秦靜慧

（瑞安經(jīng)濟(jì)開(kāi)發(fā)區(qū)發(fā)展總公司，浙江 瑞安 325200）

我國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)、穩(wěn)定的增長(zhǎng)，中小企業(yè)貢獻(xiàn)了極大的力量，中小企業(yè)合理的繳納應(yīng)得稅款使我國(guó)能夠有更多的資金進(jìn)行科研以及發(fā)展。中小企業(yè)是我國(guó)發(fā)展的動(dòng)力催化劑，因此在新型融資模式下，確保中小企業(yè)增強(qiáng)對(duì)外貿(mào)易，將對(duì)我國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供更多有利機(jī)會(huì)，能使我國(guó)提早進(jìn)入世界強(qiáng)國(guó)行列。而中小企業(yè)目前在資金運(yùn)營(yíng)方面仍存在著較多問(wèn)題，特別是在面臨較大的波動(dòng)時(shí)，缺乏全方面的抵抗機(jī)制，出現(xiàn)停產(chǎn)或倒閉等問(wèn)題嚴(yán)重。因此，在我國(guó)政策的引領(lǐng)下采取新型的融資模式，才能確保中小企業(yè)能夠正常運(yùn)行、發(fā)展。

一、新融資模式下中小企業(yè)融資相關(guān)舉措

中小企業(yè)自身特征為融資規(guī)模較小，抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力也相應(yīng)較弱。而大型金融機(jī)構(gòu)一般缺乏對(duì)應(yīng)的金融服務(wù)方案，銀行針對(duì)中小企業(yè)融資設(shè)定了復(fù)雜的風(fēng)控手續(xù)，導(dǎo)致中小企業(yè)融資陷入困境。雖然我國(guó)也出臺(tái)了政府資助、科技貸款等加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)的資金支持方案，但中小企業(yè)融資渠道依然較窄[1]。在新版巴塞爾協(xié)議出臺(tái)前，對(duì)于中小企業(yè)而言，融資難一直是阻礙企業(yè)發(fā)展的重要瓶頸問(wèn)題。我國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)力需要中小企業(yè)的支撐，但從經(jīng)濟(jì)發(fā)展的后勁而言，中小企業(yè)目前的金融渠道融資較少。因此，必須重構(gòu)小型企業(yè)的金融體系，大量發(fā)展民間金融機(jī)構(gòu)，拓展資金供給，滿足中小企業(yè)的貸款需求。目前，很多中小企業(yè)難以獲得貸款，都是因?yàn)槿狈煽康膿?dān)保模式。雖然我國(guó)政府意識(shí)到了中小企業(yè)在貸款中的障礙，并將給予中小企業(yè)貸款補(bǔ)助資金放置于擔(dān)保資金中，但是很多銀行礙于中小企業(yè)保障風(fēng)險(xiǎn)，不敢將錢貸給中小企業(yè)?；谝陨锨闆r，需要對(duì)融資制約因素進(jìn)行分析，從政府金融機(jī)構(gòu)擔(dān)保體系出發(fā)，根據(jù)國(guó)情以及中小企業(yè)的自身特征，考慮全新的解決方案。因在業(yè)務(wù)和管理模式上，需要打破目前瓶頸，探索出全新的商業(yè)運(yùn)轉(zhuǎn)機(jī)制，實(shí)現(xiàn)差異化設(shè)計(jì)。并引入“橋洞”模式，如：中小企業(yè)融資=中小企業(yè)信譽(yù)及資產(chǎn)+資產(chǎn)公司全面監(jiān)管+銀行信貸投入+資產(chǎn)公司收購(gòu)處置風(fēng)險(xiǎn)。通過(guò)多樣性的運(yùn)作機(jī)制，確保中小企業(yè)能夠完成貸款需求[2]。

