金 丹

越南自1986年實行革新開放政策以來,私營經(jīng)濟經(jīng)歷了指數(shù)級增長,目前已成為越南經(jīng)濟的主要貢獻者。在革新開放之初,越南私營經(jīng)濟僅貢獻了GDP的30%,工業(yè)產(chǎn)出的44%,就業(yè)的27%和總投資的51%,然而在三十年后的2017年,這些份額分別增加到68%、81%、91%和64%(1)Tu-Anh Vu-Thanh, “The Political Economy of Private Sector Development in Vietnam since Doi Moi,” https://crawford.anu.edu.au/sites/default/files/events/attachments/2019-09/03_the_political_economy_of_private_sector_anh_vu.pdf.。因此,關(guān)注私營企業(yè)發(fā)展,提高私營企業(yè)競爭力對越南建設面向繁榮、創(chuàng)新、公平和民主的發(fā)達經(jīng)濟體至關(guān)重要。為此,本文試圖對越南私營企業(yè)的構(gòu)成、發(fā)展歷程、發(fā)展現(xiàn)狀、存在障礙、發(fā)展機遇以及未來發(fā)展的政策重點做一個全面系統(tǒng)的梳理和研究,為我國學者從微觀層面研究越南經(jīng)濟發(fā)展狀況提供一個嶄新的視角。

一、越南私營企業(yè)的構(gòu)成

總體而言,越南私營企業(yè)可以分為 “正規(guī)”私營企業(yè)和 “非正規(guī)”私營企業(yè)兩類(2)“正規(guī)”私營企業(yè)是指按照越南 《企業(yè)法》正式注冊成立的公司,與未經(jīng) 《企業(yè)法》注冊的家族企業(yè)相對應,越南家族企業(yè)又被稱為 “非正規(guī)”私營企業(yè)。,其中“正規(guī)”私營企業(yè)主要由三個實際上相對獨立的子部門組成(3)Tu-Anh Vu-Thanh, “The Political Economy of Private Sector Development in Vietnam since Doi Moi,” https://crawford.anu.edu.au/sites/default/files/events/attachments/2019-09/03_the_political_economy_of_private_sector_anh_vu.pdf.。

第一子部門是外商投資企業(yè) （以下簡稱FDI）,它們從1986年開始出現(xiàn),到2017年該部門已經(jīng)占GDP的22%,就業(yè)的30%,總投資的24%和總出口的70%以上,在一些重要領(lǐng)域如電子、汽車產(chǎn)業(yè),外商投資企業(yè)甚至遠遠領(lǐng)先于國有企業(yè)和國內(nèi)私營企業(yè)。

第二個子部門是國內(nèi)私營企業(yè)集團,它們大概出現(xiàn)于2005 年,由于與公共部門關(guān)系密切,所以它們主要存在于利潤較為豐厚或租金較高的行業(yè)如金融和房地產(chǎn)等產(chǎn)業(yè),到2018年,它們的銷售額已占越南最大的100家公司銷售額的三分之一。

第三個子部門是國內(nèi)私營中小企業(yè),它們的數(shù)量增長最快,但對GDP的貢獻一直僅穩(wěn)定在10% （不含未注冊的家族企業(yè)）左右,它們的平均規(guī)模在過去20年有縮小趨勢,根據(jù)越南統(tǒng)計總局企業(yè)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示,越南國內(nèi)私營中小企業(yè)的平均人數(shù)已從2000年的30人減少到2016年的16.7人。

除以上 “正規(guī)”注冊的私營企業(yè)外,越南還存在一大批未按 《企業(yè)法》規(guī)定注冊的 “非正規(guī)”企業(yè),又稱家族企業(yè)。它們規(guī)模小、數(shù)量多,目前已成為越南民眾創(chuàng)業(yè)的首選形式。截至2016年,越南家族企業(yè)已貢獻GDP的30.4%。本文重點研究的是越南國內(nèi)私營企業(yè)部門 （不含外商投資企業(yè)）發(fā)展的機遇、制約因素和未來發(fā)展的政策重點。

越南從建國伊始優(yōu)先發(fā)展國有企業(yè),到革新開放后重視發(fā)展外資企業(yè),再到深化改革階段大力促進私營企業(yè)發(fā)展,反映了越南黨和國家逐漸認識到私營企業(yè)對越南經(jīng)濟社會發(fā)展的重要性,以及國有企業(yè)和外國企業(yè)對經(jīng)濟發(fā)展的短期作用。一方面,隨著市場經(jīng)濟改革的深入推進,國有企業(yè)會逐漸退出大部分市場競爭領(lǐng)域；另一方面,外國投資企業(yè)也會隨著國內(nèi)生產(chǎn)要素價格上升而隨時轉(zhuǎn)移到成本更低、利潤更高的國家。因此,發(fā)展國內(nèi)私營企業(yè)將成為越南當前及今后相當長一段時期國家經(jīng)濟發(fā)展的重要戰(zhàn)略。

