付兆法

2013年中央經(jīng)濟工作會議和政府工作報告都提到“守住不發(fā)生系統(tǒng)性和地域性風險底線”，全國銀行業(yè)監(jiān)管工作會議也以此作為2013年的首要任務。這說明在當前國際金融危機深層次影響持續(xù)顯現(xiàn)、宏觀經(jīng)濟增速減緩、經(jīng)濟結構調整的背景下，銀行業(yè)面臨著較大的系統(tǒng)性風險隱患。作為我國銀行業(yè)重要組成部分，作為支農(nóng)主力軍，農(nóng)村信用社也應引起高度重視，未雨綢繆，盡早研究，盡快采取措施，防范系統(tǒng)性風險。

系統(tǒng)性風險對農(nóng)村信用社的影響

銀行系統(tǒng)性風險既來自外部環(huán)境，又有銀行自身因素造成的，是內外部條件共同作用所導致的對整體銀行帶來的負面影響。這種影響可以是潛在的，也可以是現(xiàn)實的。從目前和今后一個時期發(fā)展看，農(nóng)村信用社面臨著以下系統(tǒng)性風險。

經(jīng)濟增速下滑帶來的系統(tǒng)性風險。2012年末，全國銀行業(yè)不良貸款達到4929億元，不良貸款率0.95%，分別較2011年末增加647億元和0.01個百分點；農(nóng)村商業(yè)銀行不良貸款達到564億元，不良率1.76%，分別較2011年末增加223億元和0.16個百分點。實際上，銀行這一“雙增”局面與2012年宏觀經(jīng)濟持續(xù)下行有著密切聯(lián)系。很多學者研究表明，每當經(jīng)濟不景氣、經(jīng)濟增速緩慢甚至負增長時，大多數(shù)企業(yè)經(jīng)營狀況不佳，盈利水平下降，資金緊張，而農(nóng)村企業(yè)、個體工商戶基本處于行業(yè)下游，處于資金鏈末端，由于上游擠占經(jīng)營資金，普遍存在“要賬難、資金回籠難”等問題，還款能力必然減弱，致使貸款成為不良。據(jù)有關專家預測，今后一個時期，我國經(jīng)濟潛在增長率呈下降趨勢，銀行不良貸款將會充分暴露。同時，由于經(jīng)濟增速放緩，社會信貸需求將會減弱，平均貸款增速將會下降。目前，農(nóng)村信用社流動性過剩問題比較明顯。為增加收入、完成考核指標，一些農(nóng)村信用社容易產(chǎn)生盲目放貸的沖動和“壘大戶”，使新發(fā)放的貸款存有很大的風險隱患。A縣聯(lián)社2012年新增不良貸款12317萬元，單戶貸款20萬元以上的占比57.99%，10萬元以上的占94.7%，5萬元以下的僅占5.3%。再就是我國還存在通脹壓力。為保持物價基本穩(wěn)定，2013年3月，中國人民銀行行長周小川在十二屆全國人大一次會議新聞中心回答記者提問時，指出“今年定13%左右的廣義貨幣供應量預期增長目標，如果與去年和前年實際實現(xiàn)的數(shù)字相比，應該是趨于更緊一些”。在貨幣政策趨緊的形勢下，一些依靠信貸生產(chǎn)經(jīng)營的農(nóng)戶、個體工商戶、企業(yè)將面臨流動性壓力，新的貸款貸不到，原貸款還不了，促使信用社不良貸款進一步增加（見表1～表3）。

經(jīng)濟轉型與經(jīng)濟結構調整帶來的系統(tǒng)性風險。從金融發(fā)展史看，每當經(jīng)濟不景氣、經(jīng)濟轉型、經(jīng)濟結構調整時，銀行就會受到?jīng)_擊，一些問題會集中暴露，不良貸款會增加。當前，我國正處于經(jīng)濟轉型與經(jīng)濟結構調整時期，這既給一些企業(yè)帶來新的發(fā)展機遇，也給一些企業(yè)帶來嚴重挑戰(zhàn)。一是在經(jīng)濟轉型中，有的企業(yè)因經(jīng)營戰(zhàn)略失誤、法人治理不完善、內部機制轉換與改革不到位等問題，長年積累的矛盾不斷激化，經(jīng)營每況愈下，無力償還到期貸款。二是目前我國從一般消費品到工業(yè)原材料出現(xiàn)了產(chǎn)能過剩，不但“兩高一剩”和鋼鐵、造紙、水泥、玻璃、酒精等傳統(tǒng)行業(yè)產(chǎn)能過剩，而且造船、汽車零配件、風能、太陽能等部分新興行業(yè)也出現(xiàn)了產(chǎn)能過剩，急需進行經(jīng)濟結構調整。農(nóng)村信用社相當一部分客戶集中在這些領域，而且規(guī)模小、競爭力弱，在調整過程中首當其沖，面臨著被調整、被淘汰的境地，使農(nóng)村信用社不良貸款反彈的壓力進一步增大。再就是，我國雖然實施了嚴厲的房地產(chǎn)調控措施，但房地產(chǎn)價格“愈調愈高”、泡沫逐漸增大，存在較大風險。

