丁竹君 劉丹丹

(西北師范大學(xué) 經(jīng)濟(jì)學(xué)院，甘肅 蘭州 730070)

DING Zhujun & LIU Dandan

(Economics School of Northwest Normal University, Lanzhou, Gansu, 730070, China)

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服 務(wù) 經(jīng) 濟(jì)

我國(guó)城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平研究
——基于面板數(shù)據(jù)和Topsis改進(jìn)的因子分析模型

丁竹君 劉丹丹

(西北師范大學(xué) 經(jīng)濟(jì)學(xué)院，甘肅 蘭州 730070)

經(jīng)歷了從城市信用社到城市合作銀行再到城市商業(yè)銀行的發(fā)展歷程，城市商業(yè)銀行已經(jīng)成為我國(guó)金融體系中不可或缺的組成部分，并日益發(fā)揮重要的作用。文章選取我國(guó)26家城市商業(yè)銀行2008—2014年的面板數(shù)據(jù)，運(yùn)用基于面板數(shù)據(jù)和Topsis改進(jìn)的因子分析模型，對(duì)我國(guó)城市商業(yè)銀行2008—2014年的可持續(xù)發(fā)展水平進(jìn)行研究并作出綜合評(píng)價(jià)，最后結(jié)合當(dāng)前我國(guó)城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展的狀況提出建議。

城市商業(yè)銀行；面板數(shù)據(jù)；因子分析；Topsis

我國(guó)第一家城市商業(yè)銀行——深圳市城市合作銀行(現(xiàn)為平安銀行)于1995年初成立，經(jīng)過20年的發(fā)展，已成為銀行業(yè)的新生力量。2004年，銀監(jiān)會(huì)出臺(tái)《城市商業(yè)銀行發(fā)展與監(jiān)管綱要》。2005年，銀監(jiān)會(huì)要求各城市商業(yè)銀行在“全面提高宏觀意識(shí)，全面了解金融形勢(shì)，全面樹立風(fēng)險(xiǎn)觀念，全面掌握監(jiān)管知識(shí)”的基礎(chǔ)上，認(rèn)真落實(shí)各項(xiàng)監(jiān)管要求，確保健康發(fā)展。2012年9月發(fā)布的《金融業(yè)發(fā)展和改革十二五規(guī)劃》提出“鼓勵(lì)中小商業(yè)銀行選擇合理的市場(chǎng)定位，提高可持續(xù)發(fā)展能力和競(jìng)爭(zhēng)能力。加快社區(qū)金融服務(wù)組織體系建設(shè)，促進(jìn)地方中小商業(yè)銀行更加專注于社區(qū)居民和小微企業(yè)金融服務(wù)”，這為城市商業(yè)銀行服務(wù)中小微企業(yè)的零售模式明確了方向。

截至2014年，全國(guó)城市商業(yè)銀行共有法人機(jī)構(gòu)133家，從業(yè)人員34.68萬人；資產(chǎn)總額為18.08萬億元，比上年同期增長(zhǎng)19.15%；負(fù)債總額為116.84萬億元，比上年同期增長(zhǎng)18.74%；實(shí)現(xiàn)稅后利潤(rùn)0.19萬億元，比上年同期增長(zhǎng)13.29%；不良貸款余額為0.09萬億元，不良貸款率為1.16%。2014年城市商業(yè)銀行本外幣各項(xiàng)存款余額四個(gè)季度分別為10.60萬億元、11.36萬億元、11.38萬億元和11.81萬億元；各項(xiàng)貸款余額四個(gè)季度分別為6.43萬億元、6.71萬億元、6.94萬億元和7.22萬億元。①根據(jù)2015年《中國(guó)金融年鑒》數(shù)據(jù)整理而得。

近年來，在經(jīng)歷股份制改造、創(chuàng)新金融產(chǎn)品、跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)以及引進(jìn)戰(zhàn)略投資者之后，城市商業(yè)銀行逐漸成為我國(guó)銀行業(yè)不可或缺的力量，但是其發(fā)展也面臨著許多其他機(jī)構(gòu)的競(jìng)爭(zhēng)，特別是新型金融機(jī)構(gòu)的出現(xiàn)以及全國(guó)性商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)重心的下沉，對(duì)城市商業(yè)銀行的發(fā)展構(gòu)成了嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)，因此，研究城市商業(yè)銀行的可持續(xù)發(fā)展顯得尤為重要。本文運(yùn)用基于面板數(shù)據(jù)和Topsis改進(jìn)的因子分析模型，對(duì)我國(guó)城市商業(yè)銀行的整體可持續(xù)發(fā)展水平進(jìn)行評(píng)價(jià)。