二、越南私營企業(yè)的發(fā)展歷程

越南黨和國家對私營經(jīng)濟地位和作用的認識經(jīng)歷一個長期探索過程,概括而言,主要歷經(jīng)了以下六個發(fā)展階段。

(一)1954-1986年,私營企業(yè)沒有得到官方認可,發(fā)展緩慢

自1954年以來,中央計劃經(jīng)濟體制在越南北部生效,1975年開始在越南南部生效。政府動員了所有資源來發(fā)展重工業(yè),私營企業(yè)沒有得到官方認可,沒有發(fā)展空間,國有企業(yè)和合作社在國民經(jīng)濟中起著決定性作用。但是在此期間,私營經(jīng)濟仍然存在,填補了國有部門的空白。根據(jù)越南統(tǒng)計總局 （以下簡稱GSO）的數(shù)據(jù),1975年,私營企業(yè)和小規(guī)模工業(yè)生產(chǎn)占越南北部GDP的8.3%。1986年,私營企業(yè)的工業(yè)生產(chǎn)部門雇用了總勞動力的23.2%,占越南工業(yè)企業(yè)總產(chǎn)值的15.3%(4)Le Duy Binh, “Vietnam Private Sector: Productivity and Prosperity,” http://www.economica.vn/Content/files/PUBL%20%26%20REP/Viet%20Nam%20Private%20Sector%20ENG.pdf.。

(二)1986-1990年,私營企業(yè)發(fā)展的重要里程碑

1986年,越南在越共第六次代表大會上啟動了革新開放政策,私營企業(yè)正式被認定為社會主義定向市場經(jīng)濟的組成部分。1987年,越南通過了第一部 《外國投資法》,開始吸引外國私營企業(yè)涌入,使得私營企業(yè)的數(shù)量得到擴大。但這一階段,私營企業(yè)主要以家庭為單位建立和運營,家族企業(yè)蓬勃發(fā)展。據(jù)統(tǒng)計,革新開放后僅5年,私營部門就顯示出驚人的活力,其數(shù)量年均增長6.2%,而國有部門僅為1.9%,國內(nèi)私營企業(yè)數(shù)量占比為64.6%,國有經(jīng)濟為31.8%,外資企業(yè)為3.6%(5)越南經(jīng)濟協(xié)會電子雜志: 《越南民營企業(yè)的征程:從零到跨越》,https://vneconomy.vn/hanh-trinh-cuadoanh-nghiep-tu-nhan-viet-tu-so-0-tro n-trinh-toi-buoc-nhay-vot-20190502094116023.htm。。

(三)1990-1998年,私營企業(yè)數(shù)量逐漸增加

1990年,《獨資法》(6)1990年 《獨資法》也被直譯為 《1990年私人企業(yè)法》。和 《公司法》的相繼出臺為私營企業(yè)轉(zhuǎn)向公司制奠定了法律基礎,但同時也增加了私營企業(yè)進入市場的成本。1992年,新修訂的憲法同樣強調(diào)了多部門經(jīng)濟共同發(fā)展的重要性,并對私營企業(yè)和私人所有權(quán)提供法律保護。1994年通過的 《鼓勵國內(nèi)投資法》進一步促進了國內(nèi)私營企業(yè)的發(fā)展。截至1996年,全國共建立了約2.1萬家私營企業(yè),其中9000家有限責任公司和210家股份有限公司；同時,家庭企業(yè)的數(shù)量也從1990年的84萬家增加到1996年初的220萬家(7)越南經(jīng)濟協(xié)會電子雜志: 《越南民營企業(yè)的征程:從零到跨越》,https://vneconomy.vn/hanh-trinh-cuadoanh-nghiep-tu-nhan-viet-tu-so-0-tro n-trinh-toi-buoc-nhay-vot-20190502094116023.htm。。

(四)1999-2004年,正規(guī)私營企業(yè)蓬勃發(fā)展

1999年頒布的 《企業(yè)法》逐步提高了私營企業(yè)的地位,簡化了公司注冊流程,廢除了不必要的營業(yè)執(zhí)照,并將商業(yè)注冊期限從98天減少到10天,成本從1000萬越盾降低到50萬越盾。2000年開始,每年都有約2-3萬家新企業(yè)成立。更重要的是,2001年11月,越南政府首次頒布了 《中小企業(yè)發(fā)展扶持政策》,支持越南私營中小企業(yè)的發(fā)展。

(五)2004-2016年,私營企業(yè)的法律框架得到不斷完善

2004年,國會對 《企業(yè)法》和 《外國投資法》進行了修訂,合并了適用于國內(nèi)、外國投資者的不同法律。2005年,一個適用于所有投資者的通用法律框架形成。這是越南為2007年加入世界貿(mào)易組織做準備的一部分。2014年,國會再次對 《企業(yè)法》和 《投資法》進行修訂,到2015年實施時,每年都有約10萬家企業(yè)成立,特別是在2016-2018年,新成立的企業(yè)數(shù)量持續(xù)增長,并創(chuàng)下了11萬、12.6萬和13.1萬家企業(yè)的新記錄 （見圖1）。

(六)2017年至今,注重提高國內(nèi)私營企業(yè)發(fā)展質(zhì)量和效率

2017年,越共第十二屆五中全會頒行了有關(guān)將私營經(jīng)濟發(fā)展成為社會主義定向市場經(jīng)濟重要推動力的決議,提出關(guān)注國內(nèi)私營企業(yè)的發(fā)展質(zhì)量、效率和績效,支持大中型私營企業(yè)集團的形成并鼓勵其對國有企業(yè)的投資,以便與區(qū)域和全球供應鏈建立聯(lián)系。決議還提出未來國內(nèi)私營企業(yè)發(fā)展的目標是:到2020年,存活的私營企業(yè)達到100萬,對GDP 的貢獻為50%；到2025年,存活的私營企業(yè)達到150萬,對GDP 貢獻為55%；2030年達到200萬,對GDP貢獻達到60%-65%(8)越南民族與山區(qū)畫報:《2017年越南十大經(jīng)濟新聞事件》,https://zh.dantocmiennui.vn/2017年越南十大經(jīng)濟新聞事件/168807.html。。截至2019年底,越南國內(nèi)私營企業(yè) （不含外資企業(yè)）貢獻了GDP的42% （2018年42.1%,2017年41.74%）,預算收入的30% （2018年為15%）,吸引了85% （2018年為83.3%）的勞動力,占社會投資總資本的43%以上(9)越南人民報網(wǎng): 《讓民營經(jīng)濟真正成為重要推動力》,https://nhandan.com.vn/tin-tuc-kinh-te/e-kinh-tetu-nhan-that-su-la-dong-luc-quan-trong-622843/。。

