姬云香

（甘肅政法大學(xué)民商經(jīng)濟(jì)法學(xué)院 甘肅 蘭州 730070）

在過去半個世紀(jì)的大部分時間里，世界各國逐漸向外國開放，并取得了良好的效果。來自其他國家的投資支持了東道國的經(jīng)濟(jì)增長和發(fā)展，創(chuàng)造了就業(yè)機(jī)會并提高了福利。①許多國家對外國投資越來越開放和歡迎，但對國際投資產(chǎn)生的國際安全風(fēng)險的認(rèn)識也有所提高。②在高度開放的全球經(jīng)濟(jì)時代，各國保護(hù)其基本的安全利益集中表現(xiàn)為對外國投資的國家安全審查，國家安全考慮日益成為國家投資政策的一部分。外資國家安全審查的內(nèi)涵是授權(quán)相關(guān)機(jī)構(gòu)“就外國投資是否危害國家安全作出的判斷”，是東道國為了維護(hù)本國經(jīng)濟(jì)安全，對本國直接或并購?fù)顿Y的相關(guān)外國企業(yè)進(jìn)行國家安全審查，以便做出是否批準(zhǔn)的決定，目的就是維護(hù)國家主權(quán)和經(jīng)濟(jì)安全。③

然而，上述機(jī)制存在潛在的風(fēng)險，審查政策的設(shè)計或?qū)嵤┏隽苏嬲膰野踩珕栴}，成為具有隱蔽性特征的新的投資障礙。如美國外資國家安全審查制度，有著明顯的泛政治化傾向和強(qiáng)烈的遏制中國科技發(fā)展的政治意圖，成為偽裝或隱藏的投資保護(hù)主義典型。因此，OECD（Organization for Economic Co-operation and Development）提出各國政府應(yīng)在國家安全法規(guī)監(jiān)管的空間與投資者的利益之間保持必要平衡，并實現(xiàn)透明和可預(yù)測的程序，這也是我國完善本國外資投資審查制度的關(guān)鍵點。

一、外資國家安全審查制度的現(xiàn)狀

（一）國家安全概念含糊

據(jù)2016 年OECD 對發(fā)達(dá)國家、發(fā)展中國家和轉(zhuǎn)型期經(jīng)濟(jì)體共計23 個國家的外國直接投資入境和編制條例進(jìn)行的審查表明，沒有一個接受調(diào)查的國家在外國投資方面對“國家安全”有一個詳盡而明確的定義。大多數(shù)國家選擇確定若干部門或行業(yè)為審查對象，這些部門或行業(yè)本質(zhì)上可能與外國投資一起構(gòu)成與國家安全有關(guān)的問題。根據(jù)貿(mào)發(fā)會議的審查結(jié)果，確定出若干類型的經(jīng)濟(jì)活動和/或部門，外國投資者可能受到與國家安全有關(guān)的外國直接投資限制和/或?qū)彶槌绦虻募s束。它們涵蓋了與國防和安全相關(guān)的活動，以及對關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施的投資?！皣野踩钡膹V義概念也轉(zhuǎn)化為國家當(dāng)局在其投資審查程序中考慮的各種標(biāo)準(zhǔn)。這些標(biāo)準(zhǔn)包括但不限于擬議交易對公共安全，社會秩序，多媒體，戰(zhàn)略性國家利益，對外關(guān)系，國家機(jī)密披露，領(lǐng)土完整，國家獨(dú)立，權(quán)利和自由保護(hù)的影響，以及公民、公共采購的連續(xù)性或與恐怖主義有關(guān)的問題。④

部分國家直接用威脅公共利益或社會根本利益來表述何為危及到國家安全。如立陶宛《戰(zhàn)略重要性企業(yè)和設(shè)施法》第2 條：“保護(hù)國家的獨(dú)立和主權(quán)，投資需減少對公共安全至關(guān)重要的能源和其他經(jīng)濟(jì)部門的威脅和風(fēng)險”；如芬蘭《關(guān)于監(jiān)督境外收購的第172/2012 號法案》第2.1 節(jié)：“根據(jù)《歐洲基本法》第52 條和第65 條，如果社會的根本利益受到實際和充分的嚴(yán)重威脅，投資需確保國防或維護(hù)公共秩序與安全”；各國還偶爾將“國際和平與安全”作為援引國家安全審查的原因，例如德國與新西蘭的規(guī)定。

