劉利

摘要：根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，中小型企業(yè)對(duì)我國(guó)國(guó)民生產(chǎn)總值的貢獻(xiàn)超過(guò)60%，稅收貢獻(xiàn)超過(guò)50%，并且還提供了將近80%的就業(yè)崗位，由此可見(jiàn)中小型企業(yè)是我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，在我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展過(guò)程中起到了不可替代的作用。目前中小型企業(yè)融資成本不斷增加，這種現(xiàn)象的產(chǎn)生主要受經(jīng)濟(jì)環(huán)境、企業(yè)自身?xiàng)l件和國(guó)家經(jīng)濟(jì)政策等多方面因素影響，本文主要分析以供給側(cè)改革為背景，降低中小型企業(yè)融資成本的措施。

關(guān)鍵詞：供給側(cè)改革;中小型企業(yè);融資成本;解決措施

首先，我們需要明確的是中小型企業(yè)融資難、融資貴是一個(gè)世界性的難題。中小型企業(yè)因其企業(yè)自身性質(zhì)，天生就具有融資難、融資貴的特點(diǎn)，世界各國(guó)政府都在試圖尋找解決這種問(wèn)題的辦法，因此形成了各具特色的政府扶持制度。在我國(guó)，中小型企業(yè)融資成本問(wèn)題具有鮮明的中國(guó)特色。近年來(lái)，我國(guó)政府為了促進(jìn)實(shí)體經(jīng)濟(jì)活力，提升經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)質(zhì)量和數(shù)量，緩解我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中存在的長(zhǎng)期的結(jié)構(gòu)不合理現(xiàn)象，習(xí)近平總書(shū)記在中央財(cái)經(jīng)領(lǐng)導(dǎo)會(huì)議上提出了“供給側(cè)改革”的概念。基于此概念，我們需要探究降低中小型企業(yè)融資成本的具體措施。

一、供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革

自2015年以來(lái)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)進(jìn)入到了一個(gè)全新的階段，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)呈現(xiàn)出下行趨勢(shì)，居民收入增加但企業(yè)利潤(rùn)下降，消費(fèi)上升而投資下降等現(xiàn)象。產(chǎn)生這些現(xiàn)象的主要原因在于，我國(guó)經(jīng)濟(jì)的結(jié)構(gòu)性分化正趨于明顯。為了適應(yīng)這種變化，改善供給側(cè)環(huán)境、優(yōu)化供給側(cè)機(jī)制，大力激發(fā)微觀經(jīng)濟(jì)活力，實(shí)現(xiàn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期穩(wěn)定的發(fā)展，變得十分迫切。

（一）供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的根本目的

實(shí)施供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的根本目的在于提高社會(huì)生產(chǎn)力水平，落實(shí)好以人民為中心的發(fā)展思想。實(shí)施供給側(cè)改革是希望通過(guò)結(jié)構(gòu)性改革促進(jìn)供需結(jié)構(gòu)調(diào)整，減少無(wú)效供給，增加有效供給，提高供給結(jié)構(gòu)的適應(yīng)性和靈活性，使供給體系更好的適應(yīng)需求結(jié)構(gòu)變化。

（二）供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的具體措施

1.通過(guò)實(shí)行積極的財(cái)政政策和穩(wěn)定的貨幣政策，使二者相互配合，來(lái)營(yíng)造穩(wěn)定的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境。

2.加強(qiáng)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，提高供給體系質(zhì)量和效率，保證經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定持續(xù)增長(zhǎng)，明確供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革方向。

3.通過(guò)完善市場(chǎng)環(huán)境、激發(fā)市場(chǎng)活力和消費(fèi)者潛力、落實(shí)微觀政策，充分刺激消費(fèi)活力和內(nèi)生增長(zhǎng)潛力。