三、越南私營企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀

隨著相關(guān)法律的頒布和不斷完善,越南私營企業(yè)從無到有,并在短期內(nèi)急劇增加,但實際存活企業(yè)數(shù)量卻不容樂觀。隨著越南加入東盟和多個雙多邊自由貿(mào)易協(xié)定的簽訂,外資迅速流入越南,外資企業(yè)成為越南私營經(jīng)濟的重要組成部分。家族企業(yè)的數(shù)量和產(chǎn)值也在不斷增加,成為私營經(jīng)濟的重要支柱。

(一)注冊企業(yè)的數(shù)量急劇增加

由于1990年之前的法律不允許建立私營企業(yè),因此不存在正式注冊的企業(yè)。在1990年頒布 《獨資法》和 《公司法》之后,第一批注冊私人企業(yè)于1991年成立。但是,由于成立私人公司的門檻較高,手續(xù)過于復雜,使得從1991-1999年9年時間,僅成立了1.45萬家私營企業(yè)。2000年 《企業(yè)法》通過放寬企業(yè)進入市場的限制,使得企業(yè)數(shù)量以驚人的速度增長。僅在2016年,新注冊的私營企業(yè)就達到11萬家 （見圖1）,到2019年,這一數(shù)字增加到了13.8萬家,截至2018年底,已累計有126萬家私營企業(yè)注冊 （見圖2）。

(二)注冊企業(yè)數(shù)量與實際存活企業(yè)數(shù)量的差距正在擴大

根據(jù)GSO 的數(shù)據(jù),2015年累計存活的私營企業(yè)為44.25萬 （見圖2）,這僅占到2015年累計注冊企業(yè)總數(shù)的49.5%。圖2顯示了2011-2017年累計注冊企業(yè)數(shù)量與累計存活企業(yè)數(shù)量之間的差距正在擴大,從2011年的25.2萬擴大到2018年的54.8萬,翻了一倍。在2010-2016年之間,存活企業(yè)的數(shù)量每年增加2.2-4萬,但是2018年一年內(nèi)存活企業(yè)增加了15.4萬,這使得存活企業(yè)數(shù)在注冊企業(yè)數(shù)中的占比提高到56%。

圖2 2011-2018年累計注冊與存活企業(yè)數(shù)(單位:萬)(11)數(shù)據(jù)來源:越南統(tǒng)計總局、越南計劃投資部,網(wǎng)址為:http://www.gso.gov.vn, http://mpi.gov.vn/pages/default.asps。

(三)外國投資企業(yè)正在成為私營企業(yè)的重要組成部分

除了國內(nèi)私營企業(yè)的強勁增長外,FDI企業(yè)也在蓬勃發(fā)展。自從1995年越南加入東盟并與美國關(guān)系正?；?越南已形成了相對龐大且成熟的自由貿(mào)易體系。截至2020年6月,越南已簽訂并生效13個雙多邊FTA,其中既包括日本、韓國等發(fā)達國家,也包括歐盟、歐亞聯(lián)盟這樣的經(jīng)濟組織,特別是2019年 《全面與進步跨太平洋伙伴關(guān)系協(xié)議》（CPTPP）生效后,使得流入越南的FDI持續(xù)增加。在1998-2016年間,累計吸引FDI總額為3367億美元,其中實際到位金額為1545億美元,占外資總額的45.9%；在2010-2015年間,盡管同期FDI企業(yè)數(shù)量僅增加4700家,但FDI資本卻呈指數(shù)級增長(12)Le Duy Binh, “Vietnam Private Sector: Productivity and Prosperity,” http://www.economica.vn/Content/files/PUBL%20%26%20REP/Viet%20Nam%20Private%20Sector%20ENG.pdf.。近年來,每年流入越南的FDI都超過200億美元 （見圖3）,比21世紀前十年只有幾十億美元有了顯著增加。

圖3 2013-2019年越南吸引的FDI資金總額和到位資金(13)數(shù)據(jù)來源:越南統(tǒng)計總局,http://www.gso.gov.vn。

(四)家族企業(yè)成為私營企業(yè)的重要支柱

與正式注冊企業(yè)和外商投資企業(yè)相比,家族企業(yè)在越南的發(fā)展歷史相對更長。1986年之前,家族企業(yè)以微型商品生產(chǎn)單位的形式存在,其中包括工匠、農(nóng)民和小型服務提供商,它們在獲得政府許可后開展業(yè)務,是當時私營企業(yè)經(jīng)營的唯一形式。革新開放政策啟動后,家族企業(yè)蓬勃發(fā)展,數(shù)百萬家企業(yè)選擇將其作為開展業(yè)務最有利的商業(yè)模式。據(jù)GSO 數(shù)據(jù),1975年,家族企業(yè)的產(chǎn)值僅占GDP 的8.3%；到1989年底,除3020家國有企業(yè)、21901家合作社和1284家正規(guī)私營企業(yè)外,全國注冊的家族企業(yè)總數(shù)達33.33萬戶。迄今為止,家族企業(yè)仍然是民眾創(chuàng)業(yè)的首選形式,并已成為越南經(jīng)濟增長的重要支柱。2016年,新增11萬家企業(yè)以 《企業(yè)法》規(guī)定的合法形式注冊,新增15.5萬人選擇以家族企業(yè)形式開展業(yè)務 （見圖4）。2016年,家族企業(yè)雇傭了約800 萬工人,貢獻了政府預算的1.56%,創(chuàng)造了GDP 的30.4% （國內(nèi)私營企業(yè)占38.6%,其中正式注冊企業(yè)占8.2%,家族企業(yè)占30.43%）,其在國內(nèi)生產(chǎn)總值中的份額是正式注冊私營企業(yè)的近四倍。

