養(yǎng)老保險(xiǎn)基金風(fēng)險(xiǎn)防控對(duì)策研究

宋 新

（臨清市人力資源和社會(huì)保障局 山東臨清 252600）

養(yǎng)老保險(xiǎn)基金是國(guó)家為了保障老年人群體正常生活，保證老有所養(yǎng)的一種保障措施，由單位或個(gè)人按照一定的比例進(jìn)行資金繳納，是保證國(guó)民生活發(fā)展的基本。在人口老齡化程度日益加劇的今天，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的設(shè)立，極大程度上改善了我國(guó)老齡化人口的生活水平，減輕因計(jì)劃生育出現(xiàn)的獨(dú)生子女家庭贍養(yǎng)難的問(wèn)題。黨的十九大提出全面覆蓋城鄉(xiāng)居民的養(yǎng)老保險(xiǎn)政策，采取合理有效的資金管理方式對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金進(jìn)行管理。近年來(lái)，城鄉(xiāng)居民養(yǎng)老保險(xiǎn)政策快速發(fā)展的背景下，我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金收支規(guī)模迅速擴(kuò)大，收支金額也隨之上升，所帶來(lái)的資金管理問(wèn)題也層出不窮。資金運(yùn)行環(huán)節(jié)暴露出來(lái)的問(wèn)題及漏洞，極大損害了參保居民的合法權(quán)益，影響了養(yǎng)老保險(xiǎn)基金制度的可持續(xù)發(fā)展。養(yǎng)老保險(xiǎn)資金運(yùn)行問(wèn)題已成為社會(huì)爭(zhēng)論的焦點(diǎn)。

一、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金存在的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)分析

（一）基金征繳存在風(fēng)險(xiǎn)

1.據(jù)資料顯示，在養(yǎng)老保險(xiǎn)基金征繳過(guò)程中，低水平的征繳成為基金征繳過(guò)程中不可避免的風(fēng)險(xiǎn)

在城鄉(xiāng)養(yǎng)老保險(xiǎn)征繳過(guò)程中，城鄉(xiāng)居民因?yàn)轲B(yǎng)老保險(xiǎn)基金政策宣傳不到位、受傳統(tǒng)養(yǎng)兒防老觀念及平均收入普遍較低等原因的影響，其注重當(dāng)前利益關(guān)系的存在，參保繳費(fèi)意識(shí)淡薄。目前，在我國(guó)城鄉(xiāng)居民養(yǎng)老保險(xiǎn)基金中個(gè)人賬戶積累數(shù)額較小，基金征繳存在低水平、低效率的特點(diǎn)。根據(jù)我國(guó)2019 年城鄉(xiāng)居民參保數(shù)據(jù)顯示，2019 年鄉(xiāng)鎮(zhèn)居民養(yǎng)老保險(xiǎn)參保人數(shù)為14.99萬(wàn)人，選擇最低檔次繳費(fèi)（100元）的人數(shù)占繳費(fèi)總?cè)藬?shù)的89%，個(gè)人賬戶的平均余額低至1000元。不僅如此，在調(diào)查參保過(guò)程中發(fā)現(xiàn)，中斷繳費(fèi)的人數(shù)高達(dá)19127人，占繳費(fèi)總?cè)藬?shù)的15.23%，甚至存在有人年輕的時(shí)候不繳費(fèi)，在“59 周歲補(bǔ)齊15 年”的現(xiàn)象?；鸬氖杖朐鲩L(zhǎng)緩慢導(dǎo)致現(xiàn)階段無(wú)法應(yīng)對(duì)將來(lái)的養(yǎng)老金支付風(fēng)險(xiǎn)，無(wú)法提高養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的支撐率，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的可持續(xù)性發(fā)展面臨巨大的挑戰(zhàn)。

2.利用收繳現(xiàn)金進(jìn)行其他活動(dòng)，成為基金征繳的新風(fēng)險(xiǎn)

在鄉(xiāng)鎮(zhèn)，年齡較大的居民現(xiàn)金使用較多，他們利用現(xiàn)金進(jìn)行養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的繳納。在一些偏遠(yuǎn)地區(qū)，在行動(dòng)不便的殘疾人家中或者異地打工，不熟悉情況的農(nóng)民工工地，村、組干部會(huì)進(jìn)行上門收繳。這樣雖方便了他們，但同時(shí)，違法犯罪分子利用現(xiàn)金收繳養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的職務(wù)之便，對(duì)收繳來(lái)的費(fèi)用進(jìn)行截留挪用或貪污，給基金的監(jiān)管帶來(lái)了極大的危害。

