內(nèi)蒙古數(shù)字普惠金融發(fā)展對(duì)農(nóng)村居民收入影響的實(shí)證研究

越慧娟，劉玉春

(內(nèi)蒙古農(nóng)業(yè)大學(xué) 經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院，內(nèi)蒙古 呼和浩特 010018)

2013年11月，黨的十八屆三中全會(huì)正式提出“發(fā)展普惠金融”，到2015年底，國務(wù)院在《推進(jìn)普惠金融發(fā)展規(guī)劃(2016—2020年)》中首次提出普惠金融概念，并指出普惠金融主要就是給予農(nóng)民、小微企業(yè)和老年人等低收入和弱勢群體提供金融服務(wù)。我國普惠金融發(fā)展歷程可以總結(jié)為公益性小額信貸、發(fā)展性微型金融、綜合性普惠金融和創(chuàng)新性互聯(lián)網(wǎng)金融4個(gè)階段[1]，而目前我國正處于創(chuàng)新性互聯(lián)網(wǎng)階段的數(shù)字普惠金融階段。數(shù)字普惠金融最早是在2016年9月召開的G20峰會(huì)提出的，該概念一經(jīng)提出，就得到了社會(huì)各界人士的廣泛關(guān)注。在此之后的“十三五”規(guī)劃、《關(guān)于金融服務(wù)鄉(xiāng)村振興的指導(dǎo)意見》《數(shù)字農(nóng)業(yè)農(nóng)村發(fā)展規(guī)劃(2019—2025 年)》和“十四五”規(guī)劃等重大文件中，再次明確指出數(shù)字普惠金融在建設(shè)數(shù)字中國和鄉(xiāng)村發(fā)展中的不可忽視的作用。我國是農(nóng)業(yè)大國，“三農(nóng)”問題一直是我國經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展面臨的重大挑戰(zhàn)，因此發(fā)展普惠金融戰(zhàn)略，尤其是最新的數(shù)字普惠金融，以此來緩解“三農(nóng)”問題，是我國不得不考慮的一大問題，這也將有助于我國實(shí)現(xiàn)社會(huì)主義現(xiàn)代化新征程。

數(shù)字普惠金融對(duì)“三農(nóng)”領(lǐng)域的影響主要體現(xiàn)在減貧、收入、消費(fèi)和縮小城鄉(xiāng)差距幾個(gè)方面。數(shù)字普惠金融將數(shù)字技術(shù)與普惠金融融合在一起，豐富了金融業(yè)的發(fā)展，也為促進(jìn)農(nóng)業(yè)和農(nóng)村現(xiàn)代化、提高農(nóng)民家庭的收入水平和緩解相對(duì)貧困等提供了新的思路與方法，因此，筆者探討了內(nèi)蒙古數(shù)字普惠金融發(fā)展對(duì)農(nóng)村居民收入的影響，希望能夠?yàn)橄嚓P(guān)的數(shù)字普惠金融發(fā)展研究和促進(jìn)農(nóng)村居民家庭的收入增長，提供一定的理論指導(dǎo)和政策建議。

