○周 雷閆笑男朱 奕胡若蘭伊 娜

1.蘇州市職業(yè)大學商學院 江蘇蘇州 215104

2.悉尼大學商學院 澳大利亞悉尼 NSW2006

3.東南大學經(jīng)濟管理學院 江蘇南京 211189

4.江蘇銀行金融科技部 江蘇常州 213000

引言

在信貸配給理論中，信息不對稱被認為是小微企業(yè)融資約束的根源。傳統(tǒng)企業(yè)征信主要服務有銀行信貸記錄的大中型企業(yè)，大量首次申請貸款的小微企業(yè)無法被有效覆蓋。隨著金融科技的創(chuàng)新發(fā)展，大數(shù)據(jù)技術被引入征信領域，擴大了信用信息采集和共享范圍，為解決小微企業(yè)融資“缺征信”痛點提供了可行的新路。戴洋和季琳琳（2018）指出大數(shù)據(jù)征信通過采集大量公共信用信息和互聯(lián)網(wǎng)替代數(shù)據(jù)，有助于彌補小微企業(yè)傳統(tǒng)征信的不足，完善社會信用體系，擴大小微金融服務覆蓋面。周雷等（2022）認為大數(shù)據(jù)征信采集的數(shù)據(jù)從借貸拓展到了電商、行為、社交、履約、位置等與信用相關的更多維度，能夠幫助銀行據(jù)此開發(fā)專用于小微企業(yè)的信貸風險評估和授信審批模型，有效防控信用風險，從而為更多小微企業(yè)提供可持續(xù)的普惠金融服務。丁廉業(yè)（2021）分析了大數(shù)據(jù)征信在精準獲客、供應鏈融資、智能風控等小微金融場景中的應用，并提出要完善銀企信息對接，豐富產(chǎn)品供給，增強金融服務小微企業(yè)和實體經(jīng)濟能力的建議。許旭明和陸岷峰（2020）認為城市商業(yè)銀行主要服務地方經(jīng)濟和小微企業(yè)的發(fā)展定位，以及較強的創(chuàng)新能力和靈活的管理機制，使其在開發(fā)基于大數(shù)據(jù)征信的小微金融創(chuàng)新產(chǎn)品方面具有天然的優(yōu)勢。李博（2020）從數(shù)據(jù)處理和信貸業(yè)務流程相融合的角度，研究了大數(shù)據(jù)征信在江蘇銀行的作用機制，得出大數(shù)據(jù)與小微金融場景的結合是中小銀行金融科技創(chuàng)新與數(shù)字化轉型的重點，有助于提升銀行風險管理水平，服務實體經(jīng)濟高質量發(fā)展。Li Bing et al.（2021）加入信貸經(jīng)理行為等軟信息構建了基于大數(shù)據(jù)挖掘和神經(jīng)網(wǎng)絡的復合信用評分模型，并運用某銀行小微貸款數(shù)據(jù)進行模型訓練和測試，結果表明該模型對小微企業(yè)信用風險具有良好的預測能力。

綜上，已有研究重點探討了大數(shù)據(jù)征信服務小微企業(yè)融資的技術基礎、主要作用和模型構建，以理論分析和機制研究為主，專門針對大數(shù)據(jù)征信產(chǎn)品的案例研究相對不足。2021年12月，國務院印發(fā)的《加強信用信息共享應用促進中小微企業(yè)融資實施方案》提出，要充分運用大數(shù)據(jù)等技術，完善信用評價體系，創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務，加大信貸資源向中小微企業(yè)傾斜力度。2022年5月，中國人民銀行印發(fā)的《關于推動建立金融服務小微企業(yè)敢貸愿貸能貸會貸長效機制的通知》進一步要求金融機構深度挖掘自身金融數(shù)據(jù)和外部信息數(shù)據(jù)資源，對小微企業(yè)進行精準畫像，運用大數(shù)據(jù)等技術手段，創(chuàng)新風險評估方式，提高貸款審批效率，拓寬小微客戶覆蓋面。隨著大數(shù)據(jù)征信應用的深入，剖析代表性銀行的典型產(chǎn)品，總結經(jīng)驗成效和不足之處，提出改進建議，對于推廣基于大數(shù)據(jù)征信的小微金融服務模式，擴大信用貸款規(guī)模，解決小微企業(yè)融資難題具有重要意義。本文在實地調(diào)研基礎上，以江蘇銀行“e融”系列產(chǎn)品為例，比較研究了產(chǎn)品特色、應用場景和服務成效，重點探討了大數(shù)據(jù)征信在優(yōu)化產(chǎn)品運營流程和防控小微信貸風險中的重要作用。

一、江蘇銀行“e融”系列產(chǎn)品特色

（一）產(chǎn)品設計理念：大數(shù)據(jù)征信破解“三要求”與“三無”的矛盾

商業(yè)銀行的傳統(tǒng)信貸產(chǎn)品設計，為了追求對利潤的貢獻，降低承擔的風險，通常將“三要求”作為放貸的前置條件，即向申請融資的企業(yè)要求抵押擔保、要求央行征信記錄和要求正規(guī)財務報表?！叭蟆辈荒苓m應小微企業(yè)“小、多、散、幼、弱”的自然特征，以及“無抵押擔保、無央行征信信貸記錄、無規(guī)范財務報表”的“三無”融資需求特點，導致了銀企信息不對稱和風險收益不匹配，成為小微企業(yè)融資難、融資貴的根源。資金供給方的“三要求”與資金需求方的“三無”構成了發(fā)展小微金融業(yè)務的一對基礎性矛盾（如圖1所示）。其中，小微企業(yè)作為需求方的自然特征和融資需求特點，具有極強的天然性，很難在短時間內(nèi)改變，而銀行作為相對強勢的資金供給方，應是矛盾的主要方面。因此，解決這一矛盾的出路就是銀行在小微金融領域要摒棄傳統(tǒng)的“三要求”產(chǎn)品設計思路，努力尋找適應小微企業(yè)融資需求特點的產(chǎn)品創(chuàng)新路徑，擴大服務范圍，增加資金有效供給，實現(xiàn)互利共贏。

