郭國(guó)良　謝　軍

摘要：本文利用301家國(guó)內(nèi)制造型上市公司的數(shù)據(jù)對(duì)國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)如何影響我國(guó)制造企業(yè)的出口績(jī)效進(jìn)行了研究。結(jié)果證實(shí)國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)對(duì)企業(yè)出口績(jī)效存在顯著的影響。國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)規(guī)模和企業(yè)在產(chǎn)業(yè)中的市場(chǎng)份額對(duì)出口績(jī)效存在積極的影響：產(chǎn)業(yè)集中度對(duì)出口績(jī)效存在負(fù)面影響。

關(guān)鍵詞：產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)出口績(jī)效國(guó)際化

改革開放以來(lái)，中國(guó)企業(yè)在出口貿(mào)易方面取得了令世人矚目的成就。然而，學(xué)術(shù)界對(duì)我國(guó)企業(yè)出口績(jī)效決定因素的研究卻相對(duì)滯后。一方面研究的數(shù)量不足：另一方面?zhèn)戎赜谄髽I(yè)內(nèi)部因素，而對(duì)外部因素研究較少。為了彌補(bǔ)這一不足，本文通過對(duì)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和出口績(jī)效之間關(guān)系的實(shí)證分析，試圖揭示外部因素(國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè))對(duì)我國(guó)制造企業(yè)出口績(jī)效的影響。

一、理論基礎(chǔ)和研究假設(shè)

對(duì)企業(yè)出口績(jī)效決定因素的研究一直是國(guó)際商務(wù)研究領(lǐng)域的重要問題。根據(jù)Zou和Stan的綜述性研究可以看出，現(xiàn)有研究主要圍繞企業(yè)的內(nèi)在因素(如企業(yè)專有資源和能力)來(lái)解釋出口績(jī)效。然而，正如Zou和Stan所承認(rèn)的那樣，雖然外部產(chǎn)業(yè)環(huán)境因素對(duì)出口績(jī)效的重要作用獲得認(rèn)可，但對(duì)于產(chǎn)業(yè)因素如何影響企業(yè)出口績(jī)效，以及企業(yè)內(nèi)部因素與產(chǎn)業(yè)因素之間相互作用如何影響出口績(jī)效的研究卻仍然十分有限。通過研究現(xiàn)有文獻(xiàn)我們發(fā)現(xiàn)國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)環(huán)境與企業(yè)出口績(jī)效的關(guān)系密切。首先，企業(yè)建立國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力和競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)離不開國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)環(huán)境，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)環(huán)境中所積累的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)能夠幫助企業(yè)提升出口績(jī)效。其次，現(xiàn)有研究發(fā)現(xiàn)國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)與出口績(jī)效之間存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。最后，企業(yè)內(nèi)部因素與產(chǎn)業(yè)因素影響出口績(jī)效的機(jī)制不同。Spanos和Lioukas指出：一方面，產(chǎn)業(yè)因素和企業(yè)內(nèi)部因素對(duì)企業(yè)績(jī)效的影響是互補(bǔ)的，分別反映績(jī)效的不同側(cè)面：另一方面，產(chǎn)業(yè)因素和企業(yè)內(nèi)部因素影響企業(yè)績(jī)效的機(jī)制是不同的，前者對(duì)企業(yè)的市場(chǎng)績(jī)效和盈利性均產(chǎn)生影響，后者主要通過影響市場(chǎng)績(jī)效來(lái)決定盈利性。因此，重視國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)環(huán)境的影響能夠幫助我們更加全面地了解出口績(jī)效的決定因素和內(nèi)在機(jī)制。

下面，從產(chǎn)業(yè)規(guī)模、產(chǎn)業(yè)集中度和市場(chǎng)份額三個(gè)方面分析國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)如何影響企業(yè)出口績(jī)效。