一、文獻(xiàn)綜述

目前國(guó)內(nèi)外學(xué)者對(duì)商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平的研究尚處于初始階段，理論和實(shí)務(wù)界對(duì)于商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展的概念、內(nèi)涵還沒有明確的界定，大部分研究成果限于定性分析或者簡(jiǎn)單的定量分析。國(guó)內(nèi)對(duì)于商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平的研究大多以國(guó)有商業(yè)銀行、大型股份制商業(yè)銀行為主，對(duì)城市商業(yè)銀行的研究成果不多。邱偉(2002)通過分析金融資源價(jià)值理論與可持續(xù)發(fā)展之間的關(guān)系，將金融資源論運(yùn)用到我國(guó)商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展的研究之中。*邱偉：《從金融資源論看我國(guó)商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展》，《財(cái)經(jīng)科學(xué)》2002年第1期，第20-23頁。徐加盛(2006)認(rèn)為，商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展不能以犧牲長(zhǎng)遠(yuǎn)利益為代價(jià)來滿足當(dāng)前的利益，而是要綜合考慮當(dāng)前和未來發(fā)展的需要。*徐加盛：《關(guān)于商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展問題的思考》，《理論前沿》2006年第7期，第38-39頁。范惠雯(2003)通過對(duì)城市商業(yè)銀行公司治理現(xiàn)狀的考察，得出結(jié)論：提高商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)力以實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的重要途徑是完善商業(yè)銀行公司治理結(jié)構(gòu)。*范惠雯：《完善公司治理結(jié)構(gòu) 提升城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展動(dòng)力》，《西安金融》2003年第10期，第28-29頁。張?chǎng)?2006)認(rèn)為，商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展是通過優(yōu)化內(nèi)部運(yùn)行機(jī)制，科學(xué)、合理、有效、集約地開發(fā)和使用金融資源，以創(chuàng)造出良好的再發(fā)展環(huán)境。*張?chǎng)骸墩撐覈?guó)股份制商業(yè)銀行的可持續(xù)發(fā)展》，《特區(qū)經(jīng)濟(jì)》2006年第1期，第174-175頁。在可持續(xù)發(fā)展水平的測(cè)度與評(píng)價(jià)方面，我國(guó)部分學(xué)者也進(jìn)行了有益的探索。何昌(2005)利用實(shí)際銀行信貸供給增長(zhǎng)率和實(shí)際銀行借貸需求增長(zhǎng)率之間的比較來衡量銀行業(yè)發(fā)展是否有經(jīng)濟(jì)競(jìng)爭(zhēng)力的支撐，進(jìn)而評(píng)價(jià)銀行業(yè)的可持續(xù)性。*何昌：《中國(guó)銀行業(yè)可持續(xù)發(fā)展的初步評(píng)估》，《金融與經(jīng)濟(jì)》2005年第10期，第22-23頁。衛(wèi)嫻(2008)*衛(wèi)嫻：《銀行可持續(xù)發(fā)展研究》，復(fù)旦大學(xué)2008年碩士學(xué)位論文，第63-80頁。、周怡(2008)*周怡：《基于可持續(xù)發(fā)展的商業(yè)銀行財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)體系研究》，西南財(cái)經(jīng)大學(xué)2008年碩士學(xué)位論文，第31-53頁。通過利用商業(yè)銀行效率評(píng)價(jià)方法中的財(cái)務(wù)指標(biāo)分析法來測(cè)度商業(yè)銀行的可持續(xù)發(fā)展能力。

