王昕楠　張菁

2019年，印尼的燃煤發(fā)電廠貢獻(xiàn)了59.1%的發(fā)電量。圖/IC

5月27日，印度尼西亞宣布將逐步淘汰本國(guó)煤電。

印尼能源和礦產(chǎn)資源部總干事RidaMulyana在5月27日的國(guó)會(huì)聽(tīng)證會(huì)上表示，政府將只允許在建和完成融資的煤電項(xiàng)目繼續(xù)下去。同時(shí)，印尼還計(jì)劃出臺(tái)可再生能源激勵(lì)措施，計(jì)劃在征收碳稅的同時(shí)建立碳交易系統(tǒng)，以實(shí)現(xiàn)2022年比2010年碳排放量減少26.8%-27.1%的目標(biāo)。

印尼國(guó)有發(fā)電和配電公司PerusahaanListrik Negara（下稱(chēng)PLN）副總裁DarmawanPrasodjo也在同一個(gè)聽(tīng)證會(huì)上表示，印尼正在計(jì)劃逐步淘汰煤電，將于2056年之前退出所有燃煤電廠并由清潔能源替代。

5月初，PLN已宣布公司在2023年后不再新建燃煤電廠，不到一個(gè)月，印尼的退煤計(jì)劃又加快一檔。

根據(jù)Climate Action Tracker數(shù)據(jù)計(jì)算，作為《巴黎協(xié)定》的締約國(guó)，為了完成將全球增溫控制在1.5℃的范圍內(nèi)，印尼的碳排放需要在2030年內(nèi)比2010年降低22%（不包括土地利用，土地利用變化和林業(yè)）。同時(shí)，量化減排目標(biāo)也將助力印尼在2060年實(shí)現(xiàn)碳中和。

印尼最新版本的電力供應(yīng)總計(jì)劃（2021-2030）還在制定中。根據(jù)CNN5月27日消息，RidaMulyana已保證2021年-2030年不再新增煤電項(xiàng)目，同時(shí)力爭(zhēng)提前至2050年實(shí)現(xiàn)碳中和目標(biāo)。但這項(xiàng)決定并不會(huì)影響到目前已經(jīng)上馬和完成融資的項(xiàng)目。

根據(jù)綠色和平“海外煤電投資數(shù)據(jù)庫(kù)”數(shù)據(jù)，目前印尼在建的煤電項(xiàng)目中，僅由中國(guó)企業(yè)投資的裝機(jī)量就有近6GW，中國(guó)企業(yè)的總投資量更高達(dá)32.9GW。

疫情影響下，印尼經(jīng)濟(jì)增速下降，這將進(jìn)一步削減印尼能源需求，加劇印尼電力過(guò)剩。電力投資者應(yīng)高度重視印尼政府對(duì)本國(guó)煤電未來(lái)發(fā)展的態(tài)度轉(zhuǎn)變，這一轉(zhuǎn)變釋放了明確信號(hào)——煤電在印尼優(yōu)勢(shì)不再，可再生能源投資的吸引力持續(xù)增加。

煤電大國(guó)為何要淡出煤電

煤炭是全球主要碳排來(lái)源之一，更是印尼實(shí)現(xiàn)本國(guó)碳中和與《巴黎協(xié)定》氣候目標(biāo)的重要掣肘。從印尼本國(guó)能源結(jié)構(gòu)看，印尼發(fā)電以煤電為主?？稍偕茉匆运?、地?zé)岷蜕镔|(zhì)發(fā)電為主。根據(jù)國(guó)際能源署（IEA）數(shù)據(jù)，2019年，燃煤、天然氣和燃油發(fā)電廠分別貢獻(xiàn)了59.1%、20.8%和4.2%的發(fā)電量，水力貢獻(xiàn)7.16%，地?zé)崮?.77%，風(fēng)能0.16%，光伏0.03%。從全球煤電裝機(jī)分布來(lái)看，21世紀(jì)以來(lái)，印尼成為全球煤炭生產(chǎn)和消費(fèi)的重要一環(huán)。根據(jù)美國(guó)非政府組織全球能源監(jiān)測(cè)（Global Energy Monitor）2020年7月的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，印尼在建的煤電廠總裝機(jī)容量31.3GW，位列全球第四。

除了實(shí)現(xiàn)全球控溫目標(biāo)，從煤電裝機(jī)容量、經(jīng)濟(jì)效益和該國(guó)環(huán)境資源三個(gè)維度考量，印尼未來(lái)的煤電市場(chǎng)走向都將面臨嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)。