目前，我國(guó)也提出了“天使投資”的運(yùn)行模式。“天使投資”泛指具有一定凈資產(chǎn)的個(gè)人，對(duì)具有明顯發(fā)展?jié)摿Φ闹行∑髽I(yè)進(jìn)行早期的直接投資。與其他投資方式相比，“天使投資”屬于自發(fā)且分散性的民間投資方式。天使投資在歐美已發(fā)展成為一種成熟體系。但在我國(guó)，因受各種傳統(tǒng)因素等影響，天使投資的發(fā)展較為緩慢，并且相關(guān)天使投資的政策尚未有效推廣。因此，天使投資在我國(guó)極具發(fā)展?jié)摿?，政府?yīng)結(jié)合國(guó)情，分析利弊，修正復(fù)核我國(guó)中小企業(yè)需求的天使投資運(yùn)行方案，并附以對(duì)應(yīng)政策和法律法規(guī)，進(jìn)行快速、有效推廣，合理有效利用民間資本，拓寬中小企業(yè)的融資渠道，解決目前中小企業(yè)無(wú)法得到銀行信貸的問(wèn)題，促使中小企業(yè)經(jīng)濟(jì)快速有效發(fā)展。

二、中小企業(yè)投融資現(xiàn)狀分析

1.資金缺口依然較大

中小企業(yè)投融資發(fā)展較不穩(wěn)定，尤其遇到大的經(jīng)濟(jì)事件造成的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的情況下，導(dǎo)致企業(yè)陷入困境，甚至造成中小企業(yè)資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)。中小企業(yè)要想不斷發(fā)展，融資是必然渠道。相對(duì)與大型企業(yè)，中小企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)抗擊能力較弱，存在信譽(yù)等級(jí)低、獲得貸款金額小等因素，這些都將是中小企業(yè)持續(xù)發(fā)展的主要瓶頸問(wèn)題[3]。中小企業(yè)的投融資問(wèn)題不能僅依靠企業(yè)自身解決，還需要政府扶持，并結(jié)合實(shí)際問(wèn)題出臺(tái)有效解決方案。中小企業(yè)多數(shù)依靠進(jìn)口加工企業(yè)的訂單，這些企業(yè)均屬于勞動(dòng)力過(guò)量的生產(chǎn)加工業(yè)。但目前國(guó)際形勢(shì)的變革使許多中小企業(yè)的訂單顯著減少，且銷售遇到瓶頸。材料價(jià)格上漲、人工費(fèi)用等因素亦導(dǎo)致中小企業(yè)在后續(xù)發(fā)展中需求資金過(guò)多。加上應(yīng)收賬款難以落實(shí)，導(dǎo)致資金鏈斷裂風(fēng)險(xiǎn)增加。此外，還有許多中小企業(yè)由于供大于求以及成本增加等原因，資金使用出現(xiàn)明顯缺口[4]，中小企業(yè)面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)與困境需要進(jìn)行集中改進(jìn)。

2.內(nèi)外融資分配不平衡

中小企業(yè)內(nèi)外融資分配不平衡，中小企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，主要依托于內(nèi)部資金積累。而外部融資，如企業(yè)外部債權(quán)以及股權(quán)融資部分較少[5]。由此可見(jiàn)，中小企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中為了更好的維持生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，主要以內(nèi)部融資為主，而外部融資沒(méi)有相應(yīng)的渠道，中小企業(yè)的資金需要存在制約因素。出現(xiàn)外部融資不足的主要有兩方面原因。首先，中小企業(yè)受國(guó)情以及其他因素影響，企業(yè)性質(zhì)多數(shù)為私營(yíng)企業(yè)。企業(yè)管理者的經(jīng)營(yíng)管理方式較為陳舊，無(wú)法貼合時(shí)代發(fā)展潮流，經(jīng)濟(jì)管理觀念保守。同時(shí)在人才培訓(xùn)等方面，針對(duì)于員工的業(yè)務(wù)能力未掌握科學(xué)的培訓(xùn)機(jī)制，致使中小企業(yè)在發(fā)展中缺乏適應(yīng)的投融資能力[6]。其次，我國(guó)產(chǎn)品類型在金融市場(chǎng)所占比例較輕。而金融機(jī)構(gòu)對(duì)于企業(yè)的資質(zhì)要求較高。導(dǎo)致中小企業(yè)外部資金渠道匱乏，無(wú)法實(shí)現(xiàn)外部資金渠道對(duì)于中小企業(yè)的幫扶。

