喀什推行外匯資本金意愿結(jié)匯的可行性

文/外匯局喀什地區(qū)中心支局課題組 編輯/丁小珊

喀什推行外匯資本金意愿結(jié)匯的可行性

文/外匯局喀什地區(qū)中心支局課題組 編輯/丁小珊

推行外匯資本金意愿結(jié)匯符合喀什經(jīng)濟開發(fā)區(qū)的現(xiàn)實情況和發(fā)展需要，可以極大地便利喀什經(jīng)濟開發(fā)區(qū)外商投資企業(yè)資本金的支付使用，并推動南疆能源、資源及民生工程項目的建設(shè)。

現(xiàn)行資本金結(jié)匯制度存在的問題

其一，外匯資本金結(jié)匯政策的每一次調(diào)整，都與我國當時的社會經(jīng)濟發(fā)展狀況緊密聯(lián)系，從調(diào)整效果看，雖能在一定程度上促進或抑制外匯資本金結(jié)匯規(guī)模，但難以從根本上解決問題?，F(xiàn)行的“支付結(jié)匯制”，雖然使“熱錢”借直接投資渠道流入的成本和政策風險有所增加，對“熱錢”流入形成有效遏制，但在控制外匯資本金結(jié)匯規(guī)?？偭糠矫嫘Ч邢?。特別是在喀什經(jīng)濟開發(fā)區(qū)設(shè)立之后，外匯資本金流入規(guī)模持續(xù)增長，結(jié)匯資金總量難以通過行政手段進行有效控制，因為企業(yè)投入的外匯資本金只要用于境內(nèi)支付，就必然進行結(jié)匯，企業(yè)的結(jié)匯需求是剛性存在的。2011和2012年是喀什地區(qū)外商投資企業(yè)注冊最多的兩年，在排除跨境人民幣和境外采購設(shè)備等情況后，資本金結(jié)匯率分別為93.12%和43.66%（2012年跨境人民幣流入和企業(yè)境外設(shè)備采購較多）。

其二，外匯管理局近年來不斷放松外匯管制，但現(xiàn)行的資本金結(jié)匯管理政策，會造成資本項下外匯監(jiān)管力度不斷增強的錯覺。此外，目前市場主體對匯率、利率等價格信號日益敏感，資本金結(jié)匯政策效果不斷弱化。銀行認為，支付結(jié)匯制的結(jié)匯成本高，真實性審核難度大；而意愿結(jié)匯能減少企業(yè)的用匯成本，有利于企業(yè)防范匯率風險、提高交易主體對匯率的自主定價能力，也有利于推動匯率市場化機制的形成。

喀什地區(qū)試點開展資本金意愿結(jié)匯的優(yōu)勢

第一，具有政策及區(qū)位優(yōu)勢。2010年5月17日，第一次中央新疆工作座談會在北京舉行。會議決定，舉全國之力支援新疆建設(shè)，推進新疆跨越式發(fā)展和長治久安。會議正式批準喀什設(shè)立經(jīng)濟開發(fā)區(qū)，由深圳市對口全面援建。第二次中央新疆工作座談會于2014年5月28日至29日在北京舉行，會議在“一帶一路”戰(zhàn)略思路下，將新疆定位成為“絲綢之路經(jīng)濟帶核心區(qū)”，連接周邊口岸，成為亞歐大陸橋的大通道；會議同時指出，對南疆發(fā)展，要從國家層面進行頂層設(shè)計，實行特殊政策，打破常規(guī)，特事特辦。支持喀什經(jīng)濟開發(fā)區(qū)社會經(jīng)濟快速穩(wěn)定發(fā)展，已成為當前一項重要而緊迫的任務(wù)。

第二，喀什地區(qū)涉外經(jīng)濟迅猛發(fā)展。隨著對外開放程度的不斷深化，喀什地區(qū)努力推進大通道建設(shè)，并開通了喀什至巴基斯坦的航線，對外貿(mào)易發(fā)展迅猛。2001年，全地區(qū)外貿(mào)進出口總額僅為1844萬美元，到2013年已達到20.09億美元，12年間翻了6番?？κ驳貐^(qū)進出口總額在2008年達到最高峰值，之后因受國際金融危機及中亞國家政治經(jīng)濟波動的影響有所滑落，但從全疆的情況看，喀什已成為南疆三地州經(jīng)貿(mào)發(fā)展的主要帶動力量和增長極。2012年，南疆三地州共完成地區(qū)生產(chǎn)總值1610.44億元，占全疆生產(chǎn)總值的21.39%；2013年南疆外貿(mào)進出口總額為26.07億美元，占全疆進出口總額的9.46%。其中，喀什地區(qū)生產(chǎn)總值達到517.3億元，占南疆三地州總量的73%；外貿(mào)進出口總額10.3億美元,對南疆三地州進出口的貢獻率達86%。在進出口貿(mào)易的影響下，在跨越式發(fā)展的號召下，喀什地區(qū)招商引資力度不斷加大，直接投資業(yè)務(wù)，特別是外商直接投資出現(xiàn)了蓬勃發(fā)展的態(tài)勢。

