(漢陰農(nóng)商銀行，陜西 安康 725100)

進(jìn)軍資金市場(chǎng)對(duì)破解農(nóng)商銀行經(jīng)營(yíng)困境的意義

歐立華

(漢陰農(nóng)商銀行，陜西 安康 725100)

農(nóng)信社改制成農(nóng)商銀行的勢(shì)頭方興未艾，很多改制后的農(nóng)商銀行完成了華麗的轉(zhuǎn)身，但在銀行市場(chǎng)經(jīng)過(guò)幾年的洗禮后，部分農(nóng)商銀行的經(jīng)營(yíng)和效益并非當(dāng)初想象的那樣美好，有的陷入了經(jīng)營(yíng)困境。在銀行同業(yè)市場(chǎng)蓬勃發(fā)展的今天，農(nóng)商銀行迎來(lái)了新的曙光。

資金市場(chǎng)；破解；經(jīng)營(yíng)困境；轉(zhuǎn)型機(jī)會(huì)；意義

農(nóng)商銀行作為農(nóng)信社改制的成果，在進(jìn)一步完善法人治理架構(gòu)、體制機(jī)制轉(zhuǎn)換和構(gòu)建現(xiàn)代金融企業(yè)方面，起到了積極的作用。但從近年來(lái)的改制效果和經(jīng)營(yíng)狀況看，仍然存在著一些不可忽視的問(wèn)題，尤其是在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，一些農(nóng)商銀行面臨著發(fā)展瓶頸、增收乏力和轉(zhuǎn)型的困境。同時(shí)也應(yīng)看到，當(dāng)前資金市場(chǎng)的蓬勃發(fā)展對(duì)農(nóng)商銀行帶來(lái)了新的機(jī)遇，或許能破解農(nóng)商銀行的經(jīng)營(yíng)困境。

一、當(dāng)前農(nóng)商銀行經(jīng)營(yíng)中面臨的困境

(一)效益觀念沒(méi)有真正樹(shù)立，在管理模式和考核方式上，規(guī)模仍占重要地位。在當(dāng)前技術(shù)進(jìn)步、社會(huì)變革、競(jìng)爭(zhēng)加劇的大環(huán)境下，部分管理人員仍然是“刻舟求劍”的心態(tài)，思想深處，還沒(méi)從“規(guī)模擴(kuò)張”轉(zhuǎn)變?yōu)椤靶б鎯?yōu)先”。表現(xiàn)在日常營(yíng)銷上，有的為了存貸款增長(zhǎng)不計(jì)成本，過(guò)多地看重短期考核得分，而未以長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展綜合考慮，增強(qiáng)農(nóng)商銀行可持續(xù)發(fā)展能力，成本收入比、資產(chǎn)利潤(rùn)率等效益指標(biāo)還未引起足夠重視。

(二)適應(yīng)客戶多樣化需求的產(chǎn)品較少，在銀行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)中處于不利地位。

一是隨著利率全面市場(chǎng)化，銀行間的競(jìng)爭(zhēng)已趨白熱化，尤其是對(duì)優(yōu)質(zhì)客戶的爭(zhēng)奪，農(nóng)商銀行往往處于不利的境地。國(guó)有商業(yè)銀行、股份制銀行產(chǎn)品覆蓋面廣，品種多樣，其存貸款的利差損失能通過(guò)其產(chǎn)品綜合優(yōu)勢(shì)進(jìn)行彌補(bǔ)，對(duì)客戶形成了較強(qiáng)的吸引力。農(nóng)商銀行仍然是以存、貸款為主，中間業(yè)務(wù)品種單一，缺乏吸引力和競(jìng)爭(zhēng)力，難以滿足客戶日益增長(zhǎng)的多樣化服務(wù)需求。不少農(nóng)商銀行多年培育的優(yōu)質(zhì)客戶被其他專業(yè)銀行搶走。

