商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款問題的研究及思考

楊北京 張英男

小微企業(yè)融資難題長期備受關注。近年來，在黨中央、國務院的大力推動下，?商業(yè)銀行積極拓展小微企業(yè)貸款業(yè)務。隨著業(yè)務的發(fā)展，降低融資成本和商業(yè)可持續(xù)性問題矛盾凸顯。本文通過對10家不同類型商業(yè)銀行（包括4家國有銀行、3家股份制銀行、2家城市商業(yè)銀行、1家農村商業(yè)銀行）小微企業(yè)貸款業(yè)務研究，分析貸款中存在的問題、難點及原因，并提出相關政策建議。

商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款業(yè)務存在的問題

資源差異及降利率要求對中小銀行造成業(yè)務壓力。國有銀行由于資金成本低和已有優(yōu)質客戶資源多的優(yōu)勢，能夠將小微企業(yè)貸款利率降至較低水平。國有銀行小微企業(yè)貸款利率較股份制銀行和城市商業(yè)銀行平均低3～4個百分點，國有銀行負債成本和風險成本較其他類型銀行分別低70?個BP和2.5個百分點。不同類型銀行的資源差異，將形成優(yōu)質小微客戶集中于國有銀行，高風險小微客戶集中于中小銀行的局面，從而進一步推高中小銀行風險成本及利率定價。但在利率定價不高于上一季度的監(jiān)管要求下，中小銀行會面臨定價無法覆蓋成本的困境，限制了其小微業(yè)務的拓展空間。

小微企業(yè)貸款虧損經(jīng)營不利于業(yè)務持續(xù)發(fā)展。多數(shù)實行低利率定價銀行均面臨業(yè)務虧損。實行低利率的國有銀行中有3?家面臨小微業(yè)務虧損，虧損率在0.02%至0.35%之間。實行低利率的城商行和農商行均面臨小微業(yè)務虧損，虧損率在1%至2.73%之間。僅有兩家未虧損銀行也處于保本狀態(tài)。且多數(shù)低利率銀行貸款量也較小，無法惠及多數(shù)小微企業(yè)。如實行低利率較多的國有銀行貸款發(fā)放額偏低，2018?年末國有銀行小微企業(yè)貸款發(fā)生額在其貸款總發(fā)生額中的占比平均僅為2%，而股份制銀行和城商行小微企業(yè)貸款發(fā)放額占比則多在10%以上，最高可達30%。利率定價是風險補償?shù)闹饕侄危∥⑿刨J業(yè)務風險成本較高，應匹配相應較高的利率價格。若其貸款利率長期處于無法覆蓋風險成本的低水平，將不利于小微企業(yè)貸款業(yè)務的穩(wěn)健持續(xù)發(fā)展。

貸款期限較短無法滿足企業(yè)長期資金需求。銀行為控制流動性風險，貸款多為一年期以內的短期限，中資銀行短期小微企業(yè)貸款占比高達74.4%。分銀行類型看，國有銀行、股份制銀行和城商行短期貸款占比分別為85.8%、70.5%和86.7%。由于貸款期限較短，多數(shù)企業(yè)只能依靠續(xù)貸方式滿足長期資金需求，續(xù)貸時往往面臨需要先籌集資金還貸的壓力，且承擔續(xù)貸利率波動的風險。

貸款行業(yè)集中度高且不符合重點行業(yè)發(fā)展方向。從客戶類型角度分析，不同類型銀行的貸款客戶群各有側重。國有銀行、城商行和農商行主要客戶類型為小微企業(yè)，股份制銀行主要客戶類型為小微企業(yè)主和個體工商戶。但受獲客渠道有限、已有客戶行業(yè)較為集中的影響，銀行的普惠小微貸款主要集中于批發(fā)零售業(yè)，6?家銀行批發(fā)零售業(yè)貸款占比高于50%，其中，占比最高銀行其比例達到85.2%。而信息傳輸業(yè)、軟件和信息技術服務業(yè)、科研和技術服務業(yè)、文化、體育和娛樂業(yè)貸款合計占比不足10%。貸款集中于批發(fā)零售業(yè)，不利于貸款的行業(yè)風險分散，不利于銀行普惠小微貸款業(yè)務的差異化競爭，?也不符合科技文化等我國未來重點行業(yè)發(fā)展方向。