金融科技的發(fā)展，特別是大數(shù)據(jù)技術與征信的深度融合，為破解小微企業(yè)融資“三要求”與“三無”的供需矛盾提供了可行的新路，也成為江蘇銀行創(chuàng)新設計“e融”系列產(chǎn)品的核心理念。該行在小微金融領域率先引入大數(shù)據(jù)征信，將傳統(tǒng)的“三要求”放貸技術轉變?yōu)槎嗑S度融資信用信息的綜合利用技術，通過識別、評估多數(shù)小微經(jīng)濟體都具備的有替代數(shù)據(jù)信用、有生產(chǎn)經(jīng)營能力和有現(xiàn)金流的“三有”融資要素狀況，擺脫了對抵押擔保、傳統(tǒng)征信和財務報表的依賴。在具體產(chǎn)品設計和實現(xiàn)的過程中，該行通過搭建“融創(chuàng)智庫”大數(shù)據(jù)征信平臺，引入政府部門和公共事業(yè)單位反映企業(yè)真實生產(chǎn)經(jīng)營狀況的外部大數(shù)據(jù)源，以及互聯(lián)網(wǎng)爬取的征信替代數(shù)據(jù)，結合行內(nèi)掌握的現(xiàn)金流和交易流信息，從普遍“三無”的小微經(jīng)濟體中，尋找、識別、篩選出“三有”的融資服務對象，為其提供“三免”（免抵押擔保、免央行征信信貸記錄、免財務報表）的包容性小微金融服務，同時將大數(shù)據(jù)征信嵌入貸前、貸中、貸后全流程，在擴大產(chǎn)品覆蓋面的同時，有效防控了融資信用風險。綜上，該行以大數(shù)據(jù)征信為突破口，為破解小微企業(yè)融資“三要求”與“三無”的供需矛盾進行了有益的嘗試，并開發(fā)出了獨具特色和優(yōu)勢的“e融”系列產(chǎn)品（見表1）。

表1 江蘇銀行“e融”系列產(chǎn)品比較

（二）“稅e融”產(chǎn)品的主要特色

作為第一批同政府機構合作運用大數(shù)據(jù)征信的銀行之一，江蘇銀行響應政府部門支持小微企業(yè)的號召，通過與國家稅務總局江蘇省稅務局合作，于2015年5月推出了業(yè)界首款純線上小微企業(yè)互聯(lián)網(wǎng)貸款產(chǎn)品“稅e融”?！岸恊融”為誠信納稅的小微企業(yè)提供免抵押、免擔保的純信用貸款服務。企業(yè)正常繳稅滿2年，且年繳稅總額超過2萬元，即可申請，且支持7×24小時隨借隨還，除貸款利率外，小微企業(yè)無需支付其他費用?！岸恊融”全自動、全信用、全天候、全覆蓋、全線上的特點，降低了銀行小微金融服務成本，滿足了小微企業(yè)“短、小、頻、急”的融資需求。截至2021年末，“稅e融”累計服務小微企業(yè)超過3萬戶，貸款總額突破1000億元，獲評江蘇地區(qū)小微企業(yè)的首選信貸產(chǎn)品。

運用大數(shù)據(jù)征信破解銀企信息不對稱難題是“稅e融”產(chǎn)品最突出的特色和優(yōu)勢。江蘇銀行將打造“最具互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)基因的銀行”作為全行戰(zhàn)略之首，與南京大學合作研發(fā)了業(yè)內(nèi)領先的“融創(chuàng)智庫”大數(shù)據(jù)征信平臺，加快與政府大數(shù)據(jù)部門對接，并在全行推廣實施“數(shù)據(jù)采集者”計劃，引入47類外部數(shù)據(jù)源，為“稅e融”產(chǎn)品運營提供了重要保障?！叭趧?chuàng)智庫”平臺的大數(shù)據(jù)信息來源主要包括以下三個方面：一是通過“銀稅互動”和“銀商合作”機制獲取的小微企業(yè)工商基礎信息、納稅信用等級評定信息、近年來納稅申報信息、征收實繳信息、財務報表數(shù)據(jù)、違法違章信息等“硬數(shù)據(jù)”；二是人民銀行征信信息、銀保監(jiān)會客戶風險共享信息、海關進出口數(shù)據(jù)、銀聯(lián)商務POS結算數(shù)據(jù)、通信運營商數(shù)據(jù)等公共信用信息，以及運用網(wǎng)絡爬蟲技術對400余家主流媒體進行數(shù)據(jù)抓取與分析獲取的“軟信息”；三是將行內(nèi)核心業(yè)務系統(tǒng)、信貸管理系統(tǒng)積累的客戶業(yè)務數(shù)據(jù)與外部征信信息和互聯(lián)網(wǎng)替代數(shù)據(jù)進行了有效整合，構建了小微企業(yè)信用“大數(shù)據(jù)畫像”。江蘇銀行“稅e融”產(chǎn)品以大數(shù)據(jù)為核心，進一步結合人工智能、聯(lián)邦學習等技術，在保障數(shù)據(jù)安全的前提下深挖政企數(shù)據(jù)融合價值，通過“大數(shù)據(jù)畫像”篩選優(yōu)質目標客戶，實現(xiàn)精準營銷和自動授信審批，同時提高風控能力，防控融資風險，擴大普惠客戶范圍，提升小微金融服務質效。

從產(chǎn)品運營角度看，“稅e融”共包括四個模塊：一是渠道獲客模塊，通過將“稅e融”嵌入直銷銀行APP、江蘇電子稅務局“小微企業(yè)稅銀互動服務平臺”等場景，進行客戶渠道引流，并推出“筋斗云”“阿爾法”“指南針”等先進系統(tǒng)，為客戶提供個性化營銷方案；二是審批決策模塊，先通過反欺詐模型篩選優(yōu)質小微企業(yè)客戶，然后對篩選通過的客戶進行大數(shù)據(jù)信用評分，根據(jù)評分結果由線上自動審批系統(tǒng)給出授信額度和利率；三是運營支持模塊，主要包括滿足全流程線上互聯(lián)網(wǎng)貸款要求的電子合同自動生成與存證、客戶自助提款與還款、客戶需求快速響應與智能服務等，并研發(fā)“蘇蘇”客服AI數(shù)字員工、“智多星”運營支持工具，實現(xiàn)可視化、精準化和敏捷化產(chǎn)品運營；四是風險預警模塊，基于大數(shù)據(jù)信貸風險預警模型，配置近700條預警規(guī)則，形成了比較完善的信貸風險智能預警機制。

