楊金鳳

（蘭陵縣國有資產運營有限公司，山東 臨沂 277700）

隨著我國經濟發(fā)展進入新常態(tài)，中小企業(yè)作為市場經濟的關鍵參與主體，同時也是超發(fā)貨幣和勞動力就業(yè)的主要“蓄水池”，其面臨著嚴峻的融資困難。中小企業(yè)在經營管理過程中出現(xiàn)的融資難、融資貴現(xiàn)象是普遍性，而其造成的諸如企業(yè)倒閉，員工失業(yè)和銀行壞賬率上升等問題給國民經濟造成的負面影響也是持久而深刻的。因此，政府、銀行和企業(yè)等利益相關方必須重視應急轉貸資金的運營和管理工作，深入剖析應急轉貸資金的運作規(guī)律，不斷創(chuàng)新管理機制，完善監(jiān)管政策，有效解決中小企業(yè)的融資難題。

一、應急轉貸資金相關概述

（一）應急轉貸資金的推出背景

應急轉貸業(yè)務是指，為了滿足銀行信貸條件，在中小微企業(yè)（包括個體工商戶）貸款到期時，如存在資金壓力無法足額償還，可以提供短暫的資金融通服務。

穩(wěn)定而持續(xù)的現(xiàn)金流是現(xiàn)代企業(yè)正常經營的重要前提條件，為了業(yè)務擴張或維持正常運轉，許多企業(yè)會通過各種融資渠道籌集資金，其中銀行信貸是現(xiàn)代企業(yè)最常使用的融資渠道。但在實務中，中小企業(yè)往往比大型企業(yè)承受著更大的融資壓力，許多中小企業(yè)在經營管理過程中都面臨融資難、融資貴、貸款到期續(xù)貸難的困境。

2020年，我國中小企業(yè)的平均存續(xù)時間已經縮短到6.5個月，不合理、不健康的融資模式非常不利中小企業(yè)持續(xù)經營，也不利于社會經濟與勞動力就業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。我國各級政府和廣大中小企業(yè)很早就開始了對中小企業(yè)融資新模式的探索，在實踐過程中發(fā)現(xiàn)“應急轉貸資金”是緩解中小企業(yè)融資壓力相對有效地解決途徑。從2009年開始，我國浙江地區(qū)首先開展中小企業(yè)“轉貸基金”試點，由各級地方政府，銀行和當?shù)仄髽I(yè)三方攜手互助，成立金融平臺，注入信貸資金，為中小企業(yè)的經營發(fā)展保駕護航。

（二）應急轉貸資金的種類

當前，我國各級地方政府推出的應急轉貸資金政策五花八門，其在出資額度、審批流程和紓困對象等諸多政策細則上各有側重，但是總的來看，可以將各地的應急轉貸資金大致分為以下三類。

1．政府財政出資

該類型的應急轉貸資金由地方財政全額出資，各地區(qū)財政部門根據(jù)自身財政情況和經濟規(guī)模自主決定出資額度，成立應急轉貸專項資金池并由當期財政機關統(tǒng)一管理、封閉運行。原則上由政府財政出資的應急轉貸資金主要用來扶持本地區(qū)具備一定成長價值的中小型企業(yè)，具體準入標準則由當?shù)卣_定。符合準入標準又具備資金需求的中小企業(yè)需向本地區(qū)財政機關提出申請，在財政機關對相關申請信息完成審核后即可撥付資金，中小企業(yè)需在還款期限內按時歸還[1]?？偟膩碚f，政府財政出資的應急轉貸資金對于中小企業(yè)而言，其準入標準高，資金息費低。