部分國家則具體列舉了威脅國家安全的具體表現(xiàn)。例如立陶宛認(rèn)為威脅國家獨(dú)立和主權(quán)的投資即是威脅國家安全；韓國認(rèn)為與涉及國防材料生產(chǎn)的外國投資可能威脅國家安全；如法國認(rèn)為與有組織犯罪、恐怖主義或其他犯罪活動有關(guān)的人的投資屬于威脅國家安全的投資；美國認(rèn)為外國投資不尊重民主和法治，或?qū)H社會構(gòu)成風(fēng)險，或者沒有與東道國的反恐行動合作的記錄都屬于威脅國家安全。⑤運(yùn)用列舉式界定或說明性部門清單以澄清國家安全的含義，一般都包含以下內(nèi)容：從事國防產(chǎn)品生產(chǎn)的外國投資；包括但不限于能源、水供應(yīng)、電信、運(yùn)輸和教育和衛(wèi)生服務(wù)基礎(chǔ)設(shè)施的外國投資。⑥

（二）不斷強(qiáng)化外資國家安全審查

1.與外資有關(guān)的國家安全問題被重視

自2007 年—2017 年以來，G20 國家向OECD通報的投資改革措施中國家安全目標(biāo)考慮的內(nèi)容顯著增加。在以國家安全為目標(biāo)的50 份定期政策變更通知中，G20 經(jīng)濟(jì)體提交了30 份（60%）通知。國家安全考慮在投資政策中越來越突出。2017 年，G20 經(jīng)濟(jì)體幾乎所有技術(shù)性貿(mào)易壁壘（Technical Barriers to Trade，簡稱TBT）的通知都以國家安全為考慮目標(biāo)（總共5 個中有4 個）。更多國家已在該領(lǐng)域通過立法，或已根據(jù)國家安全相關(guān)理由審查了外國投資項目。

外國投資對國家安全的風(fēng)險問題是東道國政策制訂不斷加強(qiáng)的考慮因素。從2001 年至2019年的數(shù)據(jù)可以看出，采用安全審查法“專門法”模式，制訂國家安全審查專門政策的國家逐年上升，但也有部分國家采取修改現(xiàn)有投資政策“統(tǒng)一法”模式?？梢?，如何解決與外資有關(guān)的國家安全問題，國家間意見并未統(tǒng)一。明確的是，無論“專門法”模式還是“統(tǒng)一法”模式，現(xiàn)代國家采取明確的政策，授予政府停止他們認(rèn)為可能損害其國家安全或公共秩序的外國投資計劃的權(quán)力，是目前國家管制外資重要措施。

制訂安全審查專門政策的國家數(shù)量⑦

2.已有國家安全審查政策頻繁修訂

目前，已經(jīng)制定外資“國家安全審查”制度的國家開始積極修訂現(xiàn)有政策，特別是2017 年和2018 年修改的頻率極高。⑧

以G20 國家為例，歐盟委員會2017 年9 月提議建立一個歐盟范圍內(nèi)的外國直接投資審查框架，主要是為了保護(hù)有關(guān)安全或公共秩序的外國直接投資的合法利益。2019 年歐盟外商投資審查條例正式生效。⑨美國政府2018 年1 月表示支持國會通過“2017 年外國投資風(fēng)險評估現(xiàn)代化法案”的努力。該法案將擴(kuò)大美國外國投資委員會（CFIUS）可審查的交易范圍，擴(kuò)大了美國政府自由裁量空間，使美國“國家安全”變成容納一切的總括性術(shù)語，2019 年《美國國防授權(quán)法案》出臺。英國政府2017 年10 月發(fā)表了“國家安全和基礎(chǔ)設(shè)施投資審查”綠皮書，要求就審查外國投資的擬議新結(jié)構(gòu)提出意見，2018 年7 月發(fā)布《國家安全與投資》白皮書，提出進(jìn)一步擴(kuò)大政府對外資安全審查的范圍。德國和日本2017 年對其外國投資審查機(jī)制進(jìn)行了修訂，主要是為了澄清規(guī)則并解決其申請中發(fā)現(xiàn)的缺陷。俄羅斯2017 年放寬了具體案件的審查程序，但對離岸公司的外來投資實行了某些禁令，并要求涉及國防和國家安全的具有戰(zhàn)略重要性的資產(chǎn)的某些交易必須由政府事先批準(zhǔn)。意大利2018 年則擴(kuò)大了政府所謂的“黃金權(quán)力”（golden powers），以阻止可能對國家利益構(gòu)成嚴(yán)重威脅或?qū)仓刃蚝蛧野踩珮?gòu)成威脅的非歐盟公司對高科技產(chǎn)業(yè)的收購。澳大利亞2018 年確認(rèn)內(nèi)政部長擁有“最后手段”的權(quán)力：即針對關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施資產(chǎn)（如涉及國家安全），可據(jù)具體情況實施所有權(quán)限制。⑩