影子銀行轉嫁風險。目前，“影子銀行”游離于監(jiān)管之外，無序化運作，潛藏著較大風險隱患，一旦發(fā)生風險，將轉嫁給銀行。一是企業(yè)借高利貸投向國家限控行業(yè)，或用于償還到期貸款，使農(nóng)村信用社不能真實掌握企業(yè)流動性狀況，從而錯過了最佳收貸時機。二是有些客戶在向民間借貸的同時，在信用社也有借款。如果出現(xiàn)危機，他們先千方百計地還民間借貸，而對信用社借款，無論怎樣也不還。三是有的企業(yè)和個人為了掙得息差，以錢炒錢，從信用社貸款后，將資金貸給別人。有的信用社員工參與高利貸，與高利貸經(jīng)營者合作騙貸，給信用社帶來了很大損失。四是出于完成中間業(yè)務收入指標、改善收入結構的考慮，有的信用社與信托公司、基金管理公司等合作，代理銷售理財產(chǎn)品，但理財產(chǎn)品存在著“使用資金的公司不確定、投資的項目不確定、產(chǎn)品收益不確定、客戶看不懂產(chǎn)品說明書”等問題，一旦信托機構、基金管理公司發(fā)生風險，信用社將受到嚴重的聲譽影響，甚至遭到客戶起訴。從媒體報道來看，雖然信用社還沒有發(fā)生過這種情況，但客戶就銷售理財產(chǎn)品起訴銀行、要求賠償損失的案例卻很多。五是有的信用社與擔保公司合作，發(fā)放了由擔保公司擔保的貸款，但有些擔保公司也從事高利貸，一旦發(fā)生高利貸崩盤、老板跑路，擔保公司的擔保能力減弱甚至殆盡，使信用社貸款擔而無保，遭受損失。

利率市場化帶來的系統(tǒng)性風險。2012年，銀監(jiān)會在“利率市場化與商業(yè)銀行轉型研究”報告中指出，“在利率市場化改革推進過程中，很多國家商業(yè)銀行的轉型并非毫無挫折。在信貸結構變化、風險偏好上升之后，一些國家商業(yè)銀行的風險管理能力卻沒有相應得到提高，從而引發(fā)了大量銀行破產(chǎn)，甚至導致了系統(tǒng)性危機”。從目前看，農(nóng)村信用社對利率風險缺乏了解和認識，缺乏經(jīng)驗和管理方法，缺乏專業(yè)人員，沒有建立起科學的利率定價機制，與其他銀行相比，管理利率風險的能力較差。2012年6月以來，中國人民銀行對金融機構存款利率浮動區(qū)間進行了調整，多數(shù)農(nóng)村信用社沒有考慮自身存款成本較高的實際情況，盲目跟從上浮利率，進一步加大了存款成本。有的農(nóng)村信用社為完成營銷任務、爭奪客戶、擴大信貸規(guī)模，拼關系、拼利率，一方面滿足客戶條件，簡化流程，在調查不細的情況下發(fā)放貸款，使貸款隱藏很大的風險隱患；另一方面低貸款利率，進一步收縮了存貸利差，影響了經(jīng)濟效益。2013年一季度，B市農(nóng)村信用社統(tǒng)算存貸利差為5.26%，較2012年同期下降0.7個百分點，影響經(jīng)營利潤7000萬元，預計影響全年經(jīng)營利潤2.8億多元。這對該市農(nóng)村信用社提取撥備、增強抗風險能力、銀行化改革都帶來很大壓力。