2．第三方出資應急轉貸資金

由政府牽頭，地方銀行或當期大型企業(yè)出資的應急轉貸資金也是當前較為常見的一種應急轉貸資金類型。在這種模式下，地方政府、地方銀行與大型企業(yè)分工明確，銀行與企業(yè)作為資金提供方向應急轉貸資金管理池注入資金，地方政府則需要出臺應急管理資金管理辦法和操作指引對資金審批、資金劃撥等具體環(huán)節(jié)提供制度約束。一般而言，該種應急轉貸資金的管理模式需要出資方和當?shù)卣M成管理工作小組，具體負責各項事宜。與政府財政出資的應急轉貸資金類型相比，銀行或企業(yè)出資的應急轉貸資金對于具有資金需求的中小企業(yè)而言，其準入門檻更低，申請額度更高，資金息費相對較高。

3．民間資本組建服務基金

除去上兩種應急轉貸資金類型，在實務中還有一種完全由民間資本組成的，專門為中小企業(yè)融資需求提供服務的應急轉貸資金。具體細分則有兩種模式：一是由本地區(qū)商會成立的成員企業(yè)應急轉貸服務基金，各家企業(yè)共同出資組成應急轉貸資金池，其服務對象一般僅限于本地商會成員企業(yè)，應急資金的申請、審批和日常管理基本由商會理事會負責。二是完全由具備一定資金實力的企業(yè)或個人向有資金需求的中小企業(yè)提供應急轉貸資金服務，出于風險考量，這種類型的應急轉貸資金對申請企業(yè)的準入門檻最高且資金息費也最高。

二、中小企業(yè)應急轉貸難的原因分析

（一）中小企業(yè)實力較差

中小企業(yè)與大型企業(yè)相比，其自身綜合實力較差，部分中小企業(yè)的治理結構不完善，當前我國許多中小企業(yè)本質上還是家庭作坊式作業(yè)，組織規(guī)模普遍較小，也沒有建立起完善的管理機制，許多中小型企業(yè)由于缺乏健全的財務管理制度導致自身經營活動的抗風險能力較差。此外，中小企業(yè)和大型企業(yè)相比，其所面臨的外部市場環(huán)境也更加惡劣，其業(yè)務產品的市場占有率普遍不高且受到同行業(yè)大型企業(yè)的擠壓，市場競爭極為激烈，一旦企業(yè)的業(yè)務活動受到影響幾乎會讓企業(yè)瞬間喪失償債能力。

（二）銀行信貸支持力度不足

目前，我國銀行給予中小企業(yè)的信貸支持力度還遠遠不夠，由中小企業(yè)綜合實力與抗風險能力較差，大型商業(yè)銀行存在明顯的信貸選擇偏好，在實際操作中更愿意給大型企業(yè)貸款，中小企業(yè)因此與銀行在融資需求的談判中長期處于弱勢地位。此外，中小型銀行或地方商行反而是支撐我國絕大部分中小企業(yè)融資需求的主要供給方，這些銀行與中國銀行、工商銀行的大型商行相比，資金實力和客戶規(guī)模偏弱、偏小，加上中小型銀行和地方商行已挖掘或潛在的客戶基本集中在本地區(qū)，銀行可以穩(wěn)定、持續(xù)、快捷地獲取客戶的經營信息和信用狀況，避免了信息不對稱情況下銀行信貸出現(xiàn)“親大遠小”的現(xiàn)象，在一定程度上緩解了我國中小企業(yè)融資難、融資貴的問題。

（三）融資擔保機構較少

近年來，國家大力扶持融資擔保機構發(fā)展，在一定程度上緩解了中小企業(yè)的融資難題。擔保機構的主要職責是對有融資需求的企業(yè)客戶進行風險評估，根據(jù)風險評估給企業(yè)客戶評定一定的擔保額度并出具擔保函，這樣一來企業(yè)客戶可以更容易從銀行獲取信用貸款，如果企業(yè)后續(xù)因經營不善等各種原因無力償還貸款，則由擔保機構負責賠付問題。目前來看，我國的融資擔保機構從絕對數(shù)量上來看還遠遠不能滿足中小企業(yè)融資需求；近年來，世界經濟包括我國經濟發(fā)展持續(xù)下行，許多中小企業(yè)面對激烈的外部市場環(huán)境變動，違約風險快速上升，擔保融資機構普遍承擔著較重的擔保風險，除了國有性質的融資擔保機構以外，大批私營的融資擔保機構紛紛陷入經營困境。