（三）國家安全審查政策修訂具有共性

1.擴(kuò)大與國家安全有關(guān)敏感部門的外延

傳統(tǒng)的國家安全敏感部門僅專注于國防和基礎(chǔ)設(shè)施硬件，隨著技術(shù)發(fā)展，被視為損害國家安全的交易種類和行業(yè)范圍變得越來越廣泛。投資政策改革將先進(jìn)技術(shù)的使用（如人工智能，微電子和機(jī)器人技術(shù)），如日本?和德國?，以及允許訪問個人數(shù)據(jù)或知識產(chǎn)權(quán)的資產(chǎn)行業(yè)都納入與國家安全有關(guān)系的行業(yè)，如立陶宛《企業(yè)和戰(zhàn)略重要設(shè)施法》規(guī)定了投資限制所涵蓋的公司或活動領(lǐng)域包含能源，運(yùn)輸，IT 和電信，金融和信貸等領(lǐng)域。?同樣改變的還有中國?和意大利。?

2.關(guān)注投資者身份轉(zhuǎn)變?yōu)殛P(guān)注交易資產(chǎn)性質(zhì)

傳統(tǒng)的國家安全審查僅針對外國投資者收購東道國資產(chǎn)的交易，這也暗示著東道國認(rèn)為外國人對國家安全的風(fēng)險大于國民。由于國籍取得和投資的相關(guān)性趨于消失，自然人可以更容易和更廣泛地獲得其他國籍，一些國家的投資政策逐步廢除了對投資者身份或國籍關(guān)注，而是集中精力審查交易有關(guān)資產(chǎn)的性質(zhì)。例如立陶宛《企業(yè)和戰(zhàn)略重要設(shè)施法》確定審查程序的目標(biāo)是“對國家安全具有戰(zhàn)略意義的企業(yè)和設(shè)施”的投資（國內(nèi)和國內(nèi)），即“對確保國家安全具有相當(dāng)重要性的企業(yè)”和“對國家安全具有特殊戰(zhàn)略意義的設(shè)施。?

3.國家安全審查觸發(fā)閾值降低

隨著各國認(rèn)為保護(hù)其國家安全利益可能需要拒絕投資者獲取敏感數(shù)據(jù)或技術(shù)，部分國家開始降低或計劃降低國家安全審查觸發(fā)閾值，例如2018 年德國通過《對外貿(mào)易和支付法案》的修改草案，把目前非歐盟類企業(yè)并購德國企業(yè)的審查紅線從25%股權(quán)大幅降低至10%，審查的范圍為涉及安全領(lǐng)域的企業(yè)。值得指出的是，這樣的審查門檻比此前德國經(jīng)濟(jì)與能源部部長阿特邁爾(Peter Altmaier)提出的15%還要低。?

此外，非上市公司也被納入國家安全審查的范圍，例如2010 年日本修訂的《外匯和對外貿(mào)易法》規(guī)定提前通知可能對“國家安全”、“公共秩序”和“公共安全”產(chǎn)生影響的某些行業(yè)部門的外國直接投資，?并列舉三類?需要事先通知的業(yè)務(wù)投資。只要預(yù)期投資屬于上述類別之一，外國投資者就必須提交備案。并且沒有數(shù)字門檻，如營業(yè)額，資產(chǎn)規(guī)模或豁免投資金額。

（四）國家安全審查制度存在巨大結(jié)構(gòu)差異

一些國家僅規(guī)定對特定行業(yè)由專門機(jī)構(gòu)進(jìn)行審查，而大多數(shù)國家則設(shè)計了多種廣泛的跨部門篩選和審查機(jī)制，一些國家的審查政策僅是要求投資者自愿申報，有些國家則要求投資前須由國家審查批準(zhǔn)。