在降成本、控風險方面大數(shù)據(jù)應用較為有限。由于外部資源較少，銀行僅能利用內部數(shù)據(jù)挖掘優(yōu)質存量客戶，實現(xiàn)小部分業(yè)務的秒批秒貸。但在增量客戶開拓方面大數(shù)據(jù)技術應用較少，僅在企業(yè)風險評級階段節(jié)省了部分人工時間，且只利用了納稅和公共征信等較少的外部信息數(shù)據(jù)，?對企業(yè)財務報表數(shù)據(jù)缺失情況補充有限，?既無法替代盡職調查、現(xiàn)場核查、面簽和抵押擔保等人工成本較高的環(huán)節(jié)，也未實現(xiàn)降低貸款不良率的核心技術突破，所以對風險成本和運營成本的節(jié)約貢獻較小。

抵押、質押辦理時間較長，涉及收費較多。由于程序繁雜和人工操作較多，抵押和專利權質押手續(xù)辦理時間較長，降低了小微企業(yè)貸款的發(fā)放效率。辦理房產(chǎn)抵押時間一般為7～20個工作日;專利權質押手續(xù)由于涉及查重、評估等事項，辦理時間長達3個月。此外，抵押涉及收費項目較多，增加了增信成本。貸款企業(yè)需向保險公司支付抵押物財產(chǎn)保險費（約占押品價值0.01～0.1%/年）;銀行需向建委支付抵押登記費（個人房產(chǎn)80元/套，公司房產(chǎn)550元/套），向公證處支付強制執(zhí)行公證費（債權金額的0.1%），向評估公司支付房產(chǎn)評估費（個人房產(chǎn)0.01%，公司房產(chǎn)0.1%）。

小微貸款過于依賴強抵押、強擔保和增信機制。抵押、保證貸款居多，8家銀行抵押和保證貸款占比超過80%。其中抵押貸款最多，5家銀行抵押貸款占比超過50%，抵押貸款占比最高的銀行其比例高達89.7%。質押貸款僅在少數(shù)銀行占比較高，僅有1家股份制銀行和1家城商行質押貸款占比較高，分別為57%和47.6%。信用貸款占比最小，8家銀行信用貸款占比在6%以下，其中兩家銀行未發(fā)放信用貸款;信用貸款占比較高的兩家銀行均為國有銀行，占比分別為25.5%和27%。為防控信用風險，多數(shù)銀行主要采取增信力度最強的抵押和擔保公司擔保方式發(fā)放小微企業(yè)貸款，且需要企業(yè)實際控制人做出無限連帶責任保證或抵押個人名下房產(chǎn)。這種強抵押、強擔保方式提高了小微企業(yè)的貸款難度，增加了融資成本，也不利于銀行小微企業(yè)貸款業(yè)務的持續(xù)拓展。

中小銀行尚未建立普惠金融業(yè)務統(tǒng)計核算機制。中小銀行均未建立專門的普惠金融業(yè)務統(tǒng)計核算機制，未定期生成普惠金融事業(yè)部的統(tǒng)計核算報表。僅能粗略匡算普惠金融業(yè)務條線的風險成本和營運費用。小微企業(yè)貸款等普惠金融業(yè)務的成本、收益和風險狀況無法得到真實反映，?將影響其成本控制及合理定價。

促進商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款業(yè)務發(fā)展的政策建議

上述問題的解決，不僅有賴于商業(yè)銀行自身不斷探索運用先進的金融科技技術、加強業(yè)務內部管理及創(chuàng)新業(yè)務思路，?更需要銀行監(jiān)管部門及政府機構的支持和推動。

