內(nèi)部控制有效性的影響因素分析

林淑萍

（云南民族大學，云南 昆明650031）

一、定義

我國《內(nèi)部控制基本規(guī)范》參照1992年COSO委員會對內(nèi)控的定義，根據(jù)中國國情，對內(nèi)部控制定義：內(nèi)部控制是由企業(yè)董事會、監(jiān)事會和全體員工實施的，旨在實現(xiàn)控制目標（合規(guī)、資產(chǎn)安全、財務報告、經(jīng)營和戰(zhàn)略）的過程。

二、內(nèi)部控制制度立法的發(fā)展回顧和研究現(xiàn)狀

美國作為現(xiàn)代內(nèi)部控制的發(fā)源地，對內(nèi)部控制有較成熟的理論研究和立法規(guī)定。先后經(jīng)歷了內(nèi)部牽制、制度、結構、整合框架階段。我國內(nèi)控經(jīng)歷大體可分為了初級階段和發(fā)展階段。在初級階段的成果大致有：1996年《獨立審計具體準則第9號——內(nèi)部控制與審計準則》；1997年《加強金融機構內(nèi)部控制的指導原則》；1999年《保險公司內(nèi)部控制制度建設指導原則》和《關于上市公司做好各項資產(chǎn)減值準備等有關事項的通知》。發(fā)展階段的立法有：2001年《證券公司內(nèi)部控制指引》并在2003年對其進行了修正。2006年《壽險公司內(nèi)部控制評價辦法（試行）》；2006年《上海證券交易上市公司內(nèi)部控制指引》和《深圳證券交易所上市公司內(nèi)部控制指引》；2008年《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》，2010年頒布了《配套指引》，并從2011年1月1日起首先在境內(nèi)外同時上市的公司施行，自第二年起擴大到在滬、深證券交易所主板上市的公司施行。加強企業(yè)內(nèi)部控制已成為未來發(fā)展趨勢，對內(nèi)控有效性議題研究也正在我國蓬勃興起。

國外現(xiàn)有文獻研究得出影響內(nèi)部控制有效性的因素大致有審計委員會效率、公司財務狀況、上市年限、治理結構、高管薪酬，企業(yè)性質、規(guī)模，外部審計特征等。相對國外，國內(nèi)內(nèi)部控制理論研究起步較晚，但成果還是較豐富的。程曉陵，王懷明（2008）用實證得出相關結論有：年終股東大會出席率、管理層的誠信和道德價值觀念與公司內(nèi)部控制有效性顯著正相關;管理者的風險偏好與內(nèi)部控制有效性呈顯著的U型關系等。魯清仿（2009）通過實證研究得出企業(yè)的規(guī)模越大，內(nèi)部控制出現(xiàn)重大缺陷的可能性越低，但李育紅（2010）得出相反結論。蔡叢光（2010）實證發(fā)現(xiàn)內(nèi)部控制缺陷與公司業(yè)務復雜程度正相關。張穎，鄭洪濤（2010）實證發(fā)現(xiàn)處在成熟期的企業(yè)的內(nèi)部控制越好。張旺峰等（2011）發(fā)現(xiàn)注冊會計師的審計收費與企業(yè)的內(nèi)部控制質量之間存在著不顯著的負相關性。劉思宇（2012）認為內(nèi)審外部化對企業(yè)內(nèi)部控制的有效性有積極影響，也有一定的消極影響。劉啟亮等（2012）研究發(fā)現(xiàn)：上市公司所在地區(qū)的市場化程度越高，內(nèi)部控制質量越高。

三、內(nèi)部控制有效性的影響因素

本文綜合前人的研究成果，認為內(nèi)部控制有效性的影響因素主要有一下幾點：

（一）機構投資者與內(nèi)部控制有效性正相關

機構投資者具有投資能力強、更專業(yè)、經(jīng)驗豐富使其有較強的獲取信息的能力等特點，能通過監(jiān)督上市公司管理者行為來影響上市公司的內(nèi)部控制。本文認為有機構估投資者的公司內(nèi)部控制會更有效。同時也區(qū)分不同性質的機構投資者對內(nèi)控的不同影響程度。而只有那些持股數(shù)量很大且長期持有的機構，他們與企業(yè)沒有任何商業(yè)關系和利益沖突，對內(nèi)部控制才有顯著正面影響。