二、評(píng)價(jià)指標(biāo)體系構(gòu)建及評(píng)價(jià)方法選擇

(一)評(píng)價(jià)指標(biāo)體系的構(gòu)建

評(píng)價(jià)結(jié)果是否具有科學(xué)性和準(zhǔn)確性，關(guān)鍵在于評(píng)價(jià)指標(biāo)的選取是否科學(xué)、合理。為提高評(píng)價(jià)結(jié)果的準(zhǔn)確度和可信度，本文在遵循科學(xué)性、全面性、可操作性、有效性與系統(tǒng)性原則的前提下，結(jié)合前人對(duì)城市商業(yè)銀行綜合評(píng)價(jià)指標(biāo)體系已有的研究，并根據(jù)城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展的影響因素，設(shè)置了6個(gè)評(píng)價(jià)維度，即資源因素、營(yíng)利能力、流動(dòng)性、發(fā)展能力、風(fēng)險(xiǎn)控制能力以及創(chuàng)新能力，包括資產(chǎn)總額、營(yíng)業(yè)收入、流動(dòng)性比率、資產(chǎn)增長(zhǎng)率、不良貸款率和非利息收入占比等20個(gè)定量指標(biāo)，構(gòu)成我國(guó)城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平的綜合評(píng)價(jià)指標(biāo)體系(見表1)。

表1 我國(guó)城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平評(píng)價(jià)指標(biāo)體系

續(xù)表1

(二)評(píng)價(jià)方法的選擇

1.因子分析。Charles Spearman在1904年發(fā)表的文章《對(duì)智力測(cè)驗(yàn)得分進(jìn)行統(tǒng)計(jì)分析》中首次提出因子分析(Factor Analysis)，它是主成分分析的推廣和發(fā)展。因子分析的基本思想是降維，即通過變量的相關(guān)系數(shù)矩陣內(nèi)部結(jié)構(gòu)的研究，找出能控制所有變量的少數(shù)幾個(gè)隨機(jī)變量去描述多個(gè)變量之間的相關(guān)關(guān)系，然后根據(jù)相關(guān)性的大小將變量分組，使得同組內(nèi)變量之間的相關(guān)性較高，但不同組的變量相關(guān)性較低，試圖將具有錯(cuò)綜復(fù)雜關(guān)系的變量綜合為數(shù)量較少的幾個(gè)因子，以再現(xiàn)原始變量與因子之間的相互關(guān)系。具體步驟如下：

(1)對(duì)原始數(shù)據(jù)進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化，以消除變量間在量綱上的不同；

(2)建立變量的相關(guān)系數(shù)矩陣：

R=(rij)p×p

(1)

其中，

(2)

(3)求R的特征根λ1≥λ2≥…≥λp及相應(yīng)的單位特征向量，一般取累計(jì)方差貢獻(xiàn)率大于80%且大于1的特征值來確定公共因子的個(gè)數(shù)，取前m個(gè)特征根及相應(yīng)的特征向量寫出因子載荷矩陣A，A=[A]m×p；

(4)對(duì)A施行方差最大正交旋轉(zhuǎn)；

(5)計(jì)算因子得分。

2.改進(jìn)的因子分析模型。*羅國(guó)旺、劉衍民、黃建文等：《基于Topsis改進(jìn)的因子分析模型在面板數(shù)據(jù)中的應(yīng)用研究——以中國(guó)經(jīng)濟(jì)為例》，《數(shù)學(xué)的實(shí)踐與認(rèn)識(shí)》2015年第8期，第77-85頁。

(1)建立指標(biāo)體系，設(shè)所研究的對(duì)象集為Sti(i=1,2,…,n),指標(biāo)集Utj(j=1,2,…,n)，t∈[t1,t2]為所研究評(píng)價(jià)對(duì)象的個(gè)數(shù)，若評(píng)價(jià)區(qū)間為l年，則l=t1-t2；

(2)對(duì)Sti進(jìn)行橫截面數(shù)據(jù)的因子分析，得出每個(gè)對(duì)象集的因子綜合得分yt1,yt2,…,ytn，其中，t表示時(shí)間點(diǎn)，即得到(Yti)n×l的矩陣；

(3)以Topsis法對(duì)對(duì)象集Sti(i=1,2,…,n)的因子綜合得分(yti)進(jìn)行最終評(píng)價(jià)，具體步驟如下：

第一，把每年的截面數(shù)據(jù)因子分析得分作為城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平的一個(gè)評(píng)價(jià)指標(biāo)數(shù)據(jù)，如此便形成一個(gè)新的指標(biāo)體系，即有l(wèi)個(gè)指標(biāo)，n個(gè)評(píng)價(jià)對(duì)象，yti個(gè)數(shù)據(jù)；

第二，對(duì)l個(gè)指標(biāo)進(jìn)行歸一化變換，即：

(3)