3.融資渠道狹窄，難度大

中小企業(yè)融資渠道狹窄，方式較少。中小企業(yè)在金融市場(chǎng)上的融資產(chǎn)品類型較少，使中小企業(yè)在需求資金時(shí)無(wú)法找到有效渠道，阻礙企業(yè)發(fā)展。例如，在對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行投融資問(wèn)題分析時(shí)，首要問(wèn)題就是融資渠道狹窄，一直無(wú)法解決[7]。目前國(guó)內(nèi)大型企業(yè)主要以發(fā)行債券、股票或銀行貸款等方式實(shí)現(xiàn)融資，而中小企業(yè)因其規(guī)模小、風(fēng)控、信譽(yù)等與大型企業(yè)相比具有明顯差距。只有很小部分企業(yè)具備項(xiàng)目債的發(fā)行資格，能夠完成融資這一渠道。絕大多數(shù)中小企業(yè)依然受到硬性限制，中小企業(yè)只能依靠銀行貸款，而可貸款金額又明顯不足以滿足企業(yè)所需。相對(duì)銀行而言，辦理貸款手續(xù)過(guò)程中設(shè)置了較為復(fù)雜的要求，特別是中小企業(yè)的可抵押資金缺乏，使中小企業(yè)在貸款過(guò)程中很容易出現(xiàn)拒貸等情況。融資渠道的狹窄，致使中小企業(yè)在融資過(guò)程中可抵押物以及可擔(dān)保物稀缺[8]?，F(xiàn)狀狹窄的融資渠道致使中小企業(yè)極難找到符合企業(yè)現(xiàn)狀的融資方法。根據(jù)現(xiàn)有的調(diào)查報(bào)告表明，中小企業(yè)即使能順利完成融資，企業(yè)自身因辦理融資貸款所花費(fèi)得成本也較高。主要可細(xì)分為銀行要求中小企業(yè)所需要繳納的擔(dān)保費(fèi)用以及額外所需要支付的貸款利息，除去此成本，企業(yè)最終擁有的貸款金額很難滿足資金需求。因此，中小企業(yè)融資難度較大、成本較高，阻礙中小企業(yè)的后續(xù)發(fā)展，也對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)造成了間接影響。

4.金融體系有待健全、完善

我國(guó)的經(jīng)濟(jì)體系發(fā)展速度較快，在現(xiàn)有階段，主體金融體系雖然健全，但相對(duì)西方國(guó)家，中小型企業(yè)發(fā)展對(duì)應(yīng)的相關(guān)政策及扶持力度還需加強(qiáng)和完善。早在19世紀(jì)80年代，我國(guó)便提出了相應(yīng)的融資觀點(diǎn)，但此時(shí)我國(guó)融資體系剛起步，因此并未取得良好發(fā)展。目前，需要解決的問(wèn)題包含體制不完善、不健全。而導(dǎo)致這些問(wèn)題產(chǎn)生的因素極多，包含了主觀因素以及客觀因素，這些因素?zé)o法在短時(shí)間內(nèi)解決。部分中小企業(yè)缺乏完整的經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)，這就導(dǎo)致客戶不能得到合理的資金支持。此外，針對(duì)于中小企業(yè)，政府在金融體系建設(shè)方面不夠重視。與大型企業(yè)相比，政府在服務(wù)效率以及服務(wù)水準(zhǔn)上有明顯的差異，這些均導(dǎo)致中小企業(yè)投融資出現(xiàn)問(wèn)題。因此，政府若與金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)無(wú)法有效配合，將會(huì)導(dǎo)致市場(chǎng)體系進(jìn)一步惡化，金融體系成熟性有待完善[9]。

