中間品進口與中國企業(yè)創(chuàng)新
——基于進口關(guān)聯(lián)化、多樣化與高度化的多維視角

郭 平，張鳳云，秦開強

(1.南京財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院，江蘇 南京 210023；2.安徽科技學(xué)院財經(jīng)學(xué)院，安徽 蚌埠 233000；3.云南大學(xué)經(jīng)濟學(xué)院，云南 昆明 650091)

一、引 言

中間品貿(mào)易是全球化生產(chǎn)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，是連接國內(nèi)生產(chǎn)循環(huán)與國際貿(mào)易循環(huán)的重要紐帶，業(yè)已成為跨國間技術(shù)溢出的主要途徑。伴隨世界經(jīng)濟格局的深刻調(diào)整，我國中間品進口貿(mào)易增速明顯加快。2019年，中間品進口占進口總額的比重達到76%，成為我國對外貿(mào)易的鮮明特征。現(xiàn)有研究指出，作為獲取知識溢出的重要貿(mào)易形式，中間品進口貿(mào)易能產(chǎn)生“進口中學(xué)習(xí)效應(yīng)”[1]，對促進企業(yè)創(chuàng)新和生產(chǎn)率提升發(fā)揮了關(guān)鍵性作用[2]。因此，在構(gòu)建“雙循環(huán)”新發(fā)展格局的背景下，探究如何通過國際貿(mào)易大循環(huán)推動先進技術(shù)和高級生產(chǎn)要素引進，并使之轉(zhuǎn)化為國內(nèi)企業(yè)自身創(chuàng)新能力將具有重大意義。而如何緊抓中間品進口的戰(zhàn)略機遇，深化進口范圍、領(lǐng)域和層次則成為我國企業(yè)創(chuàng)新能力提高的迫在眉睫的現(xiàn)實問題。

然而，現(xiàn)有文獻對中間品進口與企業(yè)創(chuàng)新之間的關(guān)系仍存在爭議?！皠?chuàng)新促進說”認為中間品貿(mào)易自由化有利于企業(yè)的技術(shù)獲取，增進研發(fā)創(chuàng)新、提升企業(yè)產(chǎn)品附加值[3][4]。“創(chuàng)新抑制說”認為價值鏈低端鎖定導(dǎo)致低質(zhì)量的中間品進口，使企業(yè)難以獲得知識溢出，進而陷入低加成率陷阱[5]。隨著中間品進口成本下降，企業(yè)還偏向于“購買”而不是“創(chuàng)新”，從而形成“創(chuàng)新替代”的現(xiàn)象[6]。事實上，中國積極擴大進口并不是盲目增加進口規(guī)模。由于中間品內(nèi)含知識的復(fù)雜性和異質(zhì)性，中間品進口的知識溢出并非“自動發(fā)生”，其取決于企業(yè)獲取中間品內(nèi)含緘默知識的收益效應(yīng)和成本效應(yīng)，這兩種效應(yīng)的動態(tài)變化最終決定不同形式中間品進口的知識溢出效果。現(xiàn)有文獻較少基于多維演化視角研究中間品進口特征，僅少量關(guān)注企業(yè)中間品進口在種類、范圍及內(nèi)嵌技術(shù)等方面的演變趨勢[7][8]。深刻認識和比較不同形式的中間品進口演化對企業(yè)創(chuàng)新的影響仍是目前亟需探討的問題，亦是破解中間品進口創(chuàng)新悖論之關(guān)鍵。

本文從中間品進口的關(guān)聯(lián)化、多樣化、高度化出發(fā)，分析三種演進路徑下新知識在進口企業(yè)內(nèi)部的溢出過程。研究結(jié)果發(fā)現(xiàn)：(1)中間品進口知識溢出的收益和成本與進口形式密切相關(guān)；(2)中間品進口關(guān)聯(lián)化使企業(yè)獲得與自身知識基礎(chǔ)鄰近的知識溢出且面臨較低的吸收成本，對企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)生持續(xù)的正向作用；(3)中間品進口多樣化帶來的知識獲取的收益效應(yīng)隨知識資源的分散化而遞減，而知識吸收的成本效應(yīng)隨知識整合難度的增加而遞增，導(dǎo)致中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間呈倒U型關(guān)系；(4)中間品進口高度化帶來的知識獲取的收益效應(yīng)隨中間品內(nèi)嵌技術(shù)水平的提升而遞增，而知識吸收的成本效應(yīng)隨進口高技術(shù)中間品的經(jīng)驗積累而遞減，導(dǎo)致中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間呈正U型關(guān)系；(5)中間品進口關(guān)聯(lián)化正向調(diào)節(jié)中間品進口多樣化、高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間的非線性關(guān)系，進一步強化兩者對企業(yè)創(chuàng)新的正向影響。

