醞釀了10年，“以房養(yǎng)老”一直雷聲大雨點(diǎn)小，6月23日，靴子終于落地。當(dāng)天，保監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于開展老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》（以下簡(jiǎn)稱《意見》），決定從7月1日起，在京滬廣漢四個(gè)城市開始“以房養(yǎng)老”試點(diǎn)，試點(diǎn)為期兩年。60周歲以上擁有完全獨(dú)立房產(chǎn)權(quán)的老人，可以將房子抵押給保險(xiǎn)公司，繼續(xù)擁有居住權(quán)的同時(shí)，按照合約領(lǐng)取養(yǎng)老金直至身故。身故后，保險(xiǎn)公司獲得房屋處置權(quán)。

但很多人對(duì)“以房養(yǎng)老”并不看好。與傳統(tǒng)養(yǎng)老觀念的沖突，加上房地產(chǎn)市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)、房屋所在土地使用權(quán)的70年大限以及子女的遺產(chǎn)繼承權(quán)等復(fù)雜問(wèn)題，人們質(zhì)疑，這種住房反向抵押貸款的方式，是否真的能給老年人的晚年生活提供切實(shí)保障？

巨大的養(yǎng)老需求

這份《意見》的出臺(tái)是對(duì)去年國(guó)務(wù)院《關(guān)于加快發(fā)展養(yǎng)老服務(wù)業(yè)的若干意見》的落地回應(yīng)，也是指導(dǎo)“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)的首份全國(guó)性文件。

之所以選擇這四座城市進(jìn)行試點(diǎn)，保監(jiān)會(huì)人身險(xiǎn)監(jiān)管部人士透露，主要考慮這幾個(gè)城市房地產(chǎn)市場(chǎng)容量較大、老齡化步伐快等原因，而與此同時(shí)，以房養(yǎng)老是新生事物，還需要不斷探索、總結(jié)、完善。

上海市民政局、上海市老齡辦、上海市統(tǒng)計(jì)局在4月聯(lián)合發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，截至2013年年底，上海市1432萬(wàn)戶籍人口中，60歲及以上老年人口達(dá)387萬(wàn)人，占總?cè)丝诘?7.1%。

另?yè)?jù)統(tǒng)計(jì)，上海市戶籍以老年人為戶主的家庭，84%擁有自己的住房。在老齡化嚴(yán)重的上海，“以房養(yǎng)老”若得以推廣，將極大緩解政府的公共治理壓力。

如何讓適合的老年群體能夠?qū)崿F(xiàn)“以房養(yǎng)老”，在上海，其統(tǒng)計(jì)部門之前也做過(guò)一些調(diào)研。

2013年9月，國(guó)家統(tǒng)計(jì)局上海調(diào)查總隊(duì)公布的一項(xiàng)調(diào)查結(jié)果稱：67.3%的受訪者傾向于“傳統(tǒng)家庭養(yǎng)老”，21.2%傾向“社區(qū)居家養(yǎng)老”，僅有11.1%和0.4%分別傾向“機(jī)構(gòu)養(yǎng)老”和“其他方式養(yǎng)老”。

但出人意料的是，調(diào)查報(bào)告顯示有73.1%的受訪者表示“贊同”或“較贊同”“以房養(yǎng)老”，僅26.9%表示“不贊同”。

在上海，擁有自己住房的老年人是一個(gè)很高的比例，2010年第六次人口普查數(shù)據(jù)顯示，上海84%擁有自己住房的老年人，53%是自建或從市場(chǎng)購(gòu)置的，31%是房改房或保障房。

上海財(cái)經(jīng)大學(xué)公共經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院陳杰表示，通過(guò)2010年全國(guó)第六次人口普查數(shù)據(jù)可以推算出，2010年上海戶籍老年人住房面積1.4億平方米以上，市場(chǎng)總值約為2萬(wàn)億元，占上海住房總價(jià)值的18%，到2013年上海房產(chǎn)單價(jià)平均升值20%，有房老年人家庭比重增加，這個(gè)總價(jià)值將在2.5萬(wàn)億元左右。

另外，上海老年人為戶主的家庭80%依靠養(yǎng)老金為主要收入來(lái)源，僅有6%依靠勞動(dòng)收入為主要收入來(lái)源，3.8%依靠家庭成員贍養(yǎng)為主，而依靠財(cái)產(chǎn)性收入為主的基本為零。所以，這是個(gè)巨大的市場(chǎng)。