1 文獻(xiàn)回顧

1.1 普惠金融研究

在普惠金融的指標(biāo)體系構(gòu)建方面，外國學(xué)者Sarma等(2011)[2]參照聯(lián)合國開發(fā)計(jì)劃署的人類發(fā)展指數(shù)(HDI)的計(jì)算方法，計(jì)算了45個(gè)國家的普惠金融發(fā)展指數(shù)，首次引入了產(chǎn)品接觸、效用和地理滲透三個(gè)維度。這三個(gè)維度也為后續(xù)學(xué)者提供了范式參考。從國內(nèi)外的研究來看，現(xiàn)有的普惠金融發(fā)展水平評(píng)價(jià)文獻(xiàn)大多基于Sarma等的多維評(píng)價(jià)框架。Chakrabarty(2012)同樣提出，我們需要研究和構(gòu)建一個(gè)能夠反映普惠金融平等本質(zhì)的指標(biāo)，從而更好地促進(jìn)普惠金融體系的包容發(fā)展。而在國內(nèi)，焦瑾璞(2006)主要考慮普惠金融的覆蓋面，從農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)數(shù)量、貸款的覆蓋面出發(fā)，來分析普惠金融發(fā)展水平。在普惠金融的現(xiàn)狀分析方面，尹應(yīng)凱、侯蕤(2017)[3]指出，美國已經(jīng)形成了較為完整的數(shù)字普惠金融鏈和良好的數(shù)字普惠金融生態(tài)環(huán)境，包括互聯(lián)網(wǎng)支付、大數(shù)據(jù)征信、大數(shù)據(jù)營銷、互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)、互聯(lián)網(wǎng)貸款、智能投資咨詢等。而在我國，郭田勇和丁瀟[4]研究得出目前我國普惠金融水平普遍較低，東中西部地區(qū)之間有較大的差異，中西部地區(qū)普惠金融發(fā)展水平明顯低于東部地區(qū)，呈現(xiàn)出由西向東逐漸提升的區(qū)域格局[5]，尤其是在農(nóng)村地區(qū)，這種差異更明顯[6]，這不能滿足大多數(shù)中小企業(yè)和低收入群體的金融需求。

1.2 數(shù)字普惠金融研究

對(duì)于數(shù)字普惠金融發(fā)展，由于數(shù)據(jù)可獲得性低，當(dāng)前國內(nèi)學(xué)者對(duì)數(shù)字普惠金融研究的較少，尚未形成一個(gè)確定的指標(biāo)體系。直到2016年開始，北京大學(xué)互聯(lián)網(wǎng)金融研究中心、上海新金融研究院和螞蟻金服集團(tuán)組成課題組，利用螞蟻金服關(guān)于數(shù)字普惠金融的數(shù)據(jù)，編制了第一期“北京大學(xué)數(shù)字普惠金融指數(shù)”，目前已經(jīng)更新到了2020年[7]。宋懿倫[8]通過實(shí)地走訪河北省的11個(gè)城市的部分村鎮(zhèn)，收集了農(nóng)村居民利用互聯(lián)網(wǎng)購買金融產(chǎn)品、獲取金融服務(wù)的相關(guān)信息，分析了河北省農(nóng)村地區(qū)數(shù)字普惠金融發(fā)展現(xiàn)狀與存在的問題，并提出推進(jìn)農(nóng)村金融改革、加強(qiáng)農(nóng)村居民金融知識(shí)的普及力度和數(shù)字金融意識(shí)、創(chuàng)新金融產(chǎn)品和加強(qiáng)數(shù)字金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等建議，促進(jìn)農(nóng)村地區(qū)數(shù)字普惠金融的發(fā)展。

1.3 數(shù)字普惠金融發(fā)展與農(nóng)民收入研究

在數(shù)字普惠金融對(duì)農(nóng)民收入的影響方面，Demirguckunt等[9]指出，低收入或弱勢群體容易對(duì)未來生活失去信心，加劇貧困，而發(fā)展普惠金融，可以讓沒有接受過金融服務(wù)的群體也能享受到金融服務(wù)，金融服務(wù)的可獲得性緩解了貧困的發(fā)生率，促進(jìn)農(nóng)村居民家庭收入的增加，但是這種促進(jìn)作用，對(duì)于受教育程度高、收入高、社會(huì)資本較好的農(nóng)村家庭來說，效果更為突出，而對(duì)于一些處于弱勢地位的農(nóng)村家庭來說，受益面很小[10]。董彥立等(2015)、呂琴(2019)、高雅等(2020)和翟項(xiàng)樂(2020)借助北大數(shù)字金融研究中心關(guān)于數(shù)字普惠金融指數(shù)的研究成果和相關(guān)省份數(shù)據(jù)，實(shí)證分析了數(shù)字普惠金融發(fā)展對(duì)新疆維吾爾自治區(qū)、安徽省、江蘇省和青海省農(nóng)村居民收入的影響，得出數(shù)字普惠金融發(fā)展對(duì)農(nóng)村居民的收入增長有顯著效應(yīng)。陳丹、姚明明(2019)[11]以農(nóng)村居民人均可支配收入作為解釋變量、以數(shù)字普惠金融指數(shù)作為核心解釋變量、以政府助農(nóng)財(cái)政支持、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、就業(yè)水平和農(nóng)村寬帶普及程度作為控制變量，采用隨機(jī)效應(yīng)模型實(shí)證分析了數(shù)字普惠金融發(fā)展對(duì)農(nóng)村居民收入的影響，得出二者之間存在正向影響。