與現(xiàn)有研究相比，本文的主要貢獻體現(xiàn)在：第一，對中間品進口難以促進企業(yè)創(chuàng)新的進口“創(chuàng)新悖論”提供新的解釋。不遵循產(chǎn)品關(guān)聯(lián)化的中間品進口將顯著弱化其創(chuàng)新效應(yīng)，而過度的中間品進口多樣化及在缺乏知識積累條件下的中間品進口高度化也不利于企業(yè)創(chuàng)新；第二，將產(chǎn)品空間理論的研究范圍從“產(chǎn)品出口演化”拓展至“產(chǎn)品進口演化”。已有文獻大多研究出口產(chǎn)品演化，鮮少刻畫中間品進口演化過程[9]。本文基于產(chǎn)品空間理論的思想，將產(chǎn)品關(guān)聯(lián)引入中間品進口，并從產(chǎn)品的關(guān)聯(lián)化和非關(guān)聯(lián)化的視角揭示中間品進口的知識溢出效應(yīng)；第三，將中間品進口的“單一演化”維度延伸至“多維演化”維度。本文將中間品進口多樣性、產(chǎn)品關(guān)聯(lián)性及內(nèi)嵌技術(shù)納入統(tǒng)一的分析框架，并提出中間品進口關(guān)聯(lián)化正向調(diào)節(jié)中間品進口多樣化、高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間的非線性關(guān)系，為我國創(chuàng)新進口方式提供新的思路。

二、理論分析

(一)中間品進口的演化形式與內(nèi)涵

本文基于中間品進口關(guān)聯(lián)化、多樣化和高度化來揭示中間品進口多維演化的形式和內(nèi)涵(見圖1所示)。中間品進口關(guān)聯(lián)化指企業(yè)進口與自身技術(shù)強關(guān)聯(lián)的中間品，沿著自身產(chǎn)品空間進行特定性或?qū)I(yè)化的知識獲取，從而強化企業(yè)知識要素集聚，實現(xiàn)知識密集度提高。進口產(chǎn)品關(guān)聯(lián)程度越高，表明不同進口產(chǎn)品間蘊含相似的潛在知識、技能，實現(xiàn)知識的一致性積累。中間品進口多樣化指企業(yè)擴大進口中間品的產(chǎn)品種類或產(chǎn)品來源地。由于不同種類的產(chǎn)品中蘊含不同技術(shù)領(lǐng)域及不同行業(yè)門類的多樣化知識，不同區(qū)域的產(chǎn)品中也包含不同經(jīng)驗、消費者偏好和市場信息等在內(nèi)的區(qū)域特定資源，擴大進口中間品種類或產(chǎn)品來源地，將豐富企業(yè)自身產(chǎn)品生產(chǎn)范圍，實現(xiàn)知識領(lǐng)域擴大。中間品進口高度化指企業(yè)更多進口內(nèi)嵌技術(shù)水平較高的中間品。進口較高技術(shù)水平的中間品能加快基于技術(shù)勢差的知識縱向溢出，以提升企業(yè)產(chǎn)品技術(shù)水平，實現(xiàn)企業(yè)知識基礎(chǔ)的層級提升。

圖1 中間品進口演化的形式和內(nèi)涵

(二)中間品進口多維演化影響企業(yè)創(chuàng)新的機理分析

由于中間品內(nèi)含知識的復(fù)雜性和異質(zhì)性，中間品進口的知識溢出并非“自動發(fā)生”，其對企業(yè)創(chuàng)新的作用將由知識獲取的收益效應(yīng)和知識吸收的成本效應(yīng)共同決定?；诖?，本文從知識溢出的收益和成本兩方面分析中間品進口多維演化對企業(yè)創(chuàng)新的影響機理。

1.中間品進口關(guān)聯(lián)化影響企業(yè)創(chuàng)新。一方面，中間品進口知識溢出的收益效應(yīng)隨中間品進口關(guān)聯(lián)度的提高而增加。當(dāng)進口新產(chǎn)品與原有進口產(chǎn)品組合具有較強的關(guān)聯(lián)性，企業(yè)將快速獲取新進口產(chǎn)品的內(nèi)含外部知識，增強中間品進口的知識溢出。另一方面，中間品進口知識溢出的成本效應(yīng)隨中間品進口關(guān)聯(lián)度的提高而降低。當(dāng)投入要素之間認知距離越近，不同產(chǎn)品間蘊含知識的重合度越高，則降低企業(yè)縱向拓展新知識的難度。因此，中間品進口關(guān)聯(lián)化與企業(yè)創(chuàng)新將呈現(xiàn)正向關(guān)系。該正向關(guān)系可能存在兩種情況：一是中間品進口關(guān)聯(lián)化與企業(yè)創(chuàng)新之間存在線性正向關(guān)系；二是由于企業(yè)吸收知識能力提升會導(dǎo)致吸收成本的遞減效應(yīng)，中間品進口關(guān)聯(lián)化與企業(yè)創(chuàng)新之間存在非線性遞增關(guān)系。因此，本文提出假設(shè)1a：中間品進口關(guān)聯(lián)化促進企業(yè)創(chuàng)新，二者存在線性的正向關(guān)系；假設(shè)1b：中間品進口關(guān)聯(lián)化對企業(yè)創(chuàng)新的促進作用呈遞增趨勢。