從全國(guó)來(lái)看，六普數(shù)據(jù)顯示，60歲及以上人口占13.26%，其中65歲及以上占8.87%，中國(guó)已經(jīng)是老齡化社會(huì)。計(jì)劃生育政策實(shí)施30年后，“4+2+1”模式已經(jīng)成為主流的中國(guó)家庭結(jié)構(gòu)。單靠家庭力量養(yǎng)老，負(fù)擔(dān)太重，因此必須探索新的方法。

與傳統(tǒng)養(yǎng)老方式的博弈

緩解獨(dú)生子女一代壓力、將不動(dòng)產(chǎn)變身可支配財(cái)產(chǎn)，增加老人積蓄……“以房養(yǎng)老”看上去很美，但推行起來(lái)卻任重道遠(yuǎn)。

暨南大學(xué)輿情研究中心近日開展的關(guān)于“廣州市居民養(yǎng)老現(xiàn)狀”的民意調(diào)查發(fā)現(xiàn)，廣州市民對(duì)最傳統(tǒng)的“家庭養(yǎng)老”方式的認(rèn)知度和認(rèn)同度都是最高的，機(jī)構(gòu)養(yǎng)老的認(rèn)知度次之，其次是社區(qū)養(yǎng)老、“以房養(yǎng)老”和“候鳥式”養(yǎng)老。

搜狐網(wǎng)近日發(fā)起“以房養(yǎng)老”意愿調(diào)查顯示，79%的網(wǎng)友不會(huì)選擇“以房養(yǎng)老”；74%的網(wǎng)友不支持父母選擇“以房養(yǎng)老”。這一結(jié)果與羊城晚報(bào)今年4月發(fā)起的同題調(diào)查不謀而合。在羊城晚報(bào)的調(diào)查中，八成投票網(wǎng)友不愿“以房養(yǎng)老”。這部分人群中，55.4%的網(wǎng)友認(rèn)為，房子應(yīng)該作為遺產(chǎn)留給下一代，而27.7%的人擔(dān)憂“以房養(yǎng)老的法律并不完善”。

財(cái)經(jīng)評(píng)論員余豐慧認(rèn)為，現(xiàn)階段在中國(guó)推行以房養(yǎng)老模式有一定困難。從傳統(tǒng)觀念特別是老年人的觀念來(lái)說(shuō)，將恒產(chǎn)、家業(yè)留給子孫后代觀念濃重，也是在兒女面前成就性的體現(xiàn)之一。如果一輩子的產(chǎn)業(yè)——住房，最后被銀行、保險(xiǎn)等金融機(jī)構(gòu)收走，最終一無(wú)所有，與傳統(tǒng)思想觀念碰撞較為激烈，大多數(shù)老人難以接受。

陳杰表示，“以房養(yǎng)老，尤其是反向按揭模式，面臨著與傳統(tǒng)養(yǎng)老方式的博弈、房?jī)r(jià)不確定因素的風(fēng)險(xiǎn)等，難以適用大多數(shù)老年人，只能是對(duì)公共養(yǎng)老的補(bǔ)充，美國(guó)發(fā)展了20多年，選擇‘反向住房按揭也就50多萬(wàn)戶?！?/p>

“所以，這更是一項(xiàng)房地產(chǎn)政策創(chuàng)新，其次是一項(xiàng)金融政策創(chuàng)新，第三是刺激經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)政策創(chuàng)新，最后才是養(yǎng)老政策創(chuàng)新?！标惤苷f(shuō)。

在美國(guó)，

“住房反向抵押貸款”只是針對(duì)老年人的一種特殊的住房?jī)糁档盅嘿J款形式，是在國(guó)家養(yǎng)老體系之外一種自愿選擇的養(yǎng)老方式。作為一種“非主流”的養(yǎng)老方式，因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)高、老年人缺乏足夠的金融知識(shí)，經(jīng)常遇到欺詐、貸款交易的費(fèi)用高、借款合同條款嚴(yán)苛等因素，并不受美國(guó)老人待見。據(jù)統(tǒng)計(jì)，自1989年實(shí)施以來(lái)，截止到2010年5月，參與者僅有49萬(wàn)人，只占符合“住房反向抵押貸款”對(duì)象總數(shù)的1%左右。