2 研究設(shè)計(jì)

2.1 數(shù)據(jù)來源

本研究數(shù)據(jù)來源于《內(nèi)蒙古統(tǒng)計(jì)年鑒》和《北京大學(xué)數(shù)字普惠金融指數(shù)報(bào)告(2011—2019)》，缺失的數(shù)據(jù)通過查找各盟市統(tǒng)計(jì)年鑒補(bǔ)齊。經(jīng)過整理后找到內(nèi)蒙古自治區(qū)12個(gè)盟市、時(shí)間跨度為2011年—2019年的面板數(shù)據(jù)。

2.2 變量選取

2.2.1 被解釋變量。農(nóng)村居民人均可支配收入(Y)：筆者選取農(nóng)村居民人均可支配收入來衡量農(nóng)村居民的收入水平。由于統(tǒng)計(jì)口徑發(fā)生了改變，在2011年和2012年為農(nóng)村居民人均純收入，從2013年開始變?yōu)檗r(nóng)村居民人均可支配收入，但二者的差別不大，所以這里統(tǒng)一口徑為農(nóng)村居民人均可支配收入。

2.2.2 核心解釋變量。數(shù)字普惠金融指數(shù)(DIFI)：選取北京大學(xué)數(shù)字普惠金融報(bào)告中的地級(jí)市的指數(shù)作為衡量內(nèi)蒙古各盟市數(shù)字普惠金融發(fā)展水平的指標(biāo)。

2.2.3 控制變量。參考已有的文獻(xiàn)，選取如下變量作為控制變量：經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平(ED)，地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平是影響居民收入的一個(gè)重要因素，所以筆者選取各市人均GDP來衡量該地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平。財(cái)政支農(nóng)水平(GE)，農(nóng)林水事務(wù)財(cái)政支出影響農(nóng)業(yè)的生產(chǎn)，進(jìn)而影響農(nóng)民的收入，因此筆者選取內(nèi)蒙古各盟市的農(nóng)林水事務(wù)財(cái)政支出占GDP的比值來衡量財(cái)政支出水平。產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)(IS)，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)變將直接影響農(nóng)民的工作內(nèi)容和收入，因此選用地區(qū)第一產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值占GDP的比重來衡量產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。城鎮(zhèn)化程度(UR)，近年來農(nóng)村勞動(dòng)力轉(zhuǎn)移到城市，拓開了農(nóng)民的收入渠道，提升了農(nóng)民的收入水平。勞動(dòng)力轉(zhuǎn)移到城市有利于城市的建設(shè)，城市的發(fā)展將帶動(dòng)農(nóng)村地區(qū)的發(fā)展，進(jìn)而也可以提高農(nóng)民的收入水平[12]。筆者采取城鎮(zhèn)人口占總?cè)丝跀?shù)的比重來衡量城鎮(zhèn)化程度。就業(yè)水平(JOB)：農(nóng)民的就業(yè)會(huì)直接影響其收入水平，選取第一產(chǎn)業(yè)就業(yè)人數(shù)占農(nóng)村人口數(shù)的比重來衡量地區(qū)就業(yè)水平。