從煤電裝機(jī)充裕度看，印尼短期內(nèi)將面臨電力產(chǎn)能過(guò)剩風(fēng)險(xiǎn)。綠色和平2019年對(duì)印尼2022年電力供需進(jìn)行了高經(jīng)濟(jì)增速（GDP增速5.9%，即情景一）和低經(jīng)濟(jì)增速（GDP增速5.2%，即情景二）的分情景預(yù)測(cè)。研究指出，即使印尼未來(lái)GDP年均增速達(dá)到規(guī)劃的5.9%，印尼仍將面臨電力產(chǎn)能過(guò)剩的風(fēng)險(xiǎn)。其電力系統(tǒng)在2022年或?qū)⒊霈F(xiàn)近7000MW的煤電過(guò)剩產(chǎn)能，主要集中在爪哇-巴厘地區(qū)。

清潔能源發(fā)電成本降低不斷擠壓印尼煤電項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)效益。2018年，韓國(guó)的Korea Midland Power Co.（KOMIPO）公司宣布暫停對(duì)印尼西爪哇省的井里汶3期1000MW煤電項(xiàng)目（Cirebon 3）的投資。該項(xiàng)目原計(jì)劃由日本丸紅株式會(huì)社（Marubeni）、印尼靛藍(lán)集團(tuán)（Indika Group）、韓國(guó)米德蘭電力公司（KOMIPO）等公司共同投資建設(shè)。而KOMIPO研究發(fā)現(xiàn)，隨著可再生能源的成本逐年遞減，印尼可再生能源投資的經(jīng)濟(jì)效益將在2030年趕超煤電，并指出同樣由KOMIPO參與投資的井里汶2期煤電項(xiàng)目（Cirebon 2）在建成6年-7年后，項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)收益已不再有競(jìng)爭(zhēng)力。同時(shí)，由于該項(xiàng)目的煤電裝機(jī)均未安裝脫硫等排放裝置，其空氣污染物排放遠(yuǎn)高于韓國(guó)的燃煤發(fā)電廠，于是韓國(guó)2018年宣布退出井里汶3期項(xiàng)目。該項(xiàng)目目前融資持續(xù)擱置，已從印尼政府能源供需計(jì)劃書(shū)中移除。

截至2019年2月，全球已有超過(guò)100家金融機(jī)構(gòu)宣布停止煤電投資，以規(guī)避日益加劇的煤電投資風(fēng)險(xiǎn)。

環(huán)境問(wèn)題成為印尼煤電發(fā)展的另一掣肘。印度尼西亞位于東南亞，該地區(qū)是全球空氣污染最嚴(yán)重的區(qū)域之一，受氣候變化影響也較大。因此，除了經(jīng)濟(jì)效益，日益嚴(yán)峻的環(huán)境問(wèn)題加劇了印尼當(dāng)?shù)氐拿弘娊ㄔO(shè)風(fēng)險(xiǎn)。由印尼最大的石化公司Barito Pacific和韓國(guó)KEPCO共同投資，PLN的子公司Indonesia Power投入建設(shè)的兩個(gè)新燃煤電廠PLTU9和10目前正在爪哇島西北部開(kāi)工，兩個(gè)煤電廠預(yù)計(jì)將為印尼提供2000MW的額外裝機(jī)容量。然而該項(xiàng)目遭到當(dāng)?shù)鼐用窨棺h。據(jù)了解，該地區(qū)已有的8座燃煤電廠對(duì)當(dāng)?shù)氐霓r(nóng)業(yè)、水質(zhì)以及公共衛(wèi)生帶來(lái)了嚴(yán)重污染。

印尼煤炭煤電投資前景堪憂(yōu)

新冠肺炎疫情導(dǎo)致全球經(jīng)濟(jì)增速放緩的同時(shí)，也為各國(guó)調(diào)整未來(lái)經(jīng)濟(jì)發(fā)展思路、加快能源轉(zhuǎn)型帶來(lái)了機(jī)遇。煤炭一直是印尼實(shí)現(xiàn)能源獨(dú)立和經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的重要抓手，如何預(yù)判后疫情時(shí)代印尼煤電的發(fā)展，對(duì)海外能源投資企業(yè)意義重大。

從煤炭出口看，作為全球煤炭出口大國(guó)，新冠疫情導(dǎo)致印尼煤炭出口大幅縮減。根據(jù)IEA數(shù)據(jù)，印尼的2020年4月煤炭出口達(dá)到2010年10月以來(lái)的最低水平。

從經(jīng)濟(jì)增速看，印尼自2020年三季度進(jìn)入衰退，2020年印尼GDP與2019年相比下降了2.07%，但印尼財(cái)政部仍樂(lè)觀估計(jì)2021年GDP增長(zhǎng)將達(dá)到5%。世界銀行指出，疫情為印尼實(shí)現(xiàn)其發(fā)展目標(biāo)帶來(lái)了前所未有的復(fù)雜性。2020年3月-9月，官方統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，印尼全國(guó)貧困率從9.78%上升至10.19%，相當(dāng)于減貧成果倒退了三年。

