農(nóng)業(yè)銀行江蘇徐州分行課題組

一、我國制造業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀

我國制造業(yè)大而不強(qiáng)，整體產(chǎn)能過剩、缺乏創(chuàng)新，近幾年，受經(jīng)濟(jì)增速放緩、成本升高等諸多因素的制約，傳統(tǒng)制造業(yè)正面臨著國內(nèi)外“雙重?cái)D壓”和“空心化”的尷尬境地。

（一）內(nèi)憂外患，優(yōu)質(zhì)制造業(yè)企業(yè)減少。一方面西方發(fā)達(dá)國家先后提出重振制造業(yè)政策。從奧巴馬提出制造業(yè)回流策略至新一屆特朗普政權(quán)對(duì)美國制造業(yè)外國辦廠的進(jìn)一步限制，“制造業(yè)回歸”政策已成為美國重振制造業(yè)發(fā)展的重要標(biāo)志。德國將工業(yè)4.0上升為國家發(fā)展戰(zhàn)略，希望重塑制造業(yè)強(qiáng)國地位。這些政策在一定程度上削弱和降低我國吸引優(yōu)質(zhì)外商制造企業(yè)來華投資、辦廠的積極性。另一方面隨著我國人口紅利的逐漸消失和人工費(fèi)用的不斷增長(zhǎng)，我國傳統(tǒng)制造業(yè)的優(yōu)勢(shì)正在喪失，部分制造業(yè)企業(yè)正在向更低成本的東南亞國家轉(zhuǎn)移。

（二）產(chǎn)品附加價(jià)值不高，缺少核心競(jìng)爭(zhēng)力。我國部分制造業(yè)尚處于價(jià)值鏈的中低端，多屬于勞動(dòng)密集型企業(yè)，工藝落后，成本較高，缺乏核心技術(shù)支撐，產(chǎn)品利潤(rùn)空間有限，在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)調(diào)整過程中面臨被市場(chǎng)淘汰的窘境。加之知識(shí)產(chǎn)權(quán)意識(shí)淡薄，抑制了企業(yè)創(chuàng)新能力，極大地削弱了企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

（三）行業(yè)要素成本提高，企業(yè)發(fā)展面臨困境。勞動(dòng)力成本的不斷攀升，導(dǎo)致用工難、用工貴的局面進(jìn)一步加深。各種原材料和附加成本的上漲，進(jìn)一步壓縮了企業(yè)的利潤(rùn)空間，抑制了企業(yè)的發(fā)展壯大。同時(shí)，由于商業(yè)銀行信貸政策的收緊，企業(yè)在經(jīng)濟(jì)下行時(shí)因訂單減少、經(jīng)營惡化，容易產(chǎn)生資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)。

二、商業(yè)銀行對(duì)制造業(yè)信貸政策取向

（一）信貸準(zhǔn)入門檻較高。目前大部分銀行對(duì)制造業(yè)貸款把控較為嚴(yán)格，對(duì)抵押物要求、擔(dān)保條件通常也較為苛刻，最直接的后果就是造成企業(yè)融資難、融資貴。如大部分銀行只接受國家級(jí)或省級(jí)園區(qū)內(nèi)的重點(diǎn)企業(yè)，且要求企業(yè)有充足的盈利能力，對(duì)非園區(qū)和暫時(shí)盈利不足的企業(yè)不予信貸支持。同時(shí)，由于國家對(duì)鋼鐵、煤炭、紡織等制造業(yè)的宏觀調(diào)控，不少銀行對(duì)此類行業(yè)貸款搞“一刀切”，即便是行業(yè)中的優(yōu)質(zhì)企業(yè)也面臨貸款難的窘境。

（二）風(fēng)險(xiǎn)緩釋措施疊加。對(duì)制造業(yè)特別是中小微制造業(yè)，各家銀行普遍采用與地方政府、擔(dān)保公司、保險(xiǎn)公司等多方合作的形式，綜合運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)充基金、引入保險(xiǎn)與擔(dān)保等進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)緩釋。這種層層疊加的風(fēng)險(xiǎn)緩釋手段，不僅手續(xù)繁瑣，也變相增加了企業(yè)融資難度，提高了企業(yè)融資成本。

（三）行業(yè)不艮貸款率較高影響了銀行對(duì)制造業(yè)貸款投放的信心。對(duì)于銀行業(yè)來講，傳統(tǒng)制造業(yè)企業(yè)一直是不良貸款的“重災(zāi)區(qū)”。中國銀監(jiān)會(huì)公布的數(shù)據(jù)顯示，2016年三季度末，商業(yè)銀行不良貸款余額14939億元，不良貸款率1.81%，從己發(fā)布的各商業(yè)銀行年報(bào)看，我國銀行體系的不良資產(chǎn)中，傳統(tǒng)制造業(yè)占比相對(duì)較高。

三、制造業(yè)發(fā)展新機(jī)遇

（一）政策環(huán)境的優(yōu)化改善，助推制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)。供給側(cè)改革是制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的重要良機(jī)，也是制造業(yè)未來發(fā)展的核心依據(jù)，增加了制造業(yè)發(fā)展機(jī)會(huì)。國家出臺(tái)多項(xiàng)政策措施，從簡(jiǎn)政放權(quán)、簡(jiǎn)化審批到減輕負(fù)擔(dān)、降低成本，減少對(duì)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營和投資活動(dòng)的干預(yù)，放寬市場(chǎng)準(zhǔn)入，實(shí)施負(fù)面清單管理，有助于吸引更多優(yōu)質(zhì)企業(yè)進(jìn)入制造業(yè)領(lǐng)域。