2.中間品進口多樣化影響企業(yè)創(chuàng)新。一方面，中間品進口多樣化引致的知識獲取的收益效應(yīng)具有邊際遞減特征。隨著進口中間品多樣化的提升，企業(yè)通過中間品內(nèi)含的多樣化知識信息得到技術(shù)互補效應(yīng)和知識共享效應(yīng)[10][11]。與此同時，過度多樣化導(dǎo)致企業(yè)資源投入過于分散，不利于知識的識別和利用，甚至因信息不對稱、冗余資源過載而發(fā)生產(chǎn)出低效率和資源誤置。另一方面，中間品進口多樣化引致的知識吸收的成本效應(yīng)具有遞增特征。中間品種類增加擴大了新進口產(chǎn)品與原有產(chǎn)品間的差異性，提高知識整合成本、延長創(chuàng)新周期[12]。當(dāng)中間品進口多樣化處于較低水平時，知識多樣化對企業(yè)創(chuàng)新帶來的收益效應(yīng)遠大于成本效應(yīng)；當(dāng)中間品種類過多時，多樣化帶來較高的整合及協(xié)同成本，導(dǎo)致成本效應(yīng)大于收益效應(yīng)。因此，本文提出假設(shè)2：中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間呈倒U型關(guān)系，即起初企業(yè)創(chuàng)新隨中間品進口多樣化的提高而增強，越過倒U型拐點值時，進口多樣化的進一步提高將抑制企業(yè)創(chuàng)新。

3.中間品進口高度化影響企業(yè)創(chuàng)新。一方面，中間品進口高度化引致的收益函數(shù)具有邊際遞增特征。技術(shù)差距理論認為企業(yè)與技術(shù)前沿的差距決定技術(shù)溢出的程度[13]。中間品進口高度化意味著企業(yè)更多進口高于自身技術(shù)水平的中間品，當(dāng)進口中間品的技術(shù)水平相對于企業(yè)自身水平越高，知識溢出效應(yīng)越明顯。另一方面，中間品進口高度化引致的成本函數(shù)具有邊際遞減特征。一開始企業(yè)進口高于自身技術(shù)水平的中間品時，進口中間品蘊含的復(fù)雜先進技術(shù)導(dǎo)致較高的知識吸收成本，不利于企業(yè)消化吸收[14]。但隨著企業(yè)進口高技術(shù)中間品的規(guī)模擴大，對先進知識的吸收能力不斷增強，由于企業(yè)消化吸收能力的積累具有歷時性和臨界值效應(yīng)，當(dāng)中間品進口高度化達到一定程度后，企業(yè)吸收能力與中間品內(nèi)嵌技術(shù)高度匹配，有助于企業(yè)獲取中間品知識溢出[15]。由于中間品進口高度化對企業(yè)創(chuàng)新的影響是收益效應(yīng)和成本效應(yīng)的加總，當(dāng)中間品進口高度化處于較低水平時，知識溢出并不充分，企業(yè)的吸收能力較低，因而知識吸收成本較高；當(dāng)中間品進口高度化得到提升，其知識溢出效應(yīng)愈發(fā)顯著，企業(yè)吸收能力逐漸提高，進而降低了知識吸收成本。因此，本文提出假設(shè)3：中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間呈正U型關(guān)系，即起初企業(yè)創(chuàng)新隨中間品進口高度化的提高而減弱，越過正U型拐點值時，進口高度化的進一步提升將促進企業(yè)創(chuàng)新。

(三)中間品進口關(guān)聯(lián)化的調(diào)節(jié)作用

Frenken和Boschma(2007)首次提出相關(guān)多樣化和不相關(guān)多樣化，認為多樣化雖然誘發(fā)交互學(xué)習(xí)和創(chuàng)新，但若不與企業(yè)知識基礎(chǔ)形成高度關(guān)聯(lián)，外部知識將難以被有效的吸收和轉(zhuǎn)化[16]。產(chǎn)品關(guān)聯(lián)性通過技術(shù)關(guān)聯(lián)拉近了認知距離，不僅降低中間品進口多樣化、高度化過程中產(chǎn)生的知識吸收成本，還增強知識間的互補效應(yīng)，提高知識吸收收益?；诖?，本文從“有關(guān)聯(lián)的中間品進口多樣化”和“有關(guān)聯(lián)的中間品進口高度化”兩種情形來揭示中間品進口關(guān)聯(lián)化對中間品進口多樣化、高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間的非線性關(guān)系的調(diào)節(jié)作用。

