杜云

（河南財經(jīng)政法大學民商經(jīng)濟法學院，鄭州 450000）

論我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)法律監(jiān)管制度的完善

杜云

（河南財經(jīng)政法大學民商經(jīng)濟法學院，鄭州 450000）

我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)在飛速發(fā)展的同時各種問題也日益暴露：監(jiān)管法規(guī)不完善；監(jiān)管模式滯后，監(jiān)管職能重疊；客戶利益得不到充分保障。這些行為不但對于商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)健康發(fā)展有所阻礙，甚至對我國金融穩(wěn)定也有所影響。我國應(yīng)從改革金融監(jiān)管方式、發(fā)揮銀行業(yè)協(xié)會的自律監(jiān)管作用、加強配套法律實施細則的制定、調(diào)整監(jiān)管專業(yè)分工等方面完善我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)法律監(jiān)管制度。

商業(yè)銀行；個人理財；法律監(jiān)管

近年來，中國經(jīng)濟快速發(fā)展，居民整體財富水平提高，居民對個人理財業(yè)務(wù)投資及財富管理業(yè)務(wù)有著大量的需求。由于銀行開展個人理財業(yè)務(wù)具有其天然的優(yōu)勢，很多民眾在尋求避險因素的驅(qū)動下把目光投向了銀行個人理財市場。但是目前我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)監(jiān)管存在監(jiān)管法規(guī)不完善、分業(yè)監(jiān)管體系造成監(jiān)管交叉與留白現(xiàn)象并存以及投資者保護滯后等問題。這使得在商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)蓬勃發(fā)展的同時，一系列的問題和糾紛也接踵而至，并且直接影響了我國金融市場的穩(wěn)定?；谶@樣的背景，為了保障投資者利益，為了促進金融市場的健康發(fā)展完善我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)法律監(jiān)管制度必須提上日程。

一、我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)法律監(jiān)管現(xiàn)狀及存在的問題

（一）監(jiān)管協(xié)調(diào)機制不完善

我國金融監(jiān)管體制大概經(jīng)歷了三個階段：1984-1992年間是金融綜合監(jiān)管階段；1992-2003年間，我國實行由中國人民銀行、證監(jiān)會和保監(jiān)會開展的分業(yè)監(jiān)管階段；2003年至今，則是由銀監(jiān)會、保監(jiān)會、證監(jiān)會分業(yè)監(jiān)管的階段。

根據(jù)承擔金融監(jiān)管職責的機構(gòu)的多少來劃分，金融監(jiān)管體制的劃分可有一元化與多元化監(jiān)管體制。一元化的監(jiān)管體制是由一個統(tǒng)一的監(jiān)管機構(gòu)實施對所有的金融市場、金融產(chǎn)品和金融機構(gòu)的監(jiān)管，在這種體制下實行的是高度集中的單一型監(jiān)管體制。我國目前實行的是多元化監(jiān)管體制即金融分業(yè)監(jiān)管模式，在多元化監(jiān)管體制下，不同的金融市場以及不同金融機構(gòu)由不同的監(jiān)管機構(gòu)負責監(jiān)管。這些監(jiān)管機構(gòu)之在各自范圍內(nèi)履行自己的監(jiān)管職責，并不存在相互隸屬的關(guān)系。

在我國目前分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管的體制下，各個監(jiān)管機構(gòu)監(jiān)管指向的是金融機構(gòu)本身而不是金融機構(gòu)的某項業(yè)務(wù)或某種產(chǎn)品，在對特定金融機構(gòu)進行指向性監(jiān)管的基礎(chǔ)上，監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管權(quán)力才延伸到該特定類型金融機構(gòu)所推出的個人理財業(yè)務(wù)。實踐中并不只有商業(yè)銀行推出個人理財業(yè)務(wù)，存在著大量由不同金融機構(gòu)推出的在廣泛意義上法律性質(zhì)相同的理財產(chǎn)品，但是由于多元化的金融監(jiān)管體制以及法律上的空白，使得作為其開發(fā)機構(gòu)的證券公司、商業(yè)銀行、信托公司、保險公司、基金管理公司等金融機構(gòu)接受不同金融機構(gòu)的監(jiān)管，造就了理財業(yè)務(wù)監(jiān)管規(guī)則多頭并舉的格局。同時，法律法規(guī)也沒有明確各監(jiān)管機構(gòu)之間應(yīng)當如何協(xié)調(diào),這就產(chǎn)生了監(jiān)管過度與監(jiān)管不足并存的現(xiàn)象。商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)理財交易工具多樣，涉及行業(yè)廣泛,這就涉及了多個監(jiān)管部門。而各金融監(jiān)管機構(gòu)屬于同一等級,如果缺乏監(jiān)管協(xié)調(diào)機制,當理財業(yè)務(wù)糾紛存在利益沖突時容易產(chǎn)生相互推諉的現(xiàn)象。這就表明對各監(jiān)管機關(guān)的協(xié)調(diào)機制進行完善的重要性和緊迫性。