不同國家為國家安全投入的資源差異巨大。一些國家?guī)缀鯖]有預(yù)算來管理投資政策執(zhí)行，特別是在外國投資的自動執(zhí)行股權(quán)上限方面投入更少；一些國家年度預(yù)算巨大，依靠情報部門和國際合作，每年審查數(shù)百筆交易；一些國家則從未使用過審查機(jī)制，因為很少或根本沒有交易符合其適用規(guī)則的觸發(fā)條件。東道國的經(jīng)濟(jì)規(guī)模、發(fā)展水平、外國直接投資與國內(nèi)生產(chǎn)總值的比率可能都與上述差異出現(xiàn)有關(guān)，但并不能完全說明差異的原因。?

二、中國外資國家安全審查制度法律體系現(xiàn)狀與不足

（一）我國外資國家安全的概念與審查制度變遷

1.外資國家安全概念提出

我國外資政策中最早提及國家安全的是2002年《指導(dǎo)外商投資方向規(guī)定》第7 條規(guī)定。2006 年《外國投資者并購國內(nèi)企業(yè)規(guī)定》第12 條引入了對特定投資進(jìn)行安全審查的概念。即收購中國公司的控股權(quán)益的交易中可能對“國家經(jīng)濟(jì)安全”產(chǎn)生重大影響的情況下，要求投資者向國際商務(wù)部申報，但未對審查的程序或標(biāo)準(zhǔn)作出任何澄清。2007 年《反壟斷法》第四章規(guī)定，外國投資者參與涉及國家安全的經(jīng)營者集中的情況下需進(jìn)行額外審查。2009 年《關(guān)于經(jīng)營者集中申報文件資料的指導(dǎo)意見》第18 條就經(jīng)營者需額外審查問題提供了特別說明外，?在關(guān)于經(jīng)營者集中的眾多下位立法中，沒有再提及這一概念。

2.外資國家安全審查制度的正式建立

2011 年商務(wù)部發(fā)布《實施外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)安全審查制度的規(guī)定》（簡稱《安全審查制度的規(guī)定》），這是我國首個正式的針對外國收購中國公司安全審查制度。1997 年以來，我國《外商投資產(chǎn)業(yè)指導(dǎo)目錄》和其他政策文件很大程度上控制了外商投資的領(lǐng)域，將禁止投資項目列入限制清單?！栋踩珜彶橹贫鹊囊?guī)定》與《外商投資產(chǎn)業(yè)指導(dǎo)目錄》使投資項目的國家安全審查達(dá)到更高的水平。

3.外資國家安全審查制度的法律體系形成

2015 年《中華人民共和國國家安全法》出臺，作為一項框架法，它規(guī)定了國家維護(hù)國家安全的一般原則和義務(wù)。該法第59 條允許國家建立國家安全審查和監(jiān)督機(jī)制，對外國商業(yè)投資、特殊項目和技術(shù)、互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)以及可能影響國家的其他重大項目和活動進(jìn)行國家安全審查。同年，國務(wù)院發(fā)布《自由貿(mào)易試驗區(qū)外商投資準(zhǔn)入特別管理措施（負(fù)面清單）》和《自由貿(mào)易試驗區(qū)外商投資國家安全審查試行辦法》，規(guī)定特殊經(jīng)濟(jì)區(qū)域的外資國家安全審查問題。2019 年《外商投資法》發(fā)布，其中第35 條明確國家建立外商投資安全審查制度，對影響或者可能影響國家安全的外商投資進(jìn)行安全審查。

（二）中國外資國家安全審查法律體系不足

1.憲法條款缺位

憲法是所有法律的母法。我國外資國家安全審查制度的建立、實施、監(jiān)督都需要憲法合法性支持。我國憲法目前并未明確對國家安全作出清晰的條款規(guī)定，導(dǎo)致外資國家安全審查的法律體系建設(shè)缺乏原則性的指導(dǎo)。

2.專門法缺失

2011 年國務(wù)院發(fā)布的《關(guān)于建立外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)安全審查制度的通知》、《商務(wù)部實施外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)安全審查制度的規(guī)定》以及《外商投資產(chǎn)業(yè)指導(dǎo)目錄》是我國目前進(jìn)行外資“國家安全”審查的主要依據(jù)。存在重復(fù)審查、審查主體權(quán)限不清、透明度不足的問題。無論是《中華人民共和國國家安全法》還是《外商投資法》，僅對外資“國家安全”審查制度確立合法性作出說明，然而，外資“國家安全”審查制度實施的程序、審查范圍、權(quán)限等具體問題依然無專門法可依。3.緊急補(bǔ)救措施空白