2.3 模型設(shè)定

依據(jù)上文選取的被解釋變量、核心解釋變量與控制變量，建立如下的回歸模型：

Yi，t=β0+β1DIFIi，t+β2EDi，t+β3GEi，t+β4ISi，t+β5URi，t+β6JOBi，t+εi，t

其中，i代表12個(gè)盟市，t表示年份，ε表示隨機(jī)擾動(dòng)項(xiàng)。在實(shí)證分析中為了消除異方差和無量綱化，對(duì)部分變量數(shù)據(jù)做了對(duì)數(shù)處理。

3 實(shí)證分析

3.1 實(shí)證過程分析

對(duì)于面板數(shù)據(jù)回歸較常采用的模型有混合效應(yīng)模型、固定效應(yīng)模型與隨機(jī)效應(yīng)模型，具體使用哪個(gè)模型需要檢驗(yàn)判斷。首先進(jìn)行固定效應(yīng)模型與隨機(jī)效應(yīng)模型估計(jì)，結(jié)果見表1。

表1 模型估計(jì)結(jié)果

由表1可以看出，數(shù)字普惠金融對(duì)農(nóng)村居民人均可支配收入有著顯著的正向影響。無論是固定效應(yīng)模型還是隨機(jī)效應(yīng)模型，隨著控制變量的引入，核心解釋變量DIFI的系數(shù)始終保持在0.003左右，且系數(shù)均顯著。在所有的控制變量中，只有財(cái)政支農(nóng)水平GE對(duì)農(nóng)村居民人均可收入的影響較為顯著，其他變量的影響都不太顯著。

對(duì)于面板數(shù)據(jù)：①進(jìn)行個(gè)體效應(yīng)檢驗(yàn)，由F檢驗(yàn)得出的p值為0.000 0，表明所有的個(gè)體效應(yīng)在整體上顯著，即固定效應(yīng)模型要優(yōu)于混合效應(yīng)模型；②進(jìn)行時(shí)間效應(yīng)檢驗(yàn)，由LM檢驗(yàn)得出的p值為0.000 0，表明隨機(jī)效應(yīng)非常顯著，即隨機(jī)效應(yīng)模型要優(yōu)于混合效應(yīng)模型；③由Hausman檢驗(yàn)得出的p值為0.000 0，拒絕了使用隨機(jī)效應(yīng)模型的原假設(shè)，所以綜上確定采用固定效應(yīng)模型進(jìn)行本文面板數(shù)據(jù)的回歸分析。

表2 F檢驗(yàn)、LM檢驗(yàn)和Hausman檢驗(yàn)結(jié)果

3.2 實(shí)證結(jié)果分析

通過固定效應(yīng)模型(3)的實(shí)證結(jié)果可以看出，數(shù)字普惠金融對(duì)內(nèi)蒙古農(nóng)村居民的人均可支配收入的增長有顯著的促進(jìn)作用，說明在內(nèi)蒙古農(nóng)村地區(qū)發(fā)展數(shù)字普惠金融是有一定意義的。政府的財(cái)政支農(nóng)水平也對(duì)農(nóng)民的收入有著正向的影響，可見在內(nèi)蒙古地區(qū)，由于經(jīng)濟(jì)發(fā)展落后，政府的財(cái)政支持對(duì)農(nóng)村的發(fā)展、農(nóng)民收入的提高起到了很大的作用。從回歸的參數(shù)估計(jì)來看，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平ED、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)IS、城鎮(zhèn)化程度UR和就業(yè)水平JOB對(duì)農(nóng)民收入的影響都顯現(xiàn)出了正向的關(guān)系，但這些變量對(duì)農(nóng)民收入的影響很小，效果并沒有很顯著，原因可能在于相比其他發(fā)達(dá)地區(qū)，內(nèi)蒙古的經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型、城鎮(zhèn)化率等變化的都不明顯，發(fā)展的速度要慢于其他省份；從參數(shù)估計(jì)值的符號(hào)和大小來看，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)IS和就業(yè)水平JOB對(duì)農(nóng)民收入的促進(jìn)作用更明顯，其次是經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平ED和城鎮(zhèn)化率UR。