情形1：有關(guān)聯(lián)的中間品進口多樣化。一方面，增進多樣化的收益效應(yīng)。通過相關(guān)技術(shù)的基礎(chǔ)知識與科學(xué)原理的鄰近，強化多樣化中間品之間的互補性。另一方面，降低中間品進口多樣化帶來的知識整合及協(xié)同成本。由于中間品內(nèi)含技術(shù)的關(guān)聯(lián)性，進口企業(yè)較易整合知識，從而提高企業(yè)創(chuàng)新的產(chǎn)出和效率。隨著企業(yè)中間品進口關(guān)聯(lián)化提高，中間品進口多樣化的知識收益效應(yīng)遞減趨勢減弱，而其知識成本效應(yīng)遞增趨勢也被弱化。這意味著企業(yè)能更長久保持中間品進口多樣化對企業(yè)創(chuàng)新的正向影響，其倒U型拐點延遲到來(即拐點向右移動)。

情形2：有關(guān)聯(lián)的中間品進口高度化。一方面，強化高端中間品進口對企業(yè)創(chuàng)新的知識縱向溢出效應(yīng)，通過關(guān)聯(lián)化提高企業(yè)對知識的吸收效率。另一方面，降低企業(yè)對高端中間品的吸收成本。由于新進口中間品與原有中間品之間的技術(shù)關(guān)聯(lián)，企業(yè)對其知識存量比較熟悉，進而節(jié)約信息獲取、知識匹配及知識整合的成本。隨著企業(yè)中間品進口關(guān)聯(lián)化提高，中間品進口高度化的知識收益效應(yīng)遞增趨勢得到強化，而其知識成本效應(yīng)遞減趨勢將加速實現(xiàn)。這意味著企業(yè)能更快地保持中間品進口高度化對企業(yè)創(chuàng)新的正向影響，其正U型拐點提早到來(即拐點向左移動)。

綜上所述，本文提出如下的待驗證假設(shè)4：中間品進口關(guān)聯(lián)化對中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間的關(guān)系產(chǎn)生正向調(diào)節(jié)效應(yīng)，即隨著中間品進口關(guān)聯(lián)化提升，中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間關(guān)系的倒U型拐點將向右移動；假設(shè)5：中間品進口關(guān)聯(lián)化對中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間的關(guān)系產(chǎn)生正向調(diào)節(jié)效應(yīng)，即隨著中間品進口關(guān)聯(lián)化提升，中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間關(guān)系的正U型拐點將向左移動。

三、指標(biāo)測度與典型事實

(一)中間品進口關(guān)聯(lián)化的測度

Hidalgo等(2007)將產(chǎn)品間關(guān)聯(lián)性認為是兩種產(chǎn)品同時進口的概率，反映了兩種產(chǎn)品的生產(chǎn)需相同或相近的能力[17]。沿著這一思路，已有文獻對產(chǎn)品關(guān)聯(lián)的測度均采用條件概率，即φi，j=min{P(Vg，i>0|Vg，j>0)，P(Vg，j>0|Vg，i>0)}。其中，φi，j表示任意兩種產(chǎn)品被同一企業(yè)進口的條件概率，g代表企業(yè)，i和j代表HS四位碼進口產(chǎn)品。如果g企業(yè)i產(chǎn)品的進口額大于0，則Vg，i取值為1，否則為0。然而，條件概率不能說明二者間存在強關(guān)聯(lián)性，其原因是條件概率只是反映進口j產(chǎn)品時進口i產(chǎn)品的發(fā)生概率，但無法體現(xiàn)進口j產(chǎn)品的條件下企業(yè)進口i產(chǎn)品概率的提升程度。因此，本文依據(jù)機器學(xué)習(xí)的強關(guān)聯(lián)規(guī)則，通過提升度來定義產(chǎn)品之間的關(guān)聯(lián)性。也就是說，比較企業(yè)單獨進口i產(chǎn)品的概率與企業(yè)在進口j產(chǎn)品的條件下又進口i產(chǎn)品的概率，當(dāng)后者大于前者時，則說明企業(yè)進口j產(chǎn)品確實提升了進口i產(chǎn)品的概率。具體公式如下：

(1)

當(dāng)φi，j，ind>1時，則認為兩種產(chǎn)品在技術(shù)上相關(guān)，否則不相關(guān)。ind表示制造業(yè)產(chǎn)業(yè)的指標(biāo)，取值為13～37。進一步地，以產(chǎn)品關(guān)聯(lián)指標(biāo)作為權(quán)重，計算g企業(yè)層面的進口產(chǎn)品關(guān)聯(lián)化指標(biāo)Im_relg=∑i，j(importg，j×(φi，j，ind/∑jφi，j，ind))。其中，Im_relg表示g企業(yè)的中間品進口關(guān)聯(lián)化指標(biāo)，importg，j表示g企業(yè)關(guān)于j產(chǎn)品的進口規(guī)模。

