摘要：貨幣供給是《貨幣銀行學(xué)》教學(xué)中的重點(diǎn)幣口難點(diǎn)問(wèn)題，文章從貨幣供給經(jīng)典理論出發(fā)，廣泛借鑒主流貨幣銀行學(xué)教材和著名高校貨幣銀行學(xué)精品課程在貨幣供給部分的教學(xué)方法，針對(duì)貨幣供給教學(xué)中的難點(diǎn)。探索貨幣供給教學(xué)方法。
　　關(guān)鍵詞：貨幣銀行學(xué)　貨幣供給　喬頓模型
　　中圖分類(lèi)號(hào)：G642.0　文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A
　　文章編號(hào)：1004-4914(2010)11-116-03
　　
　　對(duì)貨幣供給的理解是掌握宏觀經(jīng)濟(jì)分析框架以及分析中央銀行的貨幣政策的前提，因此貨幣供給的在《貨幣銀行學(xué)》教學(xué)中有承前啟后的重要意義。在教學(xué)實(shí)踐中，貨幣供給問(wèn)題也是一個(gè)難點(diǎn)，本文的目的是探計(jì)在《貨幣銀行學(xué)》中貨幣供給部分采取怎樣的教學(xué)方法以提高教學(xué)效果。
　　
　　一、貨幣供給中的教學(xué)難點(diǎn)
　　
　　在長(zhǎng)期的《貨幣銀行學(xué)》教學(xué)實(shí)踐中，通過(guò)問(wèn)卷調(diào)查、課后交流、作業(yè)和考試等手段。我們發(fā)現(xiàn)在貨幣供給教學(xué)中，授課對(duì)象經(jīng)常遇到的典型疑難問(wèn)題有這樣一些：存款派生模型比較抽象，授課對(duì)象對(duì)存款派生模型無(wú)限派生的假定難以理解，通過(guò)T型賬戶闡述中央銀行和商業(yè)銀行資產(chǎn)自債表的變化也比較難理解；存款派生模型和貨幣供給模型之間的關(guān)系理解不透；基礎(chǔ)貨幣的本質(zhì)難以把握。比如授課對(duì)象有這樣的疑問(wèn)：基礎(chǔ)貨幣是貨幣供給的源泉，但基礎(chǔ)貨幣的三個(gè)組成部分(法定存款準(zhǔn)備金、流通中現(xiàn)金和超額存款準(zhǔn)備)中只有超額存款準(zhǔn)備金具有存款派生的能力，這是否存在矛盾；對(duì)喬頓模型理解存在偏差。比如授課對(duì)象有這樣的疑問(wèn)：在其他變量不變的情況下，超額存款準(zhǔn)備金率的提高會(huì)導(dǎo)致貨幣供應(yīng)量減少。但是當(dāng)商業(yè)銀行通過(guò)再貼現(xiàn)或公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)獲得資金時(shí)，超額存款準(zhǔn)備金率將提高，而貨幣供應(yīng)量將增加，這是否存在矛盾。
　　經(jīng)過(guò)梳理，我們認(rèn)為存在這些疑惑的主要原因在于對(duì)基本概念、基本理論理解不清，通過(guò)教學(xué)環(huán)節(jié)的合理設(shè)計(jì)可以使得貨幣供給中的有關(guān)概念和理論更加清晰地展現(xiàn)給授課對(duì)象，以改善教學(xué)效果。
　　
　　二、當(dāng)前《貨幣銀行學(xué)》課程貨幣供給的常見(jiàn)的講授方法
　　