圖4 2011-2016年新增家族企業(yè)數(shù)量(14)數(shù)據(jù)來源:越南統(tǒng)計總局,http://www.gso.gov.vn。

四、越南私營企業(yè)發(fā)展的制約因素

越南私營企業(yè)中,小微企業(yè)占絕大多數(shù),大中型企業(yè)明顯不足。同時,私營企業(yè)在產(chǎn)業(yè)鏈中處于不利地位,主要依靠廉價勞動力作為競爭優(yōu)勢,而研發(fā)和設備投資在收入中所占比例不高,導致盈利能力較低。面臨不利的商業(yè)環(huán)境和居高不下的經(jīng)營成本,越南私營企業(yè)對商業(yè)發(fā)展服務沒有足夠的了解和使用,政府的相關(guān)政策未能起到鼓勵私營企業(yè)創(chuàng)新的作用。

(一)內(nèi)部制約因素

1.大中型企業(yè)不足

據(jù)GSO 數(shù)據(jù),截至2017年,小微企業(yè)占越南企業(yè)總數(shù)的97.3% （見圖5）,大型企業(yè)占1.3%,中型企業(yè)占1.4%,形成了 “大中型企業(yè)不足”的企業(yè)結(jié)構(gòu)。缺乏中型企業(yè)一方面意味著有很少的 “小型企業(yè)”成長為中型企業(yè)；另一方面意味著,沒有多少 “中型企業(yè)”可以成長為大型企業(yè)。越南的 “中間不足”是由多種原因造成的。一是小型企業(yè)存活率低,二是小型企業(yè)技術(shù)落后,三是小型企業(yè)資本積累緩慢。自2016年來,盡管每年新注冊的企業(yè)超過10萬家,但同時每年也有超過6萬家企業(yè)退出市場。新注冊的企業(yè)大多數(shù)規(guī)模較小,生產(chǎn)技術(shù)和勞動生產(chǎn)率普遍較低,它們大多在本地經(jīng)營,供應當?shù)厥袌?與全球價值鏈聯(lián)系有限,這也限制了它們獲得現(xiàn)代技術(shù)和商業(yè)知識的機會,它們通常選擇以低成本、人脈關(guān)系而不是知識、技術(shù)創(chuàng)新建立自己的優(yōu)勢。這些企業(yè)中有將近一半處于虧損狀態(tài),從而阻礙了它們的資本積累能力,也使得它們很難發(fā)展成中型企業(yè),進一步地,也導致了越南很難形成具有競爭力的大型企業(yè)。截至2017年底,大型企業(yè)的數(shù)量僅為7143家。因此,未來政府政策的重點應該是積極支持小型企業(yè)成長為中型企業(yè)進而發(fā)展成大型企業(yè)。

圖5 2017年越南 “大中型企業(yè)不足”的企業(yè)結(jié)構(gòu)(15)數(shù)據(jù)來源:越南統(tǒng)計總局,http://www.gso.gov.vn。

2.私營企業(yè)的盈利能力低下

不可否認,近年來,越南國內(nèi)私營企業(yè)的收入總額和利潤總額一直保持穩(wěn)定增長。在2010-2015年期間,越南國內(nèi)私營企業(yè)的收入翻了一番,利潤從115.6萬億越盾增加到150.5萬億越盾；然而,國內(nèi)私營企業(yè)收入和利潤的絕對增長不能掩蓋其盈利能力遠低于國有企業(yè)和外資企業(yè)的事實,在2010-2015年間,國有企業(yè)和外商投資企業(yè)的收益率一直在5%以上,而私營企業(yè)的收益率僅在1.1%-2.7%之間(16)Le Duy Binh, “Vietnam Private Sector: Productivity and Prosperity,” http://www.economica.vn/Content/files/PUBL%20%26%20REP/Viet%20Nam%20Private%20Sector%20ENG.pdf.。主要原因是當前越南商業(yè)環(huán)境給予國有企業(yè)和外資公司廣泛的優(yōu)惠政策 （包括稅收、融資、土地優(yōu)惠等）,使本地私營企業(yè)處于不利地位。這一狀況通常被越南學者稱為對私營企業(yè)的 “逆向歧視”。正是由于不公平的商業(yè)環(huán)境加上私營企業(yè)自身在資本、技術(shù)、公司治理、信息獲取等方面的弱點,使得其發(fā)展非常艱難。另一方面,國內(nèi)私營企業(yè)的收益率遠低于銀行平均貸款利息。盡管近年來越南銀行貸款利率一直在下降,但在2017-2019年仍保持在7%以上的高位,這顯著高于國內(nèi)私營企業(yè)的股本回報率,也高于同期該地區(qū)其他國家的銀行貸款利率如泰國、新加坡和馬來西亞 （見圖6）。正是由于凈資產(chǎn)收益率低于銀行貸款利率,每年都有眾多國內(nèi)私營企業(yè)由于經(jīng)營虧損而退出市場,即使有部分私營企業(yè)沒有因為虧損而倒閉,但長期的經(jīng)營虧損也使其利潤極低,這不利于私營企業(yè)的資本積累,也阻礙了其規(guī)模的擴大。

