集團(tuán)資金集中管理模式研究

張瓏

關(guān)鍵詞：集團(tuán) ?資金集中管理 ?現(xiàn)狀 ?意義 ?問(wèn)題 ?對(duì)策

一、集團(tuán)資金集中管理的意義

（一）有利于提升集團(tuán)對(duì)資金的控制力，規(guī)范集團(tuán)的資金使用

集團(tuán)總部以資金集中管理的方式對(duì)資金進(jìn)行控制和管理，時(shí)時(shí)監(jiān)控管理集團(tuán)內(nèi)部各項(xiàng)資金的流入和流出，對(duì)集團(tuán)各分公司的資金存量、資金流量以及實(shí)際的運(yùn)營(yíng)狀況進(jìn)行實(shí)時(shí)的監(jiān)控與管理;而這樣的資金集中管理的方式有利于降低企業(yè)運(yùn)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)對(duì)各分公司的收支情況進(jìn)行了有效的監(jiān)控，也有利于集團(tuán)總部對(duì)各分公司的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)進(jìn)行有效的動(dòng)態(tài)控制，提高了資金的有效利用率和規(guī)范化的使用。

（二）有利于實(shí)現(xiàn)對(duì)集團(tuán)內(nèi)部資源的高效配置

（1）資金集中管理的方式使得集團(tuán)的財(cái)務(wù)費(fèi)用得到了有效控制，并提高了企業(yè)集團(tuán)的融資和償債能力。同時(shí)，資金集中管理的方式使得集團(tuán)企業(yè)的存量資金得到了有效的盤(pán)活;調(diào)配和管理企業(yè)間的資金短缺、資金結(jié)余，在一定程度上降低了企業(yè)的財(cái)務(wù)費(fèi)用，使得資金使用獲得最大的效益。與此同時(shí)，對(duì)集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部的資產(chǎn)和負(fù)債結(jié)構(gòu)進(jìn)行了優(yōu)化和完善，提高了集團(tuán)企業(yè)的融資能力和償債能力。

（2）提高了資源的有效配置率。資金集中管理的方式使得集團(tuán)企業(yè)資金的運(yùn)作效果、籌融資的能力以及投資能力都得到了很大的提升。隨著經(jīng)濟(jì)全球化的不斷發(fā)展，資金集中管理的方式為集團(tuán)企業(yè)的一些重大決策提供了資金支持，如規(guī)模的擴(kuò)大、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整優(yōu)化、科學(xué)合理的投資等;對(duì)集團(tuán)企業(yè)的資源配置進(jìn)行優(yōu)化和調(diào)整。

（3）提升集團(tuán)企業(yè)資金周轉(zhuǎn)的速度，有效提升資金使用的效率和效益。在集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部全面推廣和實(shí)施資金信息系統(tǒng)，而資金信息系統(tǒng)是由資金集中管理、內(nèi)部交易平臺(tái)以及銀企直連平臺(tái)等共同組成。資金信息系統(tǒng)的推廣與實(shí)施有利于提升集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部資金的流轉(zhuǎn)速度，在很大程度上提升了資金的使用效率和效益。

二、集團(tuán)資金集中管理的模式選擇

資金管控模式的選擇主要是涵蓋統(tǒng)收統(tǒng)支模式、撥付備用金模式、結(jié)算中心模式、內(nèi)部銀行模式、財(cái)務(wù)公司模式，這幾種模式各有優(yōu)缺點(diǎn)，具體的情況見(jiàn)表1。

三、集團(tuán)資金集中管理的現(xiàn)存問(wèn)題

（1）對(duì)集團(tuán)內(nèi)部的資金沒(méi)有進(jìn)行全面地管理，集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部資源的規(guī)模優(yōu)勢(shì)沒(méi)有得到真正的發(fā)揮。與此同時(shí)，我國(guó)集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部也并沒(méi)有進(jìn)行嚴(yán)格市場(chǎng)化和銀行化管理;而這樣的現(xiàn)象對(duì)內(nèi)部資金的流轉(zhuǎn)產(chǎn)生了不利的影響。集團(tuán)企業(yè)在進(jìn)行資金集中化管理的同時(shí)，沒(méi)能在內(nèi)部進(jìn)行市場(chǎng)化和銀行化的運(yùn)作，而這樣的情況會(huì)使得集團(tuán)企業(yè)各分公司對(duì)內(nèi)部資金進(jìn)行無(wú)償占用，不利于各分公司提升對(duì)銷售收款的控制，降低了資金的回流速度，同時(shí)也降低了集團(tuán)企業(yè)與各分公司的運(yùn)營(yíng)效率。