三、中小企業(yè)投融資需改進(jìn)問(wèn)題

1.銀行貸款擔(dān)保問(wèn)題

對(duì)于中小企業(yè)貸款的擔(dān)保機(jī)制進(jìn)行分析，中小企業(yè)投融資需改進(jìn)問(wèn)題主要為銀行貸款擔(dān)保，銀行及相關(guān)擔(dān)保機(jī)構(gòu)在實(shí)際擔(dān)保過(guò)程中均存在較多不足，根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示，我國(guó)目前約有30%左右的中小企業(yè)在申請(qǐng)貸款上出現(xiàn)拒貸現(xiàn)象，究其原因?yàn)闆](méi)有足夠的抵押物品。而20%的中小企業(yè)在貸款中屬于貸款黑名單，究其原因，中小企業(yè)缺少擔(dān)保機(jī)構(gòu)的擔(dān)保，具有極高的破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。因此，中小企業(yè)從銀行中取得貸款幾率很低。貸款擔(dān)保在中小企業(yè)融貸中起到至關(guān)重要作用，而現(xiàn)有的大多數(shù)擔(dān)保機(jī)構(gòu)基本屬于國(guó)有企業(yè)，擔(dān)保機(jī)構(gòu)工作人員均為國(guó)家政府分派。擔(dān)保機(jī)構(gòu)中的績(jī)效制度、收入來(lái)源存在與工作人員薪資無(wú)掛鉤，均由國(guó)家承擔(dān)，導(dǎo)致工作人員工作積極性降低。同時(shí)銀行融貸對(duì)于國(guó)有擔(dān)保機(jī)構(gòu)雖然具有較高的信賴度，但由于國(guó)內(nèi)擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身國(guó)有的特殊管理機(jī)制以及運(yùn)行機(jī)制，許多中小企業(yè)無(wú)法與其進(jìn)行直接對(duì)接，這導(dǎo)致中小企業(yè)資金需求無(wú)法被國(guó)有擔(dān)保機(jī)構(gòu)所熟知，不能發(fā)揮自身的應(yīng)有作用[10]。若不及時(shí)對(duì)國(guó)有擔(dān)保機(jī)構(gòu)進(jìn)行有效改革，將導(dǎo)致國(guó)有擔(dān)保機(jī)構(gòu)在幫扶中，無(wú)法有效地對(duì)中小企業(yè)銀行貸款擔(dān)保形成作用。雖然我國(guó)也存在有民營(yíng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)，但銀行對(duì)民營(yíng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信任度不高，并且部分銀行對(duì)民營(yíng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)還存在著一定的偏見(jiàn)，無(wú)法有效發(fā)揮民營(yíng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的作用，進(jìn)一步影響中小企業(yè)的貸款成功率，即使暫時(shí)貸款成功，可能也會(huì)造成企業(yè)的后續(xù)貸款。國(guó)有擔(dān)保企業(yè)以及民營(yíng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)，都需要結(jié)合現(xiàn)狀改進(jìn)自己的機(jī)制。例如，國(guó)營(yíng)單位需要增加績(jī)效制度，激發(fā)工作人員的積極性。而民營(yíng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)則需要提高自身的信譽(yù)程度，與信譽(yù)度良好的中小企業(yè)合作，確保自身的擔(dān)保行為更加值得信賴。

2.資金市場(chǎng)分配問(wèn)題

在市場(chǎng)資金分配問(wèn)題上，中小企業(yè)自身的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)過(guò)于單一，因自身實(shí)力相對(duì)較弱，而大部分銀行的貸款機(jī)制主要是圍繞大型企業(yè)或國(guó)企，此類貸款機(jī)制無(wú)法有效滿足中小企業(yè)的現(xiàn)狀以及貸款需求。此外，各大銀行都存在撤銷鄉(xiāng)鎮(zhèn)銀行或縣級(jí)銀行的現(xiàn)象，而中小企業(yè)基本所處于縣鄉(xiāng)鎮(zhèn)等地域較多，資源配置中處于劣勢(shì)，無(wú)法及時(shí)、有效地獲取創(chuàng)業(yè)政策的扶持及資金支持。同時(shí)就市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的資金來(lái)源渠道來(lái)說(shuō)，證券、股票、基金等融資渠道大都偏向于大型企業(yè)或國(guó)有企業(yè)，中小企業(yè)得到市場(chǎng)資金的占比極低，導(dǎo)致中小企業(yè)的融資難上加難[11]。

四、中小企業(yè)新型融資模式的應(yīng)用

如何在我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制內(nèi)，結(jié)合中小企業(yè)自身特點(diǎn)，突破融資困局，謀劃企業(yè)長(zhǎng)期穩(wěn)步發(fā)展，新型融資模式的應(yīng)用很關(guān)鍵，主要包含以下五點(diǎn)。

1.銀行承兌匯票融資方式

銀行承兌匯票不僅能夠確保二者的利益能夠得到保障，同時(shí)中小企業(yè)利用銀行承兌匯票，支付相關(guān)賬款，還可以更好地達(dá)到買方融資效果，保障賣方能夠及時(shí)得到貨款，實(shí)現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)。雙方能夠在中小企業(yè)中都能夠達(dá)到融資效果，相對(duì)銀行普通貸款相比，銀行承兌匯票手續(xù)更加便捷簡(jiǎn)單，融資速度更快[12]。