（四）政策扶持力度不夠

當前國家對于中小企業(yè)融資貸款的政策支持力度還有待加強，雖然浙江、山東、福建等地區(qū)已經擁有成熟的應急轉貸資金運營和管理經驗，當?shù)卣槍χ行∑髽I(yè)融資難，續(xù)貸難等問題也研究出臺了多項政策，但是僅限于部分地區(qū)。從全國層面來看，中小企業(yè)融資難題仍將長期存在，當前銀保監(jiān)會等金融管理機構針對中小企業(yè)融資問題尚未成立統(tǒng)一的協(xié)調管理機構，應急轉貸資金等具體措施尚未進入立法程序?？偠灾行∑髽I(yè)融資活動缺乏足夠的法律保障、金融支持和政策支撐。

三、應急轉貸資金運營與管理的措施——以XX市農商行為例

（一）確定設立目的

當前針對中小企業(yè)的應急轉貸資金多以“轉貸基金”的形式投入運營，為實現(xiàn)對應急轉貸資金的有效管理和高效運營，出資方必須明確“轉貸基金”的設立目的。以XX市農商行為例，為扶持和幫助當?shù)刂行∑髽I(yè)健康發(fā)展，緩解中小企業(yè)融資壓力，經XX市委、市政府研究決定由XX市財政、XX市農商行及XX市從事汽車制造的大型企業(yè)A企業(yè)分別出資5000萬、5000萬和2000萬，共計12000萬人民幣成立“XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金”，明確了“XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金”的設立目的和資金來源。

（二）加強組織引導

為加強對“XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金”的專項管理，由XX市政府牽頭成立了XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金管理工作小組，由XX市分管金融工作的副市長擔任工作小組組長，XX商業(yè)銀行黨組書記擔任工作小組副組長，市財政局、市國資委、市稅務局，市市場監(jiān)督管理局、市銀保監(jiān)會等單位主要領導和A企業(yè)董事長擔任工作小組成員。XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金管理工作小組的職責包括制定應急轉貸資金管理實施細則，籌集和落實“轉貸基金”資金來源，審批應急轉貸資金方案及其他具體管理、運營事項。其中，XX市農商銀行主要負責統(tǒng)籌協(xié)調“轉貸基金”注資和日常管理工作。

（三）明確適用范圍

XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金管理工作小組參考本地區(qū)中小企業(yè)實際融資需求制定出臺了《 XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金管理制度》和《 XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金實施細則》等政策文件，對于應急轉貸資金的適用對象，審核標準、資金的借貸期限和息費標準做出明確規(guī)定。

首先，幫扶基金的適用對象限于在XX市登記和納稅，符合國家政策認定標準的中小微企業(yè)。其次，XX市農商行在對申請對象進行審核時，申請對象必須滿足以下兩點要求：一是申請企業(yè)的法人代表、實控人及股東等利益相關方在近五年內無不良信用記錄。二是申請企業(yè)必須具備一定業(yè)務規(guī)模，具備穩(wěn)定持續(xù)的現(xiàn)金流和后續(xù)償債能力。最后，對于申請XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金的中小企業(yè)，自資金撥付之日起三個自然日之內償還的，按照每筆借貸金額的千分之三按次收取息費；資金使用時間超過三個自然日部分，每天按千分之四按次收取息費；每次借貸金額上限不得超過1200萬人民幣且同一家企業(yè)借貸總額度上限不得超過“轉貸幫扶基金”資金池總額度的35%即4200萬人民幣。