(一)產(chǎn)業(yè)規(guī)模與企業(yè)出口績(jī)效

Dunning的折衷理論指出，企業(yè)國(guó)際化績(jī)效與企業(yè)所有權(quán)優(yōu)勢(shì)緊密相關(guān)，所有權(quán)優(yōu)勢(shì)是與企業(yè)規(guī)模、技術(shù)能力、營(yíng)銷技巧等一系列與企業(yè)內(nèi)部資源和能力有關(guān)的優(yōu)勢(shì)。國(guó)內(nèi)市場(chǎng)規(guī)模界定了企業(yè)建立所有權(quán)優(yōu)勢(shì)所必要的資源和成長(zhǎng)空間。產(chǎn)業(yè)中存在產(chǎn)業(yè)規(guī)模的報(bào)酬遞增現(xiàn)象。市場(chǎng)規(guī)模越大，市場(chǎng)越能夠容納更多的企業(yè)。這樣，大市場(chǎng)中最有效率的企業(yè)總體上比小市場(chǎng)中最有效率的企業(yè)效率更高。因此，大市場(chǎng)中的企業(yè)整體上會(huì)更有競(jìng)爭(zhēng)力：即使缺乏規(guī)模經(jīng)濟(jì)和學(xué)習(xí)效應(yīng)，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)容量大對(duì)企業(yè)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的影響也是有益的，這種影響主要與形成產(chǎn)品的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力有關(guān)。Lages認(rèn)為產(chǎn)業(yè)的規(guī)模越大，企業(yè)成長(zhǎng)的空間越大，越有利于企業(yè)積累豐富的資源和能力，越容易出現(xiàn)規(guī)模較大的企業(yè)：而大量研究證明規(guī)模越大的企業(yè)，出口績(jī)效越好。Pan的研究認(rèn)為企業(yè)規(guī)模是企業(yè)的重要資源，一方面，大規(guī)模的企業(yè)擁有較為充足的資源用于國(guó)際業(yè)務(wù)：另一方面，這些充足的資源能夠承擔(dān)國(guó)際營(yíng)銷中所發(fā)生的營(yíng)銷費(fèi)用(如市場(chǎng)調(diào)研開支和促銷費(fèi)用)、產(chǎn)品開發(fā)費(fèi)用、運(yùn)輸費(fèi)用以及國(guó)外市場(chǎng)不確定性因素所導(dǎo)致的經(jīng)濟(jì)損失和機(jī)會(huì)成本。

假設(shè)1：產(chǎn)業(yè)規(guī)模越大，產(chǎn)業(yè)內(nèi)企業(yè)的出口績(jī)效越好。

(二)產(chǎn)業(yè)集中度與出口績(jī)效

產(chǎn)業(yè)集中度指的是產(chǎn)業(yè)內(nèi)少數(shù)企業(yè)的生產(chǎn)量、銷售量、資產(chǎn)總額等方面對(duì)某一行業(yè)的支配程度。少數(shù)企業(yè)占據(jù)產(chǎn)業(yè)內(nèi)市場(chǎng)份額越大，產(chǎn)業(yè)集中度越高；反之，產(chǎn)業(yè)集中度越低。國(guó)內(nèi)市場(chǎng)產(chǎn)業(yè)集中度與企業(yè)出口績(jī)效之間的關(guān)系非常復(fù)雜，各種觀點(diǎn)圍繞這種關(guān)系“是積極的還是消極的”各持一端。根據(jù)產(chǎn)品生命周期理論，低產(chǎn)業(yè)集中度通常發(fā)生在導(dǎo)入期和增長(zhǎng)期，大量出口為重要特征之一：而高產(chǎn)業(yè)集中度往往發(fā)生在產(chǎn)業(yè)向成熟期演化的過程中，出口下降是主要特征。波特的“競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)”理論則認(rèn)為在產(chǎn)業(yè)集中度較高的成熟期，會(huì)出現(xiàn)大規(guī)模出口的現(xiàn)象。本文認(rèn)為在高度集中的產(chǎn)業(yè)中，市場(chǎng)由少數(shù)大型企業(yè)把持，這些企業(yè)已經(jīng)在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)建立了壟斷優(yōu)勢(shì)，開發(fā)國(guó)外市場(chǎng)的相對(duì)壓力較小。特別是當(dāng)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)壓力不大、市場(chǎng)機(jī)會(huì)較多，而企業(yè)對(duì)國(guó)外市場(chǎng)運(yùn)作缺乏經(jīng)驗(yàn)的情況下，難以企望它們?yōu)閲?guó)外市場(chǎng)投入大量資源以爭(zhēng)取良好的出口績(jī)效。Zhao和Zou曾經(jīng)對(duì)3900家中國(guó)企業(yè)的實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，產(chǎn)業(yè)集中度對(duì)出口傾向產(chǎn)生了負(fù)面的影響。他們認(rèn)為，處于集中度較高的產(chǎn)業(yè)內(nèi)的那些國(guó)有壟斷企業(yè)，由于長(zhǎng)期受到政府的保護(hù)，逐漸產(chǎn)生了滿足感，偏向于立足國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，缺乏出口的壓力和意愿。