2.融資租賃方式

中小企業(yè)在購(gòu)買大型設(shè)備過(guò)程中，因某些設(shè)備的價(jià)格極高，致使中小企業(yè)付款后，很有可能會(huì)影響企業(yè)生產(chǎn)后期資金鏈的正常運(yùn)行。而融資租賃則以設(shè)備租賃的形式支付租金，隨后租金總額達(dá)至銷售設(shè)備的總額后，再將其所有權(quán)轉(zhuǎn)移至中小企業(yè)。融資租賃對(duì)于中小企業(yè)的正常運(yùn)行不僅能夠提高保障，同時(shí)又能夠?qū)︿N售方的業(yè)績(jī)提供必要的支持。通過(guò)融資租賃的方式，在供、貨商之間進(jìn)行正常循環(huán)，可以對(duì)中小企業(yè)的運(yùn)行起到極大幫助。通過(guò)全新的工作形式，也避免了與第三方的對(duì)接，使融資流程更加便捷，解決了潛在風(fēng)險(xiǎn)。

3.融資典當(dāng)方式

此種方式與常見(jiàn)的不動(dòng)產(chǎn)抵押相似，但融資典當(dāng)可以有更多的選擇空間。既可以選擇不動(dòng)產(chǎn)進(jìn)行典當(dāng)，同時(shí)也可以根據(jù)典當(dāng)行為人的價(jià)值財(cái)產(chǎn)進(jìn)行典當(dāng)，較為靈活、多樣。此方式可以在短時(shí)間內(nèi)幫助中小企業(yè)取得所需資金，及時(shí)、有效地解決資金問(wèn)題。典當(dāng)財(cái)務(wù)贖回前，可與典當(dāng)機(jī)構(gòu)對(duì)應(yīng)的資金可持續(xù)運(yùn)轉(zhuǎn)。典當(dāng)融資比銀行融資的形式更加豐富，抵押資產(chǎn)更靈活，脫離了以往房屋等固定資產(chǎn)抵押形式。

4.風(fēng)險(xiǎn)融資方式

現(xiàn)階段，我國(guó)經(jīng)濟(jì)體系全面發(fā)展已逐步健全，企業(yè)或個(gè)人進(jìn)行風(fēng)投逐步增多并有持續(xù)上升趨勢(shì)。風(fēng)險(xiǎn)融資雖然具有較高的風(fēng)險(xiǎn)性，對(duì)應(yīng)的回報(bào)和收益也極高，同時(shí)個(gè)人或者企業(yè)還能夠獲得被投資企業(yè)的對(duì)應(yīng)股權(quán)。因此，風(fēng)險(xiǎn)融資成為了目前較為流行的融資方式。融資企業(yè)在進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)投資過(guò)程中，必須具備優(yōu)秀的研判能力，把控風(fēng)險(xiǎn)，使中小企業(yè)能夠更具發(fā)展前途。此外，中小企業(yè)在融資過(guò)程中，也需要盡量降低融資風(fēng)險(xiǎn)所帶來(lái)的潛在隱患，保障自身信譽(yù)。在后續(xù)，遇到資金問(wèn)題時(shí)，能夠得到風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)的支持。且風(fēng)險(xiǎn)融資方式屬于個(gè)人投資行為，可以省略冗余流程以及手續(xù)，還能夠避免類似銀行貸款的繁瑣性。

五、中小企業(yè)新型融資模式的發(fā)展路徑

1.針對(duì)于現(xiàn)有的信用體系進(jìn)行完善

建立完善的社會(huì)信用體系，我國(guó)中小企業(yè)在投資方面雖然存在較多問(wèn)題，例如與銀行、政府等機(jī)構(gòu)在銜接有一定差異。但目前市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系呈現(xiàn)大發(fā)展趨勢(shì)，中小企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中需要抓住時(shí)代機(jī)遇，融合我國(guó)投融資體系，建立更完善的資金運(yùn)轉(zhuǎn)制度，解決目前出現(xiàn)的問(wèn)題。例如，與社會(huì)信用體系建設(shè)進(jìn)行銜接，解決中小企業(yè)信用較低的現(xiàn)狀。根據(jù)信用體系的建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)自身的經(jīng)營(yíng)進(jìn)行完善。信用體系已成為社會(huì)關(guān)注的首要問(wèn)題，而信用體系的構(gòu)建，也需要從多方面進(jìn)行研究。不僅能夠幫助中小企業(yè)營(yíng)造良好的誠(chéng)信氛圍，還可以顯著地提高中小企業(yè)的信用標(biāo)準(zhǔn)。

