郭 威

2017年4月1日，中共中央、國務(wù)院決定設(shè)立雄安新區(qū)。2018年12月28日，經(jīng)黨中央、國務(wù)院同意，國務(wù)院正式批復(fù)《河北雄安新區(qū)總體規(guī)劃（2018-2035年）》，這標(biāo)志著雄安新區(qū)發(fā)展完成頂層設(shè)計，進入大規(guī)模發(fā)展建設(shè)的新階段。雄安新區(qū)既是推動京津冀協(xié)同發(fā)展的有力抓手，也是落實2018年中央經(jīng)濟工作會議中所提出的促進區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展要求的重要舉措，更是落實十九大報告中所提出的轉(zhuǎn)變發(fā)展方式、優(yōu)化經(jīng)濟結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)換增長動力，從而推動我國經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的戰(zhàn)略選擇。金融作為現(xiàn)代經(jīng)濟的核心，既是區(qū)域經(jīng)濟合作的重要內(nèi)容和任務(wù)，又對區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展具有重要推動作用。推動雄安新區(qū)大規(guī)模發(fā)展建設(shè)，促進資本有序流動，以金融創(chuàng)新推動區(qū)域產(chǎn)業(yè)布局重整和結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型升級，將對雄安新區(qū)乃至中國經(jīng)濟發(fā)展都將產(chǎn)生深遠(yuǎn)的積極影響。

商業(yè)銀行要切實發(fā)揮推動雄安新區(qū)建設(shè)的金融支持作用，把握雄安新區(qū)建設(shè)的發(fā)展機遇，就必須打破現(xiàn)有“一畝三分地”的思維定式，調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，優(yōu)化內(nèi)部運營流程，加大產(chǎn)品創(chuàng)新力度，全面提升跨區(qū)域金融服務(wù)能力。在此背景下，本文著重分析商業(yè)銀行推動雄安新區(qū)建設(shè)的金融支持問題，并試圖為未來的業(yè)務(wù)發(fā)展提供些許借鑒。

雄安新區(qū)發(fā)展的金融制約因素

區(qū)域金融合作的基本原理是比較優(yōu)勢理論，根據(jù)不同地區(qū)的資源稟賦，確定差別化的金融發(fā)展目標(biāo)是區(qū)域金融合作的基礎(chǔ)。只有實現(xiàn)區(qū)域金融協(xié)調(diào)發(fā)展，才能更好地促進區(qū)域經(jīng)濟協(xié)調(diào)發(fā)展。因此，雄安新區(qū)發(fā)展需要對區(qū)域間金融資源進行更加合理、均衡的分配。在我國的各類金融機構(gòu)中，銀行發(fā)揮著更為重要的作用，我國是一個典型的銀行主導(dǎo)型國家。商業(yè)銀行，特別是國有大型商業(yè)銀行是我國金融市場的主要資金提供者，雄安新區(qū)建設(shè)為其帶來了潛在的發(fā)展機遇，但同時也使得傳統(tǒng)的以行政區(qū)劃作為運營、考核基礎(chǔ)的商業(yè)銀行面臨較大的挑戰(zhàn)。

1.金融資源分布不均衡，金融服務(wù)水平差距較大

從整體金融發(fā)展水平看，河北地區(qū)金融服務(wù)實體經(jīng)濟的水平明顯偏低。在金融理論研究中，通常用金融相關(guān)率（Financial Interrelations Ratio，F(xiàn)IR）指標(biāo)代表一個地區(qū)金融發(fā)展水平。FIR的計算公式表述為金融資產(chǎn)/GDP，該指標(biāo)值越大，說明當(dāng)?shù)亟鹑诜?wù)水平越高。2014年，京津冀三地的FIR值分別為7.02、2.98、1.71，全國FIR平均值為2.36?？梢姡颖苯鹑诜?wù)水平遠(yuǎn)落后于北京和天津，區(qū)域間金融服務(wù)的差距不利于北京相關(guān)產(chǎn)業(yè)外遷。從融資成本看，河北地區(qū)融資成本偏高。據(jù)人民銀行測算，北京地區(qū)利率下浮貸款占比為56.9%，天津利率下浮貸款占比為11.9%，河北利率下浮貸款占比僅為7.3%。從金融機構(gòu)看，河北省銀行業(yè)與京津兩地相比，具有數(shù)量多、體量小、資產(chǎn)質(zhì)量較低以及機構(gòu)類型較為單一等劣勢。如2014年，河北省銀行業(yè)的機構(gòu)數(shù)量為10899個，雖然這分別是京津兩市的2.5倍和3.6倍，但機構(gòu)平均資產(chǎn)規(guī)模卻只有5.09億元，不及北京市的1/7，也僅相當(dāng)于天津市的1/3。2015年一季度末，河北省銀行業(yè)不良貸款余額為498.68億元，不良貸款率1.7%，高于京津兩市。而且京津兩市已形成商業(yè)銀行、證券基金公司、信托公司、財務(wù)公司等金融機構(gòu)為主，金融消費公司、新型互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)態(tài)為補充的金融服務(wù)體系，河北省金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)仍發(fā)展滯后，以傳統(tǒng)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)為主，難以滿足雄安新區(qū)建設(shè)中的多元化金融需求。