第三，歸一化得到矩陣，其各列最大、最小值構(gòu)成的最優(yōu)、最劣向量分別記為：

最優(yōu)向量：Z+=(Zmax1,Zmax2,…,Zmaxl)

(4)

最劣向量：Z-=(Zmin1,Zmin2,…,Zminl)

(5)

第四，第i個(gè)評(píng)價(jià)對(duì)象與最優(yōu)、最劣方案的距離分別為：

(6)

(7)

第五，第i個(gè)評(píng)價(jià)對(duì)象與最優(yōu)方案的接近程度Ci為：

(8)

如果Ci越大，說明第i城市商業(yè)銀行2008—2014年可持續(xù)發(fā)展水平越好，反之則越差。

三、城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平實(shí)證分析

(一)指標(biāo)的選取及數(shù)據(jù)來源

全面考慮論證分析的需要、數(shù)據(jù)的質(zhì)量以及可獲得性等因素，為了綜合反映我國(guó)城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平，本文主要選取我國(guó)26家城市商業(yè)銀行2008—2014年的指標(biāo)數(shù)據(jù)進(jìn)行分析。相關(guān)數(shù)據(jù)主要來源于《中國(guó)金融年鑒》、各家城市商業(yè)銀行在其官網(wǎng)上發(fā)布的年報(bào)信息以及中國(guó)貨幣網(wǎng)。數(shù)據(jù)計(jì)算借助IBM SPSS 21.0完成。樣本銀行如表2所示。

表2 26家樣本銀行

(二)截面數(shù)據(jù)因子分析

對(duì)2008—2014各年的橫截面數(shù)據(jù)分別進(jìn)行因子分析。根據(jù)因子分析解釋的總方差和因子得分結(jié)果，計(jì)算每年的各公共因子及綜合得分。解釋的總方差和因子得分情況(由于篇幅原因，只列出2014年和2013年的數(shù)據(jù))如表3、表4所示。

表3 橫截面數(shù)據(jù)因子分析解釋的總方差(部分?jǐn)?shù)據(jù))

表4 橫截面數(shù)據(jù)因子得分系數(shù)矩陣(部分?jǐn)?shù)據(jù))

續(xù)表4

設(shè)Fi為各城市商業(yè)銀行在公共因子上的得分，zx1，zx2，…，zx20為各原始指標(biāo)數(shù)據(jù)進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化后的數(shù)據(jù)。以2014年為例，則有：

F20141=0.171zx1+0.164zx2+0.141zx3+…

+0.038zx19+0.087zx20

(9)

F20142=0.036zx2+0.083zx2+0.039zx3+…

+0.029zx19+0.002zx20

(10)

F20145=0.006zx1+0.064zx2+0.062zx3+…

+0.669zx19+0.293zx20

(11)

以各個(gè)公因子所對(duì)應(yīng)的方差貢獻(xiàn)率占5個(gè)公因子的累積貢獻(xiàn)率比值作為權(quán)重進(jìn)行加權(quán)求和，即可得到綜合評(píng)價(jià)得分F，即：

F2014i=(30.590F20141+16.988F20142+14.903F20143+14.323F20144+6.575F20145)/83.380 (i=1,…,26)

(12)

同理，可得2008—2014年橫截面因子分析綜合評(píng)價(jià)得分，結(jié)果如表5所示。

表5 2008—2014年橫截面數(shù)據(jù)因子分析綜合得分

(三)基于面板數(shù)據(jù)和Topsis改進(jìn)的因子分析

通過本文第二部分介紹的基于面板數(shù)據(jù)和Topsis改進(jìn)的因子分析模型，計(jì)算得到26家城市商業(yè)銀行2008—2014年可持續(xù)發(fā)展水平的評(píng)價(jià)結(jié)果(見表6)。

表6 26家城商行可持續(xù)發(fā)展水平評(píng)價(jià)結(jié)果

(四)實(shí)證結(jié)果與分析

從上述實(shí)證結(jié)果可以看出，我國(guó)城市商業(yè)銀行2008—2014年可持續(xù)發(fā)展水平普遍不高且差距較大。排在前三位的分別是北京銀行、九江銀行和青海銀行，溫州銀行和嘉興銀行排在最后兩位。

首先，從整體來看，我國(guó)城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平參差不齊，東部地區(qū)明顯高于中部地區(qū)，而中部地區(qū)又高于西部地區(qū)，這也從側(cè)面反映出了我國(guó)東中西部經(jīng)濟(jì)發(fā)展不均衡的現(xiàn)狀。

