提高養(yǎng)老金代替率稅延型養(yǎng)老保險年內(nèi)啟動試點

李春水

所謂稅延型養(yǎng)老保險，是指投保人在稅前列支保費，等到將來領(lǐng)取保險金時再繳納個人所得稅，這樣可略微降低個人的稅務(wù)負擔(dān)，並鼓勵個人參與商業(yè)保險、提高將來的養(yǎng)老品質(zhì)。

2017年年底前大陸將啟動個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點。保監(jiān)會副主席黃洪表示：「目前主要發(fā)達國家養(yǎng)老金整體替代率水準(zhǔn)約為75%，我國三支柱合計替代率水準(zhǔn)距發(fā)達國家平均水準(zhǔn)還有一定差距，特別是個人商業(yè)養(yǎng)老保險的替代率水準(zhǔn)不足1%，遠遠不能滿足民眾的養(yǎng)老需求?！?/p>

據(jù)保監(jiān)會人身保險監(jiān)管部主任袁序成介紹，2016年大陸60歲以上老人達到2.3億人，占總?cè)丝诘?6.7%；每年還有800萬～1000萬人邁入老年人行列，增長速度非?？臁４箨?016年人均GDP已經(jīng)超過了8000美元，人民群眾有了一定的購買商業(yè)養(yǎng)老保險的能力，經(jīng)濟基礎(chǔ)已經(jīng)具備。

與美國、英國、加拿大等國具有養(yǎng)老保險功能的人身保險保費收入在全部保費收入中占比大約為50%相比，中國養(yǎng)老年金保險保費收入的占比超過35%。2016年，中國大陸具備養(yǎng)老功能的人身保險（包括各類在被保險人年滿55歲後向其給付生存保險金的保險產(chǎn)品）保費收入為8600億元（人民幣，下同），在人身保險保費收入中的占比為25%，積累保險責(zé)任準(zhǔn)備金約1.9萬億元；有效保單件數(shù)6140萬件，有效承保人次6532萬。其中，退休後分期領(lǐng)取養(yǎng)老金的養(yǎng)老年金保險的保費收入為1500億元，在人身保險保費收入中的占比僅為4.4%。

稅延養(yǎng)老保險試點年內(nèi)啟動

《意見》已明確要求在2017年底前啟動個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點。目前，開展稅延養(yǎng)老保險試點的時機已成熟，條件已具備。

大陸將鼓勵支持商業(yè)保險機構(gòu)開發(fā)多樣化商業(yè)養(yǎng)老保險產(chǎn)品，積極參與個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點，為個人和家庭提供個性化、差異化養(yǎng)老保障，推動商業(yè)保險機構(gòu)提供企業(yè)（職業(yè)）年金計畫等產(chǎn)品和服務(wù)；鼓勵商業(yè)保險機構(gòu)投資養(yǎng)老服務(wù)產(chǎn)業(yè)，為養(yǎng)老機構(gòu)提供風(fēng)險保障服務(wù)，建立完善的老年人綜合養(yǎng)老保障計畫；發(fā)揮商業(yè)養(yǎng)老保險資金長期投資優(yōu)勢，促進商業(yè)養(yǎng)老保險資金與資本市場協(xié)調(diào)發(fā)展，審慎開展境外投資業(yè)務(wù)。

《意見》已經(jīng)明確將落實好國家支持現(xiàn)代保險服務(wù)業(yè)和養(yǎng)老服務(wù)業(yè)發(fā)展的稅收優(yōu)惠政策，對商業(yè)保險機構(gòu)一年期以上人身保險保費收入免征增值稅。2017年年底前將啟動個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點。研究制定商業(yè)保險機構(gòu)參與整個大陸社會保障基金投資運營的相關(guān)政策。

落地三大難點

保監(jiān)會副主席黃洪此前表示，「稅延險」試點產(chǎn)品將秉持「收益保證、長期鎖定、終身領(lǐng)取、互助共濟」的設(shè)計原則。老百姓的投保繳費、產(chǎn)品收益、保險公司的收費等資訊清晰透明，可隨時查詢，防止銷售誤導(dǎo)。老百姓可在符合條件的保險公司中自主選擇產(chǎn)品，也可在不同公司之間轉(zhuǎn)移產(chǎn)品。

袁序成解釋說，目前該政策落地實施方面的難點有三個：一是在徵稅方式方面，大陸個人所得稅以單位代扣代繳為主，個人直接納稅操作相對複雜。與稅優(yōu)健康險相比，稅延養(yǎng)老險更為複雜，稅收遞延是當(dāng)期免稅，領(lǐng)取時還要繳稅，操作流程複雜、業(yè)務(wù)延續(xù)時間長。

二是在社會認可程度和購買意願方面，稅延商業(yè)養(yǎng)老保險是一種新事物，養(yǎng)老保險資金是需要長期鎖定的，社會公眾對其認可和接受需要一個過程。

三是在產(chǎn)品設(shè)計方面，要能夠滿足廣大群眾差異化、個性化的養(yǎng)老保障需求，切實增強產(chǎn)品吸引力，使消費者買得方便、買得明白、買得放心，這些都是需要深入研究解決的問題。

首要考慮資金安全穩(wěn)健

國務(wù)院第1 7 7次常務(wù)會議上，李克強總理在對發(fā)展商業(yè)養(yǎng)老保險作指示提要求的時候特別強調(diào)，商業(yè)養(yǎng)老保險是老百姓的養(yǎng)命錢、活命錢。

袁序成表示：「商業(yè)養(yǎng)老保險資金相對於普通保險資金來說期限更長、資金安全性要求更高，要求更加穩(wěn)定的投資回報。老百姓投保商業(yè)養(yǎng)老保險，確保資金安全穩(wěn)健是我們考慮的首要因素。」

下一步，保監(jiān)會力爭在《保險法》修改中體現(xiàn)商業(yè)養(yǎng)老保險資金安全穩(wěn)健運營的要求；完善現(xiàn)行保險資金運用規(guī)則，逐步建立商業(yè)養(yǎng)老保險資金運用相對獨立的監(jiān)管制度體系。制定保險資產(chǎn)負債管理監(jiān)管制度，從期限結(jié)構(gòu)匹配、成本收益匹配、現(xiàn)金流匹配以及資產(chǎn)負債管理能力建設(shè)等方面加強資產(chǎn)負債匹配監(jiān)管，

針對商業(yè)養(yǎng)老保險所追求的合理的回報具體是指多少的問題，袁序成表示，養(yǎng)老保險追求的是合理的回報，不能簡單地看短時間內(nèi)回報的高或低；商業(yè)養(yǎng)老保險資金的投資追求的應(yīng)該是長期穩(wěn)健的回報，實現(xiàn)資金保值增值。商業(yè)養(yǎng)老保險回報率至少要跑贏通脹。endprint