圖6 2013-2019年越南與東盟三國貸款利率比較(單位:%)(17)數(shù)據(jù)來源:世界銀行,http://www.enterprisesurveys.org/en/enterprisesurveys。

3.私營企業(yè)之間聯(lián)系比較薄弱

越南私營企業(yè)之間尤其是小型企業(yè)和大型跨國公司之間的聯(lián)系很少。大多數(shù)外國企業(yè)使用國際供應商的投入并將其產(chǎn)品出口到海外,國內(nèi)公司在這些價值鏈中的參與微乎其微。例如在越南的20個大型汽車牽頭企業(yè)中,本地一級供應商只有81個,二級和三級供應商145個；與之相比,在泰國的16個大型汽車牽頭企業(yè)中,有690個本地一級供應商和1700個二級和三級供應商(18)Le Duy Binh, “Vietnam Private Sector: Productivity and Prosperity,” http://www.economica.vn/Content/files/PUBL%20%26%20REP/Viet%20Nam%20Private%20Sector%20ENG.pdf.。因此,大部分越南私營企業(yè)通常是孤立地從事簡單的商品生產(chǎn)和服務。根據(jù)越南投資貿(mào)易促進中心2019年數(shù)據(jù),越南是在亞太地區(qū)吸引外國直接投資最多的國家之一,但是參與外國投資公司價值鏈的國內(nèi)中小型企業(yè)的比率卻很低。越南中小企業(yè)占越南企業(yè)的98%,但其中只有21%與外國供應鏈有關(guān)。這一比率低于東南亞地區(qū)的許多國家,例如泰國的30%和馬來西亞的46%(19)越南新聞網(wǎng): 《越南中小企業(yè)如何參與全球供應鏈》,http://bizhub.vn/news/vietnamese-smes-shownhowto-enter-the-global-supply-chain_306236.html。。2016年,在日本投資于越南的17家公司中,僅有32.4%的中間品從本地供應商處采購,這大大低于其鄰國如中國 （67.8%）、泰國 （57.1%）和印尼（40.5%）,而且在這些提供中間品的本地企業(yè)中,有58.9%是日本在越南投資的子公司,越南本土公司僅提供了13%的中間品投入；另一個例子是韓國三星在越南的投資,盡管該公司宣稱三星手機的本地化率為57%,但截至2016年底,只有29家越南本地公司直接向三星供應中間品,大多數(shù)三星中間品仍來自其他外國投資公司 （其中主要是韓國投資公司）(20)Le Duy Binh, “Vietnam Private Sector: Productivity and Prosperity,” http://www.economica.vn/Content/files/PUBL%20%26%20REP/Viet%20Nam%20Private%20Sector%20ENG.pdf.。

4.生產(chǎn)方式轉(zhuǎn)型緩慢

越南國內(nèi)私營企業(yè)一直非常依賴人口紅利和低廉的勞動力成本來實現(xiàn)增長。然而自從2012年以來,越南勞動適齡人口 （15歲及以上）增長率卻一直在下降。根據(jù)GSO,在2001-2011年間,越南勞動適齡人口的增長率一直穩(wěn)定在2.6%-2.9%,但是2012年開始下降到2.1%,2013年進一步下降到1.5%；與此相伴隨的是,越南勞動工人的工資卻在不斷增長,2007-2015年間,越南最低工資年均增長率達到兩位數(shù),導致在此期間工人的平均工資增長了1.5倍。勞動適齡人口增長率下降以及勞動力成本的不斷攀升,使越南的人口紅利優(yōu)勢正在減弱。但是越南國內(nèi)私營企業(yè)尚未就如何減少要素驅(qū)動以及增加資本、知識、技術(shù)、創(chuàng)新密集度制定清晰的發(fā)展戰(zhàn)略。根據(jù)GSO 2014年對7450家國內(nèi)私營企業(yè)的調(diào)查,使用高科技的企業(yè)數(shù)量2010-2014年間幾乎保持17%不變；有83%的企業(yè)沒有計劃進行研發(fā)或升級其技術(shù)和設備,只有6.23%的企業(yè)正在實施研發(fā),但是它們在技術(shù)和設備的更新和升級方面的投入僅占5.15%,更令人擔憂的是,與2010年相比,情況有惡化的趨勢。因此未來,政府需要幫助私營企業(yè)盡快改變依靠廉價勞動力作為競爭優(yōu)勢的發(fā)展戰(zhàn)略。

5.高度的非正式性

越南私營企業(yè)一個最大的特點是高度的非正式性和準正規(guī)性。根據(jù)GSO 的數(shù)據(jù),2016年越南的家族企業(yè)總數(shù)達到460萬,已在稅務機構(gòu)注冊的家族企業(yè)數(shù)量為160萬,其中許多尚未注冊。嚴格的法規(guī)、高昂的履約成本是造成國內(nèi)私營企業(yè)高度非正式性或準正規(guī)性的主要原因。通常,家族企業(yè)在注冊、簿記、稅務報告和付款以及社會保障義務等方面所遵循的監(jiān)管制度比依據(jù) 《企業(yè)法》注冊的企業(yè)輕得多,盡管它們在經(jīng)商范圍內(nèi)仍會受到政府的管理和限制,但它們傾向于與政府當局進行更多互動。雖然這種非正式性更容易引起腐敗,但不可否認,家族企業(yè)是民眾在越南開展業(yè)務的便捷方式。家族企業(yè)不愿注冊為公司,原因是成為正規(guī)的企業(yè)需要更改會計制度,并進行適當?shù)牟居?遵守更嚴格的社會保障和勞工法規(guī)以及更高的財務和納稅申報要求等。根據(jù)越南經(jīng)濟分析公司的分析顯示,一家擁有十名員工的家族企業(yè)轉(zhuǎn)換為公司后,將立即導致其每年監(jiān)管的合規(guī)成本增加1.812億越盾(21)Le Duy Binh, “Vietnam Private Sector: Productivity and Prosperity,” http://www.economica.vn/Content/files/PUBL%20%26%20REP/Viet%20Nam%20Private%20Sector%20ENG.pdf.。因此,為了促進家族企業(yè)的正規(guī)化,政府需要進行監(jiān)管改革和減少合規(guī)成本。