(二)中間品進口多樣化的測度

中間品進口多樣化均沿著進口廣延邊際來定義。例如，“企業(yè)-HS產(chǎn)品編碼”“HS產(chǎn)品編碼-進口來源地”“企業(yè)-進口來源地”“企業(yè)-HS產(chǎn)品編碼-進口來源地”等二維或三維數(shù)組組成的數(shù)對[18]。由于HS產(chǎn)品種類反映了企業(yè)配置中間品的能力，因此本文以“企業(yè)-HS產(chǎn)品編碼-進口來源地”作為中間品進口多樣性的代理變量。

(三)中間品進口高度化的測度

借鑒已有文獻的思路，我們將中間品來源國的知識存量作為其溢出水平的替代變量[1]。該指標(biāo)反映了中間品內(nèi)含的知識存量和企業(yè)對不同技術(shù)水平中間品的進口額，能有效刻畫中間品進口高度化中更多進口內(nèi)嵌技術(shù)水平較高的中間品的經(jīng)濟內(nèi)涵，其計算公式如下：

(2)

其中，Img，m，t表示g企業(yè)t年在m國的進口總額，GDPm，t表示m國t年的GDP，Sm，t表示m國t年的研發(fā)存量并利用永續(xù)盤存法來計算。其中，Sm，t=(1-δ)Sm，t-1+RDm，t，δ為研發(fā)資本的折舊率并取值為5%，RDm，t為m國t年的研發(fā)流量。

(四)中間品進口多維演化的特征事實

圖2顯示我國中間品進口演化趨勢。從中間品進口關(guān)聯(lián)化來看，其表現(xiàn)為先下降后上升，可能的原因是前期進口以擴展邊際為主，進口企業(yè)為實現(xiàn)最優(yōu)產(chǎn)出而不斷轉(zhuǎn)換進口產(chǎn)品，導(dǎo)致關(guān)聯(lián)化下降。隨著最終產(chǎn)品發(fā)展方向的確定及產(chǎn)業(yè)鏈進一步深化，中間品進口關(guān)聯(lián)化程度得到提升。自2001年加入WTO以來，中間品進口多樣化指標(biāo)趨于穩(wěn)定，這源于大多數(shù)企業(yè)進口中間品的種類和數(shù)量趨于穩(wěn)定。自2006年起，中間品進口多樣化程度進入緩慢提升階段。伴隨我國不斷降低中間品進口成本和擴大國際貿(mào)易合作，中間品進口多樣化程度持續(xù)得到提高。自2000年以來，貿(mào)易全球化助推中間品進口高度化，雖然在2005—2008年有所放緩，但全球金融危機后通過創(chuàng)新發(fā)展助力制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級，中間品進口高度化得到穩(wěn)步提升。

圖2 中間品進口演化趨勢

四、研究設(shè)計

(一)數(shù)據(jù)來源

本文數(shù)據(jù)來源于2000—2011年中國工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫、中國海關(guān)貿(mào)易數(shù)據(jù)庫及中國專利數(shù)據(jù)庫。首先，刪除中國工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫中企業(yè)編碼缺失、成立年份不合理及不符合會計準(zhǔn)則的樣本；其次，剔除中國海關(guān)貿(mào)易數(shù)據(jù)庫中貿(mào)易公司、加工貿(mào)易的樣本；最后，按企業(yè)名稱、郵政編碼、電話號碼后7位與法人代表姓名進行數(shù)據(jù)庫匹配。本文保留2000—2011年持續(xù)進口的企業(yè)樣本，以計算中間品進口演化指標(biāo)。

(二)模型構(gòu)建

為考察中間品進口關(guān)聯(lián)化、多樣化、高度化對企業(yè)創(chuàng)新的影響，我們構(gòu)建如下的模型：

Innog，t=a0+a1Im_relg，t+Zg，t+γt+φi+λd+μg+εg，t

(3)

(4)

(5)

其中，下標(biāo)g和t分別代表企業(yè)、年份，Innog，t表示企業(yè)創(chuàng)新并以發(fā)明專利申請的存量來衡量，Im_relg，t為中間品進口關(guān)聯(lián)化指標(biāo)，Im_divg，t為中間品進口多樣化指標(biāo)，Im_upgrg，t為中間品進口高度化指標(biāo)，Zg，t為企業(yè)層面的控制變量，γt、φi和λd分別表示年份、行業(yè)和地區(qū)的固定效應(yīng)，μg表示企業(yè)層面的固定效應(yīng)，εg，t表示隨機擾動項。