（二）基金支付存在風(fēng)險(xiǎn)

據(jù)調(diào)查顯示，在2019 年，某市城居保中心在基金稽核查實(shí)中，共有433人死亡冒領(lǐng)、重復(fù)領(lǐng)取養(yǎng)老保險(xiǎn)基金115.23萬(wàn)元，至當(dāng)年9 月，共追回173 人養(yǎng)老金共計(jì)36.47 萬(wàn)元。我國(guó)鄉(xiāng)鎮(zhèn)人口基數(shù)大，流動(dòng)人口眾多且基層經(jīng)辦機(jī)構(gòu)人員較少，致使待遇追回極為困難。在部分村莊，還存在村養(yǎng)老基金協(xié)理員隱瞞待遇領(lǐng)取死亡人員基金，也導(dǎo)致養(yǎng)老金錯(cuò)發(fā)冒領(lǐng)，追回困難。這些問(wèn)題存在的主要原因，是職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、居民醫(yī)療保險(xiǎn)，及公安部門、殯葬管理部門等相關(guān)部門之間的數(shù)據(jù)沒(méi)有及時(shí)共享。養(yǎng)老保險(xiǎn)金額的社會(huì)性發(fā)放和異地居住待遇領(lǐng)取人員的增多，導(dǎo)致養(yǎng)老金重復(fù)領(lǐng)取現(xiàn)象層出不窮，死亡冒領(lǐng)欺詐現(xiàn)象屢禁不止。在一些城鎮(zhèn)的養(yǎng)老保險(xiǎn)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)由于獲取信息能力較差，未能及時(shí)獲取信息，存在“信息時(shí)滯”的現(xiàn)象，導(dǎo)致養(yǎng)老金冒領(lǐng)現(xiàn)象嚴(yán)重，少則幾月，多則幾年。由于各地區(qū)域發(fā)展不協(xié)調(diào)，所以各地區(qū)不同程度存在因欺騙而導(dǎo)致養(yǎng)老基金流失的風(fēng)險(xiǎn)。

（三）基金管理存在風(fēng)險(xiǎn)

1.缺少完備的財(cái)務(wù)管理體系

對(duì)于當(dāng)下養(yǎng)老保險(xiǎn)基金制度的發(fā)展來(lái)說(shuō)，需要在以往的基礎(chǔ)上，結(jié)合當(dāng)前的相關(guān)政策對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)的財(cái)務(wù)管理體系進(jìn)行優(yōu)化改革，使其適應(yīng)時(shí)代發(fā)展的需求，讓養(yǎng)老保險(xiǎn)真正發(fā)揮其存在價(jià)值。收付實(shí)現(xiàn)制是當(dāng)前我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金會(huì)計(jì)采用的主要方式。這種方式可以更為直觀展現(xiàn)出當(dāng)前社?；鸬氖罩Я鲃?dòng)情況，方便工作人員的操作管理。但是，這種方式也存在很多問(wèn)題，例如不能直接體現(xiàn)出養(yǎng)老基金的運(yùn)行狀況，不能對(duì)參保人員的繳費(fèi)欠費(fèi)情況進(jìn)行查詢，收繳過(guò)程及催繳服務(wù)過(guò)于被動(dòng)，影響基金的收入，無(wú)法保證基金的運(yùn)營(yíng)效率，對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的可持續(xù)發(fā)展造成了巨大的影響。

2.財(cái)務(wù)管理及監(jiān)管過(guò)程存在風(fēng)險(xiǎn)

在養(yǎng)老保險(xiǎn)基金管理過(guò)程中，由于部分監(jiān)管人員不具備風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，沒(méi)有意識(shí)到養(yǎng)老保險(xiǎn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的必要性，缺乏專業(yè)的系統(tǒng)培訓(xùn)，在風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)時(shí)不能及時(shí)根據(jù)養(yǎng)老保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)防范要求，科學(xué)合理地制定風(fēng)險(xiǎn)防范詳細(xì)計(jì)劃，從而使養(yǎng)老保險(xiǎn)基金風(fēng)險(xiǎn)管理存在一定的片面性，并在很大程度上影響管理服務(wù)水平的提升，容易產(chǎn)生一些不必要的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。另外，在養(yǎng)老保險(xiǎn)運(yùn)行過(guò)程中，由于監(jiān)管制度體系的不完備，會(huì)計(jì)監(jiān)管部門在職責(zé)分配上缺少清晰性，將監(jiān)管工作停留在表面，導(dǎo)致部分管理人員利用職務(wù)之便，挪用盜用養(yǎng)老基金，加劇了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)，給養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)營(yíng)效益造成不可挽回的影響。