（二）“互聯(lián)網(wǎng)+”的快速發(fā)展，有利于制造業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。互聯(lián)網(wǎng)工程已成為普惠性工程，互聯(lián)網(wǎng)在生產(chǎn)要素配置中的優(yōu)化和集成作用已經(jīng)越來越明顯，能夠促進(jìn)各行各業(yè)的快速發(fā)展。隨著我國“互聯(lián)網(wǎng)+”行動(dòng)計(jì)劃的實(shí)施，制造業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)的融合發(fā)展己成為必然趨勢(shì)，將互聯(lián)網(wǎng)的創(chuàng)新成果深度融合于制造業(yè)的發(fā)展，將引導(dǎo)互聯(lián)網(wǎng)與制造業(yè)的聯(lián)合發(fā)展，提升實(shí)體經(jīng)濟(jì)的創(chuàng)新能力和生產(chǎn)能力。

（三）金融等配套政策的實(shí)施，有望緩解制造業(yè)融資困境。《國務(wù)院辦公廳關(guān)于金融支持經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級(jí)的指導(dǎo)意見》、人民銀行等八部委頒發(fā)《關(guān)于金融支持工業(yè)穩(wěn)增長(zhǎng)調(diào)結(jié)構(gòu)增效益的若干意見》以及江蘇省政府《關(guān)于金融支持制造業(yè)發(fā)展的若干意見》等重要文件中，均提出要加大金融對(duì)供給側(cè)改革的支持力度，有效增加制造業(yè)信貸投放，明確要求銀行等金融機(jī)構(gòu)始終堅(jiān)持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的經(jīng)營理念，把服務(wù)制造業(yè)發(fā)展作為金融服務(wù)的重中之重，大力調(diào)整信貸投向和信貸結(jié)構(gòu)，合理配置信貸資源，努力向制造業(yè)信貸需求傾斜，整體金融環(huán)境的優(yōu)化，有利于解決制造業(yè)融資難問題。

四、農(nóng)業(yè)銀行服務(wù)制造業(yè)的思考

（一）堅(jiān)定信念，增強(qiáng)信貸投放信心。堅(jiān)定實(shí)體經(jīng)濟(jì)是國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展支柱的信念，堅(jiān)守金融必須服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的根本要求。面對(duì)傳統(tǒng)制造業(yè)向智能制造業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)型的新趨勢(shì)，農(nóng)業(yè)銀行需要同步調(diào)整信貸策略和市場(chǎng)定位，充分發(fā)揮信貸導(dǎo)向作用，按照“有保有壓、有扶有控”的原則，加快推動(dòng)信貸資源從“三高一?！毙袠I(yè)向綠色、新興行業(yè)轉(zhuǎn)型，創(chuàng)新服務(wù)方式，加大對(duì)制造業(yè)發(fā)展的支持力度。對(duì)產(chǎn)品有市場(chǎng)、管理較完善，暫時(shí)遇到經(jīng)營困難的制造業(yè)，通過貸款期限重組、調(diào)整結(jié)息周期、改進(jìn)續(xù)貸方式等舉措，助力企業(yè)度過難關(guān);對(duì)處于起步階段的新興產(chǎn)業(yè)和企業(yè)，創(chuàng)新業(yè)務(wù)模式，注重與資本市場(chǎng)的對(duì)接，加強(qiáng)與傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)的組合，充分利用農(nóng)行系統(tǒng)綜合經(jīng)營平臺(tái)的優(yōu)勢(shì)，提供綜合化金融服務(wù)。

（二）把握大局，明確重點(diǎn)支持領(lǐng)域。圍繞《中國制造2025》所列重點(diǎn)支持領(lǐng)域，進(jìn)一步調(diào)整信貸支持投向、投量和方式，落實(shí)“去產(chǎn)能、去庫存、去杠桿、降成本、補(bǔ)短板”的總體要求，將信貸資源從產(chǎn)能過剩及落后產(chǎn)業(yè)中轉(zhuǎn)移出來，把支持先進(jìn)制造業(yè)作為助力制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)發(fā)展的主攻方向，優(yōu)先支持新一代信息技術(shù)、高端裝各、綠色制造等領(lǐng)域。及時(shí)跟蹤行業(yè)主管部門頒發(fā)的產(chǎn)行業(yè)政策要求，重點(diǎn)參考各級(jí)主管部門下發(fā)的重點(diǎn)支持產(chǎn)行業(yè)、重大技改項(xiàng)目、重點(diǎn)工程等目錄，緊跟龍頭企業(yè)和成熟產(chǎn)業(yè)，綜合利用多元化金融資源，為企業(yè)提供全方位金融服務(wù)，逐步提高企業(yè)綜合貢獻(xiàn)度。

（三）創(chuàng)新產(chǎn)品，以中小微企業(yè)為突破口。結(jié)合中小微制造企業(yè)發(fā)展特點(diǎn)，近年來，農(nóng)行江蘇分行陸續(xù)推出“簡(jiǎn)式貸”、“蘇科通”、“蘇微貸”等產(chǎn)品，對(duì)符合政府特定標(biāo)準(zhǔn)的優(yōu)質(zhì)中小微制造企業(yè)發(fā)放特定品種貸款。農(nóng)行必須繼續(xù)秉承以客戶為中心的服務(wù)理念，根據(jù)不同類型的小微制造企業(yè)融資需求，進(jìn)一步完善產(chǎn)品服務(wù)體系，積極開發(fā)推出有針對(duì)性、差異性的金融產(chǎn)品和服務(wù)方案，拓寬服務(wù)廣度，挖掘服務(wù)深度。