(三)變量定義

1.企業(yè)創(chuàng)新。本文采用發(fā)明專利申請的存量刻畫企業(yè)創(chuàng)新，將發(fā)明授權(quán)存量、新產(chǎn)品產(chǎn)值作為替代變量進行穩(wěn)健性檢驗。借鑒張杰(2015)的方法，專利存量的計算公式為patentg，j，t=(1-δ)patentg，j，t-1+publicg，j，t。其中，patentg，j，t表示g企業(yè)t年擁有專利j的存量，publicg，j，t指當(dāng)年新增專利數(shù)量[19]，δ為專利折舊率并沿用Jaffe(1986)的研究而取值為0.15[20]。

2.中間品進口多維特征。這里，采用前文的中間品進口關(guān)聯(lián)化、多樣化和高度化指標(biāo)。

表1 變量及其定義

五、實證檢驗與結(jié)果分析

(一)基準(zhǔn)回歸結(jié)果

表2的列(1)揭示中間品進口關(guān)聯(lián)化對企業(yè)創(chuàng)新的影響，發(fā)現(xiàn)二者存在顯著的正向關(guān)系。列(2)顯示中間品進口關(guān)聯(lián)化的二次項并不顯著，說明中間品進口關(guān)聯(lián)化與企業(yè)創(chuàng)新之間不存在非線性關(guān)系，即驗證了假設(shè)1a。表2的列(5)表明中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間呈現(xiàn)倒U型關(guān)系，采用utest檢驗后發(fā)現(xiàn)極值點為3.5033且屬于拒絕域[0.69，5.91]，即二者不存在單調(diào)或正U型的關(guān)系，即驗證了假設(shè)2。表2的列(8)顯示中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間呈現(xiàn)顯著的正U型關(guān)系，采用utest檢驗后發(fā)現(xiàn)極值點為0.9007且屬于拒絕域[-27.89，28.68]，拒絕單調(diào)或倒U型的原假設(shè)，即驗證了假設(shè)3。此外，考慮到企業(yè)發(fā)明專利申請的零值問題，我們采用Tobit模型進行回歸，避免選用受限數(shù)據(jù)導(dǎo)致的估計偏誤。表2的列(3)、(6)、(9)結(jié)果證明了結(jié)論的穩(wěn)健性。

表2 中間品進口演化對企業(yè)創(chuàng)新的影響

(二)穩(wěn)健性檢驗

1.企業(yè)創(chuàng)新指標(biāo)替換。表3的列(1)、(3)、(5)匯報了企業(yè)創(chuàng)新指標(biāo)替換為發(fā)明授權(quán)存量的實證結(jié)果，列(2)、(4)、(6)匯報了企業(yè)創(chuàng)新指標(biāo)替換為新產(chǎn)品產(chǎn)值的實證結(jié)果，均與基準(zhǔn)回歸結(jié)論相一致。

2.中間品進口多樣化指標(biāo)替換。借鑒Feenstra(1994)的方法，我們重新構(gòu)建如下的多樣化指標(biāo)：

(6)

其中，I=It∩It-1表示t和(t-1)年進口產(chǎn)品集合的交集，pg，t、xg，t、diversityg，t分別表示g企業(yè)t年進口中間品的價格、數(shù)量、進口多樣化指標(biāo)，λg，r反映企業(yè)r年持續(xù)進口產(chǎn)品份額占當(dāng)年中間品進口總份額的比值。如果diversityg，t>1，則認為進口產(chǎn)品種類增加，反之減少。表3的列(7)報告了中間品進口多樣化替代指標(biāo)的回歸結(jié)果，發(fā)現(xiàn)中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間仍為倒U型關(guān)系。

3.中間品進口高度化指標(biāo)替換。本文以研發(fā)費用占GDP的比重代替當(dāng)年的研發(fā)流量，以國外研發(fā)存量減去我國的研發(fā)存量表示知識積累，通過永續(xù)盤存法計算研發(fā)存量，即Im_upgrg，t=∑m(Sm，t/GDPm，t)×Img，m，t。同時，采用年平均匯率進行平減后取對數(shù)，以此作為中間品進口高度化的替代變量。表3的列(8)顯示，回歸結(jié)果是穩(wěn)健的。