其次，地處同一地區(qū)的城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展水平也是極為不均衡。從實(shí)證結(jié)果來看，青海銀行的可持續(xù)發(fā)展水平不僅在西北地區(qū)遙遙領(lǐng)先，而且在全國(guó)也是名列前茅，這主要是由于青海銀行通過完善法人治理結(jié)構(gòu)、不斷加快金融創(chuàng)新步伐、提升管理和服務(wù)水平等一系列措施，為其跨區(qū)域發(fā)展、引進(jìn)戰(zhàn)略投資者以及推向資本市場(chǎng)等戰(zhàn)略的實(shí)施和可持續(xù)發(fā)展創(chuàng)造了良好條件。

再次，在A股上市的北京銀行、南京銀行、寧波銀行以及在H股上市的重慶銀行、徽商銀行可持續(xù)發(fā)展水平排名都比較靠前，尤其是北京銀行一直穩(wěn)居榜首，而其他上市城市商業(yè)銀行除了重慶銀行也都位居前十，充分反映了上市城市商業(yè)銀行的可持續(xù)發(fā)展具有比較優(yōu)勢(shì)。

四、對(duì)策建議

我國(guó)城市商業(yè)銀行整體發(fā)展水平不均衡，只有少數(shù)幾家發(fā)展勢(shì)頭強(qiáng)勁，東中西部地區(qū)差距較大，其可持續(xù)發(fā)展水平普遍較低。此外，我國(guó)城市商業(yè)銀行發(fā)展過程中還存在以下問題：第一，對(duì)自身劣勢(shì)沒有清醒的認(rèn)識(shí)，缺乏合理的發(fā)展戰(zhàn)略定位，未能發(fā)揮地區(qū)優(yōu)勢(shì)；第二，金融創(chuàng)新能力不足，中間業(yè)務(wù)發(fā)展緩慢；第三，缺乏有效的戰(zhàn)略管理機(jī)制來規(guī)避市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、把握市場(chǎng)契機(jī)等。結(jié)合我國(guó)城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展與改革的前景，筆者提出以下建議。

(一)充分利用自身優(yōu)勢(shì)，明確市場(chǎng)定位和發(fā)展戰(zhàn)略

與國(guó)有銀行、全國(guó)性股份制商業(yè)銀行和外資銀行相比，無論是實(shí)力規(guī)模還是提供的金融產(chǎn)品和服務(wù)，城市商業(yè)銀行都不宜與這些大銀行正面交鋒，因此要不斷深化“服務(wù)地方、服務(wù)中小企業(yè)、服務(wù)城市居民”的市場(chǎng)定位，進(jìn)一步突出自身經(jīng)營(yíng)特色。在新形勢(shì)下，城市商業(yè)銀行應(yīng)把握發(fā)展方向，充分關(guān)注地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展的動(dòng)態(tài)，利用本地信息優(yōu)勢(shì)、人脈優(yōu)勢(shì)以及地方銀行的地緣和決策優(yōu)勢(shì)，積極開發(fā)相應(yīng)的特色產(chǎn)品，為地方經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供高效、便捷與快速的金融服務(wù)。

(二)創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù)，拓展中間業(yè)務(wù)，實(shí)現(xiàn)差異化發(fā)展

在商業(yè)銀行傳統(tǒng)存貸利差縮小、營(yíng)利空間面臨挑戰(zhàn)的背景下，金融創(chuàng)新逐漸成為城市商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展的主要?jiǎng)恿?，新興的金融產(chǎn)品和服務(wù)正成為城市商業(yè)銀行新的營(yíng)利增長(zhǎng)點(diǎn)以及轉(zhuǎn)型著力點(diǎn)。一方面，城市商業(yè)銀行應(yīng)高度關(guān)注國(guó)內(nèi)外銀行業(yè)的創(chuàng)新動(dòng)態(tài)，不斷吸收和培養(yǎng)創(chuàng)新型人才，利用自身優(yōu)勢(shì)不斷創(chuàng)新，建立產(chǎn)品研發(fā)體系，開發(fā)高質(zhì)量、有特色的服務(wù)項(xiàng)目。另一方面，在做好傳統(tǒng)的存貸款業(yè)務(wù)的同時(shí)，必須轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)觀念，加快中間業(yè)務(wù)的發(fā)展，提高非利息收入在總收入中的比重，以增強(qiáng)整體競(jìng)爭(zhēng)力。此外，城市商業(yè)銀行還應(yīng)加強(qiáng)與其他金融機(jī)構(gòu)以及中小企業(yè)合作，為中小企業(yè)提供更加便捷的融資平臺(tái)，使小微企業(yè)金融服務(wù)成為其新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。