(二)外部制約因素

1.不公平的商業(yè)環(huán)境

盡管近年來越南商業(yè)環(huán)境已經(jīng)有了明顯改善,但不可否認,越南商業(yè)環(huán)境與該地區(qū)其他國家如新加坡、馬來西亞和泰國相比,仍有較大差距,私營企業(yè)仍然遭受不公平商業(yè)環(huán)境的困擾。根據(jù)2015年世界銀行企業(yè)調(diào)查數(shù)據(jù),越南商業(yè)環(huán)境的主要制約因素包括融資渠道、非正規(guī)企業(yè)的不公平做法、人力資本不足、交通運輸、獲取土地、海關(guān)和貿(mào)易法規(guī)等。圖7顯示了越南企業(yè)面臨的前十大商業(yè)環(huán)境約束,大部分高于東亞和太平洋地區(qū)國家的平均水平。另外,私營企業(yè)仍然是越南最弱勢的群體。越南工商會 （以下簡稱VCCI）2017年發(fā)布的一項調(diào)查顯示:超過38%的私營企業(yè)聲稱“省級機關(guān)對國有企業(yè)的偏愛給其經(jīng)營造成了困難”,這比2013年顯著提高了6個百分點。原因是國有企業(yè)通常享有國家土地、信貸以及政府采購的優(yōu)惠渠道,而且它們在某些利潤較高的部門如電力、電信、采礦等仍然具有壟斷地位。此外,有超過42%的企業(yè)同意“省級當局似乎優(yōu)先考慮吸引FDI以促進當?shù)亟?jīng)濟發(fā)展”,這比2013年上升了14個百分點,外商投資企業(yè)通常享有比國內(nèi)私營企業(yè)更優(yōu)惠的稅收、更便宜的土地和信貸資源(22)Le Duy Binh, “Vietn am Private Sector: Productivity and Prosperity,” http://www.economica.vn/Content/files/PUBL%20%26%20REP/Viet%20Nam%20Private%20Sector%20ENG.pdf.。

圖7 越南商業(yè)環(huán)境前十大障礙(受訪公司占比,單位:%)(23)數(shù)據(jù)來源:世界銀行,http://www.enterprisesurveys.org/en/enterprisesurveys。

2.經(jīng)商成本高

根據(jù)世界銀行 《2020年營商環(huán)境報告》,越南營商環(huán)境指數(shù)在190個經(jīng)濟體中排名70,比2015年提升20位(24)越南人民報網(wǎng):《繼續(xù)改善營商環(huán)境》,https://cn.nhandan.com.vn/economic/item/7600901-繼續(xù)改善營商環(huán)境.html。。盡管如此,越南的營商環(huán)境仍與新加坡、馬來西亞、泰國等東盟國家有較大差距,企業(yè)在實際運行過程中仍遇到諸多困難。例如企業(yè)遵守法規(guī)和行政程序的成本非常高,行政程序既耗時又昂貴,特別是與商業(yè)許可和貿(mào)易便利化有關(guān)的程序。根據(jù)越南政府辦公室的數(shù)據(jù),截至2017年3月,共有5719種有效且適用于企業(yè)和公民的許可證和營業(yè)執(zhí)照,數(shù)量之多給企業(yè)造成了沉重負擔。非正式成本也是越南私營企業(yè)面臨的一個關(guān)鍵問題。根據(jù)VCCI的省級競爭力指數(shù)調(diào)查,與2006年基準相比,2014-2016年間的非正式收費沒有改善的跡象；2016年,約有66%的企業(yè)必須行賄或向公職人員支付非正式款項,這比2008-2013年間高出12-15個百分點；有11%的公司聲稱這種非正式付款占其總收入的10%以上,這對任何企業(yè)來說都是相當大的財務負擔(25)Le Duy Binh, “Vietnam Private Sector: Productivity and Prosperity,” http://www.economica.vn/Content/files/PUBL%20%26%20REP/Viet%20Nam%20Private%20Sector%20ENG.pdf.。此外,是否與政府當局存在 “密切聯(lián)系”也影響著私營企業(yè)對資源的獲取。沒有與政府當局或銀行等金融機構(gòu)密切聯(lián)系的公司,獲得土地和信貸的機會通常受到限制,“人脈關(guān)系”已成為越南私營企業(yè)開展業(yè)務成功的關(guān)鍵因素,對私營中小企業(yè)尤其如此。

3.商業(yè)發(fā)展服務市場尚待開發(fā)