　　目前國(guó)內(nèi)《貨幣銀行學(xué)》教學(xué)主要沿襲中國(guó)人民大學(xué)黃達(dá)教授開(kāi)創(chuàng)的體系，貨幣供給教學(xué)主要圍繞存款派生模型和喬頓模型展開(kāi)。中央財(cái)經(jīng)大學(xué)的《貨幣銀行學(xué)》精品課程中第十八章貨幣供給安排了這樣幾個(gè)部分：現(xiàn)代信用貨幣的供給，中央銀行與基礎(chǔ)貨幣。商業(yè)銀行與存款貨幣的創(chuàng)造，貨幣乘數(shù)與貨幣供給量，影響我國(guó)貨幣供給的因素分析。中國(guó)人民大學(xué)《貨幣銀行學(xué)》精品課程中則將有關(guān)內(nèi)容分為兩章。在第十二章現(xiàn)代貨幣的創(chuàng)造機(jī)制中包括這些內(nèi)容：現(xiàn)代的貨幣都是信用貨幣，存款貨幣的創(chuàng)造，中央銀行體制下的貨幣創(chuàng)造過(guò)程，對(duì)現(xiàn)代貨幣供給形成機(jī)制的總體評(píng)價(jià)。在第十四章貨幣供給中安排了貨幣供給度其口徑，貨幣供給的控制機(jī)制與控制工具，貨幣供給是外生變量還是內(nèi)生變量，“超額”貨幣及其所反映的規(guī)律這幾個(gè)部分。上海財(cái)經(jīng)大學(xué)的《貨幣銀行學(xué)》教學(xué)中。第十一章貨幣供給是按這樣的順序展開(kāi)的：貨幣的定義。貨幣總量及其構(gòu)成，存款貨幣的多倍擴(kuò)張與多倍收縮，喬頓模型，基礎(chǔ)貨幣與貨幣乘數(shù)，貨幣供給理論。
　　上述安排代表了國(guó)內(nèi)《貨幣銀行學(xué)》主流的講授思路?？梢钥闯鰜?lái)講授內(nèi)容差別并不大，但是講授順序安排則有較大區(qū)別。而我們認(rèn)為具體的講授順序?qū)虒W(xué)效果有很大影響。本文認(rèn)為貨幣供給教學(xué)可以按下述順序展開(kāi)闡述：貨幣口徑，T型賬戶與銀行資產(chǎn)負(fù)債表。存款派生模型，貨幣供給模型，貨幣供給的影響因素，影響我國(guó)貨幣供給的因素分析。下一部分具體討論這樣安排的原因，并對(duì)每一環(huán)節(jié)的教學(xué)難，董和教學(xué)方法設(shè)計(jì)展開(kāi)討論。
　　
　　三、教學(xué)難點(diǎn)分析及教學(xué)方法的設(shè)計(jì)
　　
　　1.貨幣口徑。對(duì)貨幣不同口徑的準(zhǔn)確理解直接關(guān)系到對(duì)存款派生和貨幣供給模型的理解，因此本環(huán)節(jié)的主要目的是對(duì)貨幣供給理論的講授作知識(shí)準(zhǔn)備。按照一般的《貨幣銀行學(xué)》體系，貨幣口徑的教學(xué)可能已經(jīng)在“貨幣”一章完成。但本文認(rèn)為有必要在貨幣供給理論之前安排貨幣口徑的講授或者回顧，原因有二：第一，在講授完信用、利息、金融市場(chǎng)、商業(yè)銀行等章后再闡述按照流動(dòng)性的大小加以區(qū)別的不同貨幣口徑更容易為授課對(duì)象接受；第二，從講授時(shí)間上看更靠近貨幣供給理論，授課對(duì)象可以帶著對(duì)貨幣口徑的深刻的印象開(kāi)始學(xué)習(xí)貨幣供給理論。
　　2.T型賬戶與銀行資產(chǎn)自債表。本教學(xué)環(huán)節(jié)要借助T型賬戶解釋中央銀行和商業(yè)銀行的各種業(yè)務(wù)對(duì)它們的資產(chǎn)負(fù)債表的影響，這些業(yè)務(wù)包括：中央銀行通過(guò)買(mǎi)賣(mài)證券等資產(chǎn)改變商業(yè)銀行存款準(zhǔn)備金，商業(yè)銀行向中央銀行借款和還款，兩個(gè)商業(yè)銀行通過(guò)在中央銀行的賬戶轉(zhuǎn)移資金，商業(yè)銀行發(fā)放和收回貸款，商業(yè)銀行向非銀行公眾購(gòu)買(mǎi)和出售證券。