4.要明確落實(shí)改革政策，加大力度推動(dòng)改革落地，充分釋放改革新紅利。

5.要充分發(fā)揮好社會(huì)政策穩(wěn)定器的作用，保障好人民群眾的基本生活質(zhì)量，守住民生底線。

（三）供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革產(chǎn)生的影響

供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的深化落實(shí)，給人們的日常生活帶來(lái)了巨大的改變。首先，提升了國(guó)內(nèi)各種產(chǎn)品的質(zhì)量，大大滿足了人們的使用需求;其次入學(xué)難、看病難、買房難等社會(huì)性難題得到了一定的緩解，減輕了人們的生活壓力。

未來(lái)，隨著供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的進(jìn)一步落實(shí)，其優(yōu)化產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)、優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、優(yōu)化分配結(jié)構(gòu)、優(yōu)化流通結(jié)構(gòu)、優(yōu)化消費(fèi)結(jié)構(gòu)的能力將不斷的改變?nèi)藗兊娜粘Ｉ睿蠓忍嵘嗣竦纳钇焚|(zhì)和生活幸福感，實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新、綠色、開(kāi)放、共享發(fā)展。

二、我國(guó)中小型企業(yè)融資現(xiàn)狀分析

（一）中小型企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理模式落后

我國(guó)的中小型企業(yè)大多都會(huì)采用家族式的經(jīng)營(yíng)和管理模式。這種落后的經(jīng)營(yíng)管理模式就會(huì)出現(xiàn)產(chǎn)權(quán)關(guān)系混亂、人事設(shè)置不合理、財(cái)務(wù)制度不完善等現(xiàn)象。這些現(xiàn)象會(huì)導(dǎo)致中小型企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中產(chǎn)生企業(yè)經(jīng)營(yíng)粗放、技術(shù)設(shè)備落后、企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力不強(qiáng)、財(cái)務(wù)信息混亂不透明等問(wèn)題。在當(dāng)下社會(huì)經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)逐漸激烈的環(huán)境下，這些問(wèn)題是十分致命的。

（二）中小型企業(yè)融資成本高

與大型企業(yè)相比，中小型企業(yè)不但具有較高的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)銀行出于風(fēng)險(xiǎn)和收益的考慮，針對(duì)中小型企業(yè)的貸款額度相對(duì)較低，利率較高。除此之外，中小型企業(yè)在進(jìn)行融資時(shí)還需支付咨詢、評(píng)估等其他費(fèi)用，中小型企業(yè)的融資成本變相增高。再加上政策上的支持力度不足，導(dǎo)致大部分大型商業(yè)銀行對(duì)中小型企業(yè)存在一定程度的歧視，不愿對(duì)中小型企業(yè)開(kāi)放信貸業(yè)務(wù)。

（三）中小型融資方式單一

1.中小型企業(yè)受自身?xiàng)l件約束，無(wú)法通過(guò)發(fā)行公司債券的形式在資本市場(chǎng)上公開(kāi)募集資金，只能通過(guò)向銀行貸款或者進(jìn)行民間借貸的方式進(jìn)行融資。而受銀行機(jī)構(gòu)體系影響，我國(guó)大部分銀行主要服務(wù)對(duì)象是大型企業(yè)和國(guó)有企業(yè)。首先大型企業(yè)和國(guó)有企業(yè)與中小型企業(yè)相比，具有更高的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，償債能力也更高，不容易產(chǎn)生不良貸款，銀行機(jī)構(gòu)能獲得相對(duì)穩(wěn)定的收益。即使大型企業(yè)和國(guó)有企業(yè)的收益效率明顯低于中小型企業(yè)，銀行考慮到風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償?shù)纫蛩兀膊辉附o中小型企業(yè)進(jìn)行貸款服務(wù)。雖然仍有部分商業(yè)銀行和信用合作社愿意給中小型企業(yè)進(jìn)行貸款業(yè)務(wù)，但銀行大多會(huì)選擇風(fēng)險(xiǎn)小、收益低的項(xiàng)目進(jìn)行合作，再加上銀行體制和資金實(shí)力等因素影響，僅依靠商業(yè)銀行和信用合作社，已經(jīng)不能滿足現(xiàn)今中小型企業(yè)的發(fā)展需求。