（二）高管薪酬對內(nèi)部控制有效性具有顯著正向影響

基于代理理論，高管越被激勵（薪酬越高），高管越有動力去建設和維護并實施好內(nèi)部控制，處于長遠的發(fā)展，更愿意為公司效勞，和股東分享真正的經(jīng)營成果，而非賬面表面虛假的成果。良好的內(nèi)控又促進績效的增長，對高管的聲譽也具有積極作用，高管更愿意為維護良好的聲譽而維護內(nèi)控的實施。

（三）公司治理結構對內(nèi)部控制有一定的影響，但不顯著

理論上，治理結構是為解決代理問題而存在的治理機制，具有監(jiān)督作用。越完善的治理結構，公司內(nèi)部控制越有效。但實踐中，目前絕大上市公司的治理結構都滿足了證監(jiān)會規(guī)定的最低要求。但有些上市公司的治理結構只是形式上而非實質上的“更完善”，比如董事會規(guī)模很大，但是對重要事項卻總是由大股東說了算，又或是設立的審計委員會監(jiān)督力度不夠，勝任能力不足，都不會對內(nèi)部控制的有效實施有正面的影響。

（四）公司特征與內(nèi)部控制也有一定的相關性

1.規(guī)模大的公司有資本投入內(nèi)控的建設與實施；

2.處于成長階段的公司，由于快速增長，內(nèi)控的建設跟不上相應企業(yè)的快速發(fā)展，以致內(nèi)控往往存在較大的漏洞，所以處于成熟階段的公司的內(nèi)控相對成長期的內(nèi)控較好；

3.風險水平高的公司內(nèi)部控制越薄弱；

4.業(yè)務越復雜，內(nèi)部控制建設越困難，內(nèi)部控制越薄弱；

5.盈利能力越強，內(nèi)部控制建設越有保障，內(nèi)控越好。

以上特征與內(nèi)部控制的關系也并非絕對，比如企業(yè)建立內(nèi)部控制系統(tǒng)都會受到資源的限制問題，因此，要根據(jù)成本效益原則建立相應的內(nèi)控制度，因此小規(guī)模的公司雖然沒有規(guī)范的內(nèi)部控制程序，也并不一定代表其內(nèi)部控制無效。

（五）優(yōu)秀的企業(yè)文化有利于內(nèi)部控制的有效實施

內(nèi)部控制制度的有效性主要取決于設計的有效性以及運行實施的有效性。內(nèi)部控制包括內(nèi)部環(huán)境、風險評估、控制活動、信息與溝通以及內(nèi)部監(jiān)督五要素。其中內(nèi)部環(huán)境是基礎，而內(nèi)部環(huán)境要素又包括組織構架、權利和責任分配、管理哲學和經(jīng)營風格與戰(zhàn)略發(fā)展、人力資源政策和實務、企業(yè)文化與溝通、社會責任，各要素之間相互交而非獨立。企業(yè)文化涉及企業(yè)成員的誠信與道德觀。一個沒有誠信與道德的企業(yè)，必定是一盤散沙，設計再好的內(nèi)部控制也無法得到實施。

（六）市場化程度也能在一定程度上反應內(nèi)部控制建設與實施的程度

市場化程度越高，政府干預越少，市場機制越完善，企業(yè)間的自由競爭越充分，為了能在競爭激烈的市場上占據(jù)一席之地，企業(yè)必須不斷完善自身的建設，往往建立完善的內(nèi)部控制并監(jiān)督其實施。

四、結論

內(nèi)部控制的有效性因素攘括企業(yè)的方方面面，包括硬環(huán)境和軟環(huán)境，需要企業(yè)全員的參與與努力。古人云：“有控則強、失控則弱；無控則亂，不控則敗?！眱?nèi)部控制的有效性有利于企業(yè)長遠發(fā)展，在激烈的競爭市場站足一席之地，也利于資本市場更加有效地運行。同時有效的內(nèi)部控制只能合理保證企業(yè)目標的實現(xiàn)，而非絕對保證。

[1]林斌，李萬福，王林堅，舒?zhèn)?內(nèi)部控制的影響因素及經(jīng)濟后果研究——國外內(nèi)部控制實證文獻評述[J].井岡山大學學報（社會科學版），2010（5）：46-56.

[2]敖冰星.內(nèi)部控制的形成與發(fā)展——以董事的內(nèi)部控制職責為中心[D].上海：復旦大學，2012.