計算機網(wǎng)絡帶來的系統(tǒng)性風險。在2013年國家金融信息安全研討會上，中國上市公司協(xié)會副會長兼秘書長安青松表示，“當前針對金融系統(tǒng)的網(wǎng)絡攻擊威脅不斷增加，客觀上要求我們不斷提高攻防能力。在過去的2012年不少境內外的金融機構信息系統(tǒng)遭受黑客攻擊，已經(jīng)引起了國務院領導的高度重視。而當前我國主干網(wǎng)絡的核心設備主要采用思科等國外廠商設備，這在某種程度上給我國的金融信息安全帶來了隱患”。目前，農(nóng)村信用社日常業(yè)務和管理工作越來越依賴于計算機網(wǎng)絡，一旦網(wǎng)絡系統(tǒng)受到攻擊、發(fā)生癱瘓，不但影響客戶資金使用，而且還會造成會計信息失真和泄露，帶來災難性的后果。2013年1月，趨勢科技與中國反釣魚網(wǎng)站聯(lián)盟發(fā)布了《2012年中國金融行業(yè)網(wǎng)絡威脅報告》，報告顯示：“在2012年2月至9月期間，發(fā)現(xiàn)4636個針對金融行業(yè)的釣魚網(wǎng)站，在個別月份，釣魚網(wǎng)站的數(shù)量增幅甚至達到了80%；在這些攻擊中，98.72%的由海外發(fā)起，大大增加了安全監(jiān)管的難度。”除釣魚網(wǎng)站，值得關注的金融網(wǎng)絡安全威脅還有以下兩點：一是移動威脅日益增長。進入2012年，Android惡意應用程序出現(xiàn)了爆發(fā)式增長。趨勢科技預估，到2012年12月，Android惡意應用程序總數(shù)將突破12.9萬個。在這些惡意程序中，有相當多的一部分以竊取個人用戶的金融資產(chǎn)信息為目的，對用戶的金融安全構成嚴重威脅。二是高級持續(xù)性威脅進入高發(fā)期。從2012年1月開始，高級持續(xù)性威脅進入了高發(fā)期，金融行業(yè)不斷出現(xiàn)高級持續(xù)性威脅的攻擊事件。高級持續(xù)性威脅不但在攻擊頻率上越加頻繁，而且在攻擊方式上日趨多樣化。攻擊者往往會持續(xù)不間斷地滲透并竊取金融企業(yè)的敏感數(shù)據(jù)，部分惡意程序潛伏周期甚至長達數(shù)年。這種威脅使企業(yè)面臨極大的內部敏感數(shù)據(jù)外泄的風險”。因此，當前農(nóng)村信用社面臨的網(wǎng)絡信息安全形勢十分嚴峻。

社會輿情帶來的系統(tǒng)性風險。近年來，隨著互聯(lián)網(wǎng)、手機等新媒體的普及和運用，一些農(nóng)村信用社在攬儲、信貸、服務、管理等方面的違規(guī)問題，經(jīng)過微博發(fā)酵、報紙報道，產(chǎn)生了嚴重的負面影響。蓋也蓋不住，刪也刪不掉，既要應對監(jiān)管機構的質詢和檢查，又要應對媒體，而很多農(nóng)村信用社由于缺乏應對媒體的經(jīng)驗，對這些負面輿情處理不當，進一步促進了“壞事傳千里”。農(nóng)村信用社具有高度的系統(tǒng)關聯(lián)性，這些負面輿情會嚴重損壞農(nóng)村信用社整體形象，甚至嚴重時會引發(fā)擠兌危機。因此，我們應從整體的視角，正確認識和防范由于某個信用社負面輿情可能引發(fā)的系統(tǒng)性、區(qū)域性風險隱患。

農(nóng)村信用社系統(tǒng)性風險的內生性因素

物必自腐而后蟲生，蒼蠅不叮無縫的蛋。無論是從金融體系在宏觀經(jīng)濟中的地位、功能和作用來看，還是從金融業(yè)的結構特征、合約性質和基本制度安排來看，金融體系都內生地孕育著某些容易誘發(fā)系統(tǒng)性風險的基本要素。系統(tǒng)性風險是一種內生性、由內而外的風險。因此，農(nóng)村信用社防范和化解系統(tǒng)性風險，必須首先關注和解決自身存在的問題。

法人治理。有很多學者研究認為，當前農(nóng)村信用社沒有根據(jù)自身實際、建立適應自身發(fā)展需要的法人治理結構，“三會”形同虛設，機構臃腫，內部人控制，存在逆向選擇和道德風險；行政化管理，存有“官本位”，與現(xiàn)代企業(yè)制度、商業(yè)化運行“貌合神離”，與巴塞爾銀行監(jiān)管委員會《加強銀行公司治理的原則》、與科學運行有很大差距；薪酬管理辦法、激勵約束機制不科學，影響了員工積極性；有些農(nóng)村信用社沒有明確的信貸政策，對發(fā)展速度、發(fā)展規(guī)模、發(fā)展行業(yè)、發(fā)展領域缺乏戰(zhàn)略性規(guī)劃，導致信用社發(fā)展不平衡，管理能力（包括內部控制）跟不上業(yè)務的發(fā)展速度，業(yè)務發(fā)展失控、發(fā)放了一些高風險貸款，信貸人員無力對貸款進行高質量的管理。