二是對(duì)客戶分層分類方面的研究較少，營(yíng)銷手段傳統(tǒng)和固化，不適應(yīng)新的社會(huì)變革，個(gè)人“黃金”客戶不斷流失。比如中老年和年輕群體消費(fèi)習(xí)慣和消費(fèi)嗜好的改變對(duì)金融產(chǎn)品需求的分層等，對(duì)當(dāng)前微信、支付寶支付、P2P等新的營(yíng)銷、支付平臺(tái)競(jìng)爭(zhēng)的應(yīng)對(duì)和積極利用等，如何在新的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境下轉(zhuǎn)危為機(jī)？這些問(wèn)題亟待我們思考并采取切實(shí)可行的措施。

(三)財(cái)務(wù)轉(zhuǎn)型困難重重，農(nóng)商銀行盈利能力面臨挑戰(zhàn)，利率市場(chǎng)化造成農(nóng)商銀行利差收窄，舊的盈利模式難以持續(xù)，農(nóng)商銀行的轉(zhuǎn)型困境仍無(wú)法解決。

一是預(yù)算管理和財(cái)務(wù)精細(xì)化管理模式推廣緩慢，助推財(cái)務(wù)轉(zhuǎn)型的動(dòng)能不足。

二是財(cái)務(wù)收入仍然高度依賴貸款利息收入，資金業(yè)務(wù)收入占比不高，增長(zhǎng)波動(dòng)較大。近年來(lái)，資金業(yè)務(wù)規(guī)模雖然逐年擴(kuò)大，但資金業(yè)務(wù)收入受國(guó)家貨幣政策、資金市場(chǎng)供求、收益水平等不確定性因素影響較大，增長(zhǎng)很不均衡，且農(nóng)商銀行處于資金市場(chǎng)末端，資金規(guī)模有限，幾乎沒(méi)有定價(jià)權(quán)和話語(yǔ)權(quán)。

三是資產(chǎn)質(zhì)量持續(xù)承壓，農(nóng)商銀行面臨撥備計(jì)提和資金運(yùn)用的雙重壓力。在資產(chǎn)質(zhì)量下降的過(guò)程中，一方面必須加大撥備計(jì)提力度，將影響盈利能力；另一方面不良資產(chǎn)上升對(duì)貸款投放產(chǎn)生負(fù)面影響，需要大量人力精力去化解不良貸款，而且會(huì)對(duì)放貸人員產(chǎn)生惜貸心理，從而影響優(yōu)質(zhì)貸款和財(cái)務(wù)收入的增長(zhǎng)。在經(jīng)濟(jì)下行周期中，貸款需求和投放減緩，大量富余資金如果得不到充分高效的利用，將會(huì)影響到農(nóng)商銀行的盈利水平，從而形成惡性循環(huán)。

四是大客戶的存款價(jià)格議價(jià)能力增強(qiáng)，銀行存款成本居高不下，存放央行的收益和扶貧貸款利息收入已不能覆蓋負(fù)債的綜合成本。

(四)資產(chǎn)負(fù)債管理仍然薄弱。目前各農(nóng)商銀行的資產(chǎn)負(fù)債管理缺乏科學(xué)的系統(tǒng)和數(shù)據(jù)支持，在進(jìn)行資產(chǎn)負(fù)債的成本收益定價(jià)、到期資產(chǎn)負(fù)債數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)和資金頭寸的精準(zhǔn)測(cè)算上，往往無(wú)能為力，對(duì)經(jīng)營(yíng)決策的參謀輔助作用非常有限。

