余萍　劉肖　朱劍峰

摘要：以2015～2017年滬深A股軟件和信息技術服務業(yè)的面板數(shù)據為研究對象，實證檢驗了軟件和信息技術服務業(yè)的內部控制質量、社會責任與財務績效之間的關系。結果表明軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)內部控制與財務績效呈正相關;社會責任與軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)財務績效呈正相關;此外，內部控制質量對其公司社會責任與財務績效之間的關系具有正向調節(jié)作用。據此提出相關發(fā)展建議。

關鍵詞：內部控制;社會責任;財務績效;軟件和信息技術服務業(yè)行業(yè)

中圖分類號：F49文獻標志碼：A文章編號：1008-4657（2019）02-0059-06

0引言

黨的十九大報告提出“推動互聯(lián)網、大數(shù)據、人工智能和實體經濟深度融合”，而軟件和信息技術服務業(yè)作為互聯(lián)網行業(yè)的新興戰(zhàn)略性產業(yè)，在數(shù)字中國和網絡強國建設進程中起到不可忽視的促進作用，逐漸成為推動經濟增長更為核心和持久的引擎，其創(chuàng)造的經濟效益更是節(jié)節(jié)高升。與此同時，經濟新常態(tài)的發(fā)展和大數(shù)據時代的到來為該行業(yè)建立體系化的內部控制制度提供了良好的契機?，F(xiàn)有的研究表明內部控制質量的提升有利于企業(yè)財務績效的提高[1]，但是軟件和信息技術服務業(yè)與傳統(tǒng)行業(yè)相比，對自然環(huán)境所造成的影響比較小，因此其社會責任的履行處于較低的程度。因此有必要基于軟件和信息技術服務業(yè)的相關數(shù)據，研究其社會責任與公司績效及內部控制水平之間存在的關系。

1文獻綜述

1.1內部控制與財務績效的關系研究

Demski[2]在描述內部控制的水平時使用了數(shù)學模型，以此來判斷在內部控制系統(tǒng)中，哪些要素能對財務績效起到促進作用，同時這些要素也有利于管理和審計工作的順利展開。Ge等[3]選擇從內部控制有缺陷的企業(yè)切入，研究發(fā)現(xiàn)是內部控制缺陷的存在阻礙了企業(yè)盈利能力的提升。Beneish等[4]在對內部控制存在嚴重問題的企業(yè)的研究基礎上，探討內部控制與企業(yè)股價的關系，研究得出二者的關系具有反向的變化性，內部控制水平的提高反而會在一定程度上造成股價的下跌。梁松[5]嘗試從多個角度建立體系化的評價指標，對企業(yè)的管理方面內部控制水平做出評價。葉梓[6]選擇了以上市公司的內部控制和財務績效的關系作為研究對象，通過在內部控制、財務績效兩個方面選擇相應的具有代表性的指標，用實證分析的方法得出二者的關系并不具有普遍性。郝瀟[7]以醫(yī)藥行業(yè)2012年和2013年的數(shù)據為基礎，從內部控制理論的五要素出發(fā)，構建了充分體現(xiàn)醫(yī)藥行業(yè)的內部控制水平評價體系，分析發(fā)現(xiàn)內部控制與醫(yī)藥行業(yè)財務績效有良性的互動關系。

1.2社會責任與財務績效的關系研究

Ingram等[8]研究發(fā)現(xiàn)企業(yè)履行社會責任的過程中，會從各個角度使得企業(yè)的經營成本上升，進而對企業(yè)財務績效產生負面影響。Mcwilliams等[9]實證研究得出社會責任對企業(yè)財務績效提升沒有產生巨大的作用。李建升等[10]認為企業(yè)發(fā)展狀態(tài)作為重要的變量，調節(jié)著企業(yè)社會責任與財務績效的關系。魏麗玲等[11]研究企業(yè)財務績效對社會責任履行程度的影響，發(fā)現(xiàn)前者對后者有提升作用。李茜等[12]和嵇國平等[13]用實證的方法得出了社會責任與財務績效呈“U”形關系的結論。周立軍等[14]通過建立企業(yè)生命周期的相關模型，研究在此基礎上企業(yè)社會責任與財務績效的關系。

1.3內部控制，社會責任和財務績效的關系研究

田利軍[15]以機場和航空公司作為研究樣本，發(fā)現(xiàn)企業(yè)內部控制水平與社會責任的承擔都是推動企業(yè)財務績效提升的有利因素，社會責任在調節(jié)著企業(yè)內部控制和財務績效的關系。田利軍等[16]在實證研究的基礎上，根據相關的理論得出內部控制與社會責任都能推動企業(yè)財務績效的上升。陳宏明等[17]認為在醫(yī)藥制造行業(yè)內部控制質量的提高和社會責任的履行，能夠為企業(yè)財務績效的提升提供良好的保障。