3.基金保值增值存在風(fēng)險(xiǎn)

城鎮(zhèn)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金保值增值不理想，存在貶值風(fēng)險(xiǎn)。城鎮(zhèn)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金納入縣級(jí)財(cái)政專戶管理，實(shí)行縣級(jí)統(tǒng)籌管理。只能用于購(gòu)買國(guó)債或者按規(guī)定辦理定期存款，取得銀行利息成為基金保值增值的唯一渠道。據(jù)計(jì)算，2015—2019年，城鎮(zhèn)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金存款銀行收益率，低于同年初銀行一年期定期存款利率。在物價(jià)上漲的壓力下，城鎮(zhèn)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金面臨著貶值風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)待遇的快速增長(zhǎng)使城鎮(zhèn)保險(xiǎn)基金面臨巨大的支付風(fēng)險(xiǎn)。

二、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金現(xiàn)存的問(wèn)題分析

（一）養(yǎng)老金委托代理問(wèn)題所引發(fā)的道德風(fēng)險(xiǎn)

養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資運(yùn)營(yíng)體系的核心，是通過(guò)委托代理機(jī)制保持和增加養(yǎng)老保險(xiǎn)投資的價(jià)值。投資壓力的轉(zhuǎn)移可以通過(guò)將養(yǎng)老金維持和增值的壓力轉(zhuǎn)移到外部來(lái)實(shí)現(xiàn)，養(yǎng)老金管理機(jī)構(gòu)成功地將其缺乏金融專業(yè)知識(shí)的風(fēng)險(xiǎn)，轉(zhuǎn)移給了金融機(jī)構(gòu)。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的所有權(quán)與管理權(quán)在“轉(zhuǎn)移”過(guò)程中分離。然而，由于養(yǎng)老基金的所有權(quán)和管理目標(biāo)不一致，利益重疊的范圍較小，組織內(nèi)成員的利益集合和重疊較弱，因此養(yǎng)老基金的委托代理問(wèn)題隨之出現(xiàn)。我國(guó)的基金管理公司大多隸屬于少數(shù)幾家大型證券公司，公司成為一個(gè)接受大型養(yǎng)老金運(yùn)營(yíng)服務(wù)的系統(tǒng)。基金管理公司的公司治理結(jié)構(gòu)，不像其母公司那樣盈利目標(biāo)以利潤(rùn)為主。由于外部壓力和上級(jí)的“非專業(yè)”安排，其結(jié)構(gòu)機(jī)制的發(fā)展仍然不健全，缺乏外部監(jiān)督制度及約束機(jī)制，群眾參與程度低，證券公司很容易為了自身利益損害被保險(xiǎn)人的利益。在養(yǎng)老基金的投資和運(yùn)作中，基金管理人缺乏投資專業(yè)知識(shí)，必然要求專業(yè)投資公司承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任，而養(yǎng)老保險(xiǎn)基金推動(dòng)著金融活力，基金受托人由于資金規(guī)模大、監(jiān)管難度高，必然會(huì)利用自己掌握的信息謀取利益，這是不正當(dāng)?shù)男袨椤Ｍ瑫r(shí)，養(yǎng)老金保值增值壓力巨大，受托人有逃避責(zé)任的心理，導(dǎo)致養(yǎng)老金投資在運(yùn)行過(guò)程中的各種投資目標(biāo)難以實(shí)現(xiàn)，責(zé)任推卸現(xiàn)象頻繁發(fā)生，利益分配不公。