（三）其他“e融”系列產(chǎn)品的主要特色

1.“電e融”產(chǎn)品。繼“稅e融”之后，江蘇銀行將大數(shù)據(jù)與小微企業(yè)用電場景相結合，與國家電網(wǎng)合作于2017年5月推出了基于電力大數(shù)據(jù)的“電e融”產(chǎn)品。該產(chǎn)品將小微企業(yè)的電力使用及電費繳納情況納入大數(shù)據(jù)征信進行數(shù)據(jù)分析，并為經(jīng)營規(guī)范、用電誠信的用戶提供無須抵押擔保的全線上信用貸款?！半奺融”產(chǎn)品同時具有多項特色和優(yōu)勢，如辦理簡單，無需紙質材料，依托掌上電力APP即可在線申請簽約，支用和還款也可全流程線上完成；授信主要依據(jù)企業(yè)歷史用電及繳費記錄，解決了首貸戶“缺征信”的痛點；審批速度快，貸款由系統(tǒng)自動審批完成，實現(xiàn)了“秒批秒貸”；貸款額度高，最高可達200萬元；貸款成本低，按日計息，隨借隨還，除約定利息外，不收取任何其他費用。該產(chǎn)品構建了“誠信用電、便捷貸款、守信激勵、失信懲戒”的服務模式，旨在形成“以電促貸、以貸促電”的良性互動。

2.“隨e融”產(chǎn)品。為順應數(shù)字經(jīng)濟時代移動互聯(lián)網(wǎng)和場景金融發(fā)展的新趨勢，江蘇銀行將大數(shù)據(jù)征信優(yōu)勢嵌入微信銀行，在微信小程序中上線了“隨e融”智慧金融服務平臺?！半Se融”面向準入?yún)^(qū)域內(nèi)的小微企業(yè)和個體工商戶，采用大數(shù)據(jù)技術整合行內(nèi)外數(shù)據(jù)資源，通過人工智能算法模型更深入地挖掘移動互聯(lián)網(wǎng)行為數(shù)據(jù)價值，提供全流程線上專屬信用融資解決方案和數(shù)字金融服務，從而大大增加了產(chǎn)品的準確性與靈活性，滿足了客戶個性化需求?！半Se融”產(chǎn)品特色主要體現(xiàn)在以下四個方面：一是依托移動互聯(lián)網(wǎng)平臺，構建更加開放的金融科技生態(tài)，實現(xiàn)隨時隨地全流程線上辦理，契合了疫情常態(tài)化防控背景下“零接觸”融資要求。二是充分利用大數(shù)據(jù)征信技術實現(xiàn)實時信用評分，為自動化授信審批提供依據(jù)，降低銀行的風控成本和操作成本，傳導到利率定價中能夠降低小微企業(yè)的綜合融資成本，貸款利率最低僅為3.6%，還款方式靈活，支持隨借隨還。三是在產(chǎn)品運營中貫徹“以客戶為中心”理念，運用大數(shù)據(jù)征信充分挖掘小微企業(yè)的信用價值，授信額度最高達200萬元，貸款期限最長可提供3年的循環(huán)授信，客戶可隨時通過微信小程序支用貸款，顯著提升了融資便捷性。同時，在科技賦能下充分發(fā)揮客戶經(jīng)理在產(chǎn)品數(shù)字化營銷和服務中的主觀能動性，開展“在線金融顧問伴成長”活動，為小微企業(yè)提供更快、更便捷、更有溫度的數(shù)字金融服務。

二、大數(shù)據(jù)征信在江蘇銀行服務小微企業(yè)融資中的應用

（一）大數(shù)據(jù)征信應用基礎與場景

大數(shù)據(jù)具有“5V”特征，即規(guī)模性、多樣性、高速性、價值性和真實性。大數(shù)據(jù)的“5V”特征是其能夠采集多維動態(tài)信用數(shù)據(jù)，并應用于小微企業(yè)融資等缺乏傳統(tǒng)征信信息場景中的重要技術基礎。江蘇銀行是最早開展大數(shù)據(jù)平臺建設的城市商業(yè)銀行之一，該行將大數(shù)據(jù)的“5V”特征與開發(fā)基于大數(shù)據(jù)征信的小微信貸產(chǎn)品需求相結合，在大數(shù)據(jù)技術平臺選型過程中充分考慮數(shù)據(jù)存儲形式的多樣性、多用戶多數(shù)據(jù)庫的隔離、對通用開發(fā)框架和工具的支持程度、不同數(shù)據(jù)規(guī)模和應用場景下的性能表現(xiàn)、并行數(shù)據(jù)挖掘能力與非結構化數(shù)據(jù)處理能力等因素，從源頭上提升了大數(shù)據(jù)技術平臺的易用性、可擴展性、兼容性和開放性。該行在完成大數(shù)據(jù)技術選型的基礎上，貫徹“大數(shù)據(jù)應用的本質是對客戶需求的認識和釋放”的理念，著眼于解決“缺征信”的痛點，與南京銀行合作開發(fā)了“融創(chuàng)智庫”大數(shù)據(jù)征信平臺，并將其應用于精準獲客、信用審核、授信審批、融后管理、風險防控等小微金融場景中，創(chuàng)新了業(yè)內(nèi)領先的“e融”系列產(chǎn)品，滿足了小微企業(yè)的融資需求，成為大數(shù)據(jù)征信嵌入產(chǎn)品流程和實現(xiàn)場景化應用的先行者。2021年以來，江蘇銀行面對疫情常態(tài)化防控背景下對“零接觸”金融服務需求的快速增長，通過升級大數(shù)據(jù)平臺，擴展處理能力，打造覆蓋全行的大容量、高性能、可彈性的云原生數(shù)據(jù)底座。新平臺整合大數(shù)據(jù)架構，協(xié)同實時流處理、圖計算、海量數(shù)據(jù)分析等組件，為“e融”系列產(chǎn)品多場景應用提供靈活有效的支撐，同時推動了全行的數(shù)字化轉型，以自身高質量發(fā)展為客戶提供更優(yōu)質的金融產(chǎn)品和服務。