(三)引進(jìn)戰(zhàn)略投資者，完善公司治理體制

引進(jìn)戰(zhàn)略投資者是解決城市商業(yè)銀行地方政府一股獨(dú)大所導(dǎo)致的諸如政府干預(yù)、內(nèi)部人控制等問題的主要手段。為此，我國(guó)城市商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)進(jìn)一步完善內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)，引入多元投資者，使其治理結(jié)構(gòu)不再形同虛設(shè)，保證城市商業(yè)銀行內(nèi)部決策、執(zhí)行、監(jiān)督系統(tǒng)相互分離、相互制約，保證股東大會(huì)、董事會(huì)與監(jiān)事會(huì)等各司其職，以改變目前城市商業(yè)銀行內(nèi)部人控制的狀況，使其成為名副其實(shí)的商業(yè)銀行。此外，城市商業(yè)銀行還應(yīng)不斷加強(qiáng)外部監(jiān)管，完善監(jiān)管制度，逐步完善信息披露制度，從而改善公司治理效果。

(四)完善風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，提高資產(chǎn)質(zhì)量

隨著我國(guó)利率市場(chǎng)化的全面展開，傳統(tǒng)存貸利差縮小，營(yíng)利空間面臨挑戰(zhàn)的壓力將迫使城市商業(yè)銀行加大對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)客戶的投放力度，風(fēng)險(xiǎn)偏好的力度明顯上升。所以，城市商業(yè)銀行應(yīng)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理，通過加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理體系建設(shè)，完善風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序，在風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、評(píng)估、報(bào)告與處置等方面推進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理的精細(xì)化，建立覆蓋市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)的全面風(fēng)險(xiǎn)管理模式。同時(shí)，城市商業(yè)銀行還應(yīng)完善內(nèi)外部風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)，不斷提高自身資產(chǎn)的質(zhì)量，學(xué)習(xí)并借鑒先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)衡量方法，促進(jìn)盈利的穩(wěn)定增長(zhǎng)。

(五)鼓勵(lì)規(guī)模較大的城市商業(yè)銀行跨區(qū)經(jīng)營(yíng)，謀求上市

從本文的實(shí)證結(jié)果可以看出，謀求上市是城市商業(yè)銀行提高可持續(xù)發(fā)展水平的有效途徑，通過資本市場(chǎng)融資的方式，充分吸納社會(huì)閑置資金，形成良性資本補(bǔ)充機(jī)制。當(dāng)然，并非所有的城市商業(yè)銀行都適合跨區(qū)經(jīng)營(yíng)乃至謀求上市發(fā)展，在其擴(kuò)大規(guī)模的過程中，國(guó)家監(jiān)管部門應(yīng)加大監(jiān)管力度，使條件成熟的城市商業(yè)銀行上市籌資，保證其在理性、有序的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中做大做強(qiáng)。

DING Zhujun & LIU Dandan

(EconomicsSchoolofNorthwestNormalUniversity,Lanzhou,Gansu, 730070,China)

(責(zé)任編輯 陳漢輪)

On the Sustainable Development of City Commercial Banks:Topsis Panel Data and Improved Model based on Factor Analysis

Experienced the development process from urban credit cooperative to urban cooperative bank and then to city commercial banks, city commercial banks has become an indispensible part in China’s financial system, and are playing an increasingly important role. This paper selects the 2008—2014 panel data from 26 city commercial banks, and uses improved factor analysis model based on the panel data and Topsis to investigate their sustainable development and make a comprehensive evaluation. Finally, taking into account the current situation of the sustainable development of city commercial banks it makes relevant recommendations.

city commercial banks; panel data; factor analysis; Topsis

2016-05-25

丁竹君,女，甘肅天水人，教授，碩士生導(dǎo)師，研究方向?yàn)檗r(nóng)村金融。

10.3969/j.issn.1671-2714.2016.05.004