房產(chǎn)是重要的公民財(cái)產(chǎn)，而“以房養(yǎng)老”在國(guó)內(nèi)又是一個(gè)比較新鮮的事物，公眾接受必然有一個(gè)漫長(zhǎng)過(guò)程。這次試點(diǎn)自2014年7月1日起至2016年6月30日止，兩年時(shí)間內(nèi)，金融機(jī)構(gòu)能否設(shè)計(jì)出合理的產(chǎn)品，能否改變公眾尤其是老人的觀念，還是一個(gè)未知數(shù)。

保險(xiǎn)公司的顧慮

幸福人壽保險(xiǎn)股份有限公司董事長(zhǎng)孟曉蘇表示，“以房養(yǎng)老”被擱置lO年，其障礙并不在于老人不愿意，而是保險(xiǎn)公司有顧慮。對(duì)于保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)，最擔(dān)心的就是房?jī)r(jià)下跌，其次就是房屋70年產(chǎn)權(quán)問(wèn)題。endprint

與孟曉蘇有類似觀點(diǎn)的業(yè)內(nèi)人士不在少數(shù)，易居房地產(chǎn)研究院研究員嚴(yán)躍進(jìn)說(shuō)：“產(chǎn)權(quán)到了70年后如何處理，在政策和法律上并不明朗。此類住宅可能用當(dāng)下眼光看是香餑餑，但未來(lái)卻變成了燙手山芋?！?/p>

房?jī)r(jià)的起伏波動(dòng)難以預(yù)料，的確是“以房養(yǎng)老”模式的最大麻煩。2008年，美國(guó)爆發(fā)金融危機(jī)后，房地產(chǎn)市場(chǎng)在多年的泡沫虛高后一片蕭條，抵押房產(chǎn)價(jià)值大幅縮水，機(jī)構(gòu)面臨的流動(dòng)性短缺等使反向抵押貸款業(yè)務(wù)面臨的風(fēng)險(xiǎn)加大。2008年后，部分金融機(jī)構(gòu)不再提供“住房反向抵押貸款”，而一度流行的“財(cái)務(wù)自由計(jì)劃”也因開發(fā)商倒閉而退出市場(chǎng)。

不確定因素多、總體市場(chǎng)份額不高，對(duì)于保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)，以房養(yǎng)老這塊市場(chǎng)有些雞肋?！啊苑筐B(yǎng)老保險(xiǎn)業(yè)務(wù)對(duì)保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)吸引力不大?！遍L(zhǎng)期研究以房養(yǎng)老模式的浙江大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院教授柴效武認(rèn)為，“房地產(chǎn)價(jià)格、利率、國(guó)家政策等因素推高了保險(xiǎn)公司的風(fēng)險(xiǎn)，如果發(fā)放的養(yǎng)老金總和超過(guò)了房產(chǎn)價(jià)格，那風(fēng)險(xiǎn)將完全由保險(xiǎn)公司承擔(dān)?！?/p>

《意見》規(guī)定，只要滿足了已開業(yè)滿5年，注冊(cè)資本不少于20億元，申請(qǐng)?jiān)圏c(diǎn)時(shí)上一年度末及最近季度末的償付能力充足率不低于120%等硬性條件，保險(xiǎn)公司就能開展這項(xiàng)業(yè)務(wù)。不過(guò)，即使符合條件，保險(xiǎn)公司對(duì)于開展這項(xiàng)新業(yè)務(wù)仍然保持謹(jǐn)慎態(tài)度。

今年年初，保監(jiān)會(huì)曾召集業(yè)內(nèi)人士召開了關(guān)于住房反向抵押養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的研討會(huì)。據(jù)一位與會(huì)人員透露，有七家壽險(xiǎn)公司參加了會(huì)議，保監(jiān)會(huì)向他們征求意見，并提出可以先行先試，但大家對(duì)這項(xiàng)保險(xiǎn)產(chǎn)品的設(shè)計(jì)并無(wú)太大興趣。“大家雖然關(guān)注，但確實(shí)有諸多問(wèn)題還需明確，不過(guò)這是國(guó)務(wù)院分配下來(lái)的任務(wù)，還必須要做?！鄙鲜雠c會(huì)人員透露，“因?yàn)檫@個(gè)業(yè)務(wù)對(duì)保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)風(fēng)險(xiǎn)比較高，時(shí)間拉得相當(dāng)長(zhǎng)，另外這和養(yǎng)老保障相關(guān)的業(yè)務(wù)，利潤(rùn)相對(duì)要低，所以吸引力不大?！?/p>