（二）大數(shù)據(jù)征信全方位嵌入“e融”產(chǎn)品流程

江蘇銀行將大數(shù)據(jù)征信全方位嵌入了“e融”系列產(chǎn)品貸前、貸中和貸后流程，依托“融創(chuàng)智庫”大數(shù)據(jù)平臺，能夠滿足精準獲客、信用審核、授信審批、融后管理等各類業(yè)務場景下隨時提取信用數(shù)據(jù)的需要，全方位賦能小微企業(yè)融資（如圖2所示）。首先，貸前精準獲客是大數(shù)據(jù)征信嵌入產(chǎn)品流程的起點。江蘇銀行持續(xù)拓展線上場景，依托“融創(chuàng)智庫”平臺形成小微企業(yè)“大數(shù)據(jù)畫像”，根據(jù)小微企業(yè)需求智能匹配“e融”系列產(chǎn)品，然后通過微信小程序傳播，突破傳統(tǒng)營銷邊界，構建更加開放的金融科技生態(tài)，實現(xiàn)精準營銷，進一步強化大數(shù)據(jù)引流和獲客能力。2021年5月，“‘隨e融’智慧金融服務平臺傳播案例”獲評中國金融產(chǎn)品傳播典范。其次，在貸中的信用審核和授信審批場景中，“e融”系列產(chǎn)品將大數(shù)據(jù)征信技術與傳統(tǒng)的信用風險管理模式有機結合，通過對行內(nèi)外數(shù)據(jù)的自動比對和交叉驗證，結合預置的信用審核預警規(guī)則，能夠篩選出優(yōu)質小微企業(yè)客戶，并實現(xiàn)智能反欺詐，在提高信用審核效率的同時，嚴把授信準入關。對于符合準入條件的小微企業(yè)客戶，江蘇銀行運用大數(shù)據(jù)征信實現(xiàn)自動授信審批，大幅降低了小微金融業(yè)務成本，提高了服務效率。以“稅e融”為例，江蘇銀行利用先進的在線授信審批系統(tǒng)，鏈接稅銀信貸平臺獲取納稅數(shù)據(jù)，結合“融創(chuàng)智庫”平臺提供的其他信用信息，通過大數(shù)據(jù)量化模型對小微企業(yè)客戶進行自動信用評分，并根據(jù)評分結果，實時給出授信額度和貸款利率，有效簡化了授信審批程序，真正實現(xiàn)了線上授信決策的智能化，成為名副其實的“秒貸”業(yè)務，滿足了小微企業(yè)“短、小、頻、急”的資金需求。此外，江蘇銀行還開發(fā)了自動風險預警系統(tǒng)，借助大數(shù)據(jù)征信分析，實現(xiàn)了“e融”系列產(chǎn)品貸后管理場景中的自動預警和實時風險控制，相比傳統(tǒng)的人工貸后檢查流程，能夠全天候動態(tài)監(jiān)控融資小微企業(yè)狀況，顯著提升了對風險事件的反應和處置效率。

（三）大數(shù)據(jù)征信助力小微企業(yè)信貸風險防控

受主客觀因素影響，小微企業(yè)貸款的信用風險普遍高于大中型企業(yè)。江蘇銀行在開發(fā)和運營“e融”系列產(chǎn)品過程中，持續(xù)深化風險管理體制改革，加強大數(shù)據(jù)征信在信貸各重點環(huán)節(jié)管控中的應用，構建了完善的小微企業(yè)信貸風險防控體系，成為該行小微金融業(yè)務快速可持續(xù)發(fā)展的重要保障。首先，在貸前調(diào)查中，該行以“融創(chuàng)智庫”大數(shù)據(jù)平臺為基礎開發(fā)了開放式的金融風險防控平臺“月光寶盒”，通過對內(nèi)外部數(shù)據(jù)的知識關聯(lián)、語義分析和輿情監(jiān)測，主動發(fā)現(xiàn)預警事件，實現(xiàn)智能貸前盡職調(diào)查報告系統(tǒng)在全行的推廣使用，顯著提高了風控效率。其次，在客戶線上信息識別方面，通過人臉識別、反欺詐偵測技術核實客戶身份的真實性，判斷申請者是否存在欺詐行為，使欺詐風險得到有效控制，并運用RPA流程自動化和OCR技術大幅縮短業(yè)務操作時長，防控操作風險。第三，在產(chǎn)品運營中，圍繞“有效性、前瞻性”，持續(xù)迭代風控模型，投產(chǎn)應用小微企業(yè)智能評級、“隨e融”客群風險評分卡等新系統(tǒng)，將大數(shù)據(jù)征信用于非零售內(nèi)部信用評級和貸款利率定價過程，對申請授信的小微企業(yè)客戶信用狀況和風險程度進行動態(tài)評價，從而降低決策失敗的概率，同時提高“e融”系列產(chǎn)品風險定價的精準性，使優(yōu)質小微企業(yè)客戶能夠享受到優(yōu)惠利率貸款，推動數(shù)字普惠金融發(fā)展。最后，在貸后檢查中，大數(shù)據(jù)技術可以對已融資小微企業(yè)客戶的生產(chǎn)經(jīng)營狀況、貸款資金流向和用途進行多維度跟蹤與監(jiān)控，克服傳統(tǒng)貸后檢查成本高、效率低的痛點，及時發(fā)現(xiàn)貸后可能存在的風險隱患，提高風險防控和處置的前瞻性與有效性，降低小微企業(yè)貸款不良率和風險損失率。綜上，大數(shù)據(jù)征信在助力“e融”小微系列產(chǎn)品信貸風險防控中發(fā)揮了重要作用，促進該行不斷升級“傳統(tǒng)風控+大數(shù)據(jù)”的智慧風控體系，推動小微金融業(yè)務守正創(chuàng)新、行穩(wěn)致遠。