2.金融政策梯度不明顯，金融驅(qū)動產(chǎn)業(yè)疏解力度不強

目前，河北與北京、天津兩地相比，金融政策同質(zhì)化較強，推動產(chǎn)業(yè)疏解的金融政策梯度尚未形成。三地都積極支持“高精尖”的經(jīng)濟結(jié)構(gòu)，嚴(yán)格限制“兩高一?！毙袠I(yè)準(zhǔn)入。但是對中端產(chǎn)業(yè)，尤其是對部分雖不符合北京的首都核心功能定位，需對外疏解，但仍具有地區(qū)比較優(yōu)勢，對當(dāng)?shù)亟?jīng)濟社會發(fā)展有益的產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域，雄安新區(qū)又缺乏相應(yīng)的政策支持。如果完全依靠市場自發(fā)力量，各地金融機構(gòu)很難自覺地統(tǒng)一到支持非首都核心功能產(chǎn)業(yè)疏解的、符合雄安新區(qū)國家戰(zhàn)略的定位與目標(biāo)上來。

3.銀行內(nèi)部考評機制靈活性不夠，分支機構(gòu)聯(lián)動合作的積極性不足

商業(yè)銀行業(yè)務(wù)條塊屬地分割的現(xiàn)狀，影響了區(qū)域間金融合作的效果。商業(yè)銀行縱向管理、條塊分割的現(xiàn)狀也直接導(dǎo)致區(qū)域內(nèi)各機構(gòu)之間的分割狀態(tài)。主要體現(xiàn)在：目前的業(yè)績考評體系，不利于異地分支機構(gòu)的充分合作。不同分支機構(gòu)的利益沖突影響了金融合作的進程。對于行業(yè)內(nèi)優(yōu)質(zhì)客戶對外轉(zhuǎn)移，轉(zhuǎn)出方金融機構(gòu)將會失去客戶資源，也會對其經(jīng)營產(chǎn)生負(fù)面影響，限制異地融資也會降低轉(zhuǎn)出地金融機構(gòu)的合作積極性。另外，一般而言，產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移企業(yè)的總部往往留在發(fā)達地區(qū)，對于承接地金融機構(gòu)來說，流動資金歸行率較低，不利于監(jiān)測企業(yè)經(jīng)營資金流向，也可能導(dǎo)致其信貸支持意愿下降。

4.商業(yè)銀行放貸模式相對單一，金融支持產(chǎn)業(yè)升級效應(yīng)不佳

推動雄安新區(qū)建設(shè)，必須轉(zhuǎn)變以往過分依賴傳統(tǒng)高耗能、高污染、低附加值產(chǎn)業(yè)的傳統(tǒng)發(fā)展模式，而是要鼓勵一大批技術(shù)含量高、勞動附加值高、環(huán)境友好的高科技企業(yè)快速發(fā)展，以此帶動產(chǎn)業(yè)升級換擋、經(jīng)濟提速升質(zhì)。高科技企業(yè)所從事的產(chǎn)品生產(chǎn)，大多技術(shù)含量高、產(chǎn)品附加值高、初期投入大、資金需求迫切。但由于其未來發(fā)展存在較高的不確定性，加之缺乏足夠的固定資產(chǎn)進行抵押或有實力的企業(yè)作擔(dān)保，難以得到秉持穩(wěn)健經(jīng)營原則的商業(yè)銀行的資金支持，這會影響高科技企業(yè)的運行效益及雄安新區(qū)的發(fā)展目標(biāo)。

商業(yè)銀行支持雄安新區(qū)發(fā)展的有效舉措

雄安新區(qū)的長期發(fā)展離不開商業(yè)銀行等金融機構(gòu)的支持，同時也對商業(yè)銀行現(xiàn)有的業(yè)務(wù)流程、產(chǎn)品條線和服務(wù)能力提出了更高的要求，迫切需要商業(yè)銀行改善運營模式，創(chuàng)新業(yè)務(wù)品種，提升服務(wù)能力，對于改變商業(yè)銀行分支機構(gòu)“各自為戰(zhàn)”的傳統(tǒng)運作模式，建立跨地區(qū)聯(lián)動機制，提升協(xié)同服務(wù)能力，并進一步推動金融體制改革具有深遠(yuǎn)意義。