我國目前分業(yè)監(jiān)管體制下,商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)與保險理財業(yè)務(wù)以及證券公司理財業(yè)務(wù)的監(jiān)管標準并不一致,監(jiān)管標準有所差異，這就造成了各類金融機構(gòu)理財業(yè)務(wù)的不平等競爭和金融秩序的混亂。同時我國的金融分業(yè)監(jiān)管體制使金融監(jiān)管的力量過于分散,各金融監(jiān)管部門之間缺乏協(xié)調(diào),這樣,容易造成監(jiān)管權(quán)利的真空或者重疊,不利于商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)市場的監(jiān)督和管理,加大了銀行個人理財產(chǎn)品的法律風險。

（二）行業(yè)自律組織缺失

對于一個國家金融體系的穩(wěn)定，行業(yè)自律發(fā)揮著極為重要的作用?！白月墒侵竿恍袠I(yè)的從業(yè)者組織，基于共同利益，制定規(guī)定，自我約束，實現(xiàn)本行業(yè)內(nèi)部的自我監(jiān)管，以保護自身利益并促進本行業(yè)的發(fā)展?！眰€人理財業(yè)務(wù)是不同于商業(yè)銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的一類新興的商業(yè)銀行業(yè)務(wù)，其在業(yè)務(wù)內(nèi)容、經(jīng)營特點等方面都有獨到之處，這些獨有的特點也造就了其蘊含的法律風險的復雜性和法律風險傳導機制的特殊性。因此，鑒于個人理財業(yè)務(wù)的新型性、專業(yè)性和法律風險的復雜性，專門設(shè)立中國銀行業(yè)協(xié)會理財分會是很有必要的。作為銀行業(yè)的自律組織，中國銀行業(yè)協(xié)會本應(yīng)協(xié)助政府監(jiān)管，與政府一同維護銀行業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展，但我國銀行業(yè)協(xié)會并沒有將商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的行業(yè)準入標準、風險提示、信息披露、違規(guī)處罰等納入自律范圍，沒有很好地履行自律性監(jiān)督功能以達到強化自律和互律。

另外，銀行個人理財業(yè)務(wù)涉及的法律主體眾多，涉及的法律關(guān)系復雜，面臨著的法律風險眾多，然而中國銀監(jiān)會的“理財資格”認證剛剛起步，也沒有成立銀行個人理財從業(yè)人員協(xié)會等自律性組織，對于銀行理財人員的特殊勤勉義務(wù)與忠實義務(wù)缺乏規(guī)定，這種狀況顯然不利于商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的健康穩(wěn)定運營。

（三）監(jiān)管法規(guī)不完善

首先，我國目前缺乏關(guān)于個人理財業(yè)務(wù)主體資格、產(chǎn)品設(shè)計與銷售、風險控制等方面的法律規(guī)定，這種狀況使得我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)不能得到有效的監(jiān)管。商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)通常與金融衍生品交易有密切的聯(lián)系,承擔了類似資產(chǎn)保值增值和風險規(guī)避的功能,因而這在實際交易過程中會使得理財業(yè)務(wù)與金融衍生品交易出現(xiàn)法律法規(guī)上的趨同或者混合,如果產(chǎn)生跨行業(yè)投資風險,并沒有相應(yīng)的法律法規(guī)作為依據(jù)來進行規(guī)制。理財業(yè)務(wù)常常涉及跨行業(yè)的投資，而這又會有很高的風險,為了有效保障理財資金和客戶收益的安全，監(jiān)管部門需要規(guī)范可以開展這類理財業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行的資質(zhì),同時需要規(guī)范其理財業(yè)務(wù)從業(yè)人員的專業(yè)資質(zhì)。