美國將華為列入管制“實體名單”，以及針對我國投資的一系列政策說明目前投資的國家安全審查極易成為保守主義抬頭的先鋒措施?，F(xiàn)代國際投資、貿(mào)易的關(guān)鍵詞已經(jīng)從Free（自由）變?yōu)镋qual（平等），我國外資國家安全審查制度應(yīng)該包含此類緊急補(bǔ)救措施，以最大限度保護(hù)國家利益。

三、中國外資國家安全審查制度適用的應(yīng)對策略

（一）中國國家安全制度建設(shè)原則

1.不歧視原則

黨的十九大報告指出，建設(shè)教育強(qiáng)國是中華民族偉大復(fù)興的基礎(chǔ)工程，必須把教育事業(yè)放在優(yōu)先位置，深化教育改革，全面落實立德樹人，實現(xiàn)高等教育內(nèi)涵式發(fā)展[1]。高等學(xué)校是培養(yǎng)社會主義建設(shè)者和接班人的搖籃。大學(xué)輔導(dǎo)員在高等學(xué)校中有著教師和管理者的雙重身份[2]。互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下，輔導(dǎo)員必須要運(yùn)用好互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，提升輔導(dǎo)員的管理能力，才能有效的進(jìn)行學(xué)生管理工作。

作為G20 成員國，我國無論是采取國家安全審查的“專門法”還是投資政策“統(tǒng)一法”，都需遵循OECD 關(guān)于投資政策規(guī)則制訂的一般原則。各國政府包括我國的外資政策制訂應(yīng)遵循不歧視原則一般而言，政府制訂措施應(yīng)是一般性規(guī)則，即以類似的方式對待類似的投資者。如果這些措施被認(rèn)為不足以保護(hù)國家安全，則就特殊投資采取的具體措施應(yīng)必須基于對國家安全構(gòu)成風(fēng)險的投資的具體情況。?

2.透明度（可預(yù)測性）原則

盡管保持敏感信息的機(jī)密性符合投資者和東道國政府的利益，但監(jiān)管目標(biāo)和實踐應(yīng)盡可能透明，以提高投資者投資前對投資結(jié)果的可預(yù)測性。提高政策的透明度，可采取下列措施：第一，編纂和出版。各國政府應(yīng)確保充分披露投資政策行動（例如通過新聞發(fā)布會，年度政府工作報告）。同時，應(yīng)將涉及國家安全的基本法和下位法匯編成冊，并以便于查詢的方式向公眾公布（例如政府網(wǎng)站），尤其是評審中使用的評估標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)該及時向公眾提供。?第二，事先通知。各國政府應(yīng)采取措施，通知有關(guān)各方改變投資政策的計劃。第三，咨詢。政府在考慮改變投資政策時應(yīng)征求有關(guān)各方的意見。?第四，加強(qiáng)程序公正性。審查外國投資的程序應(yīng)適用嚴(yán)格的時限，?同時保護(hù)商業(yè)敏感和機(jī)密信息。?

3.恰當(dāng)?shù)谋O(jiān)管比例

投資限制與確定的國家安全風(fēng)險之間的關(guān)系應(yīng)該是明確的，應(yīng)該狹隘地集中在與國家安全有關(guān)的問題上。對投資的限制或交易條件不應(yīng)大于保護(hù)國家安全所需的限制，當(dāng)其他現(xiàn)有措施足以適當(dāng)解決國家安全問題時，應(yīng)避免這種限制。國家應(yīng)設(shè)計與安全有關(guān)的投資措施，使其從充分的國家安全專業(yè)知識和必要專業(yè)知識中受益，以衡量行動對開放投資政策的好處和限制影響的影響。同時，國家安全審查應(yīng)作為最后的手段。在不能利用其他政策（例如部門許可、競爭政策、金融市場規(guī)章）消除與安全有關(guān)的憂慮時，再使用限制性投資措施作為最后手段。

（二）完善國家安全審查法律的具體措施

1.加強(qiáng)憲法上國家安全條款研究

我國憲法并未明文規(guī)定國家安全的制度機(jī)制，諸多直接或間接涉及國家安全的條款，共同成為國家安全制度設(shè)計的憲法依據(jù)。憲法上國家安全條款缺失，致使外資國家安全審查制度設(shè)計缺少直接憲法依據(jù)，不利于外資國家安全審查法律體系的完善。

