史詩

最初那個代表金融創(chuàng)新的“校園貸”，現(xiàn)如今亂象百出，校園欺詐、高利貸、裸貸、暴力催收成為其代名詞。日前，銀監(jiān)會聯(lián)合教育部、人社部發(fā)布了《關于進一步加強校園貸規(guī)范管理工作的通知》（以下簡稱《通知》），要求現(xiàn)階段一律暫停網(wǎng)貸機構開展在校大學生網(wǎng)貸業(yè)務，并逐步消化存量業(yè)務，同時鼓勵銀行等合格放貸主體進入“校園貸”，并明確互聯(lián)網(wǎng)平臺可以提供助貸等服務。

銀監(jiān)會相關負責人表示，往往就是因為資金來源的不合規(guī)、不合法，導致資金成本高、風控能力差，所以才出現(xiàn)高利貸、高壞賬，以及暴力催收等問題。“校園貸”迎來新一輪整肅。

作為消費金融類產品，“校園貸”有其存在的空間。只是資本的逐利性導致了它的野蠻生長?；ヂ?lián)網(wǎng)金融平臺開展“校園貸”業(yè)務被叫停，時隔八年銀行重返校園市場。“校園貸”未來格局將會怎樣？

中央財經大學中國互聯(lián)網(wǎng)經濟研究院副院長歐陽日輝表示：“從去年監(jiān)管層部署整治工作以后，互聯(lián)網(wǎng)金融從業(yè)主體開始發(fā)生變化，銀行和國資背景的平臺逐步占領互金領域。銀行在風控和合規(guī)經營等方面，比互金平臺有優(yōu)勢，懂得金融的規(guī)律，能領會監(jiān)管層的意圖。所以，銀行開展‘校園貸業(yè)務更能得到監(jiān)管層的認可?！?/p>

整肅市場打開大門，設定“合格放貸主體”

“早前銀行被叫停開展校園信用卡業(yè)務，大學生金融市場面臨空白，在互聯(lián)網(wǎng)金融興起以后，互金公司注意到了市場空白，紛紛進入市場，但這幾年校園金融市場是不規(guī)范的?！痹谀持菐旆治鋈航M副總馬韜看來，鼓勵銀行進入“校園貸”市場其實也是為了正常、合規(guī)地滿足大學生的合理金融借貸需求。

《通知》從資金的來源問題上對“校園貸”的合規(guī)性進行了界定，放貸資金必須來自“合格放貸主體”。業(yè)內人士分析，從目前來看，在網(wǎng)貸機構備案整改還未結束之前，這一主體指的就是由銀監(jiān)會批準設立的各大銀行和消費金融公司等持牌金融機構。

其實銀監(jiān)會對“校園貸”問題早有關注。早在今年4月21日，銀監(jiān)會召開一季度經濟金融形勢分析會，銀監(jiān)會主席郭樹清就對“校園貸”引發(fā)的惡性事件進行了反思。他在會上表示，要加強互聯(lián)網(wǎng)金融與信息科技風險防控，持續(xù)推進網(wǎng)絡借貸平臺（P2P）風險專項整治，做好清理整頓工作的同時，加強商業(yè)銀行對大學生的金融服務。

一直以來，“校園貸”問題頻發(fā)的一個重要原因，就在于整個行業(yè)信息不夠透明，學生多頭借貸情況時有發(fā)生，以致到頭來超出還款能力，不得不尋求其他辦法。

業(yè)內人士分析，此次《通知》或將充分保障學生借貸人群的權益，極端違法違規(guī)的行為有望遏制。此外，由于所規(guī)定的“合格放貸主體”的信息已經較為完善地集中在央行征信系統(tǒng)中，因而對校園信貸行業(yè)來說，多頭借貸的問題有望根除。

