宋小艷
摘要:本文主要研究了中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀,分析了互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)中小企業(yè)融資的影響,并進(jìn)一步探討了我國(guó)在利用互聯(lián)網(wǎng)金融解決中小企業(yè)融資問(wèn)題過(guò)程中存在的問(wèn)題,最后針對(duì)存在的問(wèn)題提出了相關(guān)的建議。
關(guān)鍵詞:互聯(lián)網(wǎng)金融;中小企業(yè);融資
一、引言
我國(guó)中小企業(yè)具有“五六七八九”的典型特征。截至到今年3月末,全國(guó)企業(yè)數(shù)量中99%以上是中小微企業(yè)。但是融資難問(wèn)題一直是制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸,而互聯(lián)網(wǎng)金融將成為解決中小企業(yè)融資困境的一個(gè)新途徑。本文收集和整理了最新的數(shù)據(jù)和圖表進(jìn)一步分析了當(dāng)下社會(huì)中小企業(yè)融資的情況,針對(duì)當(dāng)今形勢(shì)的發(fā)展及出現(xiàn)的問(wèn)題提出了建議。
二、文獻(xiàn)綜述
Sato and Hawkins(2001)認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)有可能打破銀行對(duì)客戶(hù)信息的壟斷。茹莉(2014)指出中小型企業(yè)已經(jīng)成為我們國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要力量。曹鳳岐(2015)認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)金融帶來(lái)了挑戰(zhàn),商業(yè)銀行需要轉(zhuǎn)型。
由上圖2我們發(fā)現(xiàn),傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)更傾向于長(zhǎng)期貸款給大型企業(yè),而很少將貸款給中小企業(yè)。
2.中小企業(yè)的融資成本高
為了得到足夠的資金,中小企業(yè)不得不選擇民間借貸。但是高利息的民間借貸又會(huì)給中小企業(yè)帶來(lái)沉重的財(cái)物負(fù)擔(dān)和巨大的金融風(fēng)險(xiǎn),導(dǎo)致中小企業(yè)融資成本居高不下。
四、互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)中小企業(yè)融資的影響
(1)中小企業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)金融下融資的優(yōu)勢(shì)
1.互聯(lián)網(wǎng)金融擴(kuò)大了中小企業(yè)的貸款規(guī)模
互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展打破了傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的壟斷,商業(yè)銀行不得不面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)帶來(lái)的競(jìng)爭(zhēng),拓寬業(yè)務(wù)的服務(wù)對(duì)象以滿(mǎn)足中小企業(yè)的融資需求,因而中小企業(yè)融資難的狀況將會(huì)得到緩解。
2.互聯(lián)網(wǎng)金融降低了中小企業(yè)的融資成本
在互聯(lián)網(wǎng)金融模式下,互聯(lián)網(wǎng)通過(guò)大數(shù)據(jù)、云計(jì)算和社交網(wǎng)絡(luò)等方式對(duì)客戶(hù)和市場(chǎng)的信息進(jìn)行全面的分析,降低了獲得信息和處理信息的成本。
(2)中小企業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)金融下融資存在的問(wèn)題
1.網(wǎng)絡(luò)安全風(fēng)險(xiǎn)大
由于進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)金融的門(mén)檻較低,違約的成本也不高,因而混進(jìn)了不少詐騙團(tuán)伙,而且互聯(lián)網(wǎng)金融的參與者眾多,一旦發(fā)生較大的風(fēng)險(xiǎn),那么危害將不僅在金融市場(chǎng)產(chǎn)生,它會(huì)對(duì)整個(gè)社會(huì)都帶來(lái)危害。
2.有關(guān)互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管制度不完善
互聯(lián)網(wǎng)金融的行業(yè)規(guī)范和準(zhǔn)入門(mén)檻都不完善健全,這就難免會(huì)出現(xiàn)網(wǎng)貸平臺(tái)內(nèi)部人員挪用平臺(tái)資金等的操作風(fēng)險(xiǎn)和不懷好意者的混入。
三、中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀分析
(1)中小企業(yè)的規(guī)模與發(fā)展
本文分析了2012年-2018年中國(guó)中小企業(yè)發(fā)展指數(shù)SMEDI運(yùn)行圖,如下圖1所示,2018年二季度中小企業(yè)發(fā)展指數(shù)為93.1,在連續(xù)三個(gè)季度上升后,本季度微降0.1點(diǎn)。從運(yùn)行圖走勢(shì)來(lái)看,本文預(yù)計(jì)中小企業(yè)生存發(fā)展的環(huán)境依然還很?chē)?yán)峻,生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)壓力依然較大,成本和資金狀況依然不佳。
(2)中小企業(yè)的融資問(wèn)題
1.中小企業(yè)獲得的融資規(guī)模比較小
本文收集了2012年-2014年金融機(jī)構(gòu)貸款的流向,如下圖2所示:
3.中小企業(yè)的信用缺失
據(jù)調(diào)查,在我國(guó)中小企業(yè)的數(shù)量不斷地上升,而且大多數(shù)中小企業(yè)為了能從互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)獲取資金,往往隱瞞不利于貸款的負(fù)面信息,放大有利于貸款的正面信息,這對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展也帶來(lái)了巨大的挑戰(zhàn)。
五、相關(guān)的政策建議
(1)提高網(wǎng)絡(luò)的安全度
必須加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)和消費(fèi)者的教育,進(jìn)而提高他們的規(guī)范操作意識(shí)、防風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)等。
(2)加強(qiáng)監(jiān)管力度,健全法律法規(guī)
政府應(yīng)該相繼制定一系列的法律法規(guī)來(lái)規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。加強(qiáng)對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管機(jī)制,明確監(jiān)管主體,建立協(xié)同監(jiān)管和混合監(jiān)管機(jī)制。
(3)增強(qiáng)對(duì)于中小企業(yè)的信用教育,建立完善的征信體系
增強(qiáng)對(duì)于中小企業(yè)的信用教育,規(guī)范他們的貸款方式和途徑。另外建立完善的中小企業(yè)的征信系統(tǒng),實(shí)現(xiàn)征信信息的有效共享。
參考文獻(xiàn)
[1]Sato,S.and J.Hawkins.“Electronic Finance:An Overviewof the Issues”[J]2001.
[2]茹莉.互聯(lián)網(wǎng)金融背景下小微企業(yè)融資渠道的新選擇[J]經(jīng)濟(jì)縱橫,2014(10):88-91.
[3]曹鳳岐.互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)金融的挑戰(zhàn)[J]金融論壇,2015(1):3-6.