二、農(nóng)商銀行參與資金市場(chǎng)面臨的主要問(wèn)題

一是觀念落后，固步自封。有些農(nóng)商銀行，對(duì)進(jìn)入資金市場(chǎng)是“既愛(ài)又怕”，羨慕其批量大額交易帶來(lái)的高效益低成本優(yōu)勢(shì)，同時(shí)又擔(dān)心資金市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)難以把控，在現(xiàn)實(shí)中不愿正視其蓬勃發(fā)展的市場(chǎng)規(guī)模，不愿深入了解其運(yùn)作規(guī)則，更不愿主動(dòng)學(xué)習(xí)相關(guān)監(jiān)管制度和運(yùn)行機(jī)制。面對(duì)當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)、競(jìng)爭(zhēng)形勢(shì)和經(jīng)營(yíng)困境，進(jìn)入資金市場(chǎng)較早的東南沿海發(fā)達(dá)地區(qū)的農(nóng)商銀行資金業(yè)務(wù)交易較為活躍，而中西部縣域農(nóng)商銀行則交易冷清。

二是專業(yè)技術(shù)人才缺乏，不利于資金業(yè)務(wù)的有效拓展。由于農(nóng)商銀行一直將貸款作為資金運(yùn)用的“主戰(zhàn)場(chǎng)”，在資金市場(chǎng)專業(yè)人才培養(yǎng)上缺乏真正地重視和長(zhǎng)期安排，在面臨新的資金業(yè)務(wù)品種和盈利機(jī)遇時(shí)，難以適應(yīng)其操作和風(fēng)險(xiǎn)管控要求，往往錯(cuò)失良機(jī)。

三是沒(méi)有資金業(yè)務(wù)專營(yíng)部門(mén)。一些農(nóng)商銀行希望通過(guò)資金業(yè)務(wù)獲取收益，卻不愿在組織機(jī)構(gòu)、人員配備有所保障，有的由其他部門(mén)人員兼職運(yùn)作，有的只是掛了個(gè)牌子，刻了個(gè)章子，做了個(gè)樣子，根本談不上成立專門(mén)的資金運(yùn)營(yíng)部門(mén)了。如此“重視”程度，如何做大做強(qiáng)？

四是沒(méi)有有效的授權(quán)機(jī)制。資金市場(chǎng)價(jià)格瞬息萬(wàn)變，市場(chǎng)交易爭(zhēng)分奪秒，有的農(nóng)商銀行對(duì)一線操作人員不授權(quán)，大小交易和風(fēng)險(xiǎn)都是開(kāi)會(huì)決策，等做好決策去操作時(shí)，剩下的不是風(fēng)險(xiǎn)高的就是收益低的交易標(biāo)的，大好的收益機(jī)會(huì)眼睜睜的流失。

五是沒(méi)有有效的激勵(lì)獎(jiǎng)懲措施，致使資金業(yè)務(wù)操作人員的個(gè)人收入與其承擔(dān)的交易風(fēng)險(xiǎn)和責(zé)任極不匹配，主動(dòng)參與市場(chǎng)、尋求最佳交易、收益機(jī)會(huì)的積極性不高。

六是單家農(nóng)商銀行資金量有限，在資金市場(chǎng)上的話語(yǔ)權(quán)較低。

三、農(nóng)商銀行在資金市場(chǎng)中的優(yōu)勢(shì)和機(jī)會(huì)

農(nóng)商銀行長(zhǎng)期根植農(nóng)村市場(chǎng)，以小額存貸款作為經(jīng)營(yíng)基礎(chǔ)，其存款相對(duì)穩(wěn)定，在縣域中的市場(chǎng)占有率相對(duì)較高，這對(duì)參與資金市場(chǎng)提供了較好的資金保障。最近兩年，各國(guó)有大型銀行、股份制銀行都將同業(yè)業(yè)務(wù)營(yíng)銷對(duì)象投向縣域農(nóng)商銀行，將農(nóng)商銀行作為其營(yíng)銷重點(diǎn)和同業(yè)業(yè)務(wù)新的增長(zhǎng)點(diǎn)。在當(dāng)前信貸市場(chǎng)需求疲軟的新常態(tài)下，倒逼農(nóng)商銀行進(jìn)軍資金市場(chǎng)，為富余資金尋求出路。雙方的內(nèi)在合作需求為農(nóng)商銀行進(jìn)入資金市場(chǎng)、改變收入結(jié)構(gòu)帶來(lái)了新的機(jī)遇。