P2P互金平臺助貸，為銀行提供用戶導流

一聲令下，P2P平臺勢必要暫停其貸款業(yè)務，但是可以轉向為銀行提供服務，成為助貸機構。這些機構有一定“校園貸”用戶基礎，可以為銀行提供用戶導流，還可以進行用戶篩查、評價等輔助工作。也就是說，只要資金來源嚴格符合規(guī)定，且不違反銀行“助貸機構”相關規(guī)定，這些平臺就能合理開展業(yè)務。

此前，在銀監(jiān)會舉辦的媒體溝通會上，中國人民大學金融科技與互聯(lián)網(wǎng)安全研究中心主任楊東就認同了互相合作的這種模式?！盎ヂ?lián)網(wǎng)企業(yè)有消費場景、大數(shù)據(jù)、云計算等技術能力，傳統(tǒng)金融機構有風控能力、資金實力，兩者結合能夠更好地服務普惠金融群體。”

馬韜認為，銀行從自身意愿來說，其實并不愿意花特別大的力氣做這個事情，因為這是一個性價比較低的業(yè)務。未來要解決這個問題，首先要有足夠的技術把成本降下來，銀行的優(yōu)勢在于合規(guī)、品牌和信譽方面，互聯(lián)網(wǎng)機構或者網(wǎng)貸平臺之前會有一些數(shù)據(jù)積累和沉淀，包括它對學生的風險和控制模型不斷的調整，從未來的趨勢上來看，銀行想要降低成本，如果自身沒有流量和場景優(yōu)勢的話，可以選擇考慮和“校園貸”平臺合作。

這種模式早已初見端倪。此前，中國工商銀行與某商城聯(lián)合開發(fā)了一款“工銀分期樂聯(lián)名卡”信用卡，并于6月初先后在武漢大學、中山大學等九所高校的線下啟動試點；阿里巴巴、螞蟻金服今年年初和建設銀行簽署了三方戰(zhàn)略合作協(xié)議，螞蟻金服將協(xié)助建設銀行推進信用卡線上開卡業(yè)務，雙方將推進線下線上渠道業(yè)務合作、電子支付業(yè)務合作、打通信用體系；不久前，京東金融也與中國工商銀行簽署合作協(xié)議，將在金融科技、零售銀行、消費金融、企業(yè)信貸、校園生態(tài)、資產管理、個人聯(lián)名賬戶等領域展開合作。

楊東認為，這些企業(yè)或多或少有金融牌照，如網(wǎng)絡銀行、民營銀行的牌照，它們也有場景，如購物、社交、聊天等，能夠對大學生個人畫像，了解其消費能力和信用度，風控能力比較強。

業(yè)內人士認為，未來他們的格局應該是跨界融合、跨界合作的局面，雙方利用不同的優(yōu)勢共同拓展學生市場、發(fā)揮各自所長。

“校園貸”未來，征信完善是治理根本

一直以來伴隨“校園貸”的爭議很多，除了上述催貸環(huán)節(jié)問題，“校園貸”的商業(yè)模式也有待創(chuàng)新。

“學生貸款的錢用于何處，是問題的焦點。用于學生高消費的貸款應該受到限制，‘校園貸的商業(yè)模式應該是鼓勵和引導學生將貸款用于與學習和提高技能有關的消費?！睔W陽日輝說。

對于今后校園信貸行業(yè)如何“正本清源”，楊東建議，首先校園貸款機構應當時刻樹立“社會責任”意識，保護金融消費者利益；同時，加強金融消費者教育和風險提示；其次，建立良性催收機制；最后，為大學生提供合適的差異化服務。

“國外的‘校園貸業(yè)務做得比較好的，如桑坦德銀行，為校園貸款設立合理的額度限制，而且會根據(jù)學生的年級、地域、家庭情況等不同，提供分層次、個性化、差異化、多樣化的金融服務?！睏顤|說。

此外，在大數(shù)據(jù)移動互聯(lián)網(wǎng)時代，隨著個人信用體系不斷完善，大學生的借貸消費需求也逐漸成為剛需。楊東認為，在校園信貸領域，大學生群體的個人信用體系、個人大數(shù)據(jù)征信完善或將成為治理“校園貸”更為有效的途徑。