第三，喀什地區(qū)外資企業(yè)需求高。2014年第二次新疆工作座談會決定重點扶持南疆發(fā)展，將喀什的發(fā)展提升至國家戰(zhàn)略。支持新疆社會經(jīng)濟快速、穩(wěn)定發(fā)展，已成為當前一項重要而緊迫的任務(wù)。截至目前，喀什地區(qū)現(xiàn)有的16家外商投資企業(yè)實到外資3000萬美元，其中有一半以上的企業(yè)和60%以上的外匯資金涉及農(nóng)業(yè)、特色食品和手工藝品生產(chǎn)加工、能源、資源及民生工程領(lǐng)域?？紤]到農(nóng)業(yè)、能源、資源類項目投資金額大、投資周期長，特色食品和手工藝品生產(chǎn)加工對促進本地就業(yè)和發(fā)展民生工程項目具有重要的社會意義和現(xiàn)實意義，因此申請試點開展資本金意愿結(jié)匯。

推進資本金意愿結(jié)匯試點工作

第一，喀什地區(qū)推進資本金意愿結(jié)匯試點工作的總體思路是，在外匯資本金結(jié)匯環(huán)節(jié)實行意愿結(jié)匯，在結(jié)匯人民幣資金使用環(huán)節(jié)進行必要的監(jiān)管。在推行試點工作后，企業(yè)外匯資本金結(jié)匯環(huán)節(jié)不再需要提供支付證明材料，完全憑企業(yè)自身意愿決定是否結(jié)匯。結(jié)匯人民幣資金納入人民幣監(jiān)管專戶管理，專戶內(nèi)人民幣資金使用時需提供用途證明材料等；同時，限定專戶內(nèi)人民幣資金只能在企業(yè)經(jīng)營范圍內(nèi)使用，不得用于委托貸款、企業(yè)間拆借、質(zhì)押貸款等。

第二，喀什地區(qū)中心支局將制定配套的資本金意愿結(jié)匯試點工作暫行辦法，在試點過程中不斷積累經(jīng)驗，完善支付管理的手段和方法，分析企業(yè)結(jié)匯規(guī)模的變化趨勢，積極向上級局反映試點過程中的問題建議，為國家外匯管理局在全國推廣試點經(jīng)驗提供依據(jù)。

第三，喀什地區(qū)在結(jié)匯環(huán)節(jié)實行意愿制結(jié)匯后，將在支付環(huán)節(jié)保留必要的審核手段，防止推行意愿結(jié)匯后，由于缺少對結(jié)匯環(huán)節(jié)的必要管制，導致投機資金借投資之名大量流入境內(nèi)并結(jié)匯套利。

第四，喀什地區(qū)中心支局將借鑒上海自貿(mào)區(qū)資本金意愿結(jié)匯的經(jīng)驗做法，探索建立資本金意愿結(jié)匯事后核查方法，逐步完成非現(xiàn)場監(jiān)測預(yù)警指標，強化事后監(jiān)督核查，充分運用非現(xiàn)場和現(xiàn)場核查手段，開展對結(jié)匯人民幣資金支付環(huán)節(jié)的真實性審核，加大對違規(guī)使用結(jié)匯資金的處罰力度，提高投機資金的違規(guī)成本。

第五，喀什地區(qū)中心支局將加強與商務(wù)、稅務(wù)部門的溝通協(xié)調(diào)，加大外商投資企業(yè)設(shè)立環(huán)節(jié)的審核工作力度，從招商引資向招商選資轉(zhuǎn)變，杜絕無具體經(jīng)營項目的外商投資企業(yè)進入，從源頭上控制套利資金流入。如果外商投資企業(yè)設(shè)立后長期不開展實質(zhì)性經(jīng)營活動，相關(guān)管理部門將形成監(jiān)管合力，對其資金收益征收懲罰性稅款，以控制投機資金在境內(nèi)的收益預(yù)期。