假設(shè)2：產(chǎn)業(yè)的集中度越高，產(chǎn)業(yè)內(nèi)企業(yè)的出口績(jī)效越差。

(三)市場(chǎng)份額與出口績(jī)效

市場(chǎng)份額能夠反映企業(yè)在某一產(chǎn)業(yè)中的市場(chǎng)地位。企業(yè)在國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)所占據(jù)的市場(chǎng)份額對(duì)出口績(jī)效的影響主要表現(xiàn)在兩個(gè)方面：一方面，市場(chǎng)份額越大，反映出企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)能力越強(qiáng)，擁有越多的壟斷優(yōu)勢(shì)，并更好地實(shí)現(xiàn)了規(guī)模經(jīng)濟(jì)。相對(duì)于市場(chǎng)份額較小的企業(yè)而言，這些企業(yè)擁有更為充足的資源用于國(guó)際業(yè)務(wù)擴(kuò)張，這些資源不僅包括有形資源(如資金、人員、生產(chǎn)設(shè)備等)，而且包括無(wú)形資源(如技術(shù)、品牌、營(yíng)銷和生產(chǎn)運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)等)。另一方面，市場(chǎng)份額越大說(shuō)明企業(yè)在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)發(fā)展空間越有限，企業(yè)主動(dòng)而積極地開拓國(guó)際市場(chǎng)的動(dòng)機(jī)也越強(qiáng)烈。同時(shí)，處于領(lǐng)導(dǎo)地位的企業(yè)通常具有豐富的市場(chǎng)經(jīng)驗(yàn)、人力資源和較高水平的生產(chǎn)運(yùn)作、產(chǎn)品開發(fā)與管理能力。這些企業(yè)更可能在國(guó)際市場(chǎng)上取得收獲。例如，Ito對(duì)日本企業(yè)的研究就發(fā)現(xiàn)隨著市場(chǎng)份額的增加，企業(yè)的出口比重會(huì)逐漸由低于產(chǎn)業(yè)平均水平增加到高于產(chǎn)業(yè)平均水平。當(dāng)然，市場(chǎng)份額越大的企業(yè)也具有更強(qiáng)的保守傾向——鞏固國(guó)內(nèi)壟斷優(yōu)勢(shì)，安于享受壟斷成果。但在全球競(jìng)爭(zhēng)的大背景下，獲利的動(dòng)機(jī)和競(jìng)爭(zhēng)的壓力將驅(qū)使企業(yè)積極地尋求進(jìn)入國(guó)際市場(chǎng)。

假設(shè)3：企業(yè)擁有的國(guó)內(nèi)市場(chǎng)份額越大，企業(yè)的出口績(jī)效越高。

二、研究設(shè)計(jì)和結(jié)果

(一)數(shù)據(jù)收集

本文所使用的數(shù)據(jù)來(lái)自2005年深滬兩地上市公司的年報(bào)，《2006年中國(guó)工業(yè)統(tǒng)計(jì)年鑒》，中企聯(lián)合會(huì)編制的《2006年中國(guó)制造業(yè)500強(qiáng)》。本文從截至2005年4月深滬兩地1382家上市公司中選擇了796家工業(yè)制造業(yè)企業(yè)(按照國(guó)家行業(yè)類別劃分標(biāo)準(zhǔn)中的C類或03類)，剔出沒有國(guó)際業(yè)務(wù)(包括出口貿(mào)易和國(guó)外投資)、信息披露不全的樣本，最后選擇了301家企業(yè)。

(二)變量

本文對(duì)因變量出口績(jī)效的衡量采用兩個(gè)指標(biāo)：出口額(ES)和出口比重(ESTS)。其中，出口比重指標(biāo)為出口額與企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的百分比。如前所述，本文對(duì)自變量產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的衡量采用三項(xiàng)指標(biāo)：產(chǎn)業(yè)規(guī)模