2.設(shè)立多樣性的金融機(jī)構(gòu)

建立多樣性的金融機(jī)構(gòu)，為了更好地滿足中小企業(yè)的融資需求，企業(yè)可以根據(jù)其需求，設(shè)定金融融資渠道。例如，將其類型劃分為政策型及商業(yè)型，政策型金融機(jī)構(gòu)可以更好地幫助中小企業(yè)解決常見(jiàn)的貸款難題，滿足中小企業(yè)的投資需求。而商業(yè)型則可以推出與其相關(guān)的金融產(chǎn)品，如存單、質(zhì)押貸款、貿(mào)易融資等信貸模式，更好地幫助中小企業(yè)拓寬選擇范圍，提高中小企業(yè)的機(jī)構(gòu)意識(shí)以及管理能力，使中小企業(yè)能夠更好地利用資金實(shí)現(xiàn)發(fā)展，解決中小企業(yè)在獲得資金后出現(xiàn)的破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。

3.建立相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)投資公司

建立相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)投資公司，根據(jù)調(diào)查結(jié)果表明，多數(shù)發(fā)展前景較好的中小企業(yè)其融資程度極為活躍。雖然現(xiàn)如今的民間融資與銀行融合相比，其手續(xù)費(fèi)用并無(wú)太大差別，但民間融資靈活性較高，且效率相較于銀行融資較快，因此在融資方式上，中小企業(yè)偏向于民間融資。政府需要完善投資方式以及相關(guān)的法律法規(guī)，建立良好的管理機(jī)構(gòu)，鼓勵(lì)相關(guān)的民營(yíng)企業(yè)加入風(fēng)險(xiǎn)投資中；促使風(fēng)險(xiǎn)投資能夠得到全面發(fā)展，解決中小企業(yè)的發(fā)展瓶頸，使中小企業(yè)能夠獲得更多資金。

4.完善相應(yīng)的法律法規(guī)

完善相應(yīng)的法律法規(guī)，可以更好地促進(jìn)中小企業(yè)在融資方面得到有效發(fā)展。目前，我國(guó)建立了極為完善的法律條文，這為后續(xù)的融資安全提供了堅(jiān)實(shí)保障。在新型融資體系上，我國(guó)目前缺乏法律條件的支撐。因此，政府需要制定相關(guān)制度，確保中小企業(yè)的融資能夠正常進(jìn)行，加速中小企業(yè)的發(fā)展。同時(shí)，企業(yè)還需要提高自身的信用，完善自身的管理水準(zhǔn)，合理投資，確保融資的合法性、真實(shí)性。中小企業(yè)依靠高信用的中介機(jī)構(gòu)完成融資活動(dòng)，確保整個(gè)融資能夠正常進(jìn)行，為企業(yè)的后續(xù)發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。

5.提升中小企業(yè)的信用水準(zhǔn)

確保金融市場(chǎng)能夠邁向更健康方向發(fā)展，可以調(diào)節(jié)中小企業(yè)目前融資困難的現(xiàn)狀。例如，政府需要鼓勵(lì)中小企業(yè)在融資過(guò)程中堅(jiān)守誠(chéng)信原則，根據(jù)調(diào)查結(jié)果，可以得知中小企業(yè)在融資過(guò)程中因客觀因素影響，有可能會(huì)受到諸多限制，導(dǎo)致中小企業(yè)的投資融資渠道較為狹窄。目前，我國(guó)中小企業(yè)的投融資途徑為貸款。因此，只要貸款端出現(xiàn)問(wèn)題，就有可能導(dǎo)致中小企業(yè)的資金鏈斷裂，限制中小企業(yè)的后續(xù)經(jīng)營(yíng)。中小企業(yè)必須提升自身的信用水準(zhǔn)，規(guī)范自身的管理水準(zhǔn)，確保取得貸款的安全性及合法性，使貸款能夠順利完成。同時(shí)，確保貸款能夠在財(cái)務(wù)部門得到合理劃分，起到自身的應(yīng)有作用。

6.強(qiáng)化中小企業(yè)的綜合經(jīng)營(yíng)能力

對(duì)于中小企業(yè)而言，融資渠道極為重要。但取得融資后中小企業(yè)的自身經(jīng)營(yíng)能力更是保障中小企業(yè)是否能夠得到發(fā)展的基礎(chǔ)，為了更好地確保中小企業(yè)的綜合經(jīng)營(yíng)能力能夠得到增強(qiáng)，可以從以下幾方面進(jìn)行調(diào)整。

