多數(shù)是通過契約來約定借款，這種“關(guān)系型融資”是當(dāng)?shù)孛耖g借貸的主體，在僧多粥少的時候往往會出現(xiàn)某一群壟斷者，對某一項目進行壟斷性投資，因此金融市場被分割成了塊塊，這樣，壟斷者們就無競爭壓力，據(jù)此可以索要更高的利率，因此導(dǎo)致利率超高，高收益是和高風(fēng)險同行的，這種小規(guī)模的投資全往往經(jīng)營范圍小，資本實力弱，一旦發(fā)生風(fēng)險就會面臨血本無歸的問題，經(jīng)營風(fēng)險度相當(dāng)高。

(三)信用風(fēng)險較高

一如前文所說，民間金融本身尚未得到政府的批準，也缺乏法律的保護，在我國，借貸雙方僅僅評價契約來實施民間金融活動，依賴于所謂的交情和信任，卻沒有一個實質(zhì)性的保障，一旦經(jīng)濟市場有變或者借貸方跑路，則貸款很難追回，信用風(fēng)險較高。

三、我國地區(qū)民間金融運行中財務(wù)風(fēng)險的防范

有市場就又需求，在我國地區(qū)，既然民間金融活動如此頻繁，則說明了該地的經(jīng)濟發(fā)展確實是需要民間借貸的支持的，“堵”不如“疏”，下面將對我國地區(qū)民間金融運行中的財務(wù)風(fēng)險提出幾點防范建議。

(一)建立風(fēng)險規(guī)避體系，推動民間金融的穩(wěn)定發(fā)展

一個有效的風(fēng)險規(guī)避體系的建立，需要由以下兩點：

首先，建立民間征信體系和擔(dān)保體系，優(yōu)化信用環(huán)境。我國地區(qū)的民間金融活動都是多以信用為擔(dān)保，風(fēng)險極大。如何將這些活躍于民間金融市場的資金有擔(dān)保的利用起來，是其面臨的一大問題。建立一個民間比較信任的征信體系和擔(dān)保體系，體系中包含對借貸雙方資質(zhì)的考核、項目的風(fēng)險以及收益等等內(nèi)容，以此來增強民間金融的信用度。

其次，成立民間借貸協(xié)會，推行登記和備案制度。民間金融作為正規(guī)金融的補充形式之一，其目前的發(fā)展還是相當(dāng)混亂的，一個借貸協(xié)會的成立能夠使得會員們遵循共同的協(xié)會制度，通過整齊規(guī)劃和相應(yīng)的約束來打造一個合理的、穩(wěn)定的民間借貸環(huán)境。

(二)完善法律體系，為民間金融發(fā)展提供法律保障

缺乏法律的保障是民間金融發(fā)展的軟肋，完善法律體系，確定民間金融的合法地位，通過合理的引導(dǎo)將民間金融發(fā)展成為正規(guī)金融的后備軍，建立市場準入和退出機制，適當(dāng)?shù)姆艑挏嗜霔l件，幫助民間金融機構(gòu)進入正規(guī)金融市場。

由于民間金融自身的脆弱性、不穩(wěn)定性、高風(fēng)險性致使政府對民間金融一直沒有放心開放，建立一個完善的監(jiān)督機制，與政府合作，發(fā)揮國家監(jiān)督管理的作用，重新定位民間金融機構(gòu)，實行差異化監(jiān)管，具體情況具體分析，努力將民間金融由一個“地下錢莊”發(fā)展成為一個“陽光金融”。

(三)加大政策支持，推動民間金融發(fā)展

通過我國高額的民間借貸資金可以得知，民間金融的發(fā)展是經(jīng)濟市場的選擇，政府不因因噎廢食，因為其存在著風(fēng)險就對其徹底棄之不用，應(yīng)當(dāng)建議公平競爭市場環(huán)境以推動利率市場化同時優(yōu)化發(fā)展途徑，引導(dǎo)民間金融進入實質(zhì)性經(jīng)濟，推動民間金融的發(fā)展。

四、結(jié)論

綜上所述，我國地區(qū)的民間金融發(fā)展是經(jīng)濟市場的選擇，是不可違背的潮流，但是其在發(fā)展中存在著諸如抗風(fēng)險能力低、經(jīng)營風(fēng)險度高、利率成本較高、信用風(fēng)險較高等等的問題，我國地區(qū)必須重視這些問題，建立風(fēng)險規(guī)避體系，推動民間金融的穩(wěn)定發(fā)展、完善法律體系，為民間金融發(fā)展提供法律保障、完善監(jiān)管機制，為其規(guī)范發(fā)展提供良好的監(jiān)管環(huán)境、加大政策支持，推動民間金融發(fā)展，唯有這樣，其民間金融才能取得長遠的發(fā)展。

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楊芯(1991-)，男，漢，四川閬中人，碩士研究生在讀，石河子大學(xué)，金融機構(gòu)與投資理財；程鵬飛(1992-)，男，漢，安徽淮南人，碩士研究生在讀，石河子大學(xué)，農(nóng)業(yè)經(jīng)濟理論與政策。