表3 替換企業(yè)創(chuàng)新、中間品進口多樣化及高度化指標(biāo)的檢驗結(jié)果

4.內(nèi)生性問題的處理。為避免中間品進口多維演化與企業(yè)創(chuàng)新之間存在的潛在反向因果關(guān)系而引發(fā)的內(nèi)生性問題，借鑒Fisman和Svensson(2007)的方法并參考張曉莉和孫琪琪(2021)的研究，我們將構(gòu)造的行業(yè)-省份層面均值作為中間品進口多維演化特征的工具變量[21][22]。表4的回歸結(jié)果顯示，在采用工具變量法后，結(jié)果依然穩(wěn)健。其中，第一階段結(jié)果顯示工具變量的系數(shù)顯著，滿足相關(guān)性條件；第二階段結(jié)果顯示識別不足檢驗(Kleibergen-Paaprk LM)在1%的顯著性水平上被拒絕，而弱識別檢驗顯示Cragg-Donald Wald F值遠大于10，拒絕弱工具變量假設(shè)。

六、中間品進口關(guān)聯(lián)化的調(diào)節(jié)作用

為識別“有關(guān)聯(lián)的中間品進口多樣化”和“有關(guān)聯(lián)的中間品進口高度化”兩種情形下中間品進口關(guān)聯(lián)化的調(diào)節(jié)作用，我們構(gòu)建如下的基于中間品進口關(guān)聯(lián)化的調(diào)節(jié)效應(yīng)模型：

表4 內(nèi)生性檢驗結(jié)果

a5Im_relg，t+Zg，t+γt+φi+λd+μg+εg，t

(7)

Im_relg，t+a5Im_relg，t+Zg，t+γt+φi+λd+μg+εg，t

(8)

(9)

從實證分析結(jié)果來看，表5的列(1)顯示，中間品進口多樣化的二次項與中間品進口關(guān)聯(lián)化的交乘項顯著。通過計算發(fā)現(xiàn)α1α4-α2α3>0，說明中間品進口關(guān)聯(lián)化使倒U型曲線拐點向右移動，強化了中間品進口多樣化對企業(yè)創(chuàng)新的促進作用，進而不利于企業(yè)創(chuàng)新的拐點延遲到來。列(2)顯示，中間品進口高度化的二次項與中間品進口關(guān)聯(lián)化的交乘項顯著，表明中間品進口關(guān)聯(lián)化確實能調(diào)節(jié)中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間的正U型關(guān)系。通過計算發(fā)現(xiàn)α1α4-α2α3<0，說明中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間的正U型曲線拐點向左移動，中間品進口關(guān)聯(lián)化使中間品進口高度化促進企業(yè)創(chuàng)新的拐點提早到來，即強化了中間品進口高度化的創(chuàng)新效應(yīng)。

表5 中間品進口關(guān)聯(lián)化的調(diào)節(jié)效應(yīng)

七、基于地區(qū)和企業(yè)生產(chǎn)率的異質(zhì)性分析

影響緘默知識的溢出效應(yīng)包括地理距離和技術(shù)距離兩個方面?？紤]到進口企業(yè)的地理集中有利于緘默知識吸收，而我國東部地區(qū)進口額占全國進口總額的2/3以上且具有豐富的中間品種類和密集技術(shù)關(guān)聯(lián)及知識積累[23][24]。據(jù)此，我們將樣本分為東部和中西部地區(qū)，構(gòu)建地區(qū)虛擬變量并與中間品進口演化的一次項、二次項進行交乘，從而得到交互項Ⅰ和Ⅱ，通過觀察交互項的顯著性、系數(shù)及拐點移動來檢驗地區(qū)異質(zhì)性。表6的列(1)結(jié)果顯示，中間品進口關(guān)聯(lián)化與東部地區(qū)的交互項顯著為正，說明東部地區(qū)中間品進口關(guān)聯(lián)化對企業(yè)創(chuàng)新的促進作用更強；列(2)的交互項在1%的水平上顯著，說明地區(qū)差異顯著影響中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間的關(guān)系。為分析地區(qū)差異如何影響倒U型曲線拐點移動方向，我們計算拐點變動公式(α1α4-α2α3)/(2α22+2α2α4)。列(2)的結(jié)果顯示，中間品進口關(guān)聯(lián)化將促進中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間的倒U型曲線拐點向右移動，表明東部地區(qū)進口集中幫助企業(yè)緩解中間品進口多樣化的成本效應(yīng)并增加其收益效應(yīng)。同理，列(3)的結(jié)果顯示，中間品進口關(guān)聯(lián)化顯著促進中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間的正U型曲線拐點向左移動，意味著地理集中快速提升中間品進口高度化的收益效應(yīng)，提早跨越正U型拐點。此外，構(gòu)建長三角地區(qū)的地理虛擬變量及其與中間品進口演化的交互項(結(jié)果如表6的列(4)—(6)所示)，發(fā)現(xiàn)是否處于長三角地區(qū)對中間品進口關(guān)聯(lián)化與企業(yè)創(chuàng)新之間的關(guān)系并不產(chǎn)生影響，但使中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間的倒U型曲線拐點向右移動，中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間的正U型曲線拐點向左移動，與前文的結(jié)論一致。