其次，我國目前監(jiān)管法規(guī)不完善，各監(jiān)管機關(guān)并不知道應(yīng)當制定怎樣的標準對個人理財業(yè)務(wù)的各個環(huán)節(jié)進行監(jiān)管,同時也使得監(jiān)管過程中法律依據(jù)的欠缺。個人理財業(yè)務(wù)監(jiān)管的無法可依,不僅導致了監(jiān)管行為的無序狀態(tài),而且導致了個人理財市場的混亂。比如,銀監(jiān)會并沒有具體規(guī)定可以從事個人理財業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行的主體資格,也沒有規(guī)定嚴格的資格審查過程和進行必要的資格條件限制,因而目前是任何商業(yè)銀行都可以從事理財業(yè)務(wù),甚至很多銀行的分支機構(gòu)也獨立發(fā)行理財產(chǎn)品,這不僅導致了我國個人理財產(chǎn)品市場的混亂,而且使得投資者的利益根本無法得到充分保護,也不利于金融市場的穩(wěn)定和進一步發(fā)展。

再者，我國監(jiān)管法規(guī)中規(guī)定的信息披露制度不完善。目前我國對于理財產(chǎn)品的信息披露僅僅局限于理財產(chǎn)品的相關(guān)信息，并不包括商業(yè)銀行的相關(guān)財務(wù)狀況信息，以及與理財產(chǎn)品相類似的其他理財產(chǎn)品的相關(guān)信息等對于客戶進行投資選擇十分重要的信息。在理財業(yè)務(wù)中，與理財業(yè)務(wù)相關(guān)的許多信息如具體負責部門，經(jīng)營管理人員情況，擬投資產(chǎn)品背景等對客戶來說也很重要，并且對于不同類型的理財業(yè)務(wù)，客戶的信息需求也有所不同。因此，進一步拓寬理財產(chǎn)品信息披露范圍十分必要。在理財業(yè)務(wù)中，銀行與客戶雙方信息處于不對稱的狀態(tài)，只有建立完善的理財業(yè)務(wù)信息披露制度才能有效保障理財客戶的利益不受侵害。

（四）分業(yè)監(jiān)管模式滯后

我國目前的這種分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管的模式使得我國政府對金融業(yè)的管制力度比較大，嚴重制約了金融創(chuàng)新的發(fā)展速度,限制了商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)發(fā)展的速度和空間。在這種模式下，由于相關(guān)法律的限制，商業(yè)銀行在開展業(yè)務(wù)與理財籌集資金運營上有很大限制。例如，商業(yè)銀行被禁止開展證券、信托和保險業(yè)務(wù)，而商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)籌集到的資金也只能在債券市場、貨幣市場和外匯市場上運營。這一系列的禁止限制不僅制約了商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)市場的發(fā)展，在一定程度上也導致了目前商業(yè)銀行個人理財產(chǎn)品的同質(zhì)化。

在這種監(jiān)管模式下，商業(yè)銀行不能涉足其他金融業(yè)務(wù)，不能向其他金融機構(gòu)、企業(yè)或者非自用不動產(chǎn)投資,銀行、證券、保險三大市場相互割裂,這就使得一些與資本市場相關(guān)聯(lián)的個人理財業(yè)務(wù)無法開展,制約了理財業(yè)務(wù)的發(fā)展領(lǐng)域。我國金融監(jiān)管政策使得商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)現(xiàn)階段只能停留在較低的層面操作即咨詢、建議或投資方案設(shè)計等層面,銀行無法直接利用證券和保險這兩個市場為客戶實現(xiàn)資產(chǎn)保值增值,缺乏真正意義上的綜合理財服務(wù),這與發(fā)達國家金融機構(gòu)成熟的個人理財理念相去甚遠。