2.出臺《外國投資安全審查法》

2020 年1 月1 日《外商投資法》即生效實施，其對外資準(zhǔn)入限制的減少可能導(dǎo)致外資涌入我國，此時我國國家安全能否得到有效的保護(hù)，很大程度上取決于外資安全審查制度能否有效運(yùn)行?！锻馍掏顿Y法》與部分法律法規(guī)的銜接可以通過法律解釋完成，部分銜接則必須通過后續(xù)立法完成。出臺《外國投資安全審查法》，就外資安全審查機(jī)制的結(jié)構(gòu)、運(yùn)行模式、決策方式、監(jiān)督機(jī)制等問題，作出明確具體的規(guī)定，在立法層面上為該機(jī)制發(fā)揮實際的作用提供制度安排和保障，抵御外資風(fēng)險。

3.積極與國際組織合作

目前為止，與國家安全有關(guān)的投資政策方面的國際合作處于非正式的幼稚期，各個國家的外資國家安全審查制度存在顯著差異，但也出現(xiàn)了一些相似之處，如擴(kuò)大需要審查的交易范圍，降低審查觸發(fā)門檻，設(shè)計比例較小的投資和股權(quán)等措施。中國已成為世界經(jīng)濟(jì)的強(qiáng)勁引擎，在當(dāng)前美國式隱藏投資保護(hù)主義抬頭、多邊互信減弱的背景下，中國需吸收各國外資“國家安全”審查制度之長處，構(gòu)建本國成熟的外資國家安全審查法律體系，并思考投資政策合作的范圍和適當(dāng)?shù)膱鏊?，引領(lǐng)該合作領(lǐng)域的開創(chuàng)性工作。

注釋：

①OECD：State-owned enterprises，international investment and national security：The way forwardhttps://www.oecd-ilibrary.org/finance-and-investment/investment-policies-relat-edto-national-security_5jlwrrf038nx-en 最后訪問時間：2019 年4 月17 日.

②FA Wehrle，J Pohl：“Foreign Investment，the National Interest and National Security —Foreign Direct Investment in Australia and China”，《Oecd Working Papers on International Investment》，2016。

③項松林：“外資國家安全審查制度為何是最后一道‘防線’”http://www.globalview.cn/html/economic/info_29302.html最后訪問時間：2019 年4 月18 日。

④State-owned enterprises，international investment and national security：The way forward”，OECD insights，19 July 2017.https://www.questia.com/library/journal/1G1-380340800-/state-owned-enterprises-and-international-investment 最后訪問時間：2019 年6 月19 日。

⑤Joachim Pohl：“Investment Policies Related to National Security：A Survey of Country Practices”.OECD Working Papers on International Investment.2018.

⑥UNCTAD-OECD-WTO Report on G20 Trade and Investment Measures（19th Report）（UNCTAD/OECD/2018/-19）https：//unctad.org/en/PublicationsLibrary/unctad_oecd2016 d18_en.pdf 最后訪問時間：2019 年4 月11 日。

⑦“Current trends in investment policies related to national security and public order”.OECD insights，November 2018 http：//www.oecd.org/daf/inv/investment-policy/Current-trendsin-OECD-NatSec-policies.pdf 最后訪問時間：2019 年4 月15 日。

⑧Current trends in investment policies related to national security and public order“. OECD insights，November 2018 http：//www.oecd.org/daf/inv/investment-policy/Current-trendsin-OECD-NatSec-policies.pdf 最后訪問時間：2019 年4 月15 日。

⑨商務(wù)部：歐盟外商投資審查條例正式生效http：//www.mofcom.gov.cn/article/i/jyjl/m/201904/20190402852830.shtml最后訪問時間：2019 年6 月18 日。