4 相關(guān)政策建議

4.1 加強(qiáng)農(nóng)村地區(qū)數(shù)字普惠金融基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)

研究表明數(shù)字普惠金融促進(jìn)了農(nóng)村居民收入的增加，而數(shù)字技術(shù)是普惠金融發(fā)展的基礎(chǔ)，因此需加強(qiáng)數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)，如加快農(nóng)村地區(qū)互聯(lián)網(wǎng)及移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)的普及、增加農(nóng)村寬帶接入數(shù)量等，從而提高農(nóng)村網(wǎng)絡(luò)覆蓋率，讓農(nóng)民也可以在手機(jī)等移動(dòng)終端享受到多樣化的金融服務(wù)。但目前農(nóng)村地區(qū)移動(dòng)基站少、網(wǎng)絡(luò)質(zhì)量差、寬帶入戶數(shù)量少且使用網(wǎng)絡(luò)的成本較大，可以通過加大移動(dòng)基站的構(gòu)建、采用優(yōu)惠政策降低農(nóng)民使用互聯(lián)網(wǎng)的成本等措施解決基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)過程中存在的問題，促進(jìn)農(nóng)村地區(qū)數(shù)字設(shè)施的普及化、全面化、效用化。

4.2 加大金融知識(shí)教育力度，提升居民的金融素養(yǎng)水平

內(nèi)蒙古地區(qū)農(nóng)村居民的文化教育程度整體較低，金融技能不足，為了適應(yīng)農(nóng)民的接受程度，應(yīng)該采用通俗易懂的方式開展金融知識(shí)教育。①可以通過開展相關(guān)知識(shí)、技能培訓(xùn)項(xiàng)目提高農(nóng)民對(duì)數(shù)字普惠金融的認(rèn)知度和使用技能；②注意風(fēng)險(xiǎn)防范的宣傳，確保農(nóng)民在使用互聯(lián)網(wǎng)時(shí)避免遭受不必要的損失。

4.3 加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化，增加財(cái)政支出

政府財(cái)政支農(nóng)對(duì)經(jīng)濟(jì)較不發(fā)達(dá)地區(qū)的農(nóng)民收入有著很大的影響。鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的提出為促進(jìn)產(chǎn)業(yè)優(yōu)化提供了思路，對(duì)于農(nóng)村地區(qū)，農(nóng)業(yè)收入是農(nóng)民的主要收入來源，各農(nóng)村地區(qū)居民可以因地制宜，發(fā)展當(dāng)?shù)靥厣r(nóng)業(yè)。政府在這時(shí)應(yīng)該加大對(duì)農(nóng)業(yè)的信貸支持，增加對(duì)農(nóng)業(yè)項(xiàng)目和數(shù)字建設(shè)的資金扶持，促進(jìn)農(nóng)業(yè)的發(fā)展從而提高農(nóng)民的收入。

4.4 強(qiáng)化數(shù)字普惠金融監(jiān)管體系和征信體系的構(gòu)建

目前，數(shù)字普惠金融監(jiān)管的不到位，出現(xiàn)了很多發(fā)展失序的現(xiàn)象，損害了農(nóng)民等低收入弱勢群體的利益，在這樣的情況下如果不構(gòu)建一套完整的監(jiān)管體系，將不足以應(yīng)對(duì)未來更多的風(fēng)險(xiǎn)和產(chǎn)品的創(chuàng)新。此外農(nóng)民由于受教育程度低，其信用意識(shí)相對(duì)較差，這也是很多農(nóng)民無法從銀行等金融機(jī)構(gòu)獲得貸款的原因之一，對(duì)此應(yīng)該加強(qiáng)農(nóng)村地區(qū)征信體系的構(gòu)建，讓農(nóng)民意識(shí)到信用的重要性，及時(shí)還款不違約，助于他們更好地獲得需要地金融服務(wù)，從事相應(yīng)的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)，增加其收入來源。