放寬支小再貸款申請條件，為中小銀行提供更多、更靈活的低成本可貸資金。建議人民銀行降低支小再貸款對于商業(yè)銀行小微貸款余額占比不低于20%的比例要求，幫助更多中小銀行降低支小貸款資金成本，緩解其業(yè)務壓力。改變利率最高加點不得超過3%的具體要求，根據(jù)實際貸款風險溢價制定靈活的利率最高加點值，使隱含的風險溢價更適用于較高風險的中小銀行支小貸款，鼓勵其拓展普惠小微貸款業(yè)務。

通過“幾家抬”的方式支持銀行小微企業(yè)貸款業(yè)務可持續(xù)發(fā)展。建議財政部門加大專項資金扶持力度，對于小微企業(yè)貸款特別是單戶授信1000萬元及以下小微企業(yè)貸款達到一定比例的銀行給予業(yè)務補助或專項獎勵，同時加大風險補償分擔力度。建議稅務部門將“小微企業(yè)主經(jīng)營性貸款”納入金融機構小微企業(yè)貸款利息收入免征增值稅范圍。建議金融監(jiān)管部門在指導銀行小微企業(yè)貸款降利率過程中，對于長期限或信用類方式的高風險貸款增加利率變化容忍度，促使商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款利率回歸合理區(qū)間。

設立期限監(jiān)管指標、推廣無還本續(xù)貸等創(chuàng)新方式，鼓勵銀行延長貸款期限。建議商業(yè)銀行監(jiān)管部門設立一年期以上普惠小微貸款占比監(jiān)管要求，并將長期限貸款占比比例與利率變化監(jiān)管指標相協(xié)調，推廣無還本續(xù)貸等創(chuàng)新方式，鼓勵銀行給予小微企業(yè)長期信貸支持。

加強科技與文化類銀企對接平臺建設，促進科技文化類小微企業(yè)融資服務發(fā)展。建議工信部、科技部、文化旅游部、地方金融辦等政府機構打造科技與文化類銀企對接平臺，定期舉辦銀企對接會，為企業(yè)提供融資信息的同時，也解決銀行獲客難問題，助其高效開拓科技文化業(yè)小微貸款市場。

建立完善可對接的公共信息數(shù)據(jù)庫，?推動大數(shù)據(jù)技術切實降低實體經(jīng)濟融資成本。建議相關政府部門推動建立企業(yè)用電、用工和訂單等相關信息數(shù)據(jù)庫，并與銀行系統(tǒng)進行對接。建議稅務部門進一步擴大企業(yè)信息可查數(shù)量和銀行對接數(shù)量。從而對企業(yè)信息進行有效外部補充，推動大數(shù)據(jù)技術在普惠金融領域發(fā)揮更大作用。

全面推行線上電子化操作，簡化相關辦理手續(xù)，有效縮短抵質押貸款時間。建議住建部加快推進房產(chǎn)信息電子化登記，?實現(xiàn)全流程線上操作，從而縮短抵押辦理時間，降低相關費用。建議知識產(chǎn)權局研究簡化知識產(chǎn)權質押操作程序，縮短相關辦理時間。

推動銀行探索多樣化增信方式，并持續(xù)運用金融科技手段低成本防控信用風險。建議人民銀行、金融監(jiān)管部門和行業(yè)協(xié)會聯(lián)合推動銀行探索履約保證保險、企業(yè)擔保、應收賬款質押、知識產(chǎn)權質押等多樣化增信方式，并持續(xù)運用金融科技手段，提升風控能力，有效降低小微企業(yè)融資門檻和相關成本。

加強對商業(yè)銀行普惠金融業(yè)務統(tǒng)計核算機制建設跟蹤督導。建議金融監(jiān)管部門對于未定期生成普惠金融業(yè)務統(tǒng)計核算報表的銀行加強指導，督促其明確普惠金融事業(yè)部與其他部門之間成本分攤，建立相關核算系統(tǒng)，完善小微業(yè)務統(tǒng)計核算機制。

（作者單位：北京大學經(jīng)濟學院、中國人民銀行營業(yè)管理部）