(一)人民銀行在創(chuàng)新金融工具上的積極態(tài)度，鼓勵(lì)農(nóng)商銀行進(jìn)行金融創(chuàng)新和業(yè)務(wù)多元化，并在資金市場(chǎng)、金融市場(chǎng)的完善上為農(nóng)商銀行創(chuàng)造了有利的條件。比如，在銀行間市場(chǎng)的準(zhǔn)入和擴(kuò)容上積極支持農(nóng)商銀行參與，農(nóng)商銀行的資金業(yè)務(wù)呈爆發(fā)式增長(zhǎng)；今年還成立了票據(jù)交易所股份有限公司，為各銀行票據(jù)業(yè)務(wù)建立了高效、公平、便捷的交易平臺(tái)等。這些措施有利于農(nóng)商銀行快速成為資金市場(chǎng)的交易主體。

(二)現(xiàn)階段，資金市場(chǎng)已發(fā)展得較為成熟，人民銀行和監(jiān)管部門(mén)在規(guī)范資金市場(chǎng)秩序，管控資金市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)上采取了一系列法律、制度和技術(shù)手段，風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)可控，這對(duì)較后進(jìn)入資金市場(chǎng)的農(nóng)商銀行來(lái)說(shuō)是有利的。

四、農(nóng)商銀行進(jìn)軍資金市場(chǎng)的重要意義

在當(dāng)前形勢(shì)下，農(nóng)商銀行積極開(kāi)展資金業(yè)務(wù)具有重要的現(xiàn)實(shí)意義，具體表現(xiàn)在：

一是能有效解決富余資金的運(yùn)用困境，間接支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。有人認(rèn)為發(fā)展資金業(yè)務(wù)是“脫實(shí)向虛”。其實(shí)，農(nóng)商銀行進(jìn)軍資金市場(chǎng)，從風(fēng)險(xiǎn)管控能力角度考慮，主要是發(fā)行和購(gòu)買同業(yè)存單，購(gòu)買國(guó)債和金融債券，購(gòu)買優(yōu)質(zhì)企業(yè)債券，開(kāi)展票據(jù)業(yè)務(wù)等，這些資金最終是真正地幫助優(yōu)質(zhì)企業(yè)解決融資困難，切實(shí)地支持了實(shí)體經(jīng)濟(jì)。這與其他銀行的投行業(yè)務(wù)，利用資金池發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品等有本質(zhì)的不同。

二是能有效提高財(cái)務(wù)收入，改善農(nóng)商銀行的盈利狀況，增強(qiáng)農(nóng)商銀行的支農(nóng)實(shí)力。在利差收窄的情況下，要保持財(cái)務(wù)收入的持續(xù)增長(zhǎng)，保障經(jīng)營(yíng)成本的全面覆蓋，確保監(jiān)管指標(biāo)的健康穩(wěn)定，必須改變單一的收入結(jié)構(gòu)，形成財(cái)務(wù)收入的多元化格局。資金業(yè)務(wù)體量大，操作成本低，資金業(yè)務(wù)收入已成為財(cái)務(wù)收入新的增長(zhǎng)點(diǎn)，能迅速有效地優(yōu)化農(nóng)商銀行的財(cái)務(wù)收入結(jié)構(gòu)。

三是能有效改善資產(chǎn)負(fù)債的流動(dòng)性，為緊急情況下獲取外部流動(dòng)性資金創(chuàng)造有利條件。近年來(lái)，不管是國(guó)有銀行還是股份制銀行，都越越重視資產(chǎn)負(fù)債的流動(dòng)性管理，都把資金市場(chǎng)作為獲取臨時(shí)流動(dòng)性的重要渠道。作為小法人的農(nóng)商銀行，更應(yīng)該積極參與資金市場(chǎng)，通過(guò)資金交易獲得資金市場(chǎng)的認(rèn)可，在資金流動(dòng)性出現(xiàn)較大缺口時(shí)能方便及時(shí)地獲得流動(dòng)性資金支持，這在發(fā)生區(qū)域性流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)和系統(tǒng)性流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)時(shí)成為重要。