企業(yè)文化。有的農(nóng)村信用社雖然確立了企業(yè)奮斗目標、經(jīng)營理念、經(jīng)營原則、職業(yè)道德和企業(yè)精神，但在具體實踐中更加重視管理制度、品牌建設，更加注重經(jīng)營指標，沒有形成時刻鼓舞、激勵員工積極進取、勇于拼搏的氛圍；對思想道德建設重視不足，缺乏強有力的帶動和推動，沒有形成企業(yè)核心價值觀，企業(yè)凝聚力減弱，員工主人翁意識、責任心和奉獻精神減弱；員工缺乏工作激情，缺乏扎根農(nóng)村的意識和動力。

管理制度。有的農(nóng)村信用社照抄照搬上級文件規(guī)定，沒有結合自身實際建立適應發(fā)展和內控需要的管理制度；管理制度不完善、不系統(tǒng)，存有制度分散、沖突導致的有章不知、違章難糾等問題；制度執(zhí)行力較差，特別在信貸管理方面，“三查制度”不到位，貸后檢查形同虛設，違規(guī)現(xiàn)象較為突出。C省監(jiān)管部門2012年檢查發(fā)現(xiàn)，因操作人員違反制度、形成的違規(guī)貸款達到45.82億元，占全部違規(guī)貸款的87%。

產(chǎn)品服務。一是聯(lián)保貸款存在較大風險。自2000年以來，為提高農(nóng)戶、個體工商戶、小微企業(yè)貸款的可得性，促進農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展，農(nóng)村信用社相繼開辦了聯(lián)保聯(lián)戶貸款、大聯(lián)保體貸款和“三大信用聯(lián)盟貸款”，雖然有利于降低交易費用、提高辦貸效率，有利于解決信息不對稱給信用社帶來的損失，但從實踐來看，也存在很大的風險隱患。有學者指出：“農(nóng)戶聯(lián)保貸款風險控制難，一旦出現(xiàn)風險便會集體連片中毒，遭遇‘全軍覆滅危機。一般來說，農(nóng)戶聯(lián)保小組成員之間通常是同一村莊的農(nóng)戶，相互之間經(jīng)營方向和產(chǎn)品相似，一旦出現(xiàn)產(chǎn)品價格波動或遭受自然災害，聯(lián)保小組成員會一起蒙受損失，農(nóng)戶聯(lián)保貸款會出現(xiàn)集體不良，進而影響到農(nóng)戶聯(lián)保貸款的正常運行。同時，由于農(nóng)戶聯(lián)保小組成員往往既是擔保人又是貸款人，從而使聯(lián)保貸款成為互保，不良農(nóng)戶聯(lián)保貸款的清收難度加大”。還有學者總結了聯(lián)保貸款潛藏的三大風險：一起貸款，相互擔保，風險推卸；化整為零，套取貸款，挪作他用；貸款手續(xù)欠嚴密，擔保責任易落空。以上風險在大聯(lián)保體貸款和“三大信用聯(lián)盟貸款”中也同樣存在。二是農(nóng)戶信用等級評定指標不盡合理，主觀隨意性較大；農(nóng)戶貸款存在著評級授信對象與責任承擔者不一致的現(xiàn)象。評級授信的對象是農(nóng)戶，是從事農(nóng)產(chǎn)品種植、漁業(yè)或畜產(chǎn)品養(yǎng)殖、小規(guī)模加工的農(nóng)村家庭，而借款人是家庭中的一員。按照貸款合同，只有借款人承擔償還貸款本息的義務，而其他家庭成員沒有。在誠信意識滑坡、“父賬子還”成為歷史的大環(huán)境下，惡意逃廢債務的現(xiàn)象屢見不鮮，農(nóng)戶個人貸款成為信貸主要風險。D縣聯(lián)社2013年2月不良貸款41695萬元，其中：農(nóng)戶不良貸款21036萬元，占50.45%；個體工商戶貸款13485萬元，占32.34%；公司類貸款7174萬元，僅占17.21%。因此，農(nóng)戶、個體工商戶貸款管理辦法亟需修改完善。三是農(nóng)民自助服務終端存在著現(xiàn)金管理、場所安全和操作等方面風險。當前，有關農(nóng)民自助服務終端的風險還沒有暴露，但需要考慮，需要研究。四是農(nóng)村信用社保護消費者權益工作還處于初級階段，工作機制還沒有真正建立；員工還沒有充分認識到保護消費者權益的重要性和緊迫性，缺乏規(guī)范自律意識，缺乏做好消費者權益保護工作的理念和能力。面對消費者維權意識的增強和維權手段的多樣化，農(nóng)村信用社在金融消費者保護工作方面會遇到很多難題和難點，如果處置不當，會引發(fā)聲譽風險。