　　安排這一環(huán)節(jié)的原因有兩個(gè)。一方面由于《會(huì)計(jì)學(xué)原理》一般在第一學(xué)年開(kāi)設(shè)，《貨幣銀行學(xué)》通常在第：學(xué)年以后開(kāi)設(shè)，授課對(duì)象對(duì)會(huì)計(jì)基礎(chǔ)知識(shí)已有陌生感，而且《會(huì)計(jì)學(xué)原理》的視角和《銀行會(huì)計(jì)》的視角不同，如果授課對(duì)象沒(méi)有學(xué)習(xí)過(guò)《銀行會(huì)計(jì)》課程，它們對(duì)于商業(yè)銀行和中央銀行的資產(chǎn)和負(fù)債可能缺乏準(zhǔn)確的理解。雖然在一般的《貨幣銀行學(xué)》教學(xué)安排中，在“商業(yè)銀行”和“中央銀行”兩章已經(jīng)講授過(guò)商業(yè)銀行和中央銀行的資產(chǎn)、自債業(yè)務(wù)，然而在貨幣供給部分中對(duì)這方面的知識(shí)進(jìn)行回顧仍然十分重要。另一方面，如果在講授存款派生時(shí)才開(kāi)始通過(guò)T型賬戶解釋中央銀行和商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表的變化，授課對(duì)象就會(huì)不斷地轉(zhuǎn)移精力去理解T型賬戶的變化。如果在這一環(huán)節(jié)另花時(shí)間先把這方面問(wèn)題提前解決。則在后面教學(xué)中授課對(duì)象就可以集中注意力分析存款派生問(wèn)題。
　　3.存款派生模型。在某些《貨幣銀行學(xué)》講授體系中，存款派生模型與貨幣供給是分開(kāi)講授的，比如黃迭的《貨幣銀行學(xué)》和人民大學(xué)精品課程《貨幣銀行學(xué)》，然而本文認(rèn)為把存款派生模型和貨幣供給模型都放在貨幣供給這一章討論有助于改善教學(xué)效果。
　　男外，本節(jié)的教學(xué)中還應(yīng)當(dāng)強(qiáng)調(diào)這幾個(gè)知識(shí)點(diǎn)。
　　新增存款準(zhǔn)備金的來(lái)源。存款派生模型的教學(xué)從商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金的增加開(kāi)始，商業(yè)銀行存款準(zhǔn)備金的增加方式有若干種方式。對(duì)于初學(xué)者而言，教學(xué)中選取哪一種存款準(zhǔn)備金增加方式會(huì)影響到后續(xù)內(nèi)容的講授效果。
　　米什金的《貨幣金融學(xué)》(1998年，中國(guó)人民大學(xué)出版社)采用了美聯(lián)儲(chǔ)向商業(yè)銀行發(fā)放貸款和從商業(yè)銀行手中購(gòu)買(mǎi)政府債券這兩種途徑向銀行體系提供追加的儲(chǔ)備。中國(guó)人民大學(xué)《貨幣銀行學(xué)》精品課程則首先說(shuō)明“‘原始存款’的來(lái)源可以是存款貨幣銀行從中央銀行借款；可以是客戶收到中央銀行的支票——比如由國(guó)庫(kù)開(kāi)出的撥款支票——并委托自己的往來(lái)銀行收款；也可能是客戶向存款貨幣銀行出售外匯并形成存款。而銀行把外匯售與中央銀行并形成準(zhǔn)備存款，等等”，接著則假設(shè)A銀行的客戶甲收到一張中央銀行的支票，