（二）投資運(yùn)營(yíng)體系對(duì)外界突發(fā)風(fēng)險(xiǎn)的抵抗能力弱

新冠肺炎疫情以來(lái)，突發(fā)性風(fēng)險(xiǎn)逐漸轉(zhuǎn)化為常態(tài)化的風(fēng)險(xiǎn)，社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng)的特征顯著?，F(xiàn)有養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)行體系的抗應(yīng)急能力較弱——當(dāng)突發(fā)公共衛(wèi)生事件發(fā)生時(shí)，現(xiàn)有的社會(huì)各級(jí)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資運(yùn)行的支持體系，保持了良好運(yùn)行的人力資源充足性，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)行資金在突發(fā)性外部風(fēng)險(xiǎn)的影響下波動(dòng)甚至減少，轉(zhuǎn)化為維持原有運(yùn)行狀態(tài)的韌性較弱。與此同時(shí)，一些不明朗的經(jīng)濟(jì)和社會(huì)因素，加上商業(yè)周期波動(dòng)所帶來(lái)的金融和體制風(fēng)險(xiǎn)，使整體經(jīng)濟(jì)金融投資環(huán)境發(fā)生變化，價(jià)格水平也出現(xiàn)波動(dòng)。在某種程度上，這是不可避免的。日本、韓國(guó)和其他國(guó)家都增加了“長(zhǎng)壽”風(fēng)險(xiǎn)的接近效應(yīng)。中國(guó)的中老年群體及中青年群體，也將借鑒現(xiàn)有的長(zhǎng)壽風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)實(shí)例，改變一定的生活方式和行為，“老”工作和“青年拒婚”的加劇也深受“老齡化”工作條件的影響，從而形成了新一輪的不確定風(fēng)險(xiǎn)，個(gè)人賬戶不僅不能在“在職老年人”中積累，而且還在不斷消耗，這也影響了現(xiàn)代青年人的職業(yè)選擇和退休年齡選擇，從而影響了勞動(dòng)者生命周期的基金積累及其社會(huì)經(jīng)濟(jì)的迅速發(fā)展。

（三）養(yǎng)老保險(xiǎn)個(gè)人賬戶泄露問(wèn)題

這種問(wèn)題的出現(xiàn)，是由于一些低素質(zhì)、不道德的養(yǎng)老金賬戶信息管理人員發(fā)現(xiàn)基金運(yùn)作體系中的漏洞后，不當(dāng)?shù)剡M(jìn)行投資和管理操作，導(dǎo)致被保險(xiǎn)人的信息外泄。這將使一些不法分子或不擇手段的技術(shù)人員，有機(jī)會(huì)盜用或挪用基本養(yǎng)老金和個(gè)人賬戶公積金，從而造成相當(dāng)大的財(cái)務(wù)損失，直接在今后或當(dāng)期支付時(shí)出現(xiàn)資金短缺和流動(dòng)性問(wèn)題。再加上現(xiàn)階段詐騙等惡性事件層出不窮，養(yǎng)老保險(xiǎn)個(gè)人賬戶不穩(wěn)定因素增多。同時(shí)，這種風(fēng)險(xiǎn)還會(huì)導(dǎo)致社會(huì)信任的喪失和被保險(xiǎn)人滿意度的降低，從而削弱社會(huì)對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的輿論支持和社會(huì)支持。

三、構(gòu)建基金風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制的建議

為了養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的可持續(xù)發(fā)展，做到精準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)防控，充分發(fā)揮養(yǎng)老保險(xiǎn)基金在社會(huì)中不可忽視的作用，建議做好以下工作。

（一）建立健全征繳機(jī)制，實(shí)現(xiàn)征繳規(guī)范化

通過(guò)網(wǎng)絡(luò)、電視等居民易于接受的宣傳渠道對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金進(jìn)行宣傳，加大宣傳力度，提高城鄉(xiāng)居民對(duì)于養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的了解。同時(shí)加大財(cái)政繳費(fèi)補(bǔ)貼力度，建立長(zhǎng)繳多得、多繳多得的激勵(lì)機(jī)制，增強(qiáng)參保繳費(fèi)的吸引力度，引導(dǎo)參保人員選擇適當(dāng)?shù)睦U費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，盡可能多按照實(shí)力選擇恰當(dāng)?shù)母邫n次繳費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)。通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)，建立參保人員在線共享模式登記，將全國(guó)各地的參保人員統(tǒng)計(jì)到一起，這樣異地參繳、拖欠繳費(fèi)都可以方便、快捷地查出來(lái)。在信息管理模塊中，設(shè)置未繳自動(dòng)預(yù)警模塊，根據(jù)客戶繳費(fèi)情況進(jìn)行分類，對(duì)未繳用戶、欠費(fèi)用戶，利用電話網(wǎng)絡(luò)等方式，發(fā)出預(yù)警信息，安排專人進(jìn)行處理，讓收費(fèi)繳費(fèi)過(guò)程更加規(guī)范，變被動(dòng)為主動(dòng)，提高基金的運(yùn)行效率，讓參保人員真正享受到養(yǎng)老保險(xiǎn)基金政策的實(shí)惠，讓居民真正認(rèn)識(shí)到養(yǎng)老保險(xiǎn)基金是一項(xiàng)惠民政策，保證城鄉(xiāng)居民養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的可持續(xù)發(fā)展。