（四）江蘇銀行大數(shù)據(jù)征信應用的成效

江蘇銀行通過應用大數(shù)據(jù)征信開發(fā)“e融”系列產(chǎn)品，在服務小微企業(yè)融資、發(fā)展數(shù)字普惠金融方面取得了重要成效，贏得了市場的廣泛認可。截至2021年末，該行小微企業(yè)貸款余額超4800億元，江蘇省內(nèi)市場份額繼續(xù)保持領先；不良率僅為1.08%，遠低于城市商業(yè)銀行的平均水平。根據(jù)年報披露的數(shù)據(jù)，江蘇銀行小微企業(yè)貸款各項監(jiān)管指標均表現(xiàn)突出，呈現(xiàn)量質協(xié)同發(fā)展的良好態(tài)勢（見表2）。首先，從數(shù)量規(guī)模看，2017—2021年江蘇銀行小微企業(yè)貸款余額穩(wěn)步增長，特別是監(jiān)管部門重點考核的普惠型小微貸款①普惠型小微貸款指單戶授信總額1000萬元以下的小微企業(yè)貸款，是普惠金融的重點支持對象。江蘇銀行“e融”系列產(chǎn)品發(fā)放的貸款均為普惠型小微貸款。余額增速每年都顯著高于各項貸款增速。同時，小微企業(yè)貸款戶數(shù)也逐年增長，小微金融服務覆蓋面不斷擴大，出色完成了監(jiān)管部門提出的普惠型小微貸款增速不低于各項貸款增速、有貸款余額的戶數(shù)不低于上年水平的“兩個不低于”目標，是江蘇省內(nèi)唯一一家連續(xù)13年獲得“普惠金融服務先進單位”的商業(yè)銀行。其次，從貸款質量看，該行深化大數(shù)據(jù)征信在信貸風險防控全流程中的運用，風險管理精準有效，不良貸款率從2017年末的1.41%逐年降至2021年末的1.08%。小微企業(yè)信貸業(yè)務經(jīng)歷了新冠疫情、經(jīng)濟周期下行等不利因素考驗，信用風險逐步下降，資產(chǎn)質量穩(wěn)步提升。第三，從擔保結構看，得益于“e融”系列產(chǎn)品發(fā)放的全線上、純信用貸款不斷增加，該行信用貸款占各項貸款比例逐年上升，已從2017年末的11.94%升至2021年末的37.23%。信用貸款占比持續(xù)提升和“首貸戶”的增加，表明該行小微企業(yè)貸款逐漸擺脫了對抵押擔保的依賴，服務客群向小走、向微沉、向新拓的戰(zhàn)略取得積極成效，通過支持小微企業(yè)發(fā)展壯大有效助力實體經(jīng)濟高質量發(fā)展。此外，2017至2021年小微企業(yè)貸款占企業(yè)貸款比例均保持在60%以上，遠高于同業(yè)平均水平，小微企業(yè)已成為該行主要服務對象，凸顯了打造“智慧小微”銀行的特色和成效。

表2 2016—2021年江蘇銀行小微企業(yè)貸款情況

三、江蘇銀行大數(shù)據(jù)征信應用存在的不足

（一）數(shù)據(jù)采集維度和信用信息共享整合力度有待進一步提升

江蘇銀行的“e融”系列產(chǎn)品將大數(shù)據(jù)征信嵌入小微金融業(yè)務流程，拓寬了納稅記錄和替代數(shù)據(jù)良好的企業(yè)獲取信貸資金的渠道。但是，數(shù)據(jù)采集維度和信用信息共享整合力度仍有待進一步提升。首先，現(xiàn)有的數(shù)據(jù)采集維度主要包括行內(nèi)客戶主動提交的申貸資料、小微客戶經(jīng)理盡職調(diào)查獲取的信息，以及接入“融創(chuàng)智庫”大數(shù)據(jù)平臺的人民銀行、稅務、工商等政府部門提供的征信和公共信用信息，尚無法覆蓋全部信用主體和所有信用信息類別。江蘇銀行與部分政府部門之間數(shù)據(jù)接口和格式不統(tǒng)一，不能自動抓取外部數(shù)據(jù)，部分小微企業(yè)的信用活動和信用行為未能納入現(xiàn)行的信用評價體系，從而影響小微企業(yè)融資授信審批的效率。其次，在信息共享整合方面，受技術能力和數(shù)據(jù)質量限制，尚無法構建小微企業(yè)的實時動態(tài)畫像，跨地區(qū)經(jīng)營的小微企業(yè)申請異地貸款時，其異地經(jīng)營機構和供應鏈上下游的信息歸集和共享也不完整，使銀行的金融服務與企業(yè)實際需求仍存在一定的脫節(jié)。

（二）基于大數(shù)據(jù)的小微企業(yè)信用融資產(chǎn)品有待進一步豐富

江蘇銀行運用大數(shù)據(jù)征信服務小微企業(yè)融資的“e融”系列產(chǎn)品主要包括“稅e融”“電e融”和“隨e融”，其服務對象與面廣量大的小微企業(yè)相比仍較為有限?！岸恊融”主要面向有良好納稅信用記錄的小微企業(yè)，而創(chuàng)業(yè)初期納稅“零申報”的企業(yè)和入駐科創(chuàng)園區(qū)享受階段性免稅政策的企業(yè)，則暫時無法申請。“電e融”以電力大數(shù)據(jù)為主要授信依據(jù)，重點服務制造業(yè)小微企業(yè)，對于用電量小的服務業(yè)和靈活用工型企業(yè)則難以獲得授信?！半Se融”適應了疫情常態(tài)化防控下小微企業(yè)“零接觸”融資需求，但僅限在江蘇省、北京市、上海市、杭州市、深圳市等準入?yún)^(qū)域內(nèi)的借款人在線申請，跨區(qū)域經(jīng)營的物流供應鏈企業(yè)和數(shù)字經(jīng)濟平臺型企業(yè)尚無法有效覆蓋。因此，現(xiàn)有的“e融”系列產(chǎn)品存在一定的局限性，不能覆蓋小微企業(yè)全生命周期，也不能滿足部分行業(yè)和類型小微企業(yè)的個性化融資需求。大數(shù)據(jù)征信在緩解銀行小微貸款對抵押物的依賴，推動信用貸款“增量擴面”方面應發(fā)揮更大的作用?；诖髷?shù)據(jù)的“征信+”創(chuàng)新融資產(chǎn)品，包括服務小微企業(yè)的供應鏈金融產(chǎn)品有待進一步豐富，才能滿足不同生命周期階段和不同行業(yè)類型小微企業(yè)的個性化融資需求。