商業(yè)發(fā)展服務 （以下簡稱BDS）是指用于幫助企業(yè)運作或發(fā)展的任何非金融服務,例如培訓、咨詢、管理服務、營銷、包裝、物流配送、信息技術(shù)、會計服務、快遞和廣告服務等等。在發(fā)達國家,私營企業(yè)通常需要將非主營業(yè)務外包給其他BDS提供商,從而幫助他們更好地利用有限的時間和資源發(fā)展核心業(yè)務,BDS的使用對于提高企業(yè)的生產(chǎn)率至關(guān)重要。但是,越南私營企業(yè)在使用BDS中受到BDS市場的供需雙方限制。從需求的角度來看,私營企業(yè)不了解BDS以及使用BDS的重要性和有效性；從供應方來看,BDS提供商尚待開發(fā),服務質(zhì)量與服務范圍尚未達到用戶期望。VCCI在2015年對越南600家企業(yè)需求和使用BDS情況進行調(diào)查評估后發(fā)現(xiàn),有相當高比例的企業(yè)表示他們 “不了解”或 “了解但不使用”BDS作為市場調(diào)查、技術(shù)測試、管理建議的工具,更常用的BDS工具是會計服務、稅務咨詢、法律服務和廣告服務等,與VCCI在2002年對1200家企業(yè)進行調(diào)查的結(jié)果相比,國內(nèi)私營企業(yè)對BDS的了解和使用水平幾乎沒有提高(26)Le Duy Binh, “Vietnam Private Sector: Productivity and Prosperity,” http://www.economica.vn/Content/files/PUBL%20%26%20REP/Viet%20Nam%20Private%20Sector%20ENG.pdf.。

4.政府創(chuàng)新驅(qū)動不足

目前,越南距離技術(shù)驅(qū)動和創(chuàng)新主導的經(jīng)濟模式仍然很遠。根據(jù) 《2019年全球競爭力報告》,越南整體競爭力在141個經(jīng)濟體中排名第67位,其中創(chuàng)新能力指標排名第76位,低于該地區(qū)其他國家如新加坡13 名、馬來西亞30 名、泰國50 名、菲律賓72 名(27)World Economic Forum,“Global Competitiveness Report 2019,”http://www3.weforum.org/docs/WEF_TheGlobalCompetitivenessReport2019.pdf.。根據(jù)越南《2011-2020年科技發(fā)展戰(zhàn)略》的規(guī)定,政府的研發(fā)支出到2020年要占GDP的2%。但目前,政府在鼓勵創(chuàng)新方面的表現(xiàn)不盡如人意,研發(fā)支出大部分被公共或政府研究機構(gòu)使用,私營企業(yè)花費非常有限,這與科技發(fā)達國家更重視投資企業(yè)研發(fā)形成鮮明對比。政府對私營企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新缺乏政策支持,導致私營企業(yè)對包括信息和通信技術(shù)在內(nèi)的先進技術(shù)尚未充分獲取和利用,而且國內(nèi)私營企業(yè)與外商投資企業(yè)聯(lián)系薄弱,也在一定程度上限制了技術(shù)轉(zhuǎn)讓的可能性。此外,越南大學教育和職業(yè)培訓體系效率不高,大學課程設置重理論輕實踐,職業(yè)培訓課程通常跟不上現(xiàn)實需求,雇主對科學、技術(shù)、工程和數(shù)學等學科有很高的要求,但是越南的科學和技術(shù)課程自1998年來就沒有更新過,這在一定程度上限制了企業(yè)對高水平人力資源的獲取。另外,由于政府對知識產(chǎn)權(quán)法律法規(guī)執(zhí)行不力,導致侵犯知識產(chǎn)權(quán)的事件時有發(fā)生,這嚴重削弱了私營企業(yè)創(chuàng)新的欲望。

五、越南私營企業(yè)發(fā)展的機遇

針對上文所述的制約因素,越南政府也在不斷改善營商環(huán)境,利用優(yōu)越的地理位置和雙多邊貿(mào)易協(xié)定吸引外資,同時加快國有企業(yè)改革步伐,為私營企業(yè)發(fā)展提供了寶貴機會。而工業(yè)4.0和數(shù)字經(jīng)濟的發(fā)展為越南私營企業(yè)帶來了新的發(fā)展機遇。

(一)不斷改善的商業(yè)環(huán)境

近年來,越南國會通過了許多經(jīng)濟領(lǐng)域的法律項目,例如 《中小企業(yè)支持法》《技術(shù)轉(zhuǎn)讓法》等,并通過了多項政府決議,著力改善商業(yè)環(huán)境和提高國家競爭力,促進私營企業(yè)的發(fā)展。省級地方政府在創(chuàng)造有吸引力的商業(yè)環(huán)境以促進私營部門發(fā)展方面同樣發(fā)揮著重要作用。例如,胡志明市建立了一個投資和貿(mào)易促進中心,為中小企業(yè)提供商業(yè)信息,并為中小企業(yè)提供有關(guān)公司治理的培訓課程。越南政府的高級官員還定期與中小企業(yè)會面,及時了解中小企業(yè)面臨的問題以及探討如何解決這些問題。

(二)優(yōu)越地理位置以及簽署眾多FTA 協(xié)定

越南位于東南亞的心臟地帶并與世界第二大消費市場中國接壤,兩國邊境線長達1300公里,優(yōu)越的地理位置有利于發(fā)展兩國的跨境貿(mào)易。而且越南當前已形成了相對龐大和成熟的自由貿(mào)易體系。截至2020年6月,越南已簽訂并生效的FTA 多達13個,特別是2019年和2020年相繼生效的 《全面與進步跨太平洋伙伴關(guān)系協(xié)議》 （CPTPP）和 《越南-歐盟自由貿(mào)易協(xié)定》（EVFTA）,對越南吸引外資以及增加私營企業(yè)參與全球價值鏈,獲得投資資本、技術(shù)和管理經(jīng)驗,提高勞動生產(chǎn)率具有十分重要的意義。

