對(duì)集團(tuán)公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及管控的研究

林耿燕

經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展帶動(dòng)了企業(yè)的發(fā)展，為獲得規(guī)模經(jīng)濟(jì)的效益，出現(xiàn)了越來(lái)越多的國(guó)有集團(tuán)公司，并逐漸成為國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)發(fā)展與建設(shè)的重要支撐，然而集團(tuán)公司在發(fā)展過(guò)程中或多或少的會(huì)出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，需要采取相應(yīng)的措施進(jìn)行管控?；诖?，本文將對(duì)集團(tuán)公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及管控進(jìn)行分析與探究，希望為相關(guān)集團(tuán)公司提供一些幫助和建議，更好地控制自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)自身不斷發(fā)展。

在集團(tuán)公司持續(xù)擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模時(shí)，業(yè)務(wù)與投資的構(gòu)成日益復(fù)雜，融資規(guī)模與資金占用也逐漸擴(kuò)大，隨之而來(lái)的是大量的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，使集團(tuán)公司財(cái)務(wù)控制迎來(lái)了巨大的挑戰(zhàn)，如果不能解決這些財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，集團(tuán)公司的發(fā)展將會(huì)受到極大的限制。因此，研究集團(tuán)公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和管控具有一定的現(xiàn)實(shí)意義。

一、國(guó)有集團(tuán)公司可能出現(xiàn)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析

（一）內(nèi)部控制體系建設(shè)不完善，決策體系不健全

部分集團(tuán)公司未建立完善內(nèi)部控制體系，可能導(dǎo)致部分子公司的權(quán)限超出了自身能夠掌握的權(quán)限范圍，若子公司出現(xiàn)重大投資決策失誤，會(huì)直接引起集團(tuán)公司的投資經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，增加集團(tuán)公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（二）預(yù)算制度形同虛設(shè)，預(yù)算數(shù)據(jù)信息失真

部分集團(tuán)公司尚未建立健全預(yù)算管理制度，有些公司雖然有了預(yù)算制度，但預(yù)算沒(méi)有成為公司組織生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的法定依據(jù)，有章不循，隨意更改，使預(yù)算成為擺設(shè)。有些公司預(yù)算不切實(shí)際，指標(biāo)不科學(xué)，缺乏嚴(yán)密的計(jì)量標(biāo)準(zhǔn)和考核依據(jù)，成本費(fèi)用約束軟弱。預(yù)算制度不健全，預(yù)算數(shù)據(jù)信息失真，增加集團(tuán)公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（三）資金管理較為乏力，管理方式較為落后

集團(tuán)公司資金管理薄弱主要體現(xiàn)以下幾方面：一是閑余資金被閑置或浪費(fèi)。集團(tuán)公司對(duì)分散在子公司的閑余資金未形成有效的管理意識(shí)，使得閑余資金被閑置或浪費(fèi)。二是公司對(duì)應(yīng)收賬款管理不嚴(yán)格。公司對(duì)應(yīng)收賬款的管理不嚴(yán)格，使得貨款不能及時(shí)收回，甚至?xí)r間一長(zhǎng)形成死賬，公司外資金的收回或兌現(xiàn)過(guò)程困難。三是財(cái)務(wù)管理人員無(wú)法準(zhǔn)確控制經(jīng)營(yíng)各環(huán)節(jié)。使得投入各環(huán)節(jié)資金過(guò)多、用于企業(yè)日常經(jīng)營(yíng)的資金驟降，資金無(wú)法周轉(zhuǎn)，威脅企業(yè)的穩(wěn)定運(yùn)行。由于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)無(wú)法用技術(shù)手段進(jìn)行規(guī)避，因此應(yīng)對(duì)集團(tuán)公司形成的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效管控，將財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)造成的不利影響降到最低。

二、加強(qiáng)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控的對(duì)策建議

（一）健全企業(yè)財(cái)務(wù)制度，加強(qiáng)財(cái)務(wù)信息建設(shè)