（三）小微金融業(yè)務的劃分標準和“e融”系列產(chǎn)品的統(tǒng)計考核制度有待完善

根據(jù)國家統(tǒng)計局2017年12月印發(fā)的《統(tǒng)計上大中小微型企業(yè)劃分標準》，實體經(jīng)濟領域小微企業(yè)的劃分主要采用從業(yè)人員數(shù)、營業(yè)收入和資產(chǎn)總額三個指標中單個或兩個組合的方法，且不同行業(yè)的認定標準各不相同。在銀行小微金融業(yè)務的實際操作中，通常以授信金額作為劃分標準，如普惠型小微企業(yè)貸款的標準為單戶授信總額1000萬元。統(tǒng)計上的劃分標準與銀行授信金額之間尚未建立完整、合理的對應關系，不僅影響小微企業(yè)貸款相關指標的統(tǒng)計，留下人為調(diào)節(jié)和統(tǒng)計錯漏的隱患，同時也不利于小微金融差異化支持政策的落地和小微企業(yè)融資產(chǎn)品的進一步分層和細化考核。例如，江蘇銀行的“e融”系列產(chǎn)品雖然都是運用大數(shù)據(jù)征信服務小微企業(yè)融資的金融產(chǎn)品，但是在產(chǎn)品目標客群定位上存在明顯區(qū)別，其中“稅e融”主要服務授信1000萬元以下的小型企業(yè)，而“電e融”和“隨e融”主要服務授信200萬元以下的微型企業(yè)。但是，由于企業(yè)劃型標準和授信金額之間未建立起完整的對應關系，導致上述產(chǎn)品在統(tǒng)計和考核上可能存在交叉和錯漏，不利于激勵相關產(chǎn)品部門為小微企業(yè)提供更精準的普惠金融服務。

（四）具有金融與科技復合型背景的大數(shù)據(jù)征信人才團隊建設滯后

應用大數(shù)據(jù)征信技術實現(xiàn)小微金融業(yè)務的自動化、標準化和智能化，對江蘇銀行而言是一場順應數(shù)字經(jīng)濟與金融科技發(fā)展趨勢的革命。人才是江蘇銀行重要的無形資產(chǎn)和核心競爭力，也是打造“最具互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)基因的銀行”能否取得成功的關鍵。雖然該行在小微信貸產(chǎn)品研發(fā)、運營、管理等方面運用大數(shù)據(jù)征信取得了階段性成功，但是復合型人才團隊建設仍相對滯后。復合型人才指的是既精通征信、小微金融等金融業(yè)務和產(chǎn)品，又具備大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等技術應用能力，能夠推動大數(shù)據(jù)征信與小微金融場景深度融合，賦能小微企業(yè)融資的高素質人才。從該行的人才團隊結構看，大數(shù)據(jù)管理和信息科技部門仍缺乏能深入理解小微金融業(yè)務痛點的人才，科技創(chuàng)新與業(yè)務需求的“契合性”有待進一步提升；部分一線業(yè)務營銷團隊存在大數(shù)據(jù)技術“不想用、不敢用、不會用”的現(xiàn)象，從而可能阻礙金融科技產(chǎn)品在現(xiàn)實應用場景中的有效落地和迭代升級。因此，需要加強金融與科技復合型背景人才團隊建設，為大數(shù)據(jù)征信賦能小微金融業(yè)務高質量發(fā)展提供人力資源支撐。

（五）服務小微企業(yè)融資的大數(shù)據(jù)征信“元宇宙”生態(tài)尚未形成

“元宇宙”可以理解為平行于現(xiàn)實世界的數(shù)字世界，是以區(qū)塊鏈、人工智能、5G、云計算、數(shù)字孿生、XR、物聯(lián)網(wǎng)等數(shù)字技術整合而成的具有3D沉浸感的虛實共生場景。商業(yè)銀行現(xiàn)階段鼓勵和支持發(fā)展的場景金融實質上是典型“元宇宙”的一種初級金融應用形式。江蘇銀行根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展現(xiàn)狀和數(shù)字金融成長的底層邏輯，依據(jù)自身優(yōu)勢，較早布局“元宇宙”相關金融科技的探索和應用，但是主要用于面向自然人的無人銀行服務及場景接入型開放銀行建設中，尚未形成完整的元宇宙金融生態(tài)。特別是在小微金融等對公業(yè)務中，受主客觀條件制約，“元宇宙”概念尚未與大數(shù)據(jù)征信相結合，現(xiàn)有的“大數(shù)據(jù)畫像”與小微企業(yè)的實際運行態(tài)勢相比存在一定的時滯，可能使銀行提供的小微金融服務與小微企業(yè)的生產(chǎn)場景和真實需求存在一定的脫節(jié)，影響金融服務實體經(jīng)濟的質效。

四、進一步推動大數(shù)據(jù)征信賦能小微金融的建議

江蘇銀行作為創(chuàng)新能力處于第一梯隊的城市商業(yè)銀行和全國系統(tǒng)重要性銀行，在應用大數(shù)據(jù)征信服務小微企業(yè)融資，打造“智慧小微銀行”方面的經(jīng)驗和做法，值得其他商業(yè)銀行借鑒。同時，江蘇銀行在小微金融方面存在的一些不足和值得改進之處，也具有一定的共性。因此，商業(yè)銀行要進一步推動大數(shù)據(jù)征信賦能小微金融，需要拓寬數(shù)據(jù)采集維度，創(chuàng)新大數(shù)據(jù)征信融資服務和產(chǎn)品，完善統(tǒng)計考核制度，建設復合型人才團隊，并依據(jù)銀行內(nèi)外部優(yōu)勢，探索構建數(shù)字征信“元宇宙”，全方位滿足小微企業(yè)融資需求。