(三)吸引外資規(guī)模不斷擴大

越南被認為是亞太地區(qū)最具吸引力的投資目的地之一,這主要是由于其政治穩(wěn)定、優(yōu)越的地理位置、低廉的勞動力成本以及政府給予外資企業(yè)的稅費優(yōu)惠。僅2019年,流入越南的外國投資資本總計380 億美元,比2018 年同期增長7.2%,截至2019 年底,越南有超過30827個FDI項目,有效注冊資本總額約3626億美元,實付資本總額超過2118億美元,占承諾總額的58.4%(28)越南計劃投資部門戶網(wǎng): 《2019年吸引的外國直接投資達到380.2億美元》,http://www.mpi.gov.vn/Pages/tinbai.aspx?idTin=44949&idcm=188。。FDI的增加為國內(nèi)私營企業(yè)加強與外資企業(yè)的聯(lián)系以及參與外資企業(yè)主導的全球供應鏈提供了寶貴的機會。

(四)政府加快從國有企業(yè)撤資和改革的步伐

近年來,越南政府已出臺了多項機制政策,集中指導國有企業(yè)改革工作。2022年3月17日,政府總理范明正批準了 “2021-2025年以經(jīng)濟集團和國有企業(yè)為重點的國有企業(yè)改制”項目。根據(jù)該項目,到2025年,越南將基本完成國有企業(yè)所有權(quán)的重組和轉(zhuǎn)換工作,基本解決經(jīng)濟集團和國有企業(yè)的短板、虧損、工程進度落后、投資效率低下、長期虧損等問題(29)越南通訊社:《越南批準2021-2025年國有企業(yè)改制項目》,https://www.vietnamplus.vn/phe-duyet-dean-co-cau-lai-doanh-nghiep-nha-nuoc-giai-doan-20212025/778795.vnp。。可見,此舉既有助于提高國有企業(yè)的運營效率和競爭力,更有助于高效地調(diào)動、分配和使用社會資源,因此這為私營企業(yè)發(fā)展提供了寶貴的機會。但是,這一機會需要由國內(nèi)私營企業(yè)主動抓住,而不是讓位給外國企業(yè)。這些機會主要包括公共工程和基礎設施項目,目前已經(jīng)有不少私營企業(yè)參與投資了機場、高速公路、海港、發(fā)電廠等項目。到2020年,全國對基礎設施的總投資需求將達到4800億美元,因此私營企業(yè)的投資將可以滿足其中較大一部分需求。

(五)工業(yè)4.0和數(shù)字經(jīng)濟的發(fā)展

互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、新算法和云計算的應用將創(chuàng)建無邊界的基于數(shù)字的新經(jīng)濟,在這種經(jīng)濟中,啟動和經(jīng)營企業(yè)將比以往任何時候都更加容易。這樣的新經(jīng)濟將創(chuàng)造出創(chuàng)新的商業(yè)模式、產(chǎn)品和服務。商業(yè)創(chuàng)意可以以更快的速度得到測試并付諸實踐。私營企業(yè)可以與客戶以及國際市場建立聯(lián)系,這將使企業(yè)開展業(yè)務變得更容易,成本也更低。工業(yè)4.0和數(shù)字經(jīng)濟將為私營企業(yè)創(chuàng)新生產(chǎn)、融資和物流等提供前所未有的新商業(yè)模式,未來私營企業(yè)將有更多的機會融入以知識為基礎、以創(chuàng)新為主導的經(jīng)濟,并成為國家和國際經(jīng)濟的參與者,這對于資本不足、財務資源有限的越南私營企業(yè)來說非常重要。

六、越南發(fā)展私營企業(yè)的政策重點

努力改善商業(yè)環(huán)境。政府需要控制行政程序,縮短開業(yè)時間,簡化租地手續(xù)；提高納稅效率,改革政府與企業(yè)之間的對話機制,聽取他們的想法、感受和愿望,并找到有效措施,增加企業(yè)獲取信息的渠道,降低企業(yè)的成本；為鼓勵私營企業(yè)生產(chǎn),國家需要研究支持企業(yè)生產(chǎn)和銷售產(chǎn)品的機制。

加強國內(nèi)企業(yè)與外國企業(yè)的聯(lián)系。必須建立一種支持機制,以幫助本地公司克服各種限制以達到外國供應商所需的產(chǎn)品質(zhì)量、交付時間、合規(guī)性等標準。一旦吸引了高質(zhì)量的FDI并建立了本地公司的吸收能力,就需要確保外國公司與本地供應商建立聯(lián)系。政府可以與國內(nèi)外的商業(yè)協(xié)會合作,通過不同渠道為雙方提供信息,鼓勵雙方建立聯(lián)系；另一種方法是通過支持建立產(chǎn)業(yè)集群以加強雙方聯(lián)系。

解決私營企業(yè)的 “中間缺失”,培養(yǎng)更多中型企業(yè)。政府應當支持小型企業(yè)的資本積累和規(guī)模增長,充分鼓勵小型企業(yè)通過內(nèi)部和外部資本并購、股權(quán)投資等方式進行資本積累,通過商業(yè)環(huán)境改革提高企業(yè)的利潤率。

支持私營企業(yè)轉(zhuǎn)變生產(chǎn)方式,提高創(chuàng)新能力。政府需要將研發(fā)預算更多地分配給績效較好的私營企業(yè),并為研發(fā)預算建立一個有效和透明的使用機制。此外,政府應培訓私營企業(yè)的業(yè)務人員,提高私營企業(yè)人力資源的質(zhì)量,支持高校和企業(yè)之間的聯(lián)系,促使私營企業(yè)積極創(chuàng)新,并將其創(chuàng)新成果市場化。