加強(qiáng)社會(huì)監(jiān)督，公開(kāi)公示繳費(fèi)信息，讓參保者也成為監(jiān)督養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)行的監(jiān)督者。在目前狀況下，可以采取定期公示、發(fā)送短信、郵寄對(duì)賬單等方式，提高養(yǎng)老保險(xiǎn)基金運(yùn)行的透明度，壓縮不法人員違法違規(guī)的空間。

（二）精準(zhǔn)發(fā)放，消除待遇管理死角

利用大數(shù)據(jù)技術(shù)建立養(yǎng)老保險(xiǎn)繳費(fèi)數(shù)據(jù)庫(kù)。同時(shí)，聯(lián)系公安戶籍管理部門、民政喪葬管理部門搭建信息共享平臺(tái)，通過(guò)大數(shù)據(jù)整合、數(shù)據(jù)對(duì)比、精準(zhǔn)核查數(shù)據(jù)，徹底將重復(fù)領(lǐng)取、死亡冒領(lǐng)等欺詐行為消滅在源頭，為養(yǎng)老保險(xiǎn)的安全做好保障。

建立健全養(yǎng)老金領(lǐng)取資格認(rèn)定制度。為了提高資格認(rèn)證的程度，可以通過(guò)村（居）委會(huì)、社區(qū)、鄉(xiāng)鎮(zhèn)勞動(dòng)和社會(huì)保障部門聯(lián)合進(jìn)行認(rèn)證。住在不同地方接受治療的人，可以進(jìn)行電話采訪、網(wǎng)絡(luò)視頻、面部識(shí)別、最新的照片郵寄等認(rèn)證措施，了解每一位待遇領(lǐng)取人員的情況，社會(huì)保障機(jī)構(gòu)可以對(duì)未在規(guī)定期限內(nèi)得到證明或根本沒(méi)有得到證明的人暫停支付養(yǎng)老金。

（三）保護(hù)統(tǒng)籌賬戶和個(gè)人信息財(cái)產(chǎn)安全

1.建立與社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)相適應(yīng)的基金委托代理運(yùn)作機(jī)制

首先，要使養(yǎng)老金的最終受益人成為真正的委托人。為了使被保險(xiǎn)人成為真正的委托人，可以建立代理人競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制，政府有關(guān)部門向被保險(xiǎn)人表明其選擇權(quán)，被保險(xiǎn)人可以自由選擇其代理人。

其次，建立信息保護(hù)程序共享機(jī)制。就被保險(xiǎn)人而言，其沒(méi)有能力、技術(shù)和財(cái)力建立一個(gè)能夠維護(hù)基金賬戶安全的系統(tǒng)。但省級(jí)部門或者一些基金管理部門，可以根據(jù)居民和從業(yè)人員的要求建立一個(gè)大型的安全信息庫(kù)，監(jiān)督信息獲取保護(hù)程序。

最后，作為金融資本市場(chǎng)“零售”的個(gè)人，被保險(xiǎn)人沒(méi)有選擇和評(píng)估投資工具的能力，他們及其家庭具備的壽命風(fēng)險(xiǎn)和老齡化風(fēng)險(xiǎn)的知識(shí)有限，現(xiàn)代和當(dāng)代疾病譜的變化和醫(yī)療技術(shù)的可及性，也是個(gè)人被保險(xiǎn)人作為零售投資者難以具備專業(yè)知識(shí)進(jìn)行分析的原因。因此，有必要建立一種與市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)相適應(yīng)的委托代理機(jī)制，這正是其重要性所在。

