林偉楨

從滬深兩市上市公司2013年半年報數(shù)據(jù)來看，大部分企業(yè)盈利狀況不容樂觀，部分行業(yè)依然表現(xiàn)低迷，其中應收賬款上升的問題更為突出，反映出企業(yè)的經(jīng)營困境。應收賬款增加的現(xiàn)象已經(jīng)成為當前實體經(jīng)濟面臨的重要問題。2013年上半年超過1000家上市公司的業(yè)績同比去年有所下滑，其中大部分虧損企業(yè)主要集中在產(chǎn)能過剩的煤炭、鋼鐵、航運造船、新能源等行業(yè)。應收賬款增加明顯的行業(yè)與這些虧損行業(yè)有很大的重合性，這將加大這些行業(yè)內企業(yè)的經(jīng)營壓力。

一、造成企業(yè)應收賬款余額持續(xù)攀升的主要影響因素

（一）外部因素

1.受宏觀經(jīng)濟下行影響。從2011年第二季度以來，固定資產(chǎn)投資增速不斷放緩，如工程機械行業(yè)，由于大量工程停工或暫緩，使得終端客戶沒有收入，影響代理商回款，進而使整個行業(yè)應收賬款居高不下。

2.市場競爭加劇，營銷模式激進。由于實體經(jīng)濟增速放緩，市場需求下滑，為爭奪市場份額，賒銷方式增加、信用銷售政策放寬。

（二）內部因素

1.產(chǎn)品銷售結構。主要是由于銷售結構變動導致收款條件的差異，特別是部分政府采購的訂單，雖然回款較有保證，但是收款期相對較長，導致了應收賬款攀升。

2.產(chǎn)品質量。主要表現(xiàn)在由于產(chǎn)品存在某些質量上的缺陷，未能滿足客戶的需求，客戶提出退貨、降價、索賠等要求，因此延期付款，而企業(yè)為保持銷售量或為不丟失客戶，一面交涉，一面又繼續(xù)履行新合同，如果交涉的時間過長，久而久之應收賬款也就累積起來。

3.營銷渠道相對較弱。市場銷售網(wǎng)絡缺乏，因此只能采取大經(jīng)銷商的營銷模式，在收款條件上的談判能力就相對處于弱勢。

4.重銷售、輕回款，考核機制未落實。對業(yè)務員的考核主要還是以銷售為導向，對售后的回款相對重視不足，相應的回款考核沒有有效落實，導致回款不力。

二、不合理的應收賬款占用給企業(yè)帶來的影響

1.占用企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營資金。應收賬款使企業(yè)大量的流動資金沉淀在非生產(chǎn)環(huán)節(jié)，導致企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營資金短缺，降低企業(yè)資金周轉速度，影響企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營。

2.增加企業(yè)的現(xiàn)金流出。流轉稅是以銷售收入為依據(jù)計算的，未實現(xiàn)現(xiàn)金收入的銷售收入，要以現(xiàn)金方式納稅導致企業(yè)現(xiàn)金流出。

3.管理成本增加。為收回應收賬款，企業(yè)不斷地派人催收，造成收賬費用增加。

4.形成壞賬損失。應收賬款不可避免的將發(fā)生一部分呆壞賬，作為企業(yè)管理費用沖減了企業(yè)的利潤。

5.加重企業(yè)的財務負擔。對于舉債經(jīng)營企業(yè)而言，應收賬款其實就是將帶息負債無償提供給客戶使用，侵蝕企業(yè)利潤。

三、加強應收賬款管理的對策

（一）應收賬款的事前控制

1.建立健全客戶信用檔案體系，對客戶的資信情況進行快速有效的調查。企業(yè)可根據(jù)實際情況，確定信用調查的方式，并通過制度、流程固化成標準化的管理手段。

2.制定營銷政策時通盤考慮債權規(guī)模，控制賒銷幅度。在編制年度預算時，必須編制銷售政策和銷售計劃，要將應收賬款計劃與存貨計劃、資金流計劃等進行統(tǒng)籌，尤其是各種銷售方式所占比重事先進行詳細規(guī)劃。之后，可根據(jù)市場的變化而適度調整，但是調整比例必須與企業(yè)的銷售獎懲政策掛鉤，與企業(yè)的資金成本水平掛鉤。

3.信用政策的制定需要詳細的計劃。信用政策直接決定了應收賬款的高低和賬齡的長短，制定科學合理的信用政策，是應收賬款管理效果好壞的關鍵，應根據(jù)企業(yè)的實際情況，分析收益與成本的高低、權衡利弊等因素。如，可將應收賬款的周轉天數(shù)即收現(xiàn)期與信用期進行比較，制定合理的企業(yè)信用政策：也可通過將應收賬款與營業(yè)額、現(xiàn)金流分析相結合的方法。正常的是銷售增加引起現(xiàn)金增加，反之，即應收賬款日益增加，銷售的現(xiàn)金卻減少，可能說明信用政策寬松、隨意發(fā)貨現(xiàn)象嚴重。

4.金融工具的運用和應收賬款風險的轉嫁。充分運用現(xiàn)行的金融工具，如擔保手段、銀行按揭、融資租賃、應收賬款保理、電子承兌匯票、買方信貸，幫助客戶提高融資能力，加速應收賬款回款。以工程機械行業(yè)為例，隨著市場形勢日趨嚴峻，通過融資租賃有效幫助主機廠與經(jīng)銷商抱團過冬，避免重點經(jīng)銷商的經(jīng)營受到影響，成為工程機械應收賬款管理的一個重點，通過拓展供應鏈金融產(chǎn)品，以更低的成本、更簡化的手續(xù)、更快的審批速度為經(jīng)銷商提供融資服務，提升經(jīng)銷商融資能力，進而提升供應鏈條的融資能力。

