張哲瑋

摘 要：隨著國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)水平的提高，第三方支付方式層出不窮，例如支付寶、微信等，面對(duì)多種支付手段的誕生，是否會(huì)對(duì)國(guó)內(nèi)大型商業(yè)銀行造成影響。針對(duì)此話(huà)題，本文就第三方支付對(duì)國(guó)內(nèi)大型商業(yè)銀行的影響進(jìn)行了測(cè)定分析，旨在探明第三方支付的發(fā)展對(duì)國(guó)內(nèi)大型商業(yè)銀行的影響趨勢(shì)，為后期的策略研究提供依據(jù)。

關(guān)鍵詞：第三方支付 ?大型商業(yè)銀行 ?影響

一、第三方支付對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)的沖擊

與傳統(tǒng)金融產(chǎn)品相比，互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的優(yōu)勢(shì)更加顯著。第一，互聯(lián)網(wǎng)金融能突破傳統(tǒng)金融服務(wù)在地域上的約束，完成遠(yuǎn)程交易，為廣大用戶(hù)和商家提供了極大的便利，真正迎合了用戶(hù)的實(shí)際需求[1]。第二，互聯(lián)網(wǎng)金融有著龐大的數(shù)據(jù)庫(kù)，以及具備高效的數(shù)據(jù)處理能力，能夠根據(jù)廣大用戶(hù)的信譽(yù)及交易情況等數(shù)據(jù)，并結(jié)合其實(shí)際需求，提供與之匹配的金融服務(wù)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融作為一種新興的金融業(yè)務(wù)，自問(wèn)世以來(lái)，其發(fā)展勢(shì)頭強(qiáng)勁，深受廣大用戶(hù)的青睞。這是由于互聯(lián)網(wǎng)金融本身的特點(diǎn)決定的，其特點(diǎn)是效率高、成本低等。近年來(lái)，第三方支付在互聯(lián)網(wǎng)金融浪潮下發(fā)展最為迅速，并成為公眾中認(rèn)可度最高、廣泛使用的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)物[2]。2003年，支付寶正式誕生，這標(biāo)志著第三方支付正式開(kāi)啟。截止至今，第三方支付在中國(guó)的應(yīng)用仍然十分廣泛，不管是在商超、餐飲還是街邊等地段，第三方支付無(wú)處不在，并且這種線(xiàn)上支付手段逐步成為許多國(guó)人的一種習(xí)慣和意識(shí)，同時(shí)這也是國(guó)人交易支付最為常見(jiàn)的方式。究其根本，這主要是由于第三方支付依托了具有高效、便捷特點(diǎn)的互聯(lián)網(wǎng)金融，從而使其在支付領(lǐng)域得到廣泛推廣與應(yīng)用。從2014年開(kāi)始，第三方支付得到了明顯的發(fā)展，具體如圖1所示。

圖1給出的是我國(guó)第三方移動(dòng)支付市場(chǎng)在2013-2018年的交易規(guī)模。根據(jù)iResearch數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)第三方移動(dòng)支付市場(chǎng)在2013至2018年間的交易規(guī)模主要以逐年增長(zhǎng)的形式進(jìn)行呈現(xiàn)，其中，2018年的交易規(guī)模達(dá)到最高。

二、第三方支付對(duì)五大商業(yè)銀行的影響分析

（一）第三方支付對(duì)五大商業(yè)銀行結(jié)算和清算業(yè)務(wù)的影響

圖2給出的是工農(nóng)中建這四大商業(yè)銀行在2012至2018年間的結(jié)算與清算手續(xù)費(fèi)收入增長(zhǎng)率情況。

圖2 工農(nóng)中建銀行2012-2016年結(jié)算與清算手續(xù)費(fèi)收入增長(zhǎng)率

數(shù)據(jù)來(lái)源：各銀行年報(bào)

通過(guò)圖中數(shù)據(jù)可以發(fā)現(xiàn)，不包括建設(shè)銀行在內(nèi)的其他三家銀行的結(jié)算與清算手續(xù)費(fèi)收入增長(zhǎng)率從2013年起均出現(xiàn)明顯的下滑趨勢(shì)。此外，在2014至2016年間這四家銀行的結(jié)算與清算手續(xù)費(fèi)收入均出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)現(xiàn)象。雖然四家銀行在2016至2017年期間均出現(xiàn)了一次大幅度增長(zhǎng)，但是又于2017年后急劇下滑。因此，從總體來(lái)分析，我國(guó)大型商業(yè)銀行在結(jié)算與清算類(lèi)業(yè)務(wù)上必然會(huì)受到第三方支付對(duì)其的替代及擠壓影響。

（二）第三方支付對(duì)五大商業(yè)銀行基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)的影響

圖3給出的是工農(nóng)中建這四大商業(yè)銀行在2012至2018年間的基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入增長(zhǎng)率情況。

圖3 工農(nóng)中建銀行2012-2018年基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入增長(zhǎng)率

