吳芊惠

摘要：在利率市場化成為金融改革一項(xiàng)重要措施的大背景下，銀行也面臨著風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)加大的問題?；诖?，為了幫助更多的銀行界人士更好的解決利率市場化風(fēng)險(xiǎn)問題，本文以利率市場化、市場勢力與銀行風(fēng)險(xiǎn)之間的聯(lián)系為出發(fā)點(diǎn)，深入討論了利率市場化情況下面對風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)銀行需要開展的：把控好利率市場化進(jìn)度、加強(qiáng)對資本市場的監(jiān)管、發(fā)揮好互聯(lián)網(wǎng)金融優(yōu)勢等應(yīng)對策略，并進(jìn)行了相應(yīng)的闡釋和說明。

關(guān)鍵詞：利率市場化；市場勢力；銀行風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)

引言

伴隨著世界金融自由化的快速推進(jìn)，中國正在積極投身于利率市場化的改革大潮。與之前局部微調(diào)相比較而言，當(dāng)前我國利率市場化腳步明顯加快。利率市場化可以使金融市場變得更加自由，但其也會縮短存貸款利差，增加市場競爭程度。因此，金融管理部門應(yīng)確保自身政策更有針對性，以此來達(dá)到對不同銀行風(fēng)險(xiǎn)的差別化應(yīng)對和監(jiān)管，以保證其更好地應(yīng)對利率市場化所帶來的風(fēng)險(xiǎn)和挑戰(zhàn)。

一、利率市場化、市場勢力與銀行風(fēng)險(xiǎn)之間的聯(lián)系

利率市場化和市場勢力對銀行風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的影響可以從以下兩方面來進(jìn)行認(rèn)識：1.利率市場會帶動大量的市場勢力參與到銀行業(yè)中，在此影響下，銀行業(yè)市場發(fā)展機(jī)制將變得更加透明化，其價(jià)格扭曲出現(xiàn)的情況加進(jìn)一步減少，盡管這樣也將進(jìn)一步加劇銀行業(yè)市場的競爭激烈程度，但也可以促進(jìn)各銀行具備更高的存貸款利率自主權(quán)；2.市場勢力的進(jìn)入將導(dǎo)致銀行只能通過實(shí)施更低的貸款利率、更高的存款利率來獲取收益。這樣，有資本、有客戶實(shí)力的大型國有銀行在未來將更容易生存，而實(shí)力弱的小銀行則很有可能被更加激烈的市場競爭所淘汰。

二、利率市場化情況下銀行風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)的應(yīng)對策略

1.把控好利率市場化進(jìn)度

為了減輕利率市場化對銀行業(yè)所造成的沖擊，有關(guān)金融管理部門必須要通過政策性方式把控好利率市場化速度，相關(guān)工作方式如下：一是利率市場化進(jìn)程應(yīng)該以謹(jǐn)慎地的方式向前推進(jìn)，在這一過程中，管理部門應(yīng)認(rèn)真預(yù)估所頒布政策可能會引發(fā)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，并對其中的不合理內(nèi)容做出修改。在政策實(shí)際實(shí)施的過程中，管理部門應(yīng)給予其實(shí)時(shí)監(jiān)督，以此來找出其中的問題并加以解決；二是盡管利率市場化可能會導(dǎo)致銀行承擔(dān)一定的金融風(fēng)險(xiǎn)，但其畢竟是一項(xiàng)利大于弊的政策。因此，有關(guān)金融管理部門應(yīng)當(dāng)在控制其風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，保證其能得到及時(shí)的推進(jìn)實(shí)施，同時(shí)還要對銀行進(jìn)行制度性改革，提高其風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對能力，使其可以更好地與利率市場化形成協(xié)調(diào)關(guān)系，從而在相互配合中推動我國金融領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)更長遠(yuǎn)發(fā)展。為達(dá)到這一目的，金融監(jiān)管部門應(yīng)在銀行業(yè)中引入退出機(jī)制，使其競爭環(huán)境更加完善，從而達(dá)到倒逼銀行業(yè)不斷完善自身的良好效果。