另外，隨著近年來商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的迅速發(fā)展,一些新型理財產(chǎn)品的投資范圍已延伸至銀行業(yè)可直接投資的各類領(lǐng)域，已突破了傳統(tǒng)的投資范圍。這些新型理財產(chǎn)品有投資于銀行間市場的債券型、有投資于已貼現(xiàn)銀行承兌匯票的票據(jù)投資型、有投資于信托貸款項目的信托投資型、有投資于資本市場的新股申購型和基金組合型、有與匯率利率及各種指數(shù)掛鉤型等等。除此之外，還出現(xiàn)了投資標的延伸至境外的金融產(chǎn)品、與境外金融機構(gòu)合作開發(fā)的產(chǎn)品以及一系列收益與股價、期貨指數(shù)直接掛鉤的理財產(chǎn)品等。這些新型銀行理財產(chǎn)品可以認為是目前我國銀行業(yè)已經(jīng)超越“分業(yè)經(jīng)營”體制約束的主要表現(xiàn)。金融監(jiān)管機構(gòu)和一些專家學者均認為商業(yè)銀行這些結(jié)構(gòu)型理財產(chǎn)品的出現(xiàn)實質(zhì)上已經(jīng)使我國商業(yè)銀行邁入混業(yè)經(jīng)營的范圍，在這種現(xiàn)實下仍堅持舊有的監(jiān)管體制不利于進行監(jiān)管和進行風險控制。

我國應(yīng)當分析和借鑒發(fā)達國家實行的金融混業(yè)和寬松的金融管制政策,進一步保障和促進個人理財業(yè)務(wù)的繁榮和穩(wěn)定,使其投資領(lǐng)域更加多元化,發(fā)展空間和前景更加廣闊。

二、完善我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)法律監(jiān)管的措施

（一）改革金融監(jiān)管方式

在我國目前的分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管的體制下,各監(jiān)管部門只是針對其行業(yè)內(nèi)部的各類機構(gòu)進行監(jiān)管,即銀監(jiān)會負責監(jiān)管各個金融機構(gòu)的業(yè)務(wù)活動；證監(jiān)會負責監(jiān)管各證券公司的各類債券、證券的發(fā)行和銷售活動；保監(jiān)會負責各保險公司及保險產(chǎn)品的監(jiān)管。如前所述，隨著理財業(yè)務(wù)的發(fā)展，各種新型跨行業(yè)理財產(chǎn)品大量出現(xiàn),分業(yè)監(jiān)管體制已經(jīng)不能適應(yīng)理財業(yè)務(wù)的發(fā)展現(xiàn)狀。在這種情形下，我國應(yīng)該突破“分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管”模式，允許銀行混業(yè)經(jīng)營,并建立適應(yīng)我國的金融市場現(xiàn)狀的混業(yè)經(jīng)營銀行監(jiān)管體制,以適應(yīng)現(xiàn)代商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展趨勢。

第一，我們可以借鑒發(fā)達國家金融監(jiān)管的先進經(jīng)驗,在銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會之上設(shè)立專門的金融監(jiān)管委員會,由其對商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)市場進行全方位監(jiān)管,由其負責協(xié)調(diào)各個具體監(jiān)管部門的協(xié)同合作,從而積極預防和解決監(jiān)管漏洞并盡可能消除各個監(jiān)管部門利益沖突的產(chǎn)生。為了有效地實施監(jiān)管職責，金融監(jiān)管委員會需要設(shè)立預警機制，將風險控制在萌芽狀態(tài)，加強對重大風險的早期識別；需要明晰監(jiān)管責任，加強商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)風險管理；需要建立信息交流平臺，提高監(jiān)管有效性。

第二，逐步建立新的監(jiān)管體制和監(jiān)管方式，把握好各監(jiān)管機構(gòu)監(jiān)管的力度,進一步鼓勵銀行進行合理高效的理財產(chǎn)品創(chuàng)新。對于商業(yè)銀行推出的跨行業(yè)理財產(chǎn)品,監(jiān)管部門應(yīng)當進行市場準入把關(guān)，對這種金融創(chuàng)新行為進行規(guī)范和引導,從而使得我國的金融市場既穩(wěn)定規(guī)范又具有活力。對于這種新型的跨行業(yè)的理財產(chǎn)品,各金融監(jiān)管機構(gòu)還應(yīng)當在協(xié)調(diào)一致的基礎(chǔ)上清晰界定各自的職責范圍,負責好各自行業(yè)范圍內(nèi)的相應(yīng)理財產(chǎn)品內(nèi)容的監(jiān)管。