孟曉蘇也參加了上述由保監(jiān)會(huì)組織的內(nèi)部研討會(huì)，據(jù)上述與會(huì)人員透露，幸福人壽是會(huì)上為數(shù)不多的對(duì)“倒按揭”饒有興趣的保險(xiǎn)公司。

一位幸福人壽內(nèi)部人士透露，幸福人壽專門成立了一個(gè)項(xiàng)目研究組來(lái)承擔(dān)住房反向抵押養(yǎng)老保險(xiǎn)的相關(guān)工作。不過(guò)，幸福人壽的這款“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)產(chǎn)品的并未確定面世時(shí)間。

孟曉蘇一直堅(jiān)持倡導(dǎo)“以房養(yǎng)老”，他透露，“我們的產(chǎn)品已經(jīng)設(shè)計(jì)出來(lái)了，需要和實(shí)踐相磨合再推出?！泵蠒蕴K認(rèn)為，這部分市場(chǎng)份額很小，主要適合于無(wú)子女的孤寡老人，“我們一直在積極開展這方面工作，而且已經(jīng)有老年人來(lái)咨詢我們的產(chǎn)品了”。

據(jù)了解，多家保險(xiǎn)公司目前均沒(méi)有推出相關(guān)產(chǎn)品的打算。太平洋安泰人壽保險(xiǎn)有限公司總經(jīng)理陶孟華表示，“中國(guó)人沒(méi)有這種習(xí)慣，不太適合中國(guó)市場(chǎng)，市場(chǎng)份額也太小了，我們目前沒(méi)有開展這項(xiàng)業(yè)務(wù)的打算?！薄耙苑筐B(yǎng)老的內(nèi)容覆蓋很廣，‘倒按揭只是很小的一部分?！敝袊?guó)公益研究院養(yǎng)老研究中心主任高云霞說(shuō)，“未來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)包括房產(chǎn)估值、70年產(chǎn)權(quán)后續(xù)問(wèn)題、房產(chǎn)市場(chǎng)波動(dòng)、配套政策等，是不可預(yù)計(jì)的，所以銀行、保險(xiǎn)公司可能不是很愿意推這個(gè)產(chǎn)品?！?/p>

亟須“中國(guó)式養(yǎng)老”

中山大學(xué)中國(guó)公益慈善研究院鐘曉慧日前撰文表示，的確需要更多方法應(yīng)對(duì)老齡化浪潮，但是方法應(yīng)該來(lái)自于中國(guó)老年人群體內(nèi)部。將房屋倒按揭的這種養(yǎng)老方式與房地產(chǎn)市場(chǎng)、金融系統(tǒng)緊密聯(lián)系，說(shuō)到底是舶來(lái)品。中國(guó)建立起房地產(chǎn)市場(chǎng)、金融體系只有短短20年，中國(guó)老百姓對(duì)“房子”建立起產(chǎn)權(quán)和財(cái)富的概念，不超過(guò)一代人的時(shí)間。即使在美國(guó)、歐洲等地，以房養(yǎng)老的實(shí)施過(guò)程中也出現(xiàn)許多矛盾和問(wèn)題。移植到中國(guó)，肯定會(huì)遇到制度、政策和文化觀念的水土不服。

鐘曉慧認(rèn)為，與其花大力氣去引進(jìn)所謂的先進(jìn)技術(shù)和成熟經(jīng)驗(yàn)，不如挖掘和扶持中國(guó)老年人自己已經(jīng)在嘗試的養(yǎng)老辦法。第一個(gè)已經(jīng)出現(xiàn)的方法就是父母給成年子女買房子。早在10年前，當(dāng)時(shí)尚處中年的第一代獨(dú)生子女父母就已經(jīng)開始行動(dòng)了，他們對(duì)晚年的憂患意識(shí)以及規(guī)劃能力遠(yuǎn)高于許多政府官員和專家學(xué)者。許多父母根據(jù)自己的經(jīng)濟(jì)狀況，通過(guò)付首期的方式，幫助子女在距離自己較近的地方購(gòu)得極具價(jià)值的一套住房，實(shí)現(xiàn)兩代人“一碗湯距離”的居住安排。父母?jìng)儽日l(shuí)都明白，傳統(tǒng)的“養(yǎng)兒防老”已經(jīng)不切合實(shí)際，可是完全脫離兒女心里又沒(méi)底。于是，父母?jìng)冇靡惶追孔硬贿h(yuǎn)不近地把兩代人拴在一起，為兩代人的生活提供保障。現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)條件下的房地產(chǎn)市場(chǎng)，與傳統(tǒng)的孝道文化相糅合，這是中國(guó)父母?jìng)児餐x擇的“以房養(yǎng)老”方式。