第一，應(yīng)建立財(cái)務(wù)事項(xiàng)審批報(bào)告制度，對(duì)集團(tuán)公司重要財(cái)務(wù)決策審批的范圍與標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行明確，如投資、籌資的方案等。第二，應(yīng)建立出資人財(cái)務(wù)的監(jiān)督體制，實(shí)行總會(huì)計(jì)師委派制，將總會(huì)計(jì)師控制監(jiān)督經(jīng)營(yíng)者各種行為的職能充分發(fā)揮出來(lái)。第三，應(yīng)建立經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的監(jiān)督體制，以內(nèi)部審計(jì)、法律為代表，將其服務(wù)、監(jiān)督等職能充分發(fā)揮出來(lái)。第四，建立管理分析評(píng)估財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的體制，在重大風(fēng)險(xiǎn)確定后進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)策的制定。第五，建立成本管理標(biāo)準(zhǔn)體制，對(duì)成本進(jìn)行事前、事中、事后整個(gè)過(guò)程的控制。第六，建立考核經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)體制，對(duì)企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)層進(jìn)行約束和激勵(lì)，定期考核其經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，使企業(yè)盈利的水平得到有效挖掘。第七，建設(shè)財(cái)務(wù)信息化機(jī)制，對(duì)集團(tuán)公司的財(cái)務(wù)進(jìn)行在線管理，使管理財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的水平與效率得到提高。

（二）注重財(cái)務(wù)控制重點(diǎn)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制水平

首先，應(yīng)增強(qiáng)對(duì)重大財(cái)務(wù)進(jìn)行決策的能力。應(yīng)建立財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)的技術(shù)經(jīng)濟(jì)制度并做好研究與完善工作，在審核項(xiàng)目投資風(fēng)險(xiǎn)與邊際貢獻(xiàn)當(dāng)成重要環(huán)節(jié)，在源頭上使財(cái)務(wù)決策的風(fēng)險(xiǎn)得到避免。其次，應(yīng)增強(qiáng)綜合競(jìng)爭(zhēng)力，將盈利能力、經(jīng)濟(jì)增加值當(dāng)作核心，構(gòu)建基本指標(biāo)、分類指標(biāo)、對(duì)標(biāo)指標(biāo)的體系。把績(jī)效考核制度與指標(biāo)管理進(jìn)行有機(jī)結(jié)合，對(duì)企業(yè)管理潛力的挖掘進(jìn)行積極引導(dǎo)，不斷拓展自身市場(chǎng)，做好降本增效、節(jié)能降耗的工作。最后，應(yīng)建立財(cái)務(wù)預(yù)警的體制。將經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流當(dāng)成核心，對(duì)比現(xiàn)金流動(dòng)的負(fù)債、現(xiàn)金償債比、資產(chǎn)負(fù)債率等情況，對(duì)預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)與評(píng)級(jí)進(jìn)行科學(xué)的確定，利用對(duì)標(biāo)指標(biāo)使集團(tuán)公司風(fēng)險(xiǎn)運(yùn)行能力得到在線監(jiān)控，并確保相應(yīng)措施得到落實(shí)。

（三）財(cái)務(wù)管理部門協(xié)調(diào)組織管控作用的發(fā)揮

一般來(lái)說(shuō)，集團(tuán)公司的財(cái)務(wù)管理部門主要對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)管理體制設(shè)計(jì)以及運(yùn)行進(jìn)行負(fù)責(zé)，通常進(jìn)行制定集團(tuán)公司財(cái)務(wù)內(nèi)控制度、建立健全集團(tuán)公司的統(tǒng)一會(huì)計(jì)核算體制，監(jiān)督和考核各子公司的財(cái)務(wù)工作、建立穿透式電算化的會(huì)計(jì)系統(tǒng)以及統(tǒng)一的會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)等工作，從而使集團(tuán)公司會(huì)計(jì)、財(cái)務(wù)工作的高效與規(guī)范得到保障。

（四）健全財(cái)務(wù)控制體制，構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)控制框架

集團(tuán)公司應(yīng)將全面預(yù)算作為核心，建立財(cái)務(wù)控制體制，為自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制構(gòu)建基本框架。所謂全面預(yù)算，是指集團(tuán)公司實(shí)施的對(duì)子公司進(jìn)行財(cái)務(wù)控制的一種主要方法。集團(tuán)公司的財(cái)務(wù)預(yù)算管理需要牢牢把握現(xiàn)金流量的預(yù)算和績(jī)效的預(yù)算，使財(cái)務(wù)預(yù)算的管理范圍得以拓寬，增強(qiáng)預(yù)算的精確性和準(zhǔn)確性，做好考核財(cái)務(wù)預(yù)算執(zhí)行程度的工作，努力發(fā)揮全面預(yù)算所具有的約束作用。