在對近年來相關文獻的梳理后，不難發(fā)現(xiàn)大部分學者使用實證的方法探討內部控制、社會責任與財務績效的關系。由于研究對象的不同，選取的研究指標和理論基礎不盡相同，故內部控制水平與財務績效的關系研究結論也存在差別，但是內部控制水平、社會責任與企業(yè)財務績效具有某種程度上的關聯(lián)性是諸多學者都認可的觀點。軟件和信息技術服務業(yè)作為大數(shù)據時代應運而生的朝陽產業(yè)，具有其發(fā)展模式的不可復制性，目前，對該行業(yè)的內部控制、社會責任與財務績效的關系研究并不具有全面性和系統(tǒng)性。本文嘗試根據軟件和信息技術服務業(yè)本身的發(fā)展特點，研究其內部控制、社會責任與財務績效三者是否存在關系，如果存在聯(lián)系，又是怎樣相互作用的。

2研究設計

2.1研究假設

若軟件和信息技術服務業(yè)的內部控制制度基于行業(yè)發(fā)展特點建立并且高效運行，企業(yè)運營風險的分散和治理，企業(yè)價值的創(chuàng)造、分配、監(jiān)督都會處于更高的水平，在資本市場的流向上起到引導的作用，進而提高經營的穩(wěn)健性，促進國民經濟的平穩(wěn)運行。可以通過內部控制水平的提高，使得軟件和信息技術服務業(yè)運營過程中普遍存在的系統(tǒng)性風險有所降低。以信號傳遞理論為基礎。當企業(yè)的財務績效表現(xiàn)良好時，為了吸引投資者的資金投入，企業(yè)更樂于提高內部控制信息披露程度，對投資者傳遞本公司的利好消息，相應地內部控制水平也會有所提高;當企業(yè)的財務績效表現(xiàn)欠佳時，企業(yè)可能會采取掩蓋不利消息的措施，進而嚴重破壞管理層提升內部控制水平的主動性。因此，我們提出本文的第一個假設：

假設1：內部控制與軟件和信息技術服務業(yè)財務績效正相關。

軟件和信息技術服務業(yè)是推動社會技術進步的重要動力，為社會經濟發(fā)展帶來源源不斷的創(chuàng)新因素，該類企業(yè)通過社會責任的承擔，可以使投資者愿意對其進行投資，政府也會給予一定的政策支持。與此同時，企業(yè)履行社會責任有利于企業(yè)贏得良好的聲譽和更為廣大的客戶群體，進一步促進軟件和信息技術服務業(yè)財務績效的提升?；诖耍岢霰疚牡牡诙€假設：

假設2：社會責任與軟件和信息技術服務業(yè)財務績效正相關。

當軟件和信息技術服務業(yè)具有完善的內部控制制度時，企業(yè)的發(fā)展受到內部控制制度的管理而更有效率，能夠更快地實現(xiàn)發(fā)展目標，進而成為軟件和信息技術服務業(yè)財務績效提升的強大內生動力。財務績效的提升很明顯會為企業(yè)社會責任的履行提供財力保障，使得企業(yè)社會責任的整體規(guī)劃真正落到實處，這樣更多的利益相關者會選擇信任企業(yè)，進一步擴大與企業(yè)的業(yè)務合作規(guī)模。隨著企業(yè)的內部控制制度的日益完善，軟件和信息技術服務業(yè)的社會責任與財務績效會具有更加健康的互動關系。故提出第三個研究假設：

假設3：內部控制是社會責任與財務績效的中介變量。

2.2變量設計

研究樣本上選取了上海和深圳A股軟件和信息技術服務業(yè)上市公司在2015～2017年的相關數(shù)據，為保證數(shù)據的代表性與真實性，在原始樣本的基礎上進行了如下處理：（1）剔除ST、*ST和PT等經營異常的上市公司;（2）剔除財務數(shù)據缺失的上市公司。

2.2.1被解釋變量

財務績效：盈利能力能夠充分體現(xiàn)軟件和信息技術服務業(yè)行業(yè)在財務績效方面的表現(xiàn)，總資產收益率就是盈利能力具有代表性的指標，本文對軟件和信息技術服務業(yè)行業(yè)財務績效的衡量指標選取了總資產收益率。

2.2.2解釋變量

內部控制質量：采用軟件和信息技術服務業(yè)上市公司內部控制指數(shù)的自然對數(shù)來衡量其內部控制質量。

社會責任：每股社會貢獻值。

2.2.3控制變量

盡管現(xiàn)有的研究對于內部控制水平、社會責任和財務績效三者的關系的影響因素，沒有形成一致的結論，不過某些因素得到了大部分研究的認可。故本文選擇以下三個指標作為控制變量：公司規(guī)模、公司成長性、資產負債率、股權集中度。研究變量及其定義如表1所示。

表2中描述性統(tǒng)計數(shù)據結果顯示：2015～2017年，我國的軟件和信息技術服務業(yè)上市公司盈利能力和社會責任履行程度參差不齊，存在一定的個體差異性;由內部控制指數(shù)的自然對數(shù)的最大值、最小值、均值得分可以看出，我國軟件和信息技術服務業(yè)上市公司內部控制水平存在差異，且總體處于較低狀態(tài);整體行業(yè)發(fā)展沒有達到較為均衡的狀態(tài)。