1.注重頂層設(shè)計，建立長期支持機制

對于商業(yè)銀行而言，金融創(chuàng)新不同于工業(yè)產(chǎn)品創(chuàng)新，不僅是技術(shù)層面的進步，更多的是制度層面的變革、政策層面的突破和各分支機構(gòu)利益的再分配，所以雄安新區(qū)快速發(fā)展背景下的金融創(chuàng)新更需要頂層設(shè)計。

第一，在各商業(yè)銀行總行層面成立高規(guī)格的雄安新區(qū)發(fā)展協(xié)調(diào)小組。主動打破行政區(qū)劃壁壘，破除分支機構(gòu)“一畝三分地”的思維定式，對跨區(qū)域項目實行統(tǒng)一規(guī)劃、統(tǒng)一組織、統(tǒng)一營銷、統(tǒng)一政策、統(tǒng)一管理，促進新區(qū)內(nèi)部各個分支機構(gòu)形成分工不同、各有特色、優(yōu)勢互補的多層次金融合作格局。在創(chuàng)新金融管理模式，在客戶準(zhǔn)入、授信評級、審批流程、定價管理、戰(zhàn)略性經(jīng)濟資本配置、經(jīng)濟資本分擔(dān)以及績效考核等多方面建立配套支持政策。

第二，建立重點項目的追蹤、分析、評價體系。商業(yè)銀行應(yīng)及時發(fā)布雄安新區(qū)發(fā)展的項目信息，增強信息透明度，提高協(xié)作效率。產(chǎn)業(yè)在新區(qū)內(nèi)大規(guī)模轉(zhuǎn)移時，各地分支機構(gòu)均無法獨自掌握所有企業(yè)或項目的全面信息。為此，商業(yè)銀行應(yīng)加大研究力度，建立新區(qū)重大項目儲備庫，及時搜集新區(qū)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移、項目規(guī)劃的相關(guān)信息。有針對性地開展同業(yè)相關(guān)金融產(chǎn)品比較分析，借鑒國內(nèi)外先進經(jīng)驗和做法，進行戰(zhàn)略性業(yè)務(wù)創(chuàng)新、疊加式創(chuàng)新或移植創(chuàng)新，高效地為客戶和項目提供金融產(chǎn)品和服務(wù)，以達到金融集聚效應(yīng)和金融創(chuàng)新引領(lǐng)效應(yīng)。

第三，建立長效的利益協(xié)調(diào)機制，合理平衡分支機構(gòu)利益。業(yè)務(wù)合作本身就是各地利益沖突、協(xié)調(diào)、發(fā)展的過程，如何建立長效的利益協(xié)調(diào)機制，關(guān)系到各商業(yè)銀行的長遠(yuǎn)發(fā)展。不應(yīng)把金融合作看作孤立的行為，而應(yīng)將其放在商業(yè)銀行統(tǒng)一戰(zhàn)略部署、雄安新區(qū)經(jīng)濟社會一體化的大背景下看待，向各個分支機構(gòu)統(tǒng)一下達考核指標(biāo)，綜合利用客戶資源，為區(qū)內(nèi)企業(yè)提供一體化金融服務(wù)。

第四，建立跨區(qū)域資金流動監(jiān)測機制，強化地區(qū)金融風(fēng)險防范。在風(fēng)險防控方面，融合度高意味著傳染性強。銀行業(yè)機構(gòu)應(yīng)建立和完善區(qū)域金融穩(wěn)定協(xié)調(diào)機制，加強區(qū)域內(nèi)發(fā)生風(fēng)險的管理和處置能力。加強突發(fā)公共事件應(yīng)急管理合作，建立反洗錢協(xié)調(diào)合作機制，防范信息不對稱可能導(dǎo)致的信貸風(fēng)險。雖然各商業(yè)銀行可適當(dāng)下放部分信貸權(quán)限，但需要嚴(yán)格執(zhí)行項目準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)；對于風(fēng)險較高的項目或企業(yè)，執(zhí)行負(fù)面清單管理，由總部定期通報不良客戶黑名單。

