唐榮全

[摘要]如何提高現(xiàn)金流量表在中小企業(yè)的運(yùn)用效果，一直是我們當(dāng)前會(huì)計(jì)人員的課題，本文根據(jù)中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)的特點(diǎn)，初步分析探討了現(xiàn)金流量表在中小企業(yè)的運(yùn)用價(jià)值，并提出了中小企業(yè)運(yùn)用現(xiàn)金流量表的方法和思路。

[關(guān)鍵詞]中小企業(yè)；現(xiàn)金流量表；運(yùn)用

一、中小企業(yè)運(yùn)用現(xiàn)金流量表的現(xiàn)狀

現(xiàn)金流量表主要是反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間（如月度、季度或年度）現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出等相關(guān)信息的報(bào)表。資產(chǎn)負(fù)債表只提供了貨幣資金抽象而匯總的信息，而現(xiàn)金流量表提供了與貨幣資金相關(guān)的詳細(xì)的信息，現(xiàn)金流量表的運(yùn)用一直是企業(yè)的難點(diǎn)，國(guó)家從很多層面進(jìn)行了引導(dǎo)，比如說(shuō)，很多考試，作為大題出現(xiàn)，在企業(yè)給國(guó)家進(jìn)行稅務(wù)申報(bào)時(shí)，要求企業(yè)必須申報(bào)現(xiàn)金流量表，但是效果甚微，很多企業(yè)尤其是中小企業(yè)，申報(bào)都是應(yīng)付，亂申報(bào)，更不重視現(xiàn)金流量表在企業(yè)信息價(jià)值中的運(yùn)用?，F(xiàn)在很多財(cái)務(wù)人員都不是很懂得這個(gè)表的編制，更不懂得現(xiàn)金流量表給企業(yè)帶來(lái)什么樣的信息，現(xiàn)金流量表的編制在學(xué)術(shù)界也有各項(xiàng)討論，很多學(xué)者提出了很多編制方法來(lái)幫助企業(yè)會(huì)計(jì)人員，由于現(xiàn)金流量表理解較為困難，因此很多學(xué)校的老師遇到此內(nèi)容的時(shí)候也是避開(kāi)不講，導(dǎo)致很多會(huì)計(jì)人員害怕這個(gè)表格的編制，因此社會(huì)上現(xiàn)金流量表的編制出現(xiàn)了各種亂象。對(duì)于是否能運(yùn)用現(xiàn)金流量表為企業(yè)提供有價(jià)值的信息，對(duì)于大多數(shù)中小企業(yè)而言，答案是否定的，很多企業(yè)的財(cái)務(wù)人員無(wú)法從現(xiàn)金流量表抽象出其中的內(nèi)涵，提煉出有價(jià)值的信息，為企業(yè)的經(jīng)營(yíng)保駕護(hù)航。

二、運(yùn)用現(xiàn)金流量表的價(jià)值

（一）有助于分析現(xiàn)金“血液”生成的質(zhì)量

現(xiàn)金流量表將企業(yè)的現(xiàn)金形成主要分成三大活動(dòng)形成：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)；現(xiàn)金流量表不是按權(quán)責(zé)發(fā)生制編制的，而是按照收付實(shí)現(xiàn)制原則編制的。很多專家都提出在企業(yè)中“現(xiàn)金為王”的理念，貨幣資金排在了資產(chǎn)負(fù)債表的第一個(gè)項(xiàng)目，也同時(shí)說(shuō)明貨幣資金對(duì)企業(yè)的重要性，因此企業(yè)必須詳細(xì)地知道現(xiàn)金的來(lái)龍去脈，掌握現(xiàn)金“血液”生成的方式和能力，從而判斷現(xiàn)金“血液”生成的質(zhì)量。

（二）有助于準(zhǔn)確地分析企業(yè)的支付能力和償債能力

在財(cái)務(wù)報(bào)表分析中，有很多關(guān)于支付能力和償債能力的指標(biāo)，如資產(chǎn)負(fù)債率等償債能力指標(biāo)，這些分析指標(biāo)雖好，但這些分析指標(biāo)不能直接反映企業(yè)的支付能力和償債能力。而與現(xiàn)金及現(xiàn)金流有關(guān)的指標(biāo)更能直接反映企業(yè)的支付能力和償債能力，比如：1、現(xiàn)金比率即用企業(yè)的現(xiàn)金以及現(xiàn)金等價(jià)物與企業(yè)流動(dòng)負(fù)債的比值，這個(gè)指標(biāo)最能闡釋企業(yè)直接償付短期債務(wù)的指標(biāo)；2、現(xiàn)金流量比率也是衡量企業(yè)償債能力的指標(biāo)，比率越高，說(shuō)明企業(yè)的財(cái)務(wù)彈性越好；3、現(xiàn)金利息保障倍數(shù)是探索現(xiàn)金流量與企業(yè)貸款支付利息之間的關(guān)系，至少需要保障經(jīng)營(yíng)活動(dòng)創(chuàng)造的血液能償還起銀行貸款的利息，這樣經(jīng)營(yíng)才能持續(xù)。

（三）有助于分析企業(yè)的戰(zhàn)略目標(biāo)

一個(gè)企業(yè)需要制定自己戰(zhàn)略目標(biāo)，這樣企業(yè)才能長(zhǎng)久不衰，企業(yè)的戰(zhàn)略主要分為兩塊，一個(gè)是以自己經(jīng)營(yíng)活動(dòng)為導(dǎo)向，另一個(gè)就是以向外的投資活動(dòng)為導(dǎo)向。作為分析者，我們需要分析自身經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的造血能力，也要分析投資活動(dòng)的造血能力，從而準(zhǔn)確地確定企業(yè)主要的戰(zhàn)略目標(biāo)。