同時，從企業(yè)的技術(shù)距離來看，一方面，企業(yè)生產(chǎn)率越靠近技術(shù)前沿，由技術(shù)差距縮小導(dǎo)致的溢出效應(yīng)越少；另一方面，企業(yè)生產(chǎn)率越高，高知識積累使技術(shù)吸收成本較低，從而溢出效應(yīng)增加，因此需從成本效應(yīng)占優(yōu)還是收益效應(yīng)占優(yōu)來討論具體情況。本文將企業(yè)生產(chǎn)率與中間品進口多維演化的一次項、二次項進行交乘后分別得到交互項Ⅰ和Ⅱ，通過觀察交互項的顯著性、系數(shù)及拐點移動來檢驗生產(chǎn)率異質(zhì)性。表6的列(7)結(jié)果顯示，中間品進口關(guān)聯(lián)化與企業(yè)生產(chǎn)率的交互項顯著為負，說明對于高生產(chǎn)率企業(yè)，中間品進口關(guān)聯(lián)化對企業(yè)創(chuàng)新的促進作用較弱，其可能的原因在于：高生產(chǎn)率企業(yè)獲得的進口溢出效應(yīng)減少，而高生產(chǎn)率帶來的知識吸收成本下降并不明顯，這與中間品進口關(guān)聯(lián)化本身的低知識吸收成本特征有關(guān)。列(8)的交互項顯著，說明企業(yè)生產(chǎn)率差異顯著影響中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間的關(guān)系。而高生產(chǎn)率促進中間品進口多樣化與企業(yè)創(chuàng)新之間的倒U型曲線拐點向右移動，表明高生產(chǎn)率幫助企業(yè)緩解中間品進口多樣化帶來的成本效應(yīng)，其作用大于收益效應(yīng)的遞減效應(yīng)。同理，列(9)的結(jié)果顯示，高生產(chǎn)率顯著促進中間品進口高度化與企業(yè)創(chuàng)新之間關(guān)系的正U型曲線拐點向左移動，意味著較高生產(chǎn)率快速降低中間品進口高度化的吸收成本，從而提早跨越中間品進口知識溢出的收益效應(yīng)大于成本效應(yīng)的正U型拐點。

表6 地區(qū)和企業(yè)生產(chǎn)率的異質(zhì)性檢驗

八、結(jié)論與政策啟示

堅持實施更大范圍、更寬領(lǐng)域、更深層次的全方位對外開放是我國實現(xiàn)高水平對外開放的重要舉措。在“雙循環(huán)”新發(fā)展格局的背景下，通過多維度中間品進口形成“為創(chuàng)新而進口”的新貿(mào)易路徑是實現(xiàn)企業(yè)創(chuàng)新能力提升的關(guān)鍵所在。本文的研究結(jié)果發(fā)現(xiàn)，中間品進口關(guān)聯(lián)化對企業(yè)創(chuàng)新始終具有正向促進作用，而中間品進口多樣化對企業(yè)創(chuàng)新的作用呈倒U型變化，中間品進口高度化對企業(yè)創(chuàng)新的作用呈正U型變化；從中間品進口關(guān)聯(lián)化的調(diào)節(jié)效應(yīng)來看，“有關(guān)聯(lián)的中間品進口多樣化”和“有關(guān)聯(lián)的中間品進口高度化”更有利于企業(yè)創(chuàng)新，當(dāng)進口企業(yè)的地理集中及生產(chǎn)率靠近技術(shù)前沿時，中間品進口多樣化和高度化對企業(yè)創(chuàng)新的促進作用得到強化。

由此，我們得到如下的政策啟示：其一，中間品進口企業(yè)應(yīng)圍繞自身核心知識基礎(chǔ)進口中間品，注重在產(chǎn)業(yè)鏈上下游配置中間品，特別是重點進口影響整個產(chǎn)業(yè)鏈的關(guān)鍵核心技術(shù)的中間品；其二，避免盲目追求中間品進口多元化，鼓勵企業(yè)在業(yè)務(wù)范圍內(nèi)實施多樣化進口，重視多樣化與關(guān)聯(lián)化的有效結(jié)合，通過提高中間品進口的關(guān)聯(lián)度以增強中間品進口多樣化對企業(yè)創(chuàng)新的正向作用；其三，加快調(diào)整《鼓勵進口技術(shù)和產(chǎn)品目錄》，助推企業(yè)擴大先進技術(shù)設(shè)備、關(guān)鍵零部件進口，對世界科技前沿國家的中間品主動增加進口，促進中間品進口結(jié)構(gòu)的高度化調(diào)整；其四，努力提升地區(qū)基礎(chǔ)知識儲備，加強基礎(chǔ)研發(fā)力度，加快建設(shè)區(qū)域科研合作平臺和專利儲備庫，推動企業(yè)對進口中間品內(nèi)含知識的消化、吸收和改進。