（2）集團(tuán)企業(yè)各分公司的資金池并沒(méi)有進(jìn)行有效的統(tǒng)一，資金的協(xié)同效應(yīng)沒(méi)能發(fā)揮其真正的效用。集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部各層級(jí)存在一定的利益沖突，而各層級(jí)之間的利益沖突不利于集團(tuán)企業(yè)統(tǒng)一資金池的形成，也就無(wú)法發(fā)揮財(cái)務(wù)共享服務(wù)的作用。資金池沒(méi)有進(jìn)行有效的統(tǒng)一，在一定程度上降低了集團(tuán)企業(yè)總部對(duì)各分公司的控制能力，同時(shí)很大程度上提高了資金使用的風(fēng)險(xiǎn)，也不利于集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部進(jìn)行資源的優(yōu)化配置，更不利企業(yè)實(shí)現(xiàn)資金集中管理的目標(biāo)，為集團(tuán)企業(yè)的發(fā)展帶來(lái)了更大的運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

（3）沒(méi)能對(duì)集團(tuán)企業(yè)的資金信息管理進(jìn)行有效的集成，各分公司以及集團(tuán)企業(yè)總部的資金信息無(wú)法進(jìn)行實(shí)時(shí)的共享。此外，集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部資金存在分配不合理的問(wèn)題。集團(tuán)企業(yè)內(nèi)的各分公司一般都存在一定得競(jìng)爭(zhēng)，內(nèi)部的競(jìng)爭(zhēng)在一定程度上會(huì)滋生“腐敗”，對(duì)集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部以及內(nèi)部一些較“弱小”的成員單位的利益造成危害。沒(méi)有進(jìn)行有效集成的資金信息管理、以及內(nèi)部資金的不合理分配，都與資金有極調(diào)度、合理應(yīng)用的原則相對(duì)立;這樣既不利于集團(tuán)企業(yè)在經(jīng)濟(jì)全球化的市場(chǎng)背景下的可持續(xù)性發(fā)展，又不利于各集團(tuán)企業(yè)分公司個(gè)性和自由的發(fā)展。

四、集團(tuán)資金集中管理的優(yōu)化策略

（1）形成統(tǒng)一的資金池，對(duì)內(nèi)部資源的配置進(jìn)行優(yōu)化和調(diào)整。集團(tuán)企業(yè)各分公司存在層級(jí)的利益沖突;因此，集團(tuán)企業(yè)對(duì)資金進(jìn)行集中管理時(shí)，首先要對(duì)集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部的資源配置進(jìn)行優(yōu)化，利用財(cái)務(wù)共享服務(wù)的優(yōu)勢(shì)和特點(diǎn)，形成統(tǒng)一的資金池和票據(jù)池。不斷提升集團(tuán)企業(yè)對(duì)各分公司的控制力，對(duì)資金池和票據(jù)池進(jìn)行統(tǒng)一，以及優(yōu)化的內(nèi)部資源配置有利于集團(tuán)企業(yè)實(shí)現(xiàn)對(duì)資金進(jìn)行高度集中的目的，也有利于集團(tuán)企業(yè)的可持續(xù)性發(fā)展，以及各分公司的和諧發(fā)展，以實(shí)現(xiàn)利益最大化的運(yùn)營(yíng)目標(biāo)。

（2）對(duì)資金集中實(shí)施信息化的管理，提高資金信息的共享力度。對(duì)資金信息系統(tǒng)、合同系統(tǒng)、投資系統(tǒng)以及金融系統(tǒng)和ERP系統(tǒng)進(jìn)行高度的融合管理，對(duì)資金信息進(jìn)行高度的分享，并對(duì)資金的收支過(guò)程進(jìn)行全程監(jiān)控，以更加直觀和有效的方式反映各項(xiàng)資金的來(lái)龍去脈。對(duì)資金集中實(shí)施信息化的管理方式既有利于集團(tuán)企業(yè)對(duì)資金的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效的防范，又有利于提高集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部資金集中管理的水平和資金集中管理的信息化水平。

（3）對(duì)資金的管理機(jī)制進(jìn)行創(chuàng)新，提升資金管理體系的水平。集團(tuán)企業(yè)要根據(jù)市場(chǎng)的需求和自身發(fā)展的需要，不斷創(chuàng)新資金管理機(jī)制;構(gòu)建一套“全面、集中、統(tǒng)一、規(guī)范”的資金管理體系。資金的集中化管理要遵循集約化、專業(yè)化和一體化的標(biāo)準(zhǔn)，集團(tuán)企業(yè)要不斷強(qiáng)化內(nèi)部的資金集中、票據(jù)集中和賬戶集中的管理，全面推進(jìn)企業(yè)內(nèi)部資金的高度集中工作，建立一套符合市場(chǎng)發(fā)展需求和自身發(fā)展需要的、全面的、集中的、統(tǒng)一的、規(guī)范的資金管理體系。

參考文獻(xiàn)

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