葉德磊

馬年春節(jié)，微信紅包大熱。據(jù)統(tǒng)計，從除夕到大年初一，參與搶微信紅包的用戶超過500萬，平均每分鐘有9412個紅包被領(lǐng)取。微信紅包，加上之前微信對于通過嘀嘀叫車軟件叫車的乘客和出租車司機的補貼等，使得微信支付的桅桿正在地平線上冉冉升起。

在第三方支付出現(xiàn)以前，商業(yè)銀行依靠高準入門檻維持著自己的相對壟斷地位。誰也沒有想到，動搖這種壟斷地位的力量不是源于行政力量，也不是來自銀行體系內(nèi)部，而是來自其他領(lǐng)域——互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的普及和創(chuàng)新?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)是跨領(lǐng)域技術(shù)創(chuàng)新帶來制度創(chuàng)新的經(jīng)典案例，因為互聯(lián)網(wǎng)金融的橫空出世，使得整個金融體系的制度性安排正在發(fā)生裂變。

實際上，當年國美、蘇寧等家電零售連鎖模式的出現(xiàn)，就曾經(jīng)悄然對傳統(tǒng)銀行金融構(gòu)成了一次小小沖擊。憑借龐大的銷售網(wǎng)絡(luò)，國美、蘇寧等在與家電供應(yīng)商的商業(yè)博弈中取得了先進貨、延后幾個月甚至大半年再付款的有利地位。這樣一來，它們便在較長時間里集聚、掌握了巨大的現(xiàn)金流。如果將這一可以滾動的現(xiàn)金流進行金融投資，便可以產(chǎn)生可觀的收益。在這種情況下，這一現(xiàn)金流的集聚和投資就明顯地是一種金融行為。

支付寶也好，微信紅包也罷，在它們出現(xiàn)以前，人們幾乎都沒有想到過還可以有這樣的交互方式。它們問世后，人們又常常不得不驚嘆其中蘊含的商業(yè)、技術(shù)智慧。許多創(chuàng)新不是來自行政管理部門的規(guī)劃，而是源于市場競爭參與主體在經(jīng)濟利益最大化追求中的技術(shù)創(chuàng)新沖動。對于這樣的創(chuàng)新，社會輿論應(yīng)該寬容它們的不足以及暫時可能帶來的“混亂”，行政管理部門應(yīng)該愛護和支持創(chuàng)新主體的積極性，而不是簡單地維護以前的“秩序”。