2.加強(qiáng)對資本市場的監(jiān)管

利率市場化將大大提升民間金融資本參與銀行業(yè)的積極性，但與此同時(shí)，其所帶來的不確定性也可能將給銀行業(yè)帶來更大的金融風(fēng)險(xiǎn)。為避免出現(xiàn)這一問題，金融監(jiān)管部門因提升對資本市場的控制力度，確保其始終處于良性發(fā)展?fàn)顟B(tài)，而不會對銀行業(yè)產(chǎn)生太大風(fēng)險(xiǎn)沖擊，介紹如下：一是利率市場化將使貨幣環(huán)境變的進(jìn)一步寬松，民間的乃至國際上的“熱錢”必然將大量的流入到銀行中，來達(dá)到其通過操控利率來獲得投資收益目的。但大量的“熱錢”必然將導(dǎo)致我國金融市場上貨幣量的急劇增加，通貨膨脹的壓力將進(jìn)一步加大，物價(jià)水平也有可能被其所進(jìn)一步推高，這不但將導(dǎo)致整個(gè)金融體系發(fā)生混亂，更會在很大程度上影響到我國基層民眾的基本生活質(zhì)量。面對這一問題時(shí)，金融監(jiān)管部門需要從源頭上對“熱錢”做出管控，限制我國金融市場上的貨幣量規(guī)模，或通過杠桿、逆周期緩沖資本計(jì)提等方式來將“熱錢”可能會帶來的利率市場化風(fēng)險(xiǎn)降到最低；二是對于進(jìn)入到銀行業(yè)中的民間資本，監(jiān)管部門要對其資格做出嚴(yán)格審查，確保其具備足夠的抵御金融風(fēng)險(xiǎn)能力，并隨時(shí)監(jiān)督其日常業(yè)務(wù)活動，以避免因其而可能會引發(fā)的金融風(fēng)險(xiǎn)。

3.發(fā)揮好互聯(lián)網(wǎng)金融優(yōu)勢

互聯(lián)網(wǎng)金融作為一項(xiàng)新興金融領(lǐng)域正深刻改變著我國金融業(yè)的發(fā)展格局，但當(dāng)前參與到互聯(lián)網(wǎng)金融中以民間資本為主，這對于利率市場化環(huán)境下銀行風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)來說十分不利，需要作出以下改變：一是銀行應(yīng)積極投身于互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，建立起自身網(wǎng)站并使客戶可以通過網(wǎng)站就能完成業(yè)務(wù)辦理，以此來通過提升用戶體驗(yàn)感的方式來留下客戶群體。同時(shí)，銀行還可以通過加強(qiáng)與互聯(lián)網(wǎng)金融公司合作的方式，來提升自身的互聯(lián)網(wǎng)金融參與深度，從而建立起自身在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域中的領(lǐng)先地位。這樣即使遭遇利率市場化變動風(fēng)險(xiǎn)，銀行也能夠通過自身在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域內(nèi)的優(yōu)勢地位來減少損失；二是同時(shí)，盡管銀行與其他互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)相比，其自由度較低，但其也同時(shí)存在著信用高、風(fēng)險(xiǎn)低的優(yōu)勢。因此，銀行在開展互聯(lián)網(wǎng)金融活動時(shí)應(yīng)充分發(fā)揮出其自身所具備的優(yōu)勢，并主動在其中引入利率市場化手段，這不但將保證獲得更大收益，還會提高其對利率市場化的運(yùn)用能力，并在實(shí)踐中加深對利率市場化的認(rèn)識，這能夠幫助其及時(shí)作出危機(jī)預(yù)判并準(zhǔn)確找出解決對策。

三、結(jié)語

綜上所述，本文集中研究了利率市場化情況下，面對市場勢力，銀行在風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)上應(yīng)當(dāng)采取的應(yīng)對策略。得出結(jié)論：利用本文所列舉的可以幫助銀行在應(yīng)對利率市場化風(fēng)險(xiǎn)上取得：及時(shí)作出危機(jī)預(yù)判并準(zhǔn)確找出解決對策、更好地與利率市場化形成協(xié)調(diào)關(guān)系從而提升其應(yīng)對風(fēng)險(xiǎn)能力的良好效果。希望本文的研究可以幫助更多的銀行界人士更好的解決利率市場化風(fēng)險(xiǎn)問題，以此來推動我國銀行業(yè)獲得更長遠(yuǎn)的發(fā)展前景。