數(shù)據(jù)來(lái)源：各銀行年報(bào)

從圖中數(shù)據(jù)可以發(fā)現(xiàn)，工行的基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入的增長(zhǎng)率從2012至2018年間整體表現(xiàn)出下滑趨勢(shì);中行的基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入增長(zhǎng)率從整體來(lái)看波動(dòng)范圍較大，每年的波動(dòng)幅度均保持在30%左右，并且每年的波動(dòng)規(guī)律均表現(xiàn)為反向波動(dòng);建行的基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入增長(zhǎng)率起初是以小幅度增長(zhǎng)的形式進(jìn)行呈現(xiàn)，而后在2015年出現(xiàn)一次急劇增長(zhǎng)后，又在第二年表現(xiàn)出明顯的下滑趨勢(shì);農(nóng)行的基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入增長(zhǎng)率起初呈現(xiàn)出明顯的下滑趨勢(shì)，但在2015年呈現(xiàn)上升趨勢(shì)，但相較于2013年來(lái)說(shuō)，2015與2016年的增長(zhǎng)率明顯較低。

由此可見(jiàn)，雖然我國(guó)這四大商業(yè)銀行在基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)上的開(kāi)展情況有所差異，但是從總體來(lái)看，不包括工商銀行在內(nèi)的其他三家商業(yè)銀行的基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入的增長(zhǎng)率均出現(xiàn)明顯的波動(dòng)，由此表明第三方支付的發(fā)展對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)的盈利水平具有一定的影響。

三、第三方支付對(duì)五大商業(yè)銀行的影響測(cè)度分析

下文主要針對(duì)工行、農(nóng)行、中行、建行、交行這五大商業(yè)銀行進(jìn)行分析。首先進(jìn)行F檢驗(yàn)，利用軟件求出F統(tǒng)計(jì)量，F(xiàn)（7，33）=4.00，Prob>F=0.0029，不接受原假設(shè)，剔除采用混合回歸模型，進(jìn)行下一步Hauaman檢驗(yàn)。在進(jìn)行Hausman檢驗(yàn)過(guò)程中，chi2=576.66，Prob>chi2=0.0000，不接受原假設(shè)，剔除采用隨機(jī)效應(yīng)模型。綜合上述情況，本文決定采用固定效應(yīng)模型來(lái)對(duì)五大商業(yè)銀行展開(kāi)實(shí)證分析，具體實(shí)證結(jié)果詳見(jiàn)表1。

[變量 系數(shù) 標(biāo)準(zhǔn)誤 t統(tǒng)計(jì)值 P>丨t丨 TP -.4472 .106 -4.2 0.000 GDP .0014 .021 0.1 0.936 CPI .0169 .010 1.8 0.082 AS 2.378 .568 4.2 0.000 CAR .0330 .021 1.6 0.128 NIRR -.0044 .008 -0.6 0.572 LDR .0045 .007 0.6 0.544 截距項(xiàng) -23.19 5.69 -4.1 0.000 ]

表1 五家大型商業(yè)銀行估計(jì)

從檢測(cè)的結(jié)果可以看出，大型商業(yè)銀行的盈利水平與第三方支付規(guī)模、非利息收入比呈負(fù)相關(guān)，與總資產(chǎn)規(guī)模、GDP增長(zhǎng)率、貸存比、通貨膨脹率以及資本充足率呈正相關(guān)。此外，從二者間盈利性的統(tǒng)計(jì)結(jié)果來(lái)看，第三方支付對(duì)大型商業(yè)銀行的影響具有一定的顯著性，因此表明，第三方支付會(huì)抑制并削弱大型商業(yè)銀行的盈利水平，存在一定的競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系。

四、結(jié)束語(yǔ)

本文首先就第三方支付對(duì)國(guó)內(nèi)大型商業(yè)銀行帶來(lái)的影響進(jìn)行了闡述;其次，以工農(nóng)中建這四大商業(yè)銀行為例，對(duì)其在2012至2018年間的結(jié)算與清算手續(xù)費(fèi)、基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入增長(zhǎng)率情況進(jìn)行分析，得出第三方支付會(huì)對(duì)商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)帶來(lái)一定的影響的結(jié)論;最后，對(duì)二者間進(jìn)行了測(cè)度分析，再次驗(yàn)證第三方支付對(duì)商業(yè)銀行的盈利性具有一定的沖擊影響。

參考文獻(xiàn)：

[1]孫勇軍，肖培連.互聯(lián)網(wǎng)視角下第三方支付對(duì)商業(yè)銀行支付結(jié)算的影響研究[J].財(cái)經(jīng)界（學(xué)術(shù)版），2016（06）：367-368.

[2]郭言言.第三方支付平臺(tái)發(fā)展現(xiàn)狀及對(duì)商業(yè)銀行的影響[J].全國(guó)流通經(jīng)濟(jì)，2018（07）：72-73.