第二個(gè)方法是最近幾年出現(xiàn)的微趨勢(shì)，越來(lái)越多的父母在想方設(shè)法結(jié)伴找樂(lè)子。老年生活要有質(zhì)量，光有日常生活的協(xié)助和患病住院時(shí)的照顧還不夠，還得找對(duì)同路人結(jié)伴唱歌、跳舞、旅游、看球，甚至自己種菜養(yǎng)魚。許多中國(guó)父母希望走出家門，獲得一種集體生活的氛圍?！吧侠夏甏髮W(xué)”、“跳廣場(chǎng)舞”、“去星光老年之家打麻將”都是活生生的例子。只是因?yàn)檫@種養(yǎng)老方式，以一個(gè)個(gè)小群體的形式出現(xiàn)，一直沒(méi)有被納入到養(yǎng)老的議題中作認(rèn)真討論。隨著老年人逐漸開始使用智能手機(jī)和社交媒體應(yīng)用，線上連接、線下結(jié)伴的情況相信會(huì)越來(lái)越普遍，形式也會(huì)越來(lái)越多樣化。

深圳市房地產(chǎn)研究中心研究員李宇嘉則認(rèn)為，國(guó)家之所以力推“以房養(yǎng)老”，其真正目的在于挖掘住房的養(yǎng)老功能，這個(gè)出發(fā)點(diǎn)是正確的。社會(huì)保障越不完善，住房替代社會(huì)保障的功能就越突出。發(fā)展中國(guó)家，政府提供的社會(huì)保障一般不夠，靠房子來(lái)養(yǎng)老是普遍現(xiàn)象。我國(guó)傳統(tǒng)的養(yǎng)老模式——居家養(yǎng)老和“養(yǎng)兒防老、房產(chǎn)傳兒”，體現(xiàn)的就是住房的養(yǎng)老功能。

自古以來(lái)，我國(guó)老百姓熱衷于買房置業(yè)，目前城鎮(zhèn)居民80%的財(cái)產(chǎn)是房產(chǎn)，之所以出現(xiàn)這種傾向，一個(gè)非常重要的原因就在于社會(huì)保障不健全，老百姓未來(lái)在教育、醫(yī)療和養(yǎng)老等方面的支出不確定性很大，買房就變相等于抵御未來(lái)的不確定性。2012年發(fā)布的《中國(guó)家庭金融調(diào)查報(bào)告》顯示，房產(chǎn)占我國(guó)家庭總資產(chǎn)的70%，而美國(guó)只有30%。在我國(guó)社會(huì)保障存在歷史欠賬、社保“空賬”還沒(méi)有補(bǔ)足的情況下，不管大家承不承認(rèn)，住房在未來(lái)必然還會(huì)主動(dòng)或被動(dòng)地承載社會(huì)保障功能，特別是養(yǎng)老保障的功能。endprint

因此，“以房養(yǎng)老”只是住房養(yǎng)老功能的一種體現(xiàn)形式、自主選擇的形式，這種產(chǎn)品在我國(guó)只適用于部分老齡化人群，特別是“空巢”老人、“三無(wú)老人”和子女無(wú)力照顧的老人。在子女及老人同意、老人又擁有獨(dú)立產(chǎn)權(quán)住房、且急需醫(yī)療護(hù)理而經(jīng)濟(jì)困難的情況下，“以房養(yǎng)老”是一種可行的選擇。

李宇嘉認(rèn)為，盡管“以房養(yǎng)老”在我國(guó)不服水土、只適用于少數(shù)人群，但這并不能否認(rèn)住房的養(yǎng)老功能，恰恰是住房的養(yǎng)老功能挖掘得還不夠。從古到今，我國(guó)90%以上的老百姓都選擇居家養(yǎng)老的模式，對(duì)自己長(zhǎng)期居住和生活的環(huán)境有一種難以割舍的依戀，這事實(shí)上是住房養(yǎng)老功能的體現(xiàn)。因此，對(duì)大多數(shù)老年人來(lái)說(shuō)，順應(yīng)中國(guó)老年人傳統(tǒng)的養(yǎng)老習(xí)俗，以住房和居住社區(qū)為載體，圍繞居家來(lái)設(shè)計(jì)養(yǎng)老政策是一種可行的、能為最大部分老年人群接受的養(yǎng)老選擇。