三、探析現(xiàn)金流量表在中小企業(yè)的運(yùn)用思路

為了不斷提高現(xiàn)金流量表在中小企業(yè)的運(yùn)用價(jià)值，通過(guò)對(duì)現(xiàn)金流量信息的分析，找到我們需要的信息，我總結(jié)了如下的運(yùn)用思路：

（一）經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量的運(yùn)用分析

在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量分析中我們需要注意的是在現(xiàn)金流量表中經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量不包括與固定資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)有關(guān)的現(xiàn)金流量，而僅僅包括部分與流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債有關(guān)的現(xiàn)金流量，可以看出這部分資金是流動(dòng)性最高，是企業(yè)的日?；顒?dòng)，如果企業(yè)是以經(jīng)營(yíng)為主導(dǎo)的企業(yè)，我們需要對(duì)這部分信息進(jìn)行詳細(xì)的分析，就像我們?cè)诘敲骷?xì)賬的時(shí)候，為什么需要把銀行存款和現(xiàn)金編制日記賬一樣，可以看出現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的重要性。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)主要涉及日常的收和付，企業(yè)每天都要進(jìn)行結(jié)算，我們收和付是一套系統(tǒng)，應(yīng)收類(lèi)科目和應(yīng)付類(lèi)科目可以分成一套系統(tǒng)，我們分析一定要使兩套系統(tǒng)達(dá)到一種平衡，企業(yè)才能正常的經(jīng)營(yíng)，我們現(xiàn)金流量表詳細(xì)地提供了最主要的收和付的系統(tǒng)，我們必須把這個(gè)系統(tǒng)緊密地聯(lián)系在一起，讓它高速地流動(dòng)起來(lái)，才能帶動(dòng)應(yīng)收類(lèi)科目和應(yīng)付類(lèi)科目流動(dòng)起來(lái)，只有它們流動(dòng)起來(lái)，我們經(jīng)營(yíng)的“血液”才能流動(dòng)起來(lái)。我們也可通過(guò)銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金和支付的現(xiàn)金，可以分析出供應(yīng)商和經(jīng)銷(xiāo)商與企業(yè)之間的關(guān)系。我們還可通過(guò)支付的各項(xiàng)稅費(fèi)和支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金，可以分析出企業(yè)給國(guó)家和員工做出的貢獻(xiàn)，從而分析出企業(yè)在市場(chǎng)的地位和發(fā)展前景。

（二）投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量的運(yùn)用分析

對(duì)投資活動(dòng)發(fā)生的現(xiàn)金流量分析中可以提煉出投資活動(dòng)實(shí)際最主要包括兩個(gè)部分，一部分是對(duì)內(nèi)投資（購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)），這部分資金使用時(shí)間較長(zhǎng)，流動(dòng)性較弱。另一部分就是對(duì)外投資，包括權(quán)益性投資和債權(quán)性投資及短期投資。第一，通過(guò)對(duì)內(nèi)投資的現(xiàn)金流的增減變化，可以分析出企業(yè)是在擴(kuò)大生產(chǎn)、還是在收縮戰(zhàn)線，也可通過(guò)“大進(jìn)大出”，分析出企業(yè)在更新?lián)Q代，可以分析企業(yè)經(jīng)營(yíng)期的變化。第二，通過(guò)對(duì)外投資的現(xiàn)金流增減變動(dòng)分析，可以分析出企業(yè)對(duì)外是在擴(kuò)張還是在收縮，可以分析出企業(yè)對(duì)市場(chǎng)的擴(kuò)張態(tài)勢(shì)和對(duì)市場(chǎng)的信心。

（三）籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量的運(yùn)用分析

對(duì)籌資活動(dòng)發(fā)生的現(xiàn)金流量分析中可以得出籌資活動(dòng)主要反映了外部資金的來(lái)源，一個(gè)就是投資者投入的，另外一個(gè)是借款來(lái)的。作為分析者要根據(jù)企業(yè)行業(yè)的特點(diǎn)研究外部資金配比比例關(guān)系，投資者投入的資金少了，今后就將會(huì)出現(xiàn)大量舉債，承擔(dān)大量的財(cái)務(wù)費(fèi)用，資金鏈稍有不慎就是導(dǎo)致斷裂，讓企業(yè)陷入困境之中。如果我們完全靠自己資金，沒(méi)有舉債，就沒(méi)有使用便宜的借貸資金發(fā)揮更好的財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)，沒(méi)有達(dá)到使用自己的資金去撬動(dòng)更多的經(jīng)營(yíng)資金。所以作為中小企業(yè)一定要根據(jù)自身行業(yè)特點(diǎn)，研究外部資金配比關(guān)系，更好地為企業(yè)服務(wù)。還可通過(guò)對(duì)外部來(lái)源資金的分析，還可分析出投資者投入資金的能力和意愿，金融機(jī)構(gòu)對(duì)企業(yè)的貸款能力和意愿，可以通過(guò)這個(gè)角度分析出投資者和金融機(jī)構(gòu)各自的信心度。

綜上所述，現(xiàn)金流量表有別于資產(chǎn)負(fù)債表和損益表，從另外一個(gè)角度在解釋企業(yè)經(jīng)營(yíng)的信息，有些信息比上述兩表更及時(shí)，更具有參考價(jià)值，在當(dāng)前并不是很多人認(rèn)識(shí)和重視這張表的時(shí)候，我們需要進(jìn)一步研究和分析，展現(xiàn)給企業(yè)一些提取具體的信息的方法和思路，警示和及時(shí)解決企業(yè)一些具體問(wèn)題，引導(dǎo)大家把這張表用起來(lái)，更好地為企業(yè)服務(wù)。