2.加強(qiáng)監(jiān)督力度和監(jiān)管力度

政府對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資運(yùn)營(yíng)監(jiān)管的主要內(nèi)容包括：（1）對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)基金投資運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)的管理和投資行為進(jìn)行監(jiān)管。（2）根據(jù)不同金融產(chǎn)品的市場(chǎng)運(yùn)作期限水平，對(duì)養(yǎng)老基金的投資組合進(jìn)行規(guī)范和監(jiān)督，及時(shí)指出和糾正投資收益率不正確的情況。

這里的監(jiān)督還包括社會(huì)的監(jiān)督。社會(huì)監(jiān)督來(lái)源于直接監(jiān)督渠道和公眾報(bào)告制度的便利性和成熟性，來(lái)源于媒體的監(jiān)督和宣傳，來(lái)源于及時(shí)收集公眾意見(jiàn)?，F(xiàn)有的老年人和那些即將進(jìn)入終身風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境的人，已經(jīng)有能力了解網(wǎng)絡(luò)和接入不同的通信渠道。這些“直接保險(xiǎn)”的政策可及性及投資監(jiān)管和參與制度的建立和發(fā)展，也是多方合作保障集合賬戶和個(gè)人賬戶資金安全的重要組成部分。

（四）提高現(xiàn)有基金投資運(yùn)營(yíng)系統(tǒng)應(yīng)對(duì)突發(fā)風(fēng)險(xiǎn)的能力

現(xiàn)有的技術(shù)、審計(jì)、監(jiān)察及其他支持系統(tǒng)，在面對(duì)隨時(shí)可能出現(xiàn)的意外風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，應(yīng)有能力維持現(xiàn)有功能系統(tǒng)的順利運(yùn)作。面對(duì)社會(huì)上一些不良或極端的輿論，甚至被保險(xiǎn)人和退休人員對(duì)系統(tǒng)管理人員和運(yùn)作機(jī)制存在不信任和懷疑，必須具備更強(qiáng)的抗壓能力，保持基金運(yùn)作系統(tǒng)的靈活性。2020年，新冠肺炎疫情暴發(fā)，政策臨時(shí)調(diào)整，養(yǎng)老保險(xiǎn)基金減值壓力，個(gè)人賬戶資金流入減少，企業(yè)和個(gè)人支持賬戶能力弱化?，F(xiàn)有的基金運(yùn)作體系應(yīng)及時(shí)調(diào)整原有的運(yùn)作機(jī)制，從正常的投資運(yùn)作轉(zhuǎn)變?yōu)殪`活的投資運(yùn)作，及時(shí)轉(zhuǎn)變工作角色，提高技術(shù)能力。與此同時(shí)，長(zhǎng)壽風(fēng)險(xiǎn)的增加、老年保障的未知性、厭惡風(fēng)險(xiǎn)的消費(fèi)者及一些接近長(zhǎng)壽風(fēng)險(xiǎn)的群體，對(duì)高收益具有天然的抵抗力?，F(xiàn)有投資運(yùn)作系統(tǒng)的內(nèi)部結(jié)構(gòu)和組成部分，應(yīng)著眼于提高這些群體對(duì)系統(tǒng)運(yùn)作的信任，并對(duì)養(yǎng)恤金的維持和增值進(jìn)行最有效的監(jiān)測(cè)和風(fēng)險(xiǎn)防范與控制。

總體來(lái)說(shuō)，在養(yǎng)老保險(xiǎn)基金財(cái)務(wù)管理中，所存在的風(fēng)險(xiǎn)需要各級(jí)工作人員共同關(guān)注與重視。在工作過(guò)程中，需要結(jié)合實(shí)際，采取適合當(dāng)?shù)卣甙l(fā)展的有效措施。養(yǎng)老保險(xiǎn)基金制度，作為我國(guó)一項(xiàng)民生制度，為我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供了重要的保障，國(guó)家應(yīng)當(dāng)重點(diǎn)關(guān)注，分配有知識(shí)的專業(yè)技術(shù)人才去管理，制定合理的政策，對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度進(jìn)行合理的管控，確保風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)降到最低，深入調(diào)查養(yǎng)老保險(xiǎn)基金財(cái)務(wù)管理狀況，找出財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)并及時(shí)規(guī)避，確保養(yǎng)老保險(xiǎn)基金管理工作順利進(jìn)行。