5.測算單臺產(chǎn)品的應收賬款管理成本，包括資金占用成本及收賬成本，作為制定全款、按揭、租賃、分期的營銷政策的依據(jù)。對全款、按揭方式銷售，可將測算的應收賬款管理成本直接作為價格的抵減項進行定價，通過價格引導，從源頭上控制應收賬款的產(chǎn)生。

6.要求經(jīng)銷商對最終客戶進行信用等級類別管理，對不同信用等級類別的客戶給予不同的商務政策。對經(jīng)銷商根據(jù)類別給予不同的額度授信和不同的信用政策；對于不同信用等級的客戶，采用不同的回款策略，如貨到付款、分期付款、預付款、貨款兩清等。

7.采用經(jīng)銷商制的企業(yè)對經(jīng)銷商的了解較多，對終端客戶的了解較少，而終端客戶往往才是最終的應收賬款主體，所以需要加強對終端客戶的了解和調查，可以集合經(jīng)銷商組成聯(lián)合信用調查小組，對已形成的客戶欠款逐一落實、確認、催收。幫助經(jīng)銷商建立終端客戶信用調查體系并建立檔案管理，實現(xiàn)信息共享機制。

8.建立對經(jīng)銷商的風險管理指導，幫助經(jīng)銷商建立健全風險管控制度，加強對經(jīng)銷商的管理，避免經(jīng)銷商挪用資金。

9.開展應收賬款的信用保險業(yè)務。企業(yè)在采用賒賬方式銷售商品或提供服務時，由于到期未收回債款所導致的應收債款的損失，由保險公司按照約定的條件承擔經(jīng)濟賠償責任，降低應收賬款風險。

10.要求客戶以公司或個人的財產(chǎn)進行抵押和質押，降低風險。

（二）應收賬款的事中控制

1.明確職責：財務是債權管理部門，銷售是債權責任部門。

2.簽訂合同時應嚴格審核商務條款，合同資料必須備案齊全，為后續(xù)產(chǎn)生糾紛時提供充分的法律依據(jù)。

3.財務部門對應收賬款的核算應準確詳細，對每筆應收賬款的核算盡量細化，并進行實時監(jiān)控，一旦發(fā)現(xiàn)應收賬款的異常情況應及時提醒業(yè)務人員。

4.業(yè)務人員要加強與客戶的溝通，了解客戶的經(jīng)營情況，應收賬款未到期前關注客戶狀況及資金流情況，而不是等到客戶到期或逾期再關注。在經(jīng)濟低迷時期，應防范客戶倒閉等突然事件的發(fā)生。

5.財務人員應定期與業(yè)務員、客戶進行對賬確認，對賬要取得對方書面的確認文件，做好應收賬款的詢證確認工作，作為債權管理的依據(jù)。特別是針對逾期應收賬款，財務人員應及時催促銷售部門催款。

6.業(yè)務人員離職時，應做好交接工作，特別是對于貨款未清客戶，應把所有最終用戶確認函和書面材料交接清楚明了，銜接的人員要及時跟進，不出現(xiàn)空檔。

7.幫助經(jīng)銷商建立短信平臺，在應收賬款到期前及到期時，對經(jīng)銷商或客戶進行短信等方式提醒。

8.產(chǎn)品凍結管理。在產(chǎn)品中安裝不容易拆卸和破解的GPS設備，并結合客戶的回款情況對產(chǎn)品進行遠程跟蹤，一旦發(fā)現(xiàn)異常情況，則實行鎖機操作。

（三）應收賬款的事后控制

1.每筆應收賬款應責任到人，形成應收賬款業(yè)務的銷售人員即是責任人，銷售獎勵應按收款進度兌現(xiàn)。

2.加強對銷售部門的考核，把應收賬款的回款率作為一個重要的考核指標。

3.建立大于2年賬齡的應收賬款催收責任制，對于歷史遺留的陳欠，可按回款比例給予獎勵。

4.法律和風控部門加強配合，一旦出現(xiàn)客戶惡意逾期等異常情況，應盡快啟動法律程序，防止客戶財務轉移。對經(jīng)營惡化，無法還款的客戶，快速聯(lián)合法院力量，凍結其相關財產(chǎn)，最大程度降低損失。

5.客戶信用評估的后評估。通過經(jīng)驗數(shù)據(jù)和后續(xù)修正數(shù)據(jù)，對客戶信用進行后評估，通過后評估驗證信用評估的準確性，為后續(xù)的評估不斷提供理論依據(jù)。

（四）綜合性對策

1.建立應收賬款日常管理小組，加強債權的動態(tài)管理，整合營銷網(wǎng)絡，統(tǒng)一協(xié)調，做到信息共享，資源共享。

2.加強集團內部信審部門間的交流，了解市場動向，進行應收賬款管理優(yōu)秀經(jīng)驗的交流。

3.有條件企業(yè)應當組建集團內企業(yè)聯(lián)盟，以凈化環(huán)境，遏制惡性競爭。

4.提高產(chǎn)品的核心競爭力和產(chǎn)品的差異化程度，提高產(chǎn)品質量和產(chǎn)品服務，提高市場話語權。

應收賬款是一把雙刃劍，只有選擇適合企業(yè)實際情況的應收賬款管理辦法，才能有效提高企業(yè)的盈利能力，同時避免不必要的損失。

[1]柳云川.應收賬款管理研究.現(xiàn)代商業(yè).2010(12).

[2]韓建國.完善信用管理機制強化應收賬款管理.中國總會計師.2008(03).