四是能通過(guò)資金市場(chǎng)收益有效降低存款綜合成本，彌補(bǔ)扶貧貼息貸款收益缺口。

五、關(guān)于農(nóng)商銀行進(jìn)軍資金市場(chǎng)的幾點(diǎn)建議

一是轉(zhuǎn)變觀念是根本，主動(dòng)認(rèn)識(shí)和學(xué)習(xí)資金市場(chǎng)的法律規(guī)范、交易規(guī)則和風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制。

二是要培養(yǎng)專業(yè)的資金市場(chǎng)交易、風(fēng)控、管理人才，有效管控操作風(fēng)險(xiǎn)。資金市場(chǎng)上的各種業(yè)務(wù)，其交易須遵循嚴(yán)格的交易規(guī)則，作為市場(chǎng)后入者的農(nóng)商銀行，培養(yǎng)專業(yè)的市場(chǎng)交易、風(fēng)控、管理人才尤為迫切，要從專業(yè)對(duì)路的年輕員工中發(fā)現(xiàn)責(zé)任心強(qiáng)、思想敏銳的專業(yè)人才，加強(qiáng)培訓(xùn)，使之盡快成為本行資金業(yè)務(wù)的中流砥柱。

三是建立專門(mén)的資金運(yùn)營(yíng)部門(mén)，充分發(fā)揮資金運(yùn)用效益。資金業(yè)務(wù)是專業(yè)性強(qiáng)、風(fēng)險(xiǎn)管控嚴(yán)格、交易金額大的業(yè)務(wù)，必須成立專門(mén)的資金運(yùn)營(yíng)部門(mén)才能有效運(yùn)用富余資金，把控運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

四是通過(guò)有效授權(quán)和考核激勵(lì)措施，使資金業(yè)務(wù)運(yùn)用更高效，并創(chuàng)造最大的經(jīng)濟(jì)效益。在當(dāng)前交易市場(chǎng)下，必須建立科學(xué)的決策機(jī)制，決策者要有擔(dān)當(dāng)意識(shí)和授權(quán)理念，在一定的額度和風(fēng)險(xiǎn)容忍度以內(nèi)，充分授權(quán)給專業(yè)的前后臺(tái)操作人員，并為專業(yè)運(yùn)作人員制訂合理的考核獎(jiǎng)懲措施，提高其運(yùn)用資金的積極性和風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力。

五是在條件允許的前提下，可以組建區(qū)域性資金運(yùn)營(yíng)中心，通過(guò)簽訂互惠互利的資金運(yùn)用協(xié)議，集中優(yōu)勢(shì)人力和資金，最大限度地獲取資金業(yè)務(wù)收益，不斷提高在資金市場(chǎng)的話語(yǔ)權(quán)和定價(jià)權(quán)。農(nóng)商銀行是小法人，單個(gè)的資金實(shí)力有限，但各縣級(jí)機(jī)構(gòu)間經(jīng)營(yíng)的地域特色和服務(wù)趨同性，使各縣級(jí)機(jī)構(gòu)很容易進(jìn)行橫向聯(lián)合，在進(jìn)入資金市場(chǎng)的參與度上也參差不齊，很容易“抱團(tuán)取暖”，在監(jiān)管當(dāng)局允許的情況下，進(jìn)行資金業(yè)務(wù)委托代理，增強(qiáng)整體資金實(shí)力和資金市場(chǎng)議價(jià)能力。

潮州市委宣傳部“2016年潮州市文化研究資金”項(xiàng)目“互聯(lián)網(wǎng)金融視角下的潮州陶瓷業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)研究”(批準(zhǔn)號(hào)：Z16122)。