2.明確資金支持重點，突破重點領(lǐng)域

商業(yè)銀行需契合雄安新區(qū)規(guī)劃發(fā)展中的重點領(lǐng)域和產(chǎn)業(yè)，根據(jù)各分支機構(gòu)的比較優(yōu)勢，明確金融支持重點，確保金融服務(wù)取得實效。非首都城市功能產(chǎn)業(yè)疏解、生態(tài)環(huán)保是雄安新區(qū)發(fā)展亟待率先突破的重點領(lǐng)域。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)主動融入、全面對接，加大研究和支持力度，力爭在能看準(zhǔn)、有共識的重點領(lǐng)域優(yōu)先給予金融支持。產(chǎn)業(yè)疏解方面，主要圍繞重點客戶（如首鋼）、重點項目（曹妃甸新區(qū)、首都新機場、通州副中心等）、重點行業(yè)轉(zhuǎn)移落地提供金融配套；交通一體化方面，重點圍繞交通互聯(lián)互通、打通“斷頭路”“瓶頸路”等方面加大金融服務(wù)；生態(tài)環(huán)保方面，重點圍繞大氣污染防治、水資源保護以及防護林建設(shè)等方面提供金融支持，實現(xiàn)重點領(lǐng)域、重點區(qū)域率先取得突破。

3.協(xié)調(diào)區(qū)內(nèi)資源配置，優(yōu)化信貸政策

商業(yè)銀行應(yīng)積極探索打破地區(qū)界線，對雄安新區(qū)一體化發(fā)展配置專門的信貸規(guī)模，不占用分行正常信貸規(guī)模，以緩解當(dāng)前部分分支機構(gòu)信貸規(guī)模不足難題。對于北京向新區(qū)疏解的產(chǎn)業(yè)，商業(yè)銀行應(yīng)在新區(qū)實施差異化信貸政策，北京地區(qū)加大政策退出的同時，新區(qū)應(yīng)當(dāng)對優(yōu)質(zhì)企業(yè)和優(yōu)質(zhì)項目及時出臺有針對性的鼓勵措施，加大與北京地區(qū)的政策落差，做好相關(guān)產(chǎn)業(yè)的異地承接。對于集團化經(jīng)營的大型企業(yè)，旗下不符合首都功能定位的子公司或項目要對外疏解，而集團總部和位于產(chǎn)業(yè)鏈上游環(huán)節(jié)子公司仍將留在北京，對于此類客戶，北京分行可重點支持集團總部和在京核心子公司，新區(qū)分行重點服務(wù)轄內(nèi)轉(zhuǎn)移企業(yè)。對于北京分行轄內(nèi)需向新區(qū)轉(zhuǎn)移的存量客戶和存量業(yè)務(wù)，商業(yè)銀行應(yīng)鼓勵兩地分行開展系統(tǒng)內(nèi)聯(lián)合貸款，新區(qū)分行重點在貸后管理方面做好服務(wù)?；陲L(fēng)險可控前提，各商業(yè)銀行可適度加大北京分行對部分優(yōu)質(zhì)客戶在轉(zhuǎn)移初期的異地貸款授權(quán)。對于存量客戶向新區(qū)轉(zhuǎn)移后的新增業(yè)務(wù)，重點由其分行負(fù)責(zé)，北京分行重點配合向集團總部開展總對總營銷。此外，由于新區(qū)發(fā)展對信貸資源需求量巨大，單家機構(gòu)受信貸規(guī)模等因素限制，往往難以滿足項目融資需求，對因優(yōu)質(zhì)企業(yè)遷移而產(chǎn)生的跨區(qū)域信貸項目，商業(yè)銀行應(yīng)加強內(nèi)部銀團貸款協(xié)作，鼓勵區(qū)域內(nèi)金融機構(gòu)開展銀團貸款和聯(lián)合授信。大型商業(yè)銀行也應(yīng)優(yōu)化分支機構(gòu)布局，加強在新區(qū)的布局，搶占新業(yè)務(wù)、新市場，分享新區(qū)發(fā)展的市場紅利。

4.加大產(chǎn)品創(chuàng)新力度，提供特色服務(wù)

大力發(fā)展并購融資、債券承銷等表外融資業(yè)務(wù)，支持新區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施互聯(lián)互通建設(shè)；積極研發(fā)碳排放交易的金融產(chǎn)品，適時推出碳基金和碳金融債券以及為低碳企業(yè)發(fā)行碳企業(yè)債券等；適度放松新區(qū)內(nèi)的融資、擔(dān)保等相關(guān)業(yè)務(wù)門檻；推動實現(xiàn)新區(qū)支付結(jié)算系統(tǒng)一體化，引導(dǎo)金融資源流向協(xié)同發(fā)展重點領(lǐng)域；適當(dāng)減免個人異地存取款、匯款手續(xù)費；圍繞基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等重點領(lǐng)域，在產(chǎn)業(yè)基金、交易結(jié)算、PPP融資、境內(nèi)外聯(lián)動等領(lǐng)域加大金融服務(wù)創(chuàng)新力度。