（四）制定使用程序

為提升XX市中小企業(yè)融資便捷性和應急轉貸資金管理、運營的規(guī)范性，《XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金實施細則》中明確規(guī)定了應急轉貸資金的使用程序：首先，具有融資需求的中小企業(yè)應在融資或續(xù)貸操作到期前的一周內提前在XX市農商行填寫應急轉貸資金申請表，在填寫完成后，XX市農商行應及時將申請表上報至XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金管理工作小組。其次，XX市稅務局、市場監(jiān)督管理局、銀保監(jiān)會等責任單位需協(xié)助XX市財政局對該企業(yè)申請資料的真實性進行核驗，在確定申請資料準確無誤后由XX市農商行向企業(yè)出具貸款承諾函并簽字蓋章，隨后進行轉貸審批。最后，由XX市財政局和企業(yè)簽訂借款協(xié)議書，提前開好各種還款及轉賬票據(jù)并由XX市農商行進行還款控制[2]。XX市農商行在收到還款后需要在規(guī)定日期內完成資金入賬手續(xù)辦理工作，并及時將相關資料憑證歸檔管理。

（五）做好監(jiān)督與風險防控

為了保障應急轉貸資金安全，XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金管理工作小組按照管理制度和實施細則在日常運營管理工作中嚴格落實風險防控措施，切實做好應急轉貸資金監(jiān)督工作。具體來說，XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金管理工作小組當前已經建立起較為完善的資金監(jiān)督管理機制：一方面，實行應急轉貸資金審批跟蹤，對于申請應急轉貸資金的中小企業(yè)在申請環(huán)節(jié)需要向工作組申報備案，說明該筆款項的具體用途和借貸期限，專款專用，嚴禁將貸款另作他用。在貸款發(fā)放后，企業(yè)要定期按月度或季度向XX商業(yè)銀行和XX市金融辦公室匯報資金運行情況。另一方面，建立健全問責機制，全面壓實應急轉貸資金管理責任。XX市審計局和XX市銀保監(jiān)會每年需要組織專業(yè)人員對XX市當年的應急轉貸資金運營和管理工作開展年終專項審計，對于在審計過程中發(fā)現(xiàn)的違規(guī)事項嚴肅追究相關方的法律責任。

（六）取得成效

自XX市設立中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金以來，本地區(qū)中小企業(yè)的融資問題得到了有效解決，企業(yè)融資難、融資貴、續(xù)貸難的現(xiàn)象得以緩解。XX市中小企業(yè)應急轉貸幫扶基金管理工作小組本著“專款專用、封閉運行、按期歸還、保證安全”的原則，從組織規(guī)劃，制度創(chuàng)設，政策宣傳等多方面持續(xù)發(fā)力，構建“全市行政管理機關協(xié)同管理、地方銀行主動辦理，優(yōu)秀企業(yè)積極參與”的應急轉貸資金運營管理體系，截至目前運行良好[3]。

四、應急轉貸資金管理保障措施

（一）發(fā)揮組織領導作用

我國各個地區(qū)建立應急轉貸資金運營管理體系時要重視組織機構的創(chuàng)設與完善，地方政府、銀行和企業(yè)要形成合力，做到政府牽頭、銀行辦理、企業(yè)參與的良好局面。具體來說各級地方政府要針對應急轉貸資金建立聯(lián)合工作小組，要進一步增強財政局、稅務局、市場監(jiān)督管理局和銀保監(jiān)會等行政管理機關的協(xié)同性，進一步激發(fā)大型商業(yè)銀行、中小型地方銀行在中小企業(yè)融資業(yè)務辦理上的主動性，發(fā)揮當?shù)卮笮推髽I(yè)、龍頭企業(yè)在應急轉貸資金注資工作上的積極性。例如：江蘇省在2021年制定了《關于引發(fā)2021年江蘇省普惠金融發(fā)展專項資金申報指南的通知》，該項通知中對中小微企業(yè)轉貸基金貸款風險補償進行了明確規(guī)定，即管理平臺將轉貸資金的使用費降低至一天千分之二；同時，管理平臺有責任引導企業(yè)積極使用轉貸資金，降低企業(yè)的融資成本，從而更好地發(fā)揮政府在這一過程中的組織領導作用。