（一）拓寬數(shù)據(jù)采集維度，加強信用信息共享應用，從根本上紓解銀企信息不對稱

針對商業(yè)銀行小微金融產(chǎn)品在數(shù)據(jù)采集維度和信息共享力度方面的不足，要運用大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等數(shù)字技術進一步拓寬數(shù)據(jù)采集維度，加強信用信息共享應用，從根本上紓解銀企信息不對稱，推動小微企業(yè)融資“降本增效”。首先，商業(yè)銀行要深化與政府部門和同業(yè)機構的合作，在保障數(shù)據(jù)安全的基礎上，靈活采取物理歸集、系統(tǒng)接口調(diào)用、多方安全計算、數(shù)據(jù)核驗等多種方式采集多維度數(shù)據(jù)，進一步整合小微企業(yè)的行政許可、行政處罰、環(huán)境保護、知識產(chǎn)權、科技研發(fā)、供應鏈、投資擔保、物權質押等信用信息，打破“數(shù)據(jù)壁壘”和“信息孤島”，不斷提高數(shù)據(jù)準確性、完整性和及時性。同時，鼓勵申請融資企業(yè)通過“自愿填報+信用承諾”等方式補充完善自身信息，暢通信息共享渠道，提升運營效率，使銀行能更準確快速地評價小微企業(yè)的信用狀況，充分發(fā)揮信用價值，降低企業(yè)綜合融資成本。其次，政銀企要形成合力，加強公共信用信息同金融信息的共享整合應用，逐步構建形成覆蓋全部信用主體、所有信用信息類別、全國所有區(qū)域的信用信息網(wǎng)絡。通過健全社會征信體系，有助于破解異地授信難題，擴大小微金融服務覆蓋面。此外，商業(yè)銀行要在現(xiàn)有的大數(shù)據(jù)征信模式基礎上，扎實推進數(shù)字化轉型，融合區(qū)塊鏈、人工智能等前沿數(shù)字技術完善適合小微企業(yè)信用和資產(chǎn)特征的數(shù)字征信新體系，加快金融科技產(chǎn)品開發(fā)應用，用大數(shù)據(jù)解決小微企業(yè)源頭數(shù)據(jù)交叉驗證和精準畫像問題，用區(qū)塊鏈實現(xiàn)鏈上數(shù)據(jù)可信流轉和安全共享，用人工智能提高信用數(shù)據(jù)獲取和處理的時效，從而突破小微企業(yè)融資的效率瓶頸，提高金融服務實體經(jīng)濟質效。

（二）創(chuàng)新和推廣基于大數(shù)據(jù)征信的融資服務和產(chǎn)品，滿足小微企業(yè)個性化需求

商業(yè)銀行要在現(xiàn)有小微金融產(chǎn)品的基礎上，進一步創(chuàng)新和推廣基于大數(shù)據(jù)征信的融資服務和產(chǎn)品，擴大高質量小微金融服務覆蓋面，滿足不同生命周期和行業(yè)類型小微企業(yè)的個性化需求。首先，要加強與政府、投資、擔保等部門和機構的合作，針對小微企業(yè)的不同生命周期階段構建“實時動態(tài)信用畫像”，精準匹配滿足不同階段需求的融資服務和產(chǎn)品。例如，對信用良好、有發(fā)展?jié)摿Φ某鮿?chuàng)期企業(yè)，在風險可控前提下銀行可與外部投資機構探索“貸款+外部直投”等服務小微企業(yè)的新模式；對資金需求量較大、缺乏抵質押物的成長期小微企業(yè)，可與融資擔保機構合作提供創(chuàng)業(yè)擔保貸款，助力企業(yè)發(fā)展壯大。其次，要通過數(shù)據(jù)挖掘技術進一步把握不同行業(yè)小微企業(yè)的信用特征，充分發(fā)揮“征信+”的賦能作用，在有效防控風險的前提下，創(chuàng)新服務智能制造、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、“三農(nóng)”、外貿(mào)等行業(yè)小微企業(yè)和專項領域的信貸產(chǎn)品，不斷豐富產(chǎn)品線，提升小微金融服務滿足率。此外，供應鏈金融在服務小微企業(yè)方面具有獨特優(yōu)勢，要推動大數(shù)據(jù)征信與供應鏈金融相結合，使核心企業(yè)的信用在整條供應鏈上高效流轉，創(chuàng)新反向保理融資、保兌倉融資、電子訂單融資等數(shù)字供應鏈金融產(chǎn)品，滿足產(chǎn)業(yè)鏈供應鏈上下游各類小微企業(yè)的差異化、個性化融資需求。

（三）完善小微金融業(yè)務雙維劃分標準統(tǒng)計制度，引導差異化政策和產(chǎn)品精準服務

針對統(tǒng)計上小微企業(yè)劃分標準與商業(yè)銀行小微金融業(yè)務不對應、不統(tǒng)一的問題，建議進一步完善基于實體經(jīng)濟企業(yè)劃分標準的金融業(yè)務統(tǒng)計方法。同時，商業(yè)銀行可以在遵循國家統(tǒng)計制度和監(jiān)管要求的基礎上，結合實際，探索建立基于金融機構自身業(yè)務量級和產(chǎn)品特色的金融業(yè)務管理和統(tǒng)計考核實施細則，并將行內(nèi)以授信貸款金額為劃分基礎的統(tǒng)計方法與國家小微企業(yè)劃分標準建立量級上的對應關系，從而完善小微金融業(yè)務雙維劃分標準統(tǒng)計制度。例如，可以考慮將單筆貸款金額劃分為3000萬元（不含）以上，對應大型企業(yè)貸款；1000萬元（不含）至3000萬元，對應中型企業(yè)貸款；200萬元（不含）至1000萬元，對應小型企業(yè)貸款；200萬元以下，對應微型企業(yè)貸款和個體工商戶貸款等多個細分量級。上述雙維劃分標準，有利于真實、準確、快捷地反映金融機構服務不同層次小微企業(yè)和實體經(jīng)濟的實際情況；有利于實施差異化、梯次性的小微企業(yè)支持政策，提高各項政策的落地實效，更好地引導和激勵金融機構下沉服務對象，并持續(xù)增加面向小微經(jīng)濟體的資金供應；有利于對小微金融產(chǎn)品的差異化精準考核，糾正在原有標準下，客戶經(jīng)理偏好發(fā)放授信金額較高產(chǎn)品的弊端，實現(xiàn)各類產(chǎn)品的均衡發(fā)展，更精準地服務和滿足不同類型小微企業(yè)的融資需求。