2、中小型企業(yè)融資具有“小、急、多”的特點(diǎn)，銀行貸款往往門檻要求高、貸款手續(xù)復(fù)雜、貸款額度小，不能滿足中小型企業(yè)的融資需要，導(dǎo)致許多中小型企業(yè)選擇了手續(xù)簡(jiǎn)單，提供資金快的民間借貸機(jī)構(gòu)。雖然民間借貸機(jī)構(gòu)在一定程度上可以幫助中小型企業(yè)發(fā)展，但由于相關(guān)部門監(jiān)管力度不足，絕大部分民間借貸機(jī)構(gòu)都存在違法違紀(jì)的現(xiàn)象。目前，雖然民間借貸市場(chǎng)魚(yú)龍混雜，借貸利率普遍高于銀行貸款利率，但民間借貸還是逐漸成為中小型企業(yè)進(jìn)行融資時(shí)的首選方式。

（四）中小型企業(yè)缺乏完善的信用擔(dān)保制度

中小型企業(yè)初期資本一般來(lái)自個(gè)人和家庭，然而中小型企業(yè)前期發(fā)展過(guò)程中，資本消耗巨大，這些資本并不能滿足中小型企業(yè)初期發(fā)展的需求，經(jīng)常會(huì)出現(xiàn)缺少資金的情況。而中小型企業(yè)想要得到銀行的貸款必須要有相應(yīng)的抵押資產(chǎn)作為信用擔(dān)保，可是大部分中小型企業(yè)為了保證正常的運(yùn)行和發(fā)展，已經(jīng)將可以用作擔(dān)保的不動(dòng)資產(chǎn)消耗一空，現(xiàn)在一些有價(jià)值的可動(dòng)資產(chǎn)又不能作為有效的擔(dān)保資產(chǎn)，受上述種種因素限制，中小型企業(yè)更加難以獲得銀行貸款。

隨著社會(huì)和經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，中小型企業(yè)業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)愈加激烈，導(dǎo)致企業(yè)發(fā)展時(shí)期資本消耗進(jìn)一步提高。而又受以上幾種因素的影響，中小型企業(yè)很難獲得能夠滿足其發(fā)展需要的融資，這就限制了中小型企業(yè)自身的活力，以及其促進(jìn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定進(jìn)步的作用。因此，需要制定相應(yīng)的措施解決中小型企業(yè)融資難、融資貴的現(xiàn)狀，保證中小型企業(yè)的活力。

三、解決中小型企業(yè)融資問(wèn)題的具體措施

（一）改善中小型企業(yè)自身問(wèn)題

中小型企業(yè)在發(fā)展前期采用的家族式經(jīng)營(yíng)管理模式，很容易造成財(cái)務(wù)行為不規(guī)范、人事管理制度不合理、缺乏企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)活力等問(wèn)題。因此，中小型企業(yè)需要首先改善自身問(wèn)題，給貸款機(jī)構(gòu)足夠的信心。中小型企業(yè)想要得到進(jìn)一步發(fā)展，首先要摒棄家族式的經(jīng)營(yíng)管理模式，學(xué)習(xí)和引進(jìn)現(xiàn)代企業(yè)管理模式，保證企業(yè)能夠進(jìn)行更加科學(xué)合理的經(jīng)營(yíng)決策;其次，制定完善的財(cái)務(wù)制度，規(guī)范財(cái)務(wù)行為，保證財(cái)務(wù)信息準(zhǔn)確、真實(shí);最后要提升企業(yè)自身的信譽(yù)度，加強(qiáng)自身信用建設(shè)，保證財(cái)務(wù)信息透明的同時(shí)，避免出現(xiàn)不良貸款以及逃債、廢債等情況。

（二）建立具有多層次的資本市場(chǎng)