第三，應(yīng)當適度賦予地方銀監(jiān)局一定的監(jiān)管主動權(quán)。由于地方監(jiān)管人員對其當?shù)厣虡I(yè)銀行的了解更加深入,他們在監(jiān)管過程中收集和處理信息的效率也要高于國家監(jiān)管機關(guān),因而賦權(quán)讓地方銀監(jiān)局對商業(yè)銀行具體理財業(yè)務(wù)行為進行監(jiān)管也更加直接和有效。

（二）發(fā)揮銀行業(yè)協(xié)會的自律監(jiān)管作用

自律監(jiān)管機構(gòu)是通過制度公約、章程、準則、細則,對金融市場活動進行自我監(jiān)管的組織。行業(yè)協(xié)會,在金融產(chǎn)品的交易中承擔著非常重要的一線監(jiān)管責任,通過對共同利益的認可建立起來的自律組織,往往比政府更加了解市場的特點、需求和矛盾,能夠在更大程度上協(xié)調(diào)強制性制度變遷中內(nèi)在的矛后與沖突。因此,積極培育市場自律組織,充分發(fā)揮其積極性和主動性,是現(xiàn)代金融監(jiān)管的必然要求。

在完善商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)監(jiān)管法律法規(guī)時,應(yīng)當明確規(guī)定行業(yè)協(xié)會作為自律監(jiān)管部門的在監(jiān)管方面的服務(wù)、協(xié)調(diào)職能,從而保證行業(yè)協(xié)會能夠配合好監(jiān)管機構(gòu)依法履行自己職責。其具體職能可以包括:第一，對商業(yè)銀行個人理財產(chǎn)品交易活動的監(jiān)管權(quán),包括對商業(yè)銀行在個人理財產(chǎn)品開發(fā)、銷售操作中的內(nèi)控機制、風險管理、信息披露的審查權(quán)等。第二，對違法違規(guī)的商業(yè)銀行會員的監(jiān)管權(quán)。銀行業(yè)協(xié)會作為銀行業(yè)自治組織，維護行業(yè)整體利益是其應(yīng)有之責,對于損害行業(yè)整體利益的個別商業(yè)銀行會員的行為,協(xié)會有權(quán)進行自律性懲戒。銀行業(yè)協(xié)會的自律性懲戒措施,應(yīng)當通過會員大會的方式做出并由商業(yè)銀行會員投票通過,其他任何機構(gòu)、組織和個人均不得干涉。對于商業(yè)銀行會員的違法行為，行業(yè)協(xié)會可以向有權(quán)的行政、司法機關(guān)提出查處建議;對于損害行業(yè)整體利益的行為,行業(yè)協(xié)會還可以直接代表商業(yè)銀行會員向人民法院提出代表訴訟。

銀行業(yè)協(xié)會是一種自我管理、規(guī)范和約束的民間自治性組織，這種民間組織在商業(yè)銀行的監(jiān)管中具有不可忽視的作用。銀行業(yè)協(xié)會可以制定自律性行業(yè)規(guī)則，成員之間就共同預防和控制商業(yè)銀行操作風險方面達成共識，共同實施。

（三）加強配套法律實施細則的制定

監(jiān)管部門應(yīng)當在《商業(yè)銀行法》等相關(guān)法律法規(guī)的基礎(chǔ)上,制定具體完善的實施細則，以實現(xiàn)依法監(jiān)管。