在集團(tuán)公司中，全面預(yù)算管理能夠?qū)ΜF(xiàn)金流量、損益、資產(chǎn)負(fù)債進(jìn)行全面覆蓋，發(fā)揮著激勵(lì)、協(xié)調(diào)、溝通、控制、規(guī)劃等作用，可以將財(cái)務(wù)控制體制的理念充分體現(xiàn)出來(lái)，可以有效滿足財(cái)務(wù)控制的多種要求，對(duì)其他的管控措施進(jìn)行積極整合。由此可見(jiàn)，將全面預(yù)算當(dāng)作主要控制方法，健全財(cái)務(wù)控制體制，可以最大限度的使財(cái)務(wù)控制要求得到滿足，增強(qiáng)集團(tuán)公司控制財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的能力。實(shí)現(xiàn)集團(tuán)公司的財(cái)務(wù)目標(biāo)。

（五）發(fā)揮資本運(yùn)營(yíng)與資金管理中心作用

集團(tuán)公司要想增強(qiáng)控制財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的水平，應(yīng)發(fā)揮自身資本運(yùn)營(yíng)與資金管理中心的重要作用，資金管理中心應(yīng)對(duì)集團(tuán)整體資金進(jìn)行統(tǒng)一的管理，利用科學(xué)的信息技術(shù)，充分集中集團(tuán)公司的分散資金，使持有資金水平得到降低，保證重點(diǎn)項(xiàng)目的資金的需求，充分發(fā)揮資金管理中心資金調(diào)度控制管理作用。同時(shí)資產(chǎn)管理部門應(yīng)對(duì)集團(tuán)資本運(yùn)營(yíng)活動(dòng)全過(guò)程進(jìn)行監(jiān)控與管理，包括注冊(cè)資本方案減少與增加的擬定、子公司資產(chǎn)重組方案的擬定、處置子公司資產(chǎn)方案的審批、集團(tuán)公司利潤(rùn)分配途徑的制定、國(guó)有資本增值保值責(zé)任的落實(shí)、跟蹤監(jiān)控資本具體實(shí)施過(guò)程等。

（六）確保發(fā)展資金供應(yīng)，財(cái)務(wù)戰(zhàn)略科學(xué)選取

目前，集團(tuán)公司財(cái)務(wù)功能不僅僅是反饋與描繪資金運(yùn)動(dòng)，還能夠控制、規(guī)劃、決策以后的資金運(yùn)動(dòng)?？茖W(xué)選取財(cái)務(wù)戰(zhàn)略對(duì)集團(tuán)公司配置財(cái)務(wù)資源的模式與取向起到?jīng)Q定性作用，在這個(gè)集團(tuán)公司不斷擴(kuò)大規(guī)模的當(dāng)今社會(huì)，財(cái)務(wù)戰(zhàn)略出發(fā)點(diǎn)是以風(fēng)險(xiǎn)與收益的平衡為基礎(chǔ)，對(duì)最佳投資機(jī)會(huì)與方向進(jìn)行選取，開(kāi)辟多種融資的渠道，全方位的保證資金的供應(yīng)，確保資本的合理結(jié)構(gòu)，讓資金成本最大限度的降低，以集團(tuán)公司風(fēng)險(xiǎn)的整體控制為基礎(chǔ)取得競(jìng)爭(zhēng)上的優(yōu)勢(shì)，通過(guò)資金最優(yōu)利用使企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo)得以最終實(shí)現(xiàn)。

三、結(jié)語(yǔ)

總而言之，研究集團(tuán)公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和管控具有十分重要的意義。集團(tuán)公司應(yīng)健全企業(yè)財(cái)務(wù)制度，加強(qiáng)財(cái)務(wù)信息建設(shè)，注重財(cái)務(wù)控制重點(diǎn)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制水平，健全財(cái)務(wù)控制體制，構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)控制框架，確保發(fā)展資金供應(yīng)，財(cái)務(wù)戰(zhàn)略科學(xué)選取，發(fā)揮財(cái)務(wù)管理部門協(xié)調(diào)組織管理作用和自身資本運(yùn)營(yíng)與資金管理中心作用，從而有效管控財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)集團(tuán)公司的長(zhǎng)期、穩(wěn)定發(fā)展。（作者單位為龍巖交通發(fā)展集團(tuán)有限公司）