想要解決中小型企業(yè)融資難的問(wèn)題，首先要拓寬中小型企業(yè)融資渠道。完善并發(fā)展資本市場(chǎng)機(jī)制，促進(jìn)社會(huì)閑置資金的轉(zhuǎn)化，為中小型企業(yè)提供充足且有效的融資。其次，完善資本市場(chǎng)機(jī)制有利于建立多層次的資本市場(chǎng)，為中小型企業(yè)提供更多的融資機(jī)會(huì)。

（三）加強(qiáng)民間融資管理，完善民間融資制度

雖然民間融資機(jī)構(gòu)大多存在行為不規(guī)范的問(wèn)題，但是民間融資機(jī)構(gòu)依然為中小型企業(yè)的發(fā)展發(fā)揮了重要的作用。因此不能完全取締民間融資借貸機(jī)構(gòu)，而是需要制定和完善民間融資借貸機(jī)構(gòu)管理制度，加強(qiáng)對(duì)民間融資借貸機(jī)構(gòu)行為的監(jiān)管力度。政府相關(guān)部門，要針對(duì)民間融資借貸機(jī)構(gòu)制定相應(yīng)的管理制度，規(guī)定其融資借貸行為流程;明確雙方所需承擔(dān)的法律責(zé)任;對(duì)產(chǎn)生違法行為的民間融資借貸機(jī)構(gòu)給予相應(yīng)的處罰，甚至剝奪其經(jīng)營(yíng)資質(zhì)。通過(guò)這種方式保證民間融資借貸機(jī)構(gòu)的合法性，降低中小型企業(yè)融資風(fēng)險(xiǎn)，為中小型企業(yè)的融資保駕護(hù)航。

（四）加大對(duì)中小型企業(yè)的政策支持

解決中小型企業(yè)融資難、融資貴問(wèn)題的最有效解決方案，是建立完善的法律體系，為中小型企業(yè)創(chuàng)造一個(gè)公平合理的制度環(huán)境。政府應(yīng)以制定法律法規(guī)的形式，明確中小型企業(yè)發(fā)展的基本方針;要求各大商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)對(duì)中小型企業(yè)的信用貸款渠道;建立企業(yè)信用數(shù)據(jù)庫(kù)，制定并實(shí)施企業(yè)信用評(píng)級(jí)制度，以信用級(jí)別作為貸款抵押作為擔(dān)保。通過(guò)這些方法既可以保證中小型企業(yè)的平穩(wěn)發(fā)展，拓寬中小型企業(yè)融資渠道，還可以給予金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小型企業(yè)的信任，加大對(duì)中小型企業(yè)的融資力度。

四、結(jié)束語(yǔ)

無(wú)論是大型國(guó)有企業(yè)，還是民營(yíng)中小型企業(yè)，資本一直都是企業(yè)的命脈。但是中小型企業(yè)與大型國(guó)有企業(yè)不同，其初始資本大多來(lái)源于家庭。隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈，中小型企業(yè)很容易出現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)緊張，甚至資金鏈斷裂等情況。再加上中小型企業(yè)融資難、融資貴等問(wèn)題，限制了中小型企業(yè)的發(fā)展。中小型企業(yè)作為我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展動(dòng)力的主要貢獻(xiàn)者，應(yīng)該給予他們一定的保護(hù)和更好的發(fā)展平臺(tái)。近些年來(lái)，我國(guó)政府不斷出臺(tái)相關(guān)政策，以確保中小型企業(yè)能夠得到充足的保護(hù)，并積極引導(dǎo)中小型企業(yè)不斷加強(qiáng)自身建設(shè)，中小型企業(yè)的經(jīng)營(yíng)環(huán)境已經(jīng)得到了很大的改善。盡管目前還依然存在著各種各樣的問(wèn)題，但只要社會(huì)各界共同努力，一定能夠促使中小型企業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮更大的作用，進(jìn)一步推動(dòng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康的發(fā)展。

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