第一，監(jiān)管部門可以通過頒發(fā)理財業(yè)務(wù)許可證的形式，規(guī)范從事理財業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行的主體資格。對于主要從事固定收益類理財業(yè)務(wù)和保本浮動收益類理財業(yè)務(wù)的銀行,監(jiān)管部門可以從銀行凈資產(chǎn)與其未清償理財產(chǎn)品余額的比率、資金流動率等指標對其加以規(guī)制。對于從事非保本浮動收益類理財業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行,監(jiān)管部門應(yīng)當從其理財資金的實際運作過程和理財業(yè)績等方面對其加以規(guī)制。對于承銷理財產(chǎn)品的商業(yè)銀行,監(jiān)管部門應(yīng)當根據(jù)其承銷的理財產(chǎn)品所歸屬的具體行業(yè)去具體確定其應(yīng)當遵守或者參照的規(guī)定。由于商業(yè)銀行的分支機構(gòu)缺乏獨立性,因此它不能成為理財產(chǎn)品的發(fā)行和申報主體,對此監(jiān)管機關(guān)也應(yīng)當加以明確,從而降低個人理財業(yè)務(wù)法律風險產(chǎn)生的可能性。

第二,監(jiān)管部門應(yīng)當適時制定和出臺必要的配套政策和規(guī)章以解決法律風險管理中存在的突出問題。比如,對于變相高息攬儲等不正當?shù)母偁幮袨?監(jiān)管部門應(yīng)當開展有針對性的監(jiān)管,防止商業(yè)銀行借用理財業(yè)務(wù)進行違法違規(guī)操作。對于虛假宣傳、誤導欺騙客戶等行為,監(jiān)管部門應(yīng)當對其實行市場禁入等措施,嚴重的交由司法機關(guān)處理,對銀行的違法違規(guī)行為進行嚴格處罰,增加其違法違規(guī)成本,進而規(guī)范個人理財業(yè)務(wù)的市場秩序。

第三，完善商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)信息披露制度。商業(yè)銀行個人理財信息披露應(yīng)當包括銷售理財產(chǎn)品時的告知義務(wù)與理財產(chǎn)品存續(xù)期間的信息披露。首先，商業(yè)銀行在銷售理財產(chǎn)品時，不僅需要向客戶披露理財產(chǎn)品的投資方向、具體投資品種以及投資比例等有關(guān)投資管理信息，而且還應(yīng)當提供理財產(chǎn)品實際運作管理團隊人員的組成與資質(zhì)等相關(guān)信息。其次，在理財計劃協(xié)議簽訂之后，商業(yè)銀行應(yīng)當持續(xù)向客戶提供其所持有的所有相關(guān)理財產(chǎn)品的信息，這些信息應(yīng)包括理財產(chǎn)品的價值變動、收入和費用、期末資產(chǎn)估值等情況；商業(yè)銀行自身的重要經(jīng)營情況、管理運作理財資產(chǎn)團隊的重要變化情況；以及可能對投資者權(quán)益或者投資收益等產(chǎn)生重大影響的突發(fā)事件等。

（四）調(diào)整監(jiān)管專業(yè)分工

鑒于當今經(jīng)濟全球化的發(fā)展趨勢,為了增強我國商業(yè)銀行的競爭力，金融監(jiān)管部門應(yīng)當順應(yīng)我國金融創(chuàng)新的趨勢,積極推進法律制度政策創(chuàng)新,改革分業(yè)經(jīng)營體制,實行混業(yè)經(jīng)營,逐步擴大商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)的投資領(lǐng)域和投資范圍。這種改革雖然是大勢所趨，但是在我國短時間內(nèi)徹底改變分業(yè)經(jīng)營和分業(yè)監(jiān)管的現(xiàn)狀是不現(xiàn)實的,在過渡期內(nèi),監(jiān)管部門可以加強內(nèi)部機構(gòu)的專業(yè)化分工,以實現(xiàn)對商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)全方位專業(yè)化的統(tǒng)一監(jiān)管。例如,在監(jiān)管部門內(nèi)部,可以根據(jù)理財產(chǎn)品所涉及的行業(yè),進行專業(yè)化分工,針對行業(yè)特點,相應(yīng)的設(shè)立具有證券、保險、基金等行業(yè)專業(yè)知識和技能的監(jiān)管隊伍。

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(責任編輯：孫繼軍)

F830

A

1673-2928（2014）05-0043-04

2014-05-23

2013年度河南省哲學社會科學規(guī)劃課題“我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)法律風險研究”的階段性研究成果（項目編號：2013BFX016）。

杜云（1975-）,女，河南信陽人，河南財經(jīng)政法大學民商經(jīng)濟法學院副教授,主要研究方向：民商法學。