⑩2018 年2 月1 日澳大利亞財政部長，內(nèi)政部長和移民和邊境保護(hù)部長聯(lián)合發(fā)布““向外國投資者出售澳大利亞電力資產(chǎn)的新條件”。2018 年4 月11 日，2018 年“關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施安全法”獲得了同意。該法案通過建立關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施資產(chǎn)的非公開登記冊，以及通過利益持有人的報告義務(wù)收集和更新登記冊中資產(chǎn)的運(yùn)營，所有權(quán)和控制，創(chuàng)建了管理關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施的框架。這些規(guī)則是針對特定資產(chǎn)和所有權(quán)中立的，因此適用于國內(nèi)和國外業(yè)主。該法還賦予內(nèi)政部長一種“最后手段”的權(quán)力，指導(dǎo)登記冊中所列資產(chǎn)的經(jīng)營者在某些情況下做或不做具體事情來管理已確定的國家安全風(fēng)險。https：//www.ft.com/content/308ca8d6-06f6-11e8-9650-9c0ad 2d7c5b5 最后訪問時間：2019 年3 月18 日。

?環(huán)球網(wǎng)：2019 年5 月27 日，日本相關(guān)部委在一份聲明中表示：“鑒于近年來確保網(wǎng)絡(luò)安全的重要性日益增加，我們決定采取必要步驟，包括在限制外資持有名單中增加集成電路制造，以防止嚴(yán)重影響日本國家安全的情況發(fā)生?！比毡鞠嚓P(guān)部委補(bǔ)充說，日本希望防止被視為對國家安全重要的技術(shù)泄露或?qū)郎a(chǎn)和科技基礎(chǔ)的損害。根據(jù)政府多個部委的聯(lián)合聲明，信息技術(shù)、通信產(chǎn)業(yè)中的20 個領(lǐng)域，將限制外資公司持有。根據(jù)外匯和外貿(mào)管制法，日本將飛機(jī)、核相關(guān)行業(yè)和武器制造等行業(yè)置于外國資本管制之下。這項法律要求外國投資者向日本政府報告并接受檢查，以防他們購買受到限制的日本上市公司10%或更多股票或收購非上市公司的股票。如果政府發(fā)現(xiàn)可能帶來的任何缺點，日本政府可以命令外國投資者改變或取消他們的股份投資計劃。在過去多年時間里，日本傳統(tǒng)電子公司陷入低迷或者經(jīng)營危機(jī)中，出現(xiàn)了許多被外資公司收購或者持股的現(xiàn)象，比如去年陷入財務(wù)危機(jī)的日本東芝公司將閃存芯片業(yè)務(wù)以不到200 億美元價格轉(zhuǎn)讓給了美國貝恩資本領(lǐng)軍的外資財團(tuán)，在這些資產(chǎn)交易中，日本政府一方面擔(dān)心本國的技術(shù)會遭到外流，另外一方面由無法通過官民合作的日本產(chǎn)業(yè)革新機(jī)構(gòu)來對受困企業(yè)進(jìn)行救助。https：//baijiahao.baidu.com/s?id=1634740107271358106&wfr=spider&for=pc 最后訪問時間：2019 年6 月19 日。

?德國政府在該修改草案中列出的審查領(lǐng)域涵蓋各安全相關(guān)領(lǐng)域，又稱“關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施”領(lǐng)域，這不僅包括能源（譬如自來水供給）領(lǐng)域，也包括金融、醫(yī)療軟件等領(lǐng)域，而有消息稱甚至將涉及食物供應(yīng)行業(yè)，如果收購超過了一定比例，也要將其算在其中。

?2014 年修訂的“國家安全和其他確保國家安全重要企業(yè)戰(zhàn)略重要性的企業(yè)和設(shè)施法”與2015 年修訂的“立陶宛共和國投資法”第VIII-1312 號第8 條，規(guī)定國防委員會針對需要批準(zhǔn)對國家安全具有戰(zhàn)略重要性的企業(yè)和設(shè)施的收購。

?依據(jù)2018 年03 月29 日實施的國務(wù)院辦公廳印發(fā)《知識產(chǎn)權(quán)對外轉(zhuǎn)讓有關(guān)工作辦法（試行）》，技術(shù)出口、外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)等活動中涉及本辦法規(guī)定的專利權(quán)、集成電路布圖設(shè)計專有權(quán)、計算機(jī)軟件著作權(quán)、植物新品種權(quán)等知識產(chǎn)權(quán)對外轉(zhuǎn)讓的，必須由國家進(jìn)行審查。http：//www.gov.cn/zhengce/content/2018-03/29/content_5278276.htm。