（二）建立激勵考核機制

與此同時，各個地區(qū)在應急轉貸資金運營管理的過程中要重視制度創(chuàng)設工作，依據(jù)各地區(qū)實際情況制定科學的管理制度，尤其是要建立健全應急管理資金管理激勵考核機制。對于當前部分銀行在中小企業(yè)融資業(yè)務上存在的一些顧慮和畏難情緒，地方的相關行政管理部門如銀保監(jiān)會要將 應急轉貸資金業(yè)務辦理情況納入全市普惠金融考核體系，加大對銀行員工的政策宣傳力度和業(yè)務辦理培訓，將銀行每年的應急轉貸資金業(yè)務辦理數(shù)量與銀行員工的績效管理相掛鉤，實施必要的獎懲措施，激發(fā)銀行辦理應急轉貸資金業(yè)務的主動性。

（三）加強政策宣傳

各地區(qū)要加強對應急轉貸資金政策的宣傳力度，尤其是面對本地區(qū)中小微企業(yè)等應急轉貸資金的主要適用對象，地方政府和銀行群體要通過多個宣傳渠道，多種宣傳方式向他們科普政策內容，及時傳達最新的政策變動信息，讓應急轉貸資金這一項金融普惠政策被更多的中小微企業(yè)管理者所了解，切實緩解本地區(qū)中小微企業(yè)的融資壓力。例如：市級相關政府部門可以做好銀企對接工作，舉辦“中小企業(yè)服務月”等大型活動，召集企業(yè)宣講轉貸政策。在宣講會上可以采取傳統(tǒng)媒體和現(xiàn)代媒體結合形式開展大面積宣傳，并逐步發(fā)布轉貸資金降費與使用范圍擴大等新政策。同時，調動各單位部門積極配合，各大銀行可以借助服務網(wǎng)點、服務渠道等向客戶推介轉貸政策；市級領導部門也可以組織成員不定期赴縣區(qū)、園區(qū)、基層等單位進行走訪宣傳，讓廣大市民都能夠了解轉貸政策，為推動普惠金融奠定良好的環(huán)境基礎。

（四）確保 轉貸辦理的合規(guī)性

各地區(qū)目前從事應急轉貸資金管理與運營的工作人員在之前并沒有相關從業(yè)經驗，對具體業(yè)務并不熟悉，對轉貸辦理流程缺乏深度認知以及缺少對風險的敏感性，導致部分地區(qū)轉貸辦理流程的合規(guī)性無法得到保障。從銀保監(jiān)角度來說，市銀保監(jiān)部門應組織成員單位參與會議、出臺會議紀要文件，從政策文件中指出合作銀行應引導企業(yè)客戶主動申請與使用應急轉貸；同時，對于申請和使用轉貸的企業(yè)，銀行不得降低企業(yè)的內部評級，并在政策中明確“受托支付”等問題，確保轉貸辦理能夠真正服務到企業(yè)。此外，當?shù)卣豌y行要加強對從業(yè)人員的培訓，使其能夠熟練操作轉貸基金的各項流程工作，較好地和政府、銀行機構、企業(yè)進行溝通，并且有效、及時、準確地識別中小企業(yè)在經營過程中的風險，切實提升轉貸辦理業(yè)務的合規(guī)性[4]。

五、結束語

綜上所述，當前我國針對中小企業(yè)融資難題在實踐中探索出了應急轉貸資金這一有效解決措施，但是各地區(qū)在對應急轉貸資金的管理和運營過程中還存在不少問題，各級地方政府和銀行群體必須從組織管理、政策宣傳、管理機制創(chuàng)新和管理制度創(chuàng)設等多方面入手逐步完善應急資金管理和運營體系，切實提升應急轉貸資金營運管理水平。