根據(jù)綠色和平的研究，從2013年-2017年印尼的經(jīng)濟(jì)增速和社會(huì)用電量增速對(duì)比來(lái)看，社會(huì)用電量相對(duì)其國(guó)內(nèi)的GDP增速呈現(xiàn)下降趨勢(shì)，其原因可能來(lái)自于印尼經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的變化，即商業(yè)部門(mén)對(duì)GDP貢獻(xiàn)率增大但其電力需求相對(duì)較低。

印尼歷年的電力供應(yīng)總計(jì)劃（RUPTL）中對(duì)電力需求預(yù)計(jì)增速均高于實(shí)際增速，以此為依據(jù)制定的電源建設(shè)規(guī)劃為未來(lái)電力供大于求埋下隱患。

根據(jù)綠色和平的預(yù)測(cè)，即使在高經(jīng)濟(jì)增速情景下（GDP增速為5.9%），印尼國(guó)內(nèi)五大區(qū)域中的三個(gè)都將在即將到來(lái)的2022年出現(xiàn)電力過(guò)剩;在低經(jīng)濟(jì)增速情景下（GDP增速為5.2%），電力過(guò)剩情況將進(jìn)一步波及除蘇拉威西地區(qū)外所有四大區(qū)域，過(guò)剩產(chǎn)能將較高經(jīng)濟(jì)增速情景下增加2597MW。

而根據(jù)世界銀行的預(yù)測(cè)，受疫情影響，印尼2021年的GDP增速預(yù)計(jì)將僅為4.4%，2022年的GDP增速略微回升至4.8%，均低于綠色和平設(shè)定的低經(jīng)濟(jì)增速情景，這意味著印尼的電力過(guò)剩情況將進(jìn)一步惡化。

中國(guó)企業(yè)如何布局印尼能源投資

由于印尼的工業(yè)和制造業(yè)體系較為落后，成套大型電力設(shè)備均需要進(jìn)口。因此，為降低建設(shè)成本，印尼逐漸放開(kāi)發(fā)電市場(chǎng)，通過(guò)國(guó)際招標(biāo)形式引入獨(dú)立電力供應(yīng)商（IPP）作為發(fā)電來(lái)源。近年來(lái)，中國(guó)企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)通過(guò)股權(quán)投資、金融支持、工程總承包、設(shè)備出口等方式積極參與海外煤電項(xiàng)目，而印尼成為中國(guó)海外煤電項(xiàng)目投資最多的國(guó)家之一。根據(jù)綠色和平“海外煤電投資數(shù)據(jù)庫(kù)”，中國(guó)企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)以各種形式在海外參與投資建設(shè)的煤電項(xiàng)目總裝機(jī)量為257.7GW，其中印尼有32.9GW。

圖1：1990年-2019年印尼發(fā)電結(jié)構(gòu)

資料來(lái)源：IEA。制圖：顏斌

圖2：根據(jù)PLN電力供應(yīng)總計(jì)劃劃分的印尼五大區(qū)域示意圖

資料來(lái)源：綠色和平

過(guò)去幾年，直接參與印尼能源項(xiàng)目投資的中資企業(yè)包括華電集團(tuán)、大唐集團(tuán)、原神華集團(tuán)、中國(guó)電力建設(shè)集團(tuán)、中國(guó)能源建設(shè)集團(tuán)等，開(kāi)發(fā)側(cè)重點(diǎn)為燃煤、燃機(jī)等火電項(xiàng)目。 此外，中國(guó)機(jī)械進(jìn)出口公司、山東電建、中國(guó)成達(dá)等若干電建單位還參與了工程總承包（EPC）項(xiàng)目。

收益和風(fēng)險(xiǎn)是每個(gè)“走出去”的中企都必須要算清的兩本賬。近年來(lái)，走出去的中國(guó)企業(yè)在海外能源投資方面積累了一定經(jīng)驗(yàn)，但是鑒于東道國(guó)國(guó)內(nèi)地區(qū)差異較大，全球新冠肺炎疫情更加劇了對(duì)化石能源投資的不確定性，對(duì)于海外煤電投資的風(fēng)險(xiǎn)把控和規(guī)避是中企走出去必不可少的一環(huán)。這不僅需要企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)的努力，同樣需要國(guó)家政策上的支持和把關(guān)。

我們也注意到，越來(lái)越多的東南亞國(guó)家相繼出臺(tái)政策，將本國(guó)的能源發(fā)展方向向可再生能源靠攏，作為中國(guó)企業(yè)海外能源投資的重點(diǎn)區(qū)域，東南亞地區(qū)的可再生能源投資對(duì)于國(guó)內(nèi)投資者來(lái)說(shuō)，是一個(gè)新的機(jī)遇。

（作者均供職于綠色和平組織，王欣、王雅婷對(duì)此文亦有貢獻(xiàn);編輯：馬克）