?意大利2017 年12 月4 日修訂其國家安全審查“法律”：填補(bǔ)了關(guān)于不遵守通知要求的制裁立法中存在的漏洞；在指示安全和公共秩序風(fēng)險的領(lǐng)域清單中引入“高技術(shù)”部門，特別是關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施，包括數(shù)據(jù)和金融基礎(chǔ)設(shè)施的存儲和處理；人工智能，機(jī)器人，半導(dǎo)體，網(wǎng)絡(luò)安全以及空間和核技術(shù)等關(guān)鍵技術(shù)；關(guān)鍵資源供應(yīng)以及關(guān)鍵信息的訪問和控制都被認(rèn)為與“國家安全”有關(guān)。

?在撰寫本文時，立陶宛正在考慮修改這部法律，以進(jìn)一步解決投資對國家安全的影響。

?搜狐網(wǎng)：德國將推史上最嚴(yán)外資審查：超過10%股權(quán)就要 管 http：//finance.eastmoney.com/a/201812171007976234.html 最后訪問時間：2019 年6 月19 日。

?Foreign Exchange and Foreign Trade Act（FEFTA）第27（1）條and 27（3）（i）（a））.

?Foreign Exchange and Foreign Trade Act（FEFTA）第27（1）條武器；用于維護(hù)國防工業(yè)基礎(chǔ)的兩用物品和物品，包括專門為生產(chǎn)武器或飛機(jī)而設(shè)計的工業(yè)制造材料，配件或設(shè)備；核電或航天器；公共基礎(chǔ)設(shè)施（如電力，燃?xì)?，水，電信或鐵路）；公共安全（例如，生物化學(xué)品或私人保安服務(wù)）；和國內(nèi)工業(yè)保護(hù)（例如，農(nóng)業(yè)，航空和海運(yùn)）

?Current trends in investment policies related to national security and public order“.OECD insights，November 2018 http：//www.oecd.org/daf/inv/investment-policy/Current-trendsin-OECD-NatSec-policies.pdf 最后訪問時間：2019 年4 月15 日。

?第十八條 其他需要向主管機(jī)關(guān)說明的情況。如集中涉及破產(chǎn)企業(yè)、國家安全、產(chǎn)業(yè)政策、國有資產(chǎn)、其他部門職能、馳名商標(biāo)等問題，應(yīng)就以上問題作出特別說明。

?全國人大網(wǎng)：《中華人民共和國外商投資法》第九條 外商投資企業(yè)依法平等適用國家支持企業(yè)發(fā)展的各項政策。第十五條 國家保障外商投資企業(yè)依法平等參與標(biāo)準(zhǔn)制定工作，強(qiáng)化標(biāo)準(zhǔn)制定的信息公開和社會監(jiān)督。國家制定的強(qiáng)制性標(biāo)準(zhǔn)平等適用于外商投資企業(yè)。http：//www.npc.gov.cn/npc/xinwen/2019-03/15/content_2083532.htm。

?全國人大網(wǎng)：《中華人民共和國外商投資法》第十一條國家建立健全外商投資服務(wù)體系，為外國投資者和外商投資企業(yè)提供法律法規(guī)、政策措施、投資項目信息等方面的咨詢和服務(wù)。http：//www.npc.gov.cn/npc/xinwen/2019-03/15/content_2083532.htm。

?全國人大網(wǎng)：《中華人民共和國外商投資法》第十條 制定與外商投資有關(guān)的法律、法規(guī)、規(guī)章，應(yīng)當(dāng)采取適當(dāng)方式征求外商投資企業(yè)的意見和建議。與外商投資有關(guān)的規(guī)范性文件、裁判文書等，應(yīng)當(dāng)依法及時公布。http：//www.npc.gov.cn/npc/xinwen/2019-03/15/content_2083532.htm。

?全國人大網(wǎng)：《中華人民共和國外商投資法》第十九條各級人民政府及其有關(guān)部門應(yīng)當(dāng)按照便利、高效、透明的原則，簡化辦事程序，提高辦事效率，優(yōu)化政務(wù)服務(wù)，進(jìn)一步提高外商投資服務(wù)水平。有關(guān)主管部門應(yīng)當(dāng)編制和公布外商投資指引，為外國投資者和外商投資企業(yè)提供服務(wù)和便利。

?全國人大網(wǎng)：第二十三條 行政機(jī)關(guān)及其工作人員對于履行職責(zé)過程中知悉的外國投資者、外商投資企業(yè)的商業(yè)秘密，應(yīng)當(dāng)依法予以保密，不得泄露或者非法向他人提供。