（四）內(nèi)培外引結合，產(chǎn)教深度融合，建設大數(shù)據(jù)征信賦能小微金融復合型人才團隊

復合型人才團隊建設是商業(yè)銀行進一步運用大數(shù)據(jù)征信服務小微企業(yè)融資的重要保障。要制定金融科技復合型人才相關標準，通過內(nèi)培外引結合、產(chǎn)教深度融合的方式，建立健全人才培養(yǎng)和引進體系，加快大數(shù)據(jù)征信賦能小微金融復合型人才團隊建設。首先，在內(nèi)部培養(yǎng)方面，要定期組織開展Python等大數(shù)據(jù)分析工具在小微金融領域應用的培訓，通過系統(tǒng)培訓提高業(yè)務人員的大數(shù)據(jù)素養(yǎng)和大數(shù)據(jù)征信應用能力，探索業(yè)務、技術人才雙向交流機制，通過輪崗交流不斷從業(yè)務和技術條線發(fā)現(xiàn)人才，充實復合型人才梯隊。同時，不斷優(yōu)化完善資源調(diào)配、考核激勵制度，通過建立敏態(tài)組織，縮短項目研發(fā)上線周期，持續(xù)推進業(yè)務技術融合，大力培養(yǎng)金融科技復合型人才團隊。其次，在外部引進方面，要從推動銀行數(shù)字化轉型的高度，引進和選聘具有科技背景的專業(yè)人才進入董事會或高管層。要注重引進小微金融、數(shù)字普惠金融、大數(shù)據(jù)征信等重點領域的復合型人才，以高層次人才引進帶動銀行進一步發(fā)揮優(yōu)勢和特色，實現(xiàn)高質量發(fā)展。中小商業(yè)銀行要發(fā)揮與屬地高校聯(lián)系緊密的優(yōu)勢，完善校企合作機制，在總行層面成立金融科技研究與合作對接機構，強化頂層設計，組織統(tǒng)籌全行金融科技研究資源，通過與高校共建“大數(shù)據(jù)模型實驗室”“金融科技協(xié)同創(chuàng)新中心”等“產(chǎn)教研用”聯(lián)合體，開展大數(shù)據(jù)征信與小微金融領域前沿技術和產(chǎn)品的協(xié)同攻關研究，將金融、科技、數(shù)據(jù)等復合專業(yè)知識和能力的培養(yǎng)融入實踐研究項目，并從中吸引和選拔人才，提高人才培養(yǎng)實效和人才引進針對性，持續(xù)優(yōu)化復合型人才團隊，賦能業(yè)務高質量發(fā)展。

（五）依據(jù)商業(yè)銀行內(nèi)外部優(yōu)勢，探索構建服務小微企業(yè)融資的數(shù)字征信“元宇宙”

基于運用大數(shù)據(jù)征信服務小微企業(yè)融資積累的豐富數(shù)據(jù)資源和業(yè)務經(jīng)驗，商業(yè)銀行具備在金融領域前瞻性探索構建“元宇宙”生態(tài)的優(yōu)勢。要在已有的場景化銀行和數(shù)字金融技術基礎上，充分利用商業(yè)銀行內(nèi)外部優(yōu)勢，整合行內(nèi)外大數(shù)據(jù)資源，探索構建服務小微企業(yè)融資的“元宇宙”，形成分層的數(shù)字征信“元宇宙”生態(tài)（如圖3所示）。首先，現(xiàn)實物理世界中的“傳輸層”對應平行數(shù)字世界中的“鏡像層”。要將“元宇宙”數(shù)字生態(tài)理念與大數(shù)據(jù)征信功能相融合，利用“元宇宙”與現(xiàn)實世界完全對應的“數(shù)字孿生”特性和大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈數(shù)字技術底座，從源頭上確保上鏈前內(nèi)部采集和外部引入的小微企業(yè)數(shù)據(jù)具有真實性，并實現(xiàn)全部信用信息實時傳輸上鏈，將大數(shù)據(jù)征信報告升級為小微企業(yè)全息動態(tài)畫像。其次，平行數(shù)字世界中的“處理層”對應現(xiàn)實物理世界中的“服務層”。數(shù)字征信“元宇宙”要運用云計算與邊緣計算相結合的“邊云協(xié)同”技術和5G/6G超高速率，提高信用大數(shù)據(jù)實時分析處理能力，為小微企業(yè)提供實時全景征信服務，解決信息不對稱問題，賦能小微企業(yè)融資提質增效。最后，“元宇宙”還要將數(shù)字世界中實現(xiàn)經(jīng)濟激勵的“價值層”與現(xiàn)實世界中應用數(shù)字征信和金融科技服務實體經(jīng)濟的“應用層”相統(tǒng)一，構建價值互聯(lián)網(wǎng)，避免“脫實向虛”。因此，要進一步推進商業(yè)銀行內(nèi)部的智能化改造和數(shù)字化轉型，并探索與外部的第三方征信平臺和科技公司合作共建金融科技生態(tài)圈，應用擴展現(xiàn)實、智能合約、區(qū)塊鏈、數(shù)字孿生、物聯(lián)網(wǎng)等前沿技術，將企業(yè)和客戶的經(jīng)濟活動和交易過程實時映射到“元宇宙”數(shù)字世界，重塑通證經(jīng)濟新體系，使基于信用畫像的小微金融服務突破時空限制，與現(xiàn)實世界生產(chǎn)、生活場景無縫對接和激勵相容，從根本上提升服務小微企業(yè)融資和實體經(jīng)濟高質量發(fā)展的能力。