3.2相關性檢驗

各變量之間的相關性檢驗結果如表3所示。

通過對上述變量進行Pearson相關性檢驗，可以看出，我國軟件和信息技術服務業(yè)上市公司財務績效ROA與社會責任CSR的相關系數(shù)為0.653，表明二者的相關程度較高，且在1%的水平下顯著;同樣，LNICI和ROA，CSR*ROA和ROA在1%的水平上顯著正相關，以上初步表明，軟件和信息技術服務業(yè)上市公司社會責任、內部控制質量以及兩者之間的交互作用可能會對財務業(yè)績產生影響。

3.3回歸分析

對公司內部控制與財務績效進行回歸分析，結果如表4所示。

回歸結果表明，模型1的模型擬合優(yōu)度較好，因變量與自變量之間線性相關，并且兩者正向相關，驗證了假設1，軟件和信息技術服務業(yè)上市公司內部控制質量越高，越能推動企業(yè)財務績效的提升。

對公司社會責任與財務績效進行回歸分析，結果如表5所示。

回歸結果表明，模型2解釋程度較高;P（F檢驗統(tǒng)計量）的值為0.000 0，模型通過了設定檢驗，假設2成立。即軟件和信息技術服務業(yè)上市公司社會責任履行程度越高，越能夠帶來企業(yè)財務績效的提升。

對內部控制質量、社會責任與財務績效進行回歸分析，結果如表6所示。

回歸結果表明模型3的模型的擬合效果較好;P（F檢驗統(tǒng)計量）的值為0.000 0，模型通過了檢驗;同時，內部控制質量變量的系數(shù)相比于模型1呈現(xiàn)小幅度下降，說明內部控制能夠對公司社會責任與財務績效的關系產生一定的影響;且相比于模型2，模型3中企業(yè)社會責任變量的相關系數(shù)明顯增大（0.369 842>0.299 123），因此，可以得出結論：軟件和信息技術服務業(yè)上市公司內部控制能夠在一定程度上改善公司社會責任與企業(yè)財務績效的關系，驗證了假設3。

在上述3個模型的回歸結果中，可以看出作為控制變量的公司規(guī)模、公司成長性、資產負債率、股權集中度的控制效果不顯著，說明軟件和信息技術服務行業(yè)由于存在輕資產運營的新興行業(yè)發(fā)展特征，并不是完全依賴于龐大的企業(yè)規(guī)模和成熟的成長模式，該行業(yè)財務績效的改善在很大程度上取決于技術方面的突破和創(chuàng)新，當然也受到了企業(yè)內部控制水平和社會責任履行程度的影響。

4結論與建議

綜上，研究發(fā)現(xiàn)軟件和信息技術服務業(yè)內部控制、社會責任與財務績效是正相關的，內部控制對軟件和信息技術服務業(yè)上市公司社會責任與財務績效之間的關系起到正向調節(jié)的作用。因此提出以下建議：

首先，將社會責任作為企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的重要組成部分。軟件和信息技術服務業(yè)正處于發(fā)展的黃金時期，其運營模式逐漸走向輕資產運營模式，因此，在制定企業(yè)整體發(fā)展規(guī)劃時，應當將社會責任作為企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的重要組成部分，充分發(fā)揮企業(yè)通過積極承擔社會責任的作用，形成具有鼓勵企業(yè)履行社會責任的健康向上的企業(yè)文化，將企業(yè)社會責任的履行落到實處，通過企業(yè)參與公益慈善事業(yè)、承擔對利益相關者的義務等措施將對社會責任的履行落到實處。

其次，一套行之有效的內部控制體系的建立必不可少。在信息化程度不斷提高的轉型期，這對于軟件和信息技術服務業(yè)的發(fā)展而言是至關重要的。第一，嚴格把控軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)的財務預算，對運營過程中的各個節(jié)點做預算管理;第二，軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)普遍在業(yè)務流程和經濟業(yè)務往來中存在其特有的輕資產化和高效運行的特點，故其相應的財務制度更應該充分貼合企業(yè)的運行模式，提高授權和審批的效率;第三，完善軟件和信息技術服務行業(yè)的內部控制制度，加強對其經營活動中的財務工作的監(jiān)管;第四，內部審計制應當具有一定程度的監(jiān)管職能，使企業(yè)有一定的能力應對可能發(fā)生的風險，為軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)績效的提高奠定基礎。

再次，需要有國家政策的支持及相關法律法規(guī)的完善。隨著云計算在我國的快速發(fā)展，在云會計這樣的大環(huán)境下，軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)如何構建自身的會計信息系統(tǒng)，使得企業(yè)會計信息在隱私性與安全性方面有所提升，這就需要從政府的角度出發(fā)，國家政策的支持力度要有所加強，對應的法律法規(guī)要不斷全面和完善，制度的針對性要提高，使得對于軟件和信息技術服務業(yè)的行業(yè)監(jiān)管更加嚴格，使得軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)財務績效能在更有力的監(jiān)管下更加穩(wěn)步健康地提升。

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[責任編輯：許立群]