（1）拓寬融資渠道，完成結(jié)構(gòu)優(yōu)化。堅(jiān)持低成本運(yùn)行，保障生產(chǎn)進(jìn)度。在結(jié)構(gòu)優(yōu)化的融資原則中，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)可控。中小企業(yè)在技術(shù)研發(fā)上增強(qiáng)投入，采用新型技術(shù)、新工藝、新設(shè)備對(duì)自身的技術(shù)進(jìn)行改進(jìn)，鼓勵(lì)技術(shù)創(chuàng)新，推廣節(jié)能減排項(xiàng)目。而通過(guò)與其他企業(yè)的比較，分析自身不足，也可以與其他科研單位合作。通過(guò)研發(fā)、申報(bào)等取得大力資金支持，不僅能夠解決中小企業(yè)的融資問(wèn)題，同時(shí)還可以使中小企業(yè)具備先進(jìn)領(lǐng)域的優(yōu)勢(shì)，在市場(chǎng)上更具競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力。

（2）我國(guó)商業(yè)銀行以及金融系統(tǒng)信息共享。對(duì)于納稅信用較高的中小企業(yè)開(kāi)辟了信用貸，無(wú)需抵押物；且與其他貸款相比，利率較低，操作便捷。中小企業(yè)可直接網(wǎng)上操作，按需提款，隨時(shí)還款即可；靈活多用，且額度較高。

（3）完成原材料供應(yīng)、賒銷，并延期支付貨款，可以更好地利于中小企業(yè)信用融資。

（4）利用相應(yīng)的網(wǎng)上平臺(tái)，如“互聯(lián)網(wǎng)+”，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈金融投資。

（5）結(jié)合創(chuàng)業(yè)板，在資本市場(chǎng)上，盡量獲取更多資金拓展來(lái)源渠道。

（6）增強(qiáng)自身的競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力，通過(guò)債券融資、股權(quán)融資等方式，結(jié)合自身的實(shí)際情況，咨詢專業(yè)人士得出合理的發(fā)展建議。

增加自身的信用，良好的信譽(yù)形象是中小企業(yè)融資成功的重要因素。企業(yè)履行誠(chéng)實(shí)守信原則，按時(shí)支付利息以及本金，避免被銀行系統(tǒng)記錄不良。提高自身的經(jīng)營(yíng)管理水準(zhǔn)，逐步建立規(guī)范的現(xiàn)代企業(yè)制度，遵紀(jì)守法，按時(shí)繳納稅款，嚴(yán)格按照合同約定的時(shí)間，將款項(xiàng)支付給原材料供應(yīng)商。銷售產(chǎn)品，并對(duì)其質(zhì)量進(jìn)行保障，做好售后工作。中小企業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，在我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中起到的重要性不言而喻。中小企業(yè)必須根據(jù)政府政策進(jìn)行變革以及完善，通過(guò)多樣性的調(diào)節(jié)機(jī)制，大膽落實(shí)創(chuàng)新，踐行科學(xué)發(fā)展觀，找出中小企業(yè)目前融資難的問(wèn)題，實(shí)現(xiàn)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

六、結(jié)語(yǔ)

綜上所述，為了更好解決我國(guó)中小企業(yè)目前出現(xiàn)的融資難問(wèn)題，需要結(jié)合企業(yè)、市場(chǎng)等實(shí)際情況進(jìn)行分析。考慮銀行因素，對(duì)中小企業(yè)的融資渠道進(jìn)行合理規(guī)范，確保中小企業(yè)的新型融資模式能夠順利進(jìn)行，合理解決目前中小企業(yè)的發(fā)展瓶頸。中小企業(yè)使用全新的融資方式，符合企業(yè)未來(lái)發(fā)展規(guī)劃，避免在融資過(guò)程中使用高利貸和非法集資等行為，加速企業(yè)破產(chǎn)倒閉。在后續(xù)的融資渠道中，結(jié)合政府、融資機(jī)構(gòu)、企業(yè)自身等角度出發(fā)，開(kāi)展多渠道，助推中小企業(yè)有效解決融資問(wèn)題，確保中小企業(yè)又好又快發(fā)展，給我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展添薪加火。