資深媒體人倪金節(jié)則認(rèn)為，以房養(yǎng)老要想順利推進(jìn)，至少需要滿足“獨(dú)立住房、房?jī)r(jià)穩(wěn)定和永久產(chǎn)權(quán)”三個(gè)因素。就目前的中國(guó)養(yǎng)老所面臨的形勢(shì)而言，與其糾結(jié)于如何推進(jìn)以房養(yǎng)老真正落地，不如讓中國(guó)養(yǎng)老保障體系更加趨于合理。目前，以政府強(qiáng)制實(shí)施的基本養(yǎng)老占據(jù)了絕對(duì)的統(tǒng)治地位，而企業(yè)年金和個(gè)人養(yǎng)老發(fā)展嚴(yán)重滯后。完善好補(bǔ)充養(yǎng)老的體系，比目前糾結(jié)于以房養(yǎng)老如何破局更有價(jià)值。國(guó)

（本刊綜合《經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)》、《每日經(jīng)濟(jì)新聞》、《南方都市報(bào)》、《21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道》等報(bào)道）

“以房養(yǎng)老”首倡者 孟曉蘇：以房養(yǎng)老不會(huì)取代政府養(yǎng)老

“以房養(yǎng)老”被擱置10年，其障礙并不在于老人不愿意，而是保險(xiǎn)公司有顧慮。對(duì)于保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)，最擔(dān)心的就是房?jī)r(jià)下跌，其次就是房屋70年產(chǎn)權(quán)問(wèn)題。

需要說(shuō)明的是，去年房?jī)r(jià)處于高燒狀態(tài)，雖然目前全國(guó)平均房?jī)r(jià)較去年同比有所回落，但整體趨勢(shì)依舊是在上漲。并且，保險(xiǎn)企業(yè)不應(yīng)該因?yàn)閾?dān)心房?jī)r(jià)下跌，而拒絕為有“以房養(yǎng)老”需求的老人提供服務(wù)。

2007年頒布的《中華人民共和國(guó)物權(quán)法》明確規(guī)定“住宅建設(shè)用地使用權(quán)期間屆滿的，自動(dòng)續(xù)期”，這從法律上保障了住宅的長(zhǎng)期物權(quán)。因此，保險(xiǎn)公司已經(jīng)不再擔(dān)心房屋70年產(chǎn)權(quán)的問(wèn)題。

根據(jù)老齡委的數(shù)據(jù)，中國(guó)2億老年人口中，有10%的無(wú)子女老人。這20007萬(wàn)元子女老人和一些失獨(dú)老人、空巢老人，對(duì)“以房養(yǎng)老”產(chǎn)品是有需求的。但是，“以房養(yǎng)老”目前并不適用于所有老年人。所以，我寧可說(shuō)它是小眾金融消費(fèi)產(chǎn)品。

我曾經(jīng)計(jì)算，中國(guó)老人有7種養(yǎng)老方式，而以保險(xiǎn)為主的“以房養(yǎng)老”，只是諸多養(yǎng)老方式中的一種。

外界對(duì)“以房養(yǎng)老”有很多不同的聲音，認(rèn)為“以房養(yǎng)老”會(huì)取代國(guó)家基本養(yǎng)老，事實(shí)上這種觀點(diǎn)是錯(cuò)誤的?！耙苑筐B(yǎng)老”只是為老人提供了更多一種養(yǎng)老方式選擇，并不會(huì)取代政府養(yǎng)老。

實(shí)際上，國(guó)外的“以房養(yǎng)老”產(chǎn)品都是向中低收入家庭傾斜，我認(rèn)為在中國(guó)也應(yīng)該是這樣。因?yàn)楦蝗瞬恍枰盅悍慨a(chǎn)，而真正需要這一產(chǎn)品的是擁有房屋卻無(wú)資金的老年人。

那么，為什么說(shuō)“以房養(yǎng)老”適用于具備“三高”特征的人群？這主要是考慮在試點(diǎn)期間，打消保險(xiǎn)公司的顧慮。“高房?jī)r(jià)城市”、“高潛質(zhì)房屋”是為了減輕保險(xiǎn)公司的擔(dān)憂，“高素質(zhì)老人”則是為了避免老人受騙。

值得說(shuō)明的是，“三高”特征只適用于目前的試點(diǎn)階段，“以房養(yǎng)老”產(chǎn)品未